數字普惠金融能破解農村金融排斥嗎？

陳一明　溫濤

摘 要：隨著數字普惠金融的快速發展，愈加豐富的金融創新服務鄉村振興模式興起。本文通過對位于邊少革命老區的廣西壯族自治區田東縣進行典型案例剖析發現：數字普惠金融具有廣泛包容性、多元層次性和系統責任性等特點，通過政府主導和市場協同發力的金融服務、征信大數據賦能農村普惠金融和“農金村辦”多方聯動的數字村站等模式，有利于拓展金融服務范圍，緩解信息不對稱，破解三農領域融資難貴慢等金融排斥困境，進而促進鄉村全面振興。在此基礎上，針對現實發展障礙，提出通過政府主導、市場協作提供差異化的金融供給服務，采取更為標準化的數據采集利用方式，提升金融體系的多元化協同效率，創新線上線下多層次人才培育機制等對策建議，為打通農村普惠金融服務的“最后一公里”貢獻智慧。

關鍵詞：數字普惠金融；農村金融排斥；田東模式；案例分析；鄉村振興

一、引言

農村金融排斥一直是困擾農村金融發展和鄉村全面振興的世界性難題。已有研究發現造成金融排斥的主要原因在于金融資源和地理環境的差異，金融排斥包括條件、評估、價格、營銷和自我排斥[1， 2]，這導致了三農領域的金融供給和需求不匹配，無法實現有效率的對接。為了緩解金融排斥，“普惠金融”① 應運而生。2013年中共十八屆三中全會明確提出了要發展“普惠金融”，2015年出臺了《推進普惠金融發展規劃（2016 —2020）》（國發〔2015〕74號），2017年習近平總書記在全國金融工作會議上提出要“建設普惠金融體系”，這些都凸顯了發展普惠金融的重要意義②。部分學者認為普惠金融是利用不同的方式和渠道為全體社會成員提供金融服務，為其賦予平等金融權力的體系，有助于解決城鄉二元金融結構、傳統的金融排斥以及農村金融服務不足等難題，建立三農領域可持續發展的普惠性金融體系十分迫切[3-5]。

隨著科學技術的進步，特別是互聯網技術的廣泛滲透和金融體系的社會責任感提升，“數字普惠金融”①應時而生，其發展進程十分迅猛。數字普惠金融是普惠金融的創新發展，是科技創新與普惠金融的有機結合，具有能擴寬金融服務范圍、提高服務效率和降低服務成本等優勢，并為傳統金融機構的數字化轉型升級提供動力[6， 7]。習近平總書記提出要“堅持把解決好三農問題作為全黨工作重中之重，舉全黨全社會之力推動鄉村振興”②。現階段，開展數字普惠金融改革創新成為促進鞏固拓展脫貧攻堅成果同鄉村振興有效銜接的關鍵橋梁，有利于為解決鄉村振興投融資難和三農領域投融資長期面臨的金融排斥問題，提供現實的解決方案。

國內外實踐初步表明：普惠金融，特別是數字普惠金融有利于弱質產業及弱勢群體及時獲得所需生活和發展的資金，如孟加拉國的格萊珉銀行（Grameen Bank）小額貸款模式、柬埔寨的征信功效共享信用局（CBC）模式、中國河南蘭考的一平臺四體系普惠金融模式等；理論研究亦初步證明，數字普惠金融有助于降低融資門檻和信息不對稱程度，降低交易成本，優化要素流動通道[8-10]。“解決中國的問題，提出解決人類問題的中國方案，要堅持中國人的世界觀、方法論”③，2015年習近平總書記在中央扶貧開發工作會議上對農村金融改革的“田東模式”給予了肯定，并提出要總結和推廣“田東經驗”④。因此，現階段急需對國內成功改革試點典型案例進行分析和總結，形成可復制、可借鑒和可推廣的經驗。那么，何以破解農村金融排斥？數字普惠金融能否加快解決鄉村振興中面臨的投融資難問題？能否促進金融機構及時足額為鄉村全面振興提供資金供給？為全面、客觀、清晰回答這一現實重要命題，本文采用案例分析研究法，選取廣西壯族自治區百色市田東縣作為實地調研對象，對田東縣的創新實踐、主要成效、典型模式、經驗啟示進行探討和分析，力求找出其成功的規律。在此基礎上，針對存在的現實障礙，提出相應的機制創新建議，進而為相關領域的實踐者和政策制定者提供更多的研究決策思路，以探索金融創新服務鄉村振興有效途徑，尋求破解投融資兩難困境和農村金融排斥的中國智慧和中國方案，這也有望為解決農村金融世界性難題提供突破口。

二、案例概況

田東縣位于廣西壯族自治區西部，地處右江盆地腹地，耕地面積約39萬畝，具有“中國芒果之鄉”的美譽，是一個以壯族為主體的多民族聚居縣，是“百色起義”的策源地，曾經也是全國扶貧工作重點縣。1929年年底，紅七軍誕生于百色起義，1949年年底，中國人民解放軍將紅旗插上鎮南關，廣西全境解放。這里是革命老區，也是邊境和貧困地區，2000年廣西壯族自治區被納入西部大開發的范圍。2008年年底，為了營造良好的社會信用環境，時任中央政治局常委吳邦國做出“以田東縣為試點縣，破解農村金融服務難題”的批示。從此，百色市田東縣就較早地開始農村金融改革發展的創新和破冰之行。2011年，作為全國農村金融改革試點縣之一的田東縣獲得由廣西社會信用體系建設領導小組授予的“信用縣”牌匾，并成為國家級農業改革試驗區；隨著當地信用體系建設的不斷完善，田東縣在2014年榮獲“全國農村信用體系建設示范區”的稱號；2016年，廣西壯族自治區 “十四五”規劃建議提出 “深化農村金融改革，升級推廣‘田東模式，爭創普惠金融服務鄉村振興試驗區”的目標； 2021年，習近平總書記在廣西考察時指出：“各民族共同團結進步、共同繁榮發展是中華民族的生命所在、力量所在、希望所在，在全面建設社會主義現代化國家的新征程上，一個民族都不能少，各族人民要心手相牽、團結奮進，共創中華民族的美好未來，共享民族復興的偉大榮光。”《國務院關于新時代支持革命老區振興發展的意見（國發〔2021〕3號）》也明確提出要“支持革命老區立足紅色文化、民族文化和綠色生態資源，加快特色旅游產業發展，推出一批鄉村旅游重點村鎮和精品線路。支持有條件的地區規劃建設稀土、旅游等行業大數據中心，鼓勵互聯網企業在革命老區發展運營中心、呼叫中心等業務”。

田東縣有著獨特的自然稟賦，屬于典型的亞熱帶季風氣候區，盛產芒果、甘蔗和香蕉等亞熱帶農產品。2012年，田東縣被列為“國家現代農業示范區”，“田東香芒”獲得原國家質檢總局的國家地理標志保護產品認證；2014年，田東縣打造了“六大八香十億元”產業集群（甘蔗、香蕉、芒果、油茶、蔬菜、畜牧水產等基地+香甜芒果、香蕉、香米、香油、香豬、香鴨、香酒和香料等八香品牌），并逐年發展壯大；2015年，《左右江革命老區振興規劃》上升為國家戰略，一批重大項目相繼竣工投產，其中就包括了中國-東盟（百色）農產品交易中心。為了推進革命老區的鄉村振興，國家財政給予了大力支持，培育了近30家國家級和自治區級的農業產業化龍頭企業；2019年，田東縣入選成為“農業綠色發展先行先試支撐體系建設試點縣”和“首批國家農村產業融合發展示范園”。

綜上所述，一方面，廣西田東四通八達，地理位置優越，是深化中國與東盟合作的門戶，在“一帶一路”倡議發展中具有重要的戰略地位。具體而言，其既是西部少數民族邊區，地理位置較為特殊且重要，又具有歷史資源和區位的獨特性，還是百色起義的策源地和中央確定的國家12個紅色旅游重點景區之一；更為重要的是，田東縣是中國連接東南亞和歐洲的茶馬古道途經地和紅色基地。另一方面，廣西田東是全國農村金融改革先行示范區，開展和探索了相應的金融科技和互聯網金融實踐模式，在農業農村現代化發展、鄉村產業融合發展和數字普惠金融創新發展等方面先行先試，取得較為成功的經驗。因此，遵循單案例分析選擇的典型性、代表性和普適性等原則[11-13]，本研究選取廣西壯族自治區百色市的田東縣進行探索，分析何以破解農村金融排斥的案例研究是重要、合理且可行的，具有一定的典型性、時代性、價值性和可推廣性。

三、實踐探索模式和運行機制分析

實踐是推進理論發展的根本動力，理論的完善能反過來為實踐的發展帶來更加強大的動力和指導。習近平總書記強調：“要學習掌握認識和實踐辯證關系的原理”“要根據時代變化和實踐發展，不斷深化認識，不斷總結經驗，不斷實現理論創新和實踐創新良性互動”。①因此，在中國鄉村振興和鄉村產業融合發展快速生動的實踐發展過程中，本研究通過對廣西田東模式的案例剖析，以點帶面，進一步探尋破解農村金融排斥的中國智慧和中國方案。

（一）政府主導與市場協同結合的金融多元發展模式

有為的政府引導和有效的市場運作相結合有助于農村金融服務體系運作效率的提升。中國成功的金融體系發展有賴于政府的主導，市場的參與及自上而下和自下而上的不斷創新；特別是政府主導和市場協同相配合，建立普及至村、戶、人的數字普惠金融服務平臺，打通了數字普惠金融破解農村金融排斥的堵點及服務鄉村振興融資需求的“最后一公里”。

1.政府與市場協同合作，完善金融組織體系

田東縣建立農村金融組織、信用、支付結算、保證保險、抵押擔保、村級服務等“六大體系”。近年來，當地還通過黨政引領搭建全國全區領先的普惠金融服務平臺和金融超市，引進桂林銀行等3家銀行、北部灣保險等2家保險公司到田東設立分支機構，引導駐縣的銀行機構、保險機構等入駐普惠金融服務平臺，進一步發展壯大數字普惠金融服務組織。通過堅持政府主導和商業化運作的“雙輪”驅動，當地的傳統農村金融逐步向數字化的新業態轉變，金融組織體系也因此更加完善。此外，金融是支持產業發展的重要工具之一，在《2020年“三農”和縣域業務發展支持政策》的基礎上，田東縣當地政府為了推出更多支持鄉村產業融合發展的金融類產品和服務，并且防控可能會產生的金融風險，采取多項措施擴展金融服務邊界，提升金融服務效能。隨著田東縣特色產業不斷發展壯大，該縣還不斷推出鄉村產業融合發展的相關項目，如通過香港巨人園果蔬深加工項目等建設農產品加工和物流產業園區；利用電子商務帶動當地芒果的線上銷售，激發農民的內生動力，并先后出臺《田東縣旅游發展總體規劃》以及“芒鄉紅城四基地”等農旅融合發展規劃，隨著“萬村千鄉”市場工程和城鄉商貿物流業體系的建立和推進，相關的快遞物流公司發展迅速，為田東縣農產品電子商務發展提供了有利保障。故當地對推動探索紅色農旅融合發展和農產品電子商務發展，特別是利用數字普惠金融的創新產品和服務助力產供銷管環節的融資需求極大且極其迫切。因此，通過有效市場和有為政府良性互動及有機協同，不僅有效緩解了傳統的金融排斥，而且提升了金融服務的效能，取得了良好的效果，應當給予其必要的技術支持和成功經驗推廣，這對于我國農村地區數字金融組織體系的建立和完善意義重大。

2.利用人緣地緣優勢，形成可持續發展的金融征信和服務體系

由田東縣政府牽頭，各產權主管部門、農村產權交易中心和各類型金融機構等配合組建的“農村產權交易流轉監督委員會”，有效解決了供需雙方信息不對稱的問題，在為農村產權流轉提供平臺的同時，為工商資本和農村產權搭建了橋梁；同時，當地利用人緣地緣優勢形成可持續發展的金融征信和服務體系，并運用大數據技術實現涉農信用信息、資金供需信息、抵押擔保信息、產權確權與流轉信息、逾期貸款信息等相關數據的動態分析與實時管理，有利于推出適合當地鄉村產業融合發展的標準化、多樣化的金融產品。實踐分析可得，在空間維度上，數字普惠金融能夠促進資源的有效配置；在時間維度上，其能解決跨期不確定性；尤其是數字普惠金融產品和服務的普及能夠使財富的獲得機會更加平等，能直接提高金融服務的可得性，降低金融交易的成本，還能間接緩解信貸約束、降低農戶融資的門檻。據此，可得出如下結論。首先，數字普惠金融中的網絡借貸依托網絡技術實現借貸雙方的供需匹配及資金交換，有效突破了地域限制，擴充了農村資金來源，擴大了信貸覆蓋面，從而解決了農村產業發展主體的信貸約束和農村“融資難、融資貴”問題。其次，數字普惠金融的大規模應用也會帶來更多新的金融服務模式，進而降低了供給方的運營、風險管理、甄別和交易成本。再者，數字普惠金融會產生“鯰魚效應”，促進傳統金融機構轉型升級，提高和優化相應的服務質量，進而提升金融服務三農領域的效率。因此，數字普惠金融有能力破解傳統的農村金融排斥問題，能以更低的成本解決“融資難、融資貴、融資慢”問題，更能在“大國小農”的情境下發揮數字金融服務三農的公平性、普惠性和共享性等功能，走出中國特色社會主義鄉村振興道路。

3. 拓展抵押擔保物范圍，為開發涉農貸款產品做出有益探索

在田東縣的探索實踐過程中，其不斷創新拓展抵押擔保物范圍，推動涉農企業倉庫、農業生產基地、生產設備等的使用權、經營權為拓展抵押物，全面升級電子交易系統，加強信息化支撐。2012年成立的田東縣農村產權交易中心是重要的支撐保障，其經營范圍包括發布林權、生物資產、金融資產、農業生產設施等信息；并可在線上線下進行項目投融資、交易抵押、農產品營銷等。同時，田東縣通過建立國家農村產業融合發展示范園等項目助力產業的現代化發展和產品結構的轉型升級，并且通過鄉村產業融合發展促進產業體系的升級。截至2022年年初，全縣累計發放農村承包土地經營權抵押貸款4.574億元，農村承包土地經營權抵押貸款余額1.84億元，位居廣西前列；與此同時，發揮農村產權交易中心平臺作用，拓展抵押擔保物范圍，農業設施登記抵押擔保貸款64宗2.012億元，占全縣產權抵押貸款的11.6%。此外，通過引進有資質的第三方專業資產評估機構入駐，明確各方職責，在政府、市場和第三方專業評估機構的合作中，較為有效地協同解決了以往產權流轉和抵押過程中的部分問題，使融資渠道和方式更加暢通。通過拓展抵押擔保物范圍，引入第三方專業資產評估機構，不僅進一步暢通了農村資產評估和抵押通道，而且提升了資產的保值和增值空間，保障了貸款和融資的安全。同時，此做法也在初步破解農村金融排斥后，為資金安全和風險防控提供相應保障。

4.建設形成集信用、支付、擔保、保險、服務和組織為一體的多元化發展模式

為了激發當地金融機構服務鄉村振興的內生動力，當地政府主導成立了助農融資擔保公司，引進廣西金投和廣西農擔，打破縣本級助農擔保公司資本實力小、服務半徑小、服務能力弱的困局，升級了融資擔保體系，建設形成了集信用、支付、擔保、保險、服務和組織為一體的金融多元發展模式。此外，在信用和擔保等保障基礎上，政府和相關運營機構進一步利用大數據、互聯網等信息技術，優化數字普惠金融平臺的發展。與此同時，當地財政也出資設立相應的貸款風險補償基金，基于農業的特殊性，對自然風險和市場風險等不可控因素導致的不良貸款進行補償，在破解農村金融排斥的基礎上，進一步降低了金融風險對涉農經營從業主體與金融機構的沖擊。

總之，在政府主導和市場協同下，田東縣金融體系已呈現出多元化和梯度化的良好發展態勢，尤其是數字普惠金融的發展有利于提高金融服務鄉村振興的范圍和能力，能通過大數據等手段收集信息，更好地進行風險甄別，從而降低數據處理成本，提高風險的可控性，提升金融服務農業、農村、農民的能力和水平，進一步突破鄉村產業融合發展曾經面臨的融資困難、成本高、信息不對稱和差異化分級產品少等難點，實現供需動態平衡和效益最大化；與此同時，各金融機構的市場化競爭，也促使當地金融支農產品愈發惠農，這都為打通當地農村普惠金融“最后一公里”貢獻了智慧和力量。

（二）征信大數據規范化賦能農村普惠金融服務模式

1.征信大數據賦能農村金融服務體系

近年來，小農戶、新型農業經營主體和服務主體的融資需求旺盛，但因缺乏相應的正規抵押物，難以從銀行貸到大筆資金。為此，田東縣建立了廣西首個農村信用信息中心，通過入戶調查等方式，綜合計算年齡、信用違約記錄、家庭凈資產和社會網絡關系等指標，將村民的信用等級分為A/AA/AAA三個等級，并在前述3A級信息系統評級的基礎上，進一步推進社會信用體系的建設，優化信用系統60多項指標。截至2022年年初，將原信用系統信息、農經管理系統信息、扶貧系統信息及各部門提供的信息清洗組合，形成37萬人的信用數據庫，基本能夠準確反映當地的信用情況，并大幅節省信用采集成本、提高信用數據采集效率和金融機構采信度。具體而言，田東縣在2009年開發和建立的農村信用信息系統的基礎上不斷完善、審核和評級，在2014年與國家扶貧管理系統相結合，擴展信貸信息的覆蓋范圍，基本囊括了普惠金融的目標群體；2019年用大數據的思維推進信用體系建設，不斷爭取相應的金融機構和監管部門對守信主體調高授信額度，即A級用戶的授信額度為3—5萬元，AA級為7—10萬元，AAA級為15萬元左右，在此基礎上進一步創新推出相應的服務支持部分新型農業經營主體的融資需求。田東縣利用較為規范化的征信大數據賦能農村金融服務體系，體現了金融的普惠性和包容性，促進了城鄉金融服務均衡化，為融資需求提供多樣化的金融支撐，這種金融服務模式不僅提高了供給方的風險控制能力，而且為滿足需求方的融資需求提供了新途徑。

2.創新數字普惠金融平臺及其產品和服務模式，為降低各項成本提供新動能

田東縣通過利用標準化和規范化的數據賦能農村金融服務體系發展，利用數字普惠金融平臺和相關征信大數據信息，實現了農戶、新型農業經營主體、涉農企業、金融機構、政府部門、金融監管機構等多方互動互聯和信息共享，不僅降低了不良貸款率，而且依靠征信大數據體系的不斷完善和精準分析，降低了供需雙方的信息不對稱問題，避免了信用風險和道德風險。如田東當地政府通過與銀行等金融機構合作，依據政府征信和信用為主的小額貸款、擔保抵押為主的大額貸款相關原則，通過與中國農業銀行、農商行和廣西桂林銀行相互合作，進一步擴大數字普惠金融的普惠貸款覆蓋范圍和數據收集范圍，進而借助征信大數據探索出農村數字普惠金融新模式。截至2020年年末，廣西壯族自治區的縣區均已建立農戶信用信息系統，農戶信用檔案入庫率超94%；信用戶、信用村、信用鄉（鎮）創建面分別達到61.12%、49.81%、53.07%，創建信用縣（區）6個，創建“三農金融服務室”13 448個，農村信用體系持續完善①；截至2021年3月末，田東縣全縣累計給3201戶種植戶投放芒果種植貸款近22 918萬元，貸款余額21 503萬元；截至2021年12月末，在各個村、屯布設具備存取款服務功能的“惠農支付便民服務點”195個，支付結算體系的運行效率明顯提升。通過數字普惠金融的產品和服務模式創新，降低了供給方的運營、風險管理和甄別等成本，以及供需雙方的交易成本，同時也提供了政府公信力保障，為農村金融服務體系提供新動能。

（三）多方聯動的數字村站綜合服務發展模式

1.創新多樣化多層級數字普惠金融產品，服務鄉村產業融合發展

2020年農業農村部印發《全國鄉村產業發展規劃（2020-2025年）》，明確提出要“注重產業融合，發展二三產業，延伸產業鏈條，促進主體融合、業態融合和利益融合”，國內外鄉村產業融合發展的實踐逐漸增多，關于鄉村產業融合發展的研究成果不斷豐富[14-16]，但總體還是處于起步階段，相關主體的個案深入研究并不多見。廣西田東已經形成以農產品電子商務、鄉村產業的多功能拓展、農旅融合和紅色旅游結合以及民族特色手工業等為主的鄉村產業融合發展的良好局面，同時，鄉村產業融合發展受限于資金約束和市場條件，即缺乏資金支持、沒有合適的融資方式和產品，因而對多層級多渠道的金融產品有著旺盛的需求。為了更好地滿足鄉村產業融合發展的融資需求，破除傳統金融排斥的桎梏，田東縣通過建設數字普惠金融服務平臺和農村普惠金融綜合服務點，將鄉鎮一級銀行服務與村集體組織結合起來，并且實施“引金入村”工程，支持桂林銀行等金融機構開展“農金村辦”等，通過對傳統農村金融服務地點的改造，建立數字村站，讓金融服務落實到村到戶。

經濟是肌體，金融是血脈②。田東縣的實踐初步證明了數字普惠金融打通了農村金融服務的“最后一公里”，能為解決三農領域現實問題提供更有效的引領路徑和支撐作用。為了能更好地對接不同鄉村產業融合發展主體的多樣化金融需求，數字普惠金融在服務鄉村產業發展的過程中，應該對生產、供應、加工、銷售、運輸和管理等不同活動提供有效的金融服務。即，既要注重經營主體內的資金運轉效率提升，又要有針對性地提供季節性和多品種的貸款產品，進而促進多種金融機構的良性競爭。

2.“工作制度+服務崗位+服務專員+服務平臺+支付系統”五合一模式實現服務升級

為了進一步降低風險管理和甄別等成本，田東縣利用基層信息優勢，完善村級聯動方式，提檔升級了數字村站的各項基礎金融服務。如數字村站不僅提供小額借貸服務，還通過對村干部進行崗前培訓，讓其能夠有針對性地為不同貸款需求客戶進行貸款方式和金融產品推薦，此外，還能提供相應的貸后管理服務、保險咨詢服務和農產品電子商務銷售等服務，使得當地金融服務更具普惠包容性。具體而言，田東縣在村級公共服務平臺的基礎上，完善金融服務崗牌、人員、制度，從2019年開始，田東縣進一步實施村級金融服務“標準化”，推廣“工作制度+服務崗位+服務專員+服務平臺+支付系統”五合一工作模式，實現了農村金融服務的升級。并且通過數字村站建成“一站多能，一網多用”的線上線下綜合平臺，改變過去“三農金融服務室”占用村級有限辦公場所的狀況；同時通過利用線上和線下相結合的方式，充分發揮互聯網和數字普惠金融產品全面、精準和科學的運營、風險控制和資源整合等優勢，以及通過線下的數字村站進一步進行跟進，進一步推動建設農村金融“六大體系升級版”，為當地金融服務鄉村振興注入新動力，也為破解農村金融排斥提供實際保障。

3.完善多方參與村站服務工作，形成可持續發展的金融服務體系

田東縣的數字普惠金融主要包括銀行金融服務、數字資本市場服務、互聯網保險等借助數字化技術和互聯網平臺進行的資本融通與交易市場的服務。數字普惠金融服務和業務的下沉，有助于數字村站金融產品的標準化及多樣化發展。田東縣積極引導村兩委以及當地鄉賢和能人一同參與村站服務工作，并把農村金融服務融入村級綜合服務中心項目，利用人緣地緣優勢形成多元化和可持續發展的金融服務體系。當地實踐證明，“農金村辦”和采用線下線上多方參與的多項驅動方式，優化改善信用評級內容，通過多維信息整合的綜合信用評級方式，有助于進一步完善信用評級機制。此外，田東縣在實踐探索中還進一步形成村級綜合服務中心加就業、社保、教育、衛生、文體、法律、金融七項服務的“1+7”村級綜合服務，讓農戶和新型農業經營主體能夠以更便捷的方式獲得所需貸款，減輕了傳統的金融排斥尤其是農戶的自我排斥程度，同時也使得金融機構的運營成本得以降低，運行效率得以提升。尤其值得重視的是，田東縣數字村站的站長大多是本村的老百姓，其對當地各家各戶的了解非常深入，并且有獨特的社會網絡，也為數字普惠金融在當地的發展提供防范風險的保障。

總體而言，廣西田東縣依托信用大數據建立的信用信息中心，不僅能讓需求方實時查看個人信用并自主增信，而且能直接對接農民專業合作社、中小微企業等的信息數據端，通過和涉農銀行、保險、擔保公司等的多方合作產生鯰魚效應，促進傳統金融機構轉型升級，提高和優化相應的服務質量，進而提升金融服務三農領域的效率；同時，通過大數據和云計算技術對數據進行收集分析和運用，進而獲得相應的征信保障，降低投資風險，提升金融機構的投融資效益，促進金融服務體系的健康可持續發展。此外，利用當地特色的“數字村站”獲得信息的有效傳遞和反饋，從而為線上線下的信貸需求提供有效快捷的匹配，直接提高金融服務的可得性，降低金融交易的成本，還能間接緩解信貸融資約束、降低需求方面臨的融資門檻，破解金融排斥瓶頸。

四、現存障礙與機制創新

本研究通過對中國實踐典型案例——位于民族地區且是革命老區的廣西田東縣分析研究發現，數字普惠金融能夠優化資源配置，有利于緩解傳統的金融排斥，打破信息不對稱的難點，實現自我的更新迭代，提高風險控制能力，并通過數據這種新型的先導生產要素對其他要素進行賦能和增效，進而有助于破解農村金融排斥，適應三農領域的需求導向，進一步合理有效促進鄉村振興。同時，當地的政策試驗、實施和基層自下而上的創新實踐相結合，通過政府主導和市場配合的有效結合不斷調整其運行結構，這些系統性的治理能力升級從根本上改變了田東縣發展的路徑，從而大大提升經濟效益和經營成果，為解決社會問題和提升人類福祉提供了中國方案。但通過對該案例的深入剖析和總結發現，若要可持續發展，現階段依舊存在些許亟待改進的問題。故需通過對這些障礙進行總結，以期為未來改進方向和相應機制創新提供思路，進而形成更加完善的可推廣經驗。

（一）現存主要障礙

一是數字征信有效覆蓋廣度亟需拓展。廣西田東縣目前依托“田東縣數字金融服務平臺”已基本建成農戶信用信息系統，但仍存在征信覆蓋范圍較窄、信用評級方式待改進等問題，需要進一步增強信用信息采集與統計工作的主動性；同時，對于在進行數字化轉型的金融供給方，應如何加強數據獲取開發應用能力，并使分散的數據資源得以整合共享，從而充分發揮數據作為核心要素的作用，相應的標準制定和治理法律法規該如何健全等，這些現實障礙都亟待建立相應的創新機制加快解決。

二是數字村站收費及監管方式不夠明確。田東縣鼓勵銀行自治區分行對縣內分支機構下放創新權限，雖然金融機構和村級服務站能夠發揮自主創新權限大、熟悉本地實際情況的優勢，但相應的收費和監管方式還不夠明細，需要合理提高金融產品不良貸款容忍度，在貸款額度、人員經費等方面給予政策支持，增強對分支機構參加登記抵押擔保融資試點工作的業務指導，提高金融服務質量。

三是多元化的投融資體制機制尚未形成。目前，對于小農戶和新型經營主體的培育經費投入主要來自政府的財政支持，而社會資本投入等暫時很少，因此未能形成多元化的投融資體制機制，尤其是針對鄉村產業融合發展所帶來的資金需求的投融資體制機制支撐不足。

四是人才保障的配套支持措施尚且不足。一方面，農業社會化服務體系和相應的人才保障配套措施還不夠，導致部分接受培育后成為現代高素質農民的人才依舊選擇離開鄉村，影響了農業農村現代化的快速發展。另一方面，相應經營主體的金融素養和金融能力水平較低，現有關于提升其金融教育、知識和技能的培育嚴重不足，因而會使其在進行經濟決策、積累財產、投資理財、防范化解風險等方面受到一定限制。與此同時，由于缺乏針對性的數字化培訓，有些地方已經出現新的“數字鴻溝”，如何建立健全具有數字素養的農業人才培訓體系，培育更多的復合型人才，并且留住返鄉創業人才也是亟待解決的問題。

（二）機制創新建議

中國農村數字普惠金融的快速發展得益于國家政策的大力支持和相應資金的大量投入及數字基礎設施的不斷完善。為進一步總結和推廣獲得實效的“田東模式”經驗，使其可復制可借鑒可落地，本研究提出如下機制創新的政策建議。

一是構建村級服務站線上線下互促機制，建立更為標準化的數據采集和利用方式。三農領域的數據量大且種類多，導致目前許多核心數據尚未收集，局部范圍所收集到的一些數據質量欠佳，部分數據采集還存在一些無意義的重復性工作等。因此，需進一步增強信用信息采集與統計工作的主動性，構建村級服務站線上線下互促機制，形成標準化和規范化方便共享的數據體系；在數字普惠金融促進鄉村振興的階段性過程中，亦需加快相應的標準制定和治理法律法規建設，以提供更為規范化、標準化的產品，提升金融的服務效能，確定數據產權保護和交易機制，保障數字普惠金融服務的透明度，使其能夠充分發揮資源配置與風險分散并重的功能作用；同時，進一步加強數據獲取和開發應用的能力，尤其是要通過多元化的信息收集渠道，有效整合用戶的多方面和時效性信息，使分散的數據資源得以整合共享，從而充分發揮數據作為核心要素的作用，并且實現數據這種新型生產要素的高效、安全和合理配置。

二是創新金融機構的盈利模式，提升金融體系的協同效率。目前，從實地調研交流中發現，田東的數字普惠金融發展是政府主導型，各個金融機構在政策鼓勵和制度約束下也推出許多相應的惠農服務和產品，但仍有部分金融機構因缺乏有效的盈利模式，而表現出發展動力不足，使其面臨社會效率與財務效率難以兼得的情況。因此，加快建立數字普惠金融的政策支持體系，除了開發多樣化的數字普惠金融產品外，還需要利用大數據、云計算平臺等信息化手段創新相應的抵押、擔保、反擔保和保險等新方式和新產品，構建完善多元化、多層次和綜合性的數字普惠金融生態體系。同時，及時吸納國內外的成功經驗，完善風險補償與激勵機制，建立監管、財稅、擔保等多位一體的數字普惠金融配套措施體系，并設立合理的貸款門檻和完善金融監管方式，進而因地制宜地開設三農專項數字普惠金融產品的綠色通道，保障三農領域數字普惠金融產品和服務的可持續性和安全性。

三是構建政府、銀行、擔保公司等金融機構多方支持機制。首先，政府、銀行、擔保公司等各主體之間需要強化協同推進的合力，建立協調配合的工作機制，提高扶持效率，完善以往“銀、政、擔”支農扶持單純地停留在風險和投入分攤階段的狀況。其次，政府、企業、監管部門、銀行和融資擔保等各類金融機構需要形成一種良好發展的金融生態圈，即建立多層次多樣化的金融服務體系，并且提供差異化和多層次的金融供給服務。同時，需要以市場化為導向，政府主導，多方協調，建立支付、信貸、保險、理財等多種金融服務的金融生態體系。再者，積極引導金融機構的數字金融產品和服務在農村產權抵押貸款利率、期限、額度、擔保、風險控制等方面加快創新進度，簡化貸款流程。為此，農業擔保公司也要充分利用大數據、信息手段等創新反擔保方式，降低運營風險和管理成本。與此同時，為進一步拓寬數字金融、數字保險、數字擔保等的覆蓋廣度，簡化數字金融產品操作步驟，使其在操作使用上更加人性化和便利化。

四是優化完善多層次線上線下人才培育和公共服務創新機制。一方面，加大對相關從業主體的金融能力培育，即在投資、借貸、風險防控、個人金融規劃、創業資金分配等方面加大宣傳教育和培育，特別是要加強有關互聯網支付、借貸、眾籌、理財等產品的基本概念知識教育，培養互聯網金融思維，提升其在金融市場中參與決策的判斷和認知能力，進而達到既治標又治本，實現自身可持續發展的目的。另一方面，進一步加強數字村站的建立和運營，特別是加強對當地村站站長和新型農業經營主體的數字普惠金融素養的多方位培育，以確保數字普惠金融的技術創新應用能夠真正在鄉村落地和實現，并利用局部知識獲取優勢，通過發揮當地村站站長的熟人網絡或者知識外溢作用，進一步有效降低農村金融的服務成本和風險防控成本；同時通過搭建鄉村綜合信息化服務平臺、鄉村創新創業孵化平臺、產權流轉交易平臺等，提供電商服務、鄉村旅游、公共營銷、創業支持、技術幫助等服務，并且在后端由高等科研院所、商業機構和相關企業等提供相對應的社會化支撐和服務，在破解農村金融排斥基礎上，進一步優化相應的公共服務系統，激活三農相關人員的發展內生動力。

參考文獻

[1] LEYSHON A， FRENCH S， SIGNORETTA P. Financial exclusion and the geography of bank and building society branch closure in Britain[J]. Transactions of the Institute of British Geographers， 2008，33（04）： 447-465.

[2] 黃紅光，白彩全，易行.金融排斥、農業科技投入與農業經濟發展[J].管理世界，2018，34（09）：67-78.

[3] 杜曉山.小額信貸的發展與普惠性金融體系框架[J].中國農村經濟，2006（08）：70-73+78.

[4] 何宏慶.數字金融助推鄉村產業融合發展：優勢、困境與進路[J].西北農林科技大學學報（社會科學版），2020，20（03）：118-125.

[5] 陳一明.數字經濟與鄉村產業融合發展的機制創新[J].農業經濟問題，2021（12）：81-91.

[6] 謝絢麗，沈艷，張皓星，郭峰.數字金融能促進創業嗎？——來自中國的證據[J].經濟學（季刊），2018，17（04）：1557-1580.

[7] 王勛，黃益平，茍琴，等.數字技術如何改變金融機構：中國經驗與國際啟示[J].國際經濟評論，2022（01）：70-85+6.

[8] 溫濤，陳一明.數字經濟與農業農村經濟融合發展：實踐模式、現實障礙與突破路徑[J].農業經濟問題，2020（07）：118-129.

[9] 冉光和，唐滔.數字普惠金融對社會就業的影響——基于企業性質和行業的異質性考察[J].改革，2021（11）：104-117.

[10] 陳亞軍.數字普惠金融促進鄉村振興發展的作用機制研究[J].現代經濟探討，2022（06）：121-132.

[11] GRAEBNER E. Theory Building from Cases： Opportunities and Challenges[J]. Academy of Management Journal， 2007，50（01）：25-32.

[12] 唐旭.推動案例研究 促進金融理論發展[J].金融研究，2006（01）：1-6.

[13] 毛基業，陳誠.案例研究的理論構建：艾森哈特的新洞見——第十屆“中國企業管理案例與質性研究論壇（2016）”會議綜述[J].管理世界，2017（02）：135-141.

[14] 王志剛，于濱銅.農業產業化聯合體概念內涵、組織邊界與增效機制：安徽案例舉證[J].中國農村經濟，2019（02）：60-80.

[15] 姜長云.科學理解推進鄉村振興的重大戰略導向[J].管理世界，2018，34（04）：17-24.

[16] 杜志雄，羅千峰，楊鑫.農業高質量發展的內涵特征、發展困境與實現路徑：一個文獻綜述[J].農業農村部管理干部學院學報，2021（04）：14-25.

（中文校對：翟世賢）

Can Digital Financial Inclusion Crack Rural Financial Exclusion？

-Take the Tiandong County of Guangxi Zhuang Autonomous Region as an Example

CHEN Yiming1 WEN Tao2*

（1. Chongqing Technology and Business University， Chongqing 400067; 2. Chongqing Technology and Business University，Chongqing 400715）

Abstract：? Based on the development of digital inclusive finance， more and more financial service rural revitalization models are emerging. The author has analyzed the typical cases of Tiandong county in Guangxi， an underdeveloped ethnic minority autonomous areas and old revolutionary bases， then found that the characteristics of digital inclusive finance， such as broad inclusiveness， pluralistic hierarchies and systemic responsibility. Through the multi-integrated financial development model led by the government and the coordinated development of the market， the credit information big data empowers the rural inclusive financial service model， “rural financial village office” multi-party linkage digital village station comprehensive service development model， etc. These inductive practices and experiences are conducive to expanding the scope of financial services， alleviating information asymmetry， reducing traditional financial exclusion and financial risks， solving the financial exclusion difficulties in rural areas. On this basis， this research further aims at the practical development obstacles， and proposes innovative mechanism guarantees and countermeasures such as to provide differentiated financial supply services through government-led market collaboration， establish a more standardized data collection and utilization method， improve the diversified collaborative efficiency of the financial system， and improve the multi-level online and offline talent cultivation mechanism. Furthermore， contribute wisdom to the development of rural inclusive financial services.

Keywords： digital inclusive finance; rural financial exclusion; Tiandong Model; case study; rural revitalization

（英文校譯：舒雅）