財務分析如何有效為企業經營決策 提供參考的探討

段小莉

（重慶黃河廣告裝飾有限公司，重慶 400030）

現如今，在市場經營模式普遍運用的環境下，受到企業管理者綜合素養不斷提高等一系列因素的影響，促使財務分析的必要性早已獲得許多企業的認同。借助財務分析不但可以對企業固有的財務管理模式與經營數據予以對比分析，還可以在其中獲得關鍵信息，完善財務管理方案，以此為企業經營決策提供對應的數據參考，進而幫助企業取得更多的經濟效益。在我國社會經濟快速發展的過程中，市場競爭環境愈發嚴峻，這就要求企業在技術可以獲得保障的基礎上，及時升級、完善財務分析模式，加強財務人員的綜合素質，促使財務分析可以更好地為企業運營提供所需的信息支持，降低企業財務風險和經營風險，這對于企業未來的可持續發展具有重要意義與作用。

一、財務分析概述

財務分析主要是針對企業之前一段時間內的生產經營管理情況，借助財務數據與指標的方式予以描述，反映企業生產經營期間潛在的風險、不足與經驗，根據經濟發展趨勢、行業發展情況以及企業發展前景，研究當前規劃，并對企業未來發展進行合理預測，以此為企業決策提供良好的數據支持。

財務分析是一種綜合性較強的工作，目前已有一套成熟的理論體系，通常會借助以下幾種方法開展相關工作。

首先，比率分析法。該分析方法的應用十分普遍，通常會將歷史成本作為基礎，結合財務報表數據，按照相應的比例進行計算，應用最為廣泛的有資產負債率、存貨周轉率、資產收益率以及流動比率等，以展現某一時間段企業經營能力、償債能力以及獲利能力，具有簡潔、直觀等優勢，然而其數據具有一定的歷史性，無法展現未來變化。

其次，比較分析法。借助對比至少兩個不同時間節點同一財務指標的變化情況，對企業運營發展予以合理預測與客觀分析，應用最為廣泛的有同比比率與環比比率兩種，能夠反映出多個時間段的變化情況，針對對比獲得的各個時期指標展開差異分析，并對其中遇到的問題進行處理。

再次，趨勢分析法。通常會對企業至少連續五年的指標予以對比，明確長期變動趨勢，并以此作為基礎，對企業生產運營狀態予以全面分析。通常會借助圖表的形式呈現，具有簡單明了的優勢，能夠直觀展現出企業長期發展方向，并以此作為基礎，對企業未來運營趨勢進行預測。

最后，因素分析法。借助對多個指標影響程度進行分析，能夠把影響因素借助數學統計學的形式予以呈現，直至找到最初原因為止，以此確定該因素對企業未來發展造成的影響。通常會借助大數據，結合大量數據樣本，對數據之間存在的影響關系予以分析。

二、企業經營決策概述

在市場環境愈發緊張的現況下，企業如果想取得生存與持續發展，就需要按照對市場環境做出的判斷，結合自身定位，合理設立經營目標與方向，編制完善的發展規劃與生產經營方案，做出合理的企業經營決策。

現如今，市場環境愈發復雜、經營決策風險不斷增強，機會稍縱即逝，所以財務分析對企業生產經營決策的參考作用就變得愈發突出[1]。

三、財務分析在企業經營決策中的重要意義

（一）有利于企業了解自身的財務實力

企業管理人員應該對企業經營能力、發展前景、償債能力與獲利能力等一系列信息進行充分調查與了解，才可以做出最為適宜的判斷與戰略決策。而財務分析的主要作用便是借助對各項財務指標進行的計算與對相關數據信息的分析，為企業管理人員快速了解企業資金體系、獲利狀態與現金流量等多方面提供支持，以此掌握企業資金實力、生產經營狀態與盈利能力，掌握企業生產經營期間潛在的問題與缺陷，并引導企業管理人員提出相應的處理方式與應對方案，以此在加強資金合理利用的同時，促使企業發展能力得以有效提高。

（二）有利于企業完善與提升經營業績

作為企業最主要的考核指標之一，經營業績同樣是企業生產經營的主要表現。理想的經營業績能夠表現出企業經營人員擁有良好的管理能力，并表現出企業具備良好的經濟效益。借助對比與研究企業經營指標，能夠間接了解企業當下經營方案與營銷戰略有無滿足企業實際需求，以此找出經營管理期間的不足之處，了解差距，以獲取正確結論；再借助各種有效措施，結合高素質人才與現代信息技術，利用合理的財務分析體系與完善的財務分析組織，對企業經營決策與內控機制予以完善，探索適宜企業未來持續發展的新生產經營形式，以取得更好的經營業績[2]。

（三）有利于企業加強風險管理

在企業生產經營期間的各個環節可能會出現各種各樣的問題，以此導致財務風險或是經營風險出現。而財務分析能夠對企業償債能力予以合理預測，并準確判斷企業未來發展方向，及時發現并找出企業運營過程中潛在的風險問題，實時反饋給企業各部門單位與管理人員，有助于企業及時編制更具針對性的應對方案，及時規避風險，以此為企業生產經營活動的順利開展提供支持，防止因決策缺乏合理性為企業帶來無法挽回的經濟損失。

四、企業財務分析的常見問題

（一）管理層并未對財務分析予以高度重視

首先，企業管理層并未對財務分析予以高度重視。大部分企業管理層都單純認為財務分析屬于會計核算的范疇，現如今依舊處于核算與披露需求的方面。因為管理層并未予以高度重視，促使財務分析報告缺少實質效用，內容不完善，財務分析方式傳統，指標相互之間的關聯性研究不足，僅僅是為了完成工作內容而展開，促使財務分析結果無法為企業取得更多經濟效益。其次，許多企業管理層一些管理人員并沒有具備完善的財務知識體系，對于長篇大論的數字報告無法判斷那些內容的含義究竟為何，若是管理層都依托于自身經驗做出決策，則勢必會提升企業的試錯成本。

（二）財務分析結果缺少準確性與時效性

對于財務分析結果缺少有效性的問題，通常在財務分析內容缺少精準性與時效性兩個方面。財務報告屬于財務分析必不可少的依據與信息來源，加之財務報告與財務會計核算結果之間具有緊密關聯，因此，企業在確保財務會計數據真實有效、內容全面的基礎上必須對時效性提出一定的要求。但是現階段部分企業財務分析都缺少時效性，這主要是因為企業內部審批程序較為復雜，促使會計核算工作落后于實際活動。并且月末結賬進度落后，月度財務報告往往會在下月中旬完成，以此導致財務分析缺少時效性與數據滯后的問題出現。另外，在財務分析層次單一的層面表現得較為突出，并未從多個層面給予管理層完善的信息支持。例如，在對銷售毛利進行分析的過程中，往往涉及多個層面，若是只對年銷售毛利進行分析，可能會片面地認為企業每年銷售毛利都處于正比例增長的狀態，以此獲得脫離實際的財務分析結果。然而實際上若是從分產品的層面進行分析，就能夠發現部分產品的銷售毛利正處于逐年減小的狀態。所以，錯誤的財務分析結果不僅缺少實質效用，還會為企業領導層所做出的經營決策提供錯誤的數據支持。

（三）財務分析管理機制存在缺陷

首先，從回顧經營業績與定期編制日常管理報告方面的財務分析來看，缺少更高層級對制定業務的決策支持。對于企業管理層所提出的臨時需求，無法針對特殊業務場景完成財務分析工作。其次，財務分析過程中僅使用利潤表與資產負債表之中的信息，并未對現金流量表的應用予以高度重視。再次，財務分析工作僅僅是對財務報表進行分析，過于重視對財務指標所進行的定量分析，并未對定性化財務分析、非財務數據以及內部控制進行全方位的分析。最后，部分企業所編制的財務分析指標更注重短期財務績效，極易導致管理層過于注重短期效益，忽略長期效益的問題出現。

（四）業務和財務脫軌

在具體業務活動中，首先，財務分析依舊處于財務數據的階段，并未對業務活動予以深入了解，并未與業務實質進行有機結合，所以也就無法借助財務數據及時了解潛在的業務問題，也無法從中找到潛在的發展機遇，無法展現良好的決策作用。其次，大部分決策信息都是從業務部門取得的，然而從實際層面而言，許多業務部門對財務并未有一定的了解，很少會積極配合企業財務部門定期提供所需要的數據。信息溝通不暢，難以深入反映出企業可能存在的潛在風險，具有片面性和不完善性，更是造成財務分析數據與經營實踐脫節，從而對業務發展產生制約。

五、財務分析為企業經營決策提供參考的有效措施

（一）加強管理層的重視程度

首先，管理層應該對財務分析有一個正確的認識，了解財務分析的意義與作用；需要轉變傳統的思想觀念和管理思路，重視財務工作，給予財務分析工作足夠的支持。在現代互聯網技術、人工智能技術以及大數據廣泛運用的現況下，企業財務職能一定會朝著管理會計財務分析的趨勢發展。財務分析報告根據企業業務活動開展，披露出指標之間存在的聯系，探索數據潛在的意義、企業的不足，并給予相應的處理措施。這樣循序漸進、完善且可以為企業創造更多效益的財務分析勢必可以獲得企業管理層的高度重視。其次，管理層還應該掌握一定的財務知識，由此才能夠利用財務分析加強企業經營決策能力，從而降低試錯成本。

（二）加強財務分析結果的準確性與時效性

首先，加強財務數據獲取的準確性與時效性。時效性標準表現在數據收集、加工處理、披露以及報告等多個方面。借助對企業內部審批程序進行的改善，加快月末結賬進度等方式，減小會計核算與企業業務活動之間的差異，防止數據信息分析缺少時效性或是信息滯后的問題出現。其次，加強財務分析結果的準確性，要求設計多層次的財務分析要求來達到管理層的實際需求。在對相關業務信息進行研究時，應該避免過于片面，必須立足于多個層面正確看待問題。借助更深層次的分析能夠進一步使管理人員及時掌握企業業績，同時為企業決策提供支持，以此突出財務分析的作用與優勢。

（三）優化財務分析管理機制

首先，企業需要積極優化完善接應機制，使財務分析和企業生產經營決策能夠完美對接。需要根據實際情況綜合運用多種財務分析方法，編制出一套行之有效且健全的財務分析管理機制。借助決策模型的建立，幫助管理人員對特殊業務場景做出合理的決策，特殊業務場景包含：一次特殊業務的承接決策分析、產品出售與再加工決策等多種。其次，將財務分析合理應用于現金流量表。借助對經營、投資與融資環節出現的現金流進行的把控，讓現金流分析能夠為運營資金的使用予以合理預測，這對于判斷企業的未來發展空間、獲利能力以及償債能力等多方面都具有積極作用。再次，完善的財務分析管理機制還需要滲透到企業財務內控分析的領域。借助高效且全面的內部控制確保企業生產經營活動的正常開展[4]。最后，健全的財務分析管理機制應該涉及財務指標和非財務指標兩個部分。添加非財務指標能夠防止過于注重短期財務績效的情況出現，作為對企業經營狀況進行綜合評價的必要補充，分析的有效數據越全面，結果才越有參考性。

（四）促進業財融合發展，做好經營決策

財務分析不僅僅是為了掌握企業經營業績，還要求財務人員對業務活動的開展予以更深層次的分析，立足于企業整體的層面把財務數據和業務活動的開展予以有機結合，并展開綜合分析，以此為企業生產經營決策提供建議與參考；對企業業務績效結果予以詳細解釋和客觀評價，了解企業生產經營潛藏的問題與不足，以此提出待完善的層面，并予以及時處理。財務分析人員不但應該借助財務指標反映出企業以往的經營績效，同時還應該利用差異分析的方式了解業務的本質。借助尋求業務部門的支持詮釋實際數據和預算數據的不同，以此找到形成不同的主要誘因，及時發現問題并予以適當的處理，這同樣是財務分析的主要目標。企業財務人員為了快速取得財務分析的各項數據，必須積極深入企業所有業務部門交流。通過對業財融合的實施，業務和財務的數據打通，財務部門能更快更準地獲取有用的業務數據，進而提高財務數據的準確度和可信度，便可以把財務信息和業務運作予以精準匹配，以此加強財務分析質量。

不僅如此，業財融合信息化發展同樣十分重要，加快財務信息化建設，實現各類業務數據的實時可視化呈現和分發，使企業經營者可以隨時掌握與經營相關的各項動態信息，減少信息傳遞的滯后性，提高財務信息的時效性，為企業管理者提供決策依據，提升企業核心競爭力。

六、結束語

總而言之，合理完善的財務分析能夠有效地為企業經營決策提供參考，在有效防范風險的同時，提高企業市場競爭優勢，對企業未來發展具有重要作用與意義。企業應該不斷加強管理層的重視程度，加強財務分析結果的時效性，優化財務分析管理機制，促進業財融合發展，以加強財務分析質量，從而突出財務分析的指導作用與價值，為企業經營發展提供更多支持。