數(shù)字人民幣對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的影響與對(duì)策研究

白鴻怡

一、引言

隨著數(shù)字經(jīng)濟(jì)的大力發(fā)展，數(shù)字貨幣也成為各國(guó)政府及央行重點(diǎn)關(guān)注的焦點(diǎn)。在我國(guó)，數(shù)字人民幣已經(jīng)順利實(shí)現(xiàn)了多個(gè)城市的試點(diǎn)，并彰顯出其自身廣闊的發(fā)展前景。在此背景下，國(guó)家開始不斷構(gòu)建數(shù)字人民幣的合法框架，并促進(jìn)其普及與國(guó)際化發(fā)展，還強(qiáng)化了技術(shù)研發(fā)力度。數(shù)字人民幣的出現(xiàn)同樣給我國(guó)商業(yè)銀行的日常經(jīng)營(yíng)管理與核心業(yè)務(wù)（如存、貸、匯、支付等）產(chǎn)生了較為突出的影響，給銀行的未來發(fā)展也帶來了新的挑戰(zhàn)。為此，新時(shí)期下商業(yè)銀行更要緊扣數(shù)字人民幣的發(fā)展步伐，做好數(shù)字化經(jīng)營(yíng)管理，來實(shí)現(xiàn)自身的可持續(xù)化發(fā)展。

二、數(shù)字人民幣概述

1.數(shù)字人民幣概念界定與發(fā)展

貨幣指購(gòu)買商品、勞務(wù)或清償債務(wù)時(shí)的一般等價(jià)物，其發(fā)展歷程久遠(yuǎn)，從最早的實(shí)物貨幣，也早已逐漸演變成了新時(shí)代下的電子貨幣，實(shí)現(xiàn)了與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的協(xié)調(diào)。在此歷程中，商業(yè)銀行也逐漸從以往的單一貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)有明顯的轉(zhuǎn)變，開始研發(fā)出更多的金融商品，除了貨幣服務(wù)外，還有金融咨詢服務(wù)，其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)范圍和受眾群體范圍也不斷擴(kuò)大。近年來，數(shù)字人民幣的出現(xiàn)，極大地豐富了傳統(tǒng)的貨幣內(nèi)涵。MV=PT 作為經(jīng)濟(jì)學(xué)基石之一，它準(zhǔn)確描述貨幣供應(yīng)量、貨幣流通速度、物價(jià)指數(shù)、全社會(huì)商品交換量間的關(guān)系。而物價(jià)指數(shù)與幣值互為倒數(shù)，用公式寫為σ0=P＊σ，p 為物價(jià)指數(shù)，σ 為幣值，σ0 為一攬子商品的價(jià)值。幣值σ=k＊T，則證實(shí)了貨幣的價(jià)值與人們使用頻率間有著正相關(guān)的聯(lián)系。如今，所演變成的數(shù)字人民幣（DC/EP）同樣是法定的貨幣，其獨(dú)特點(diǎn)在于是數(shù)字化形式，它由指定的運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)進(jìn)行運(yùn)營(yíng)管理，并能對(duì)當(dāng)前流通的紙幣起到一定替代作用（適應(yīng)了目前“全民數(shù)字化支付”環(huán)境，將有效提高人們對(duì)法定貨幣的使用頻率）。中國(guó)人民銀行數(shù)字貨幣研究所穆所長(zhǎng)對(duì)DC/EP 的概念界定如下：“它是人民銀行發(fā)行的法定貨幣，但是以數(shù)字的形式存在?！毙枰鞔_的是數(shù)字人民幣又與人民熟悉的手機(jī)移動(dòng)支付工具有本質(zhì)上的不同。以微信、支付寶等為例，其實(shí)質(zhì)上屬于一個(gè)裝錢的“小袋子”，而數(shù)字人民幣才是這個(gè)“袋子”中的錢，兩者間的內(nèi)涵不同。2014 年我國(guó)專門的法定數(shù)字貨幣發(fā)行相關(guān)研究小組（成立）后，2020 年數(shù)字人民幣正式試點(diǎn)，如今已經(jīng)得到廣泛運(yùn)用，可見其發(fā)展進(jìn)程迅速。

2.數(shù)字人民幣的特征

從貨幣經(jīng)濟(jì)學(xué)屬性來分析，數(shù)字人民幣主要定位于MO（流通中現(xiàn)金），與CBDC 定位一致。人民網(wǎng)官方賬號(hào)報(bào)道指出：數(shù)字人民幣是我國(guó)數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代的“新基建”。關(guān)于其具備的特征可總結(jié)如下：第一，抵押準(zhǔn)備金。當(dāng)前數(shù)字人民幣能一定程度上替代現(xiàn)金MO，由運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)存款貨幣進(jìn)行等額交換。第二，可控匿名性。傳統(tǒng)賬戶往往需要實(shí)名認(rèn)證，同時(shí)還要與銀行賬戶間綁定。與其不同的是，數(shù)字人民幣采取ID 匿名化技術(shù)，并滿足公眾對(duì)于隱私保護(hù)的要求，且相關(guān)信息數(shù)據(jù)均處于保密的狀態(tài)。第三，“雙離線”支付。和網(wǎng)上銀行、支付寶、微信等不同，數(shù)字人民幣的使用并非必須要處于網(wǎng)絡(luò)環(huán)境中，即便是通信環(huán)境較差，網(wǎng)絡(luò)中斷等情況，仍然可采用數(shù)字人民幣這一強(qiáng)大功能。第四，數(shù)據(jù)全流程監(jiān)測(cè)。一方面，數(shù)字人民幣的存在能減少貨幣在發(fā)行、流通等環(huán)節(jié)中所耗費(fèi)的成本，同時(shí)還能便于及時(shí)追蹤和把控交易的情況，有可追溯的功能。例如：人們可利用大數(shù)據(jù)等技術(shù)來分析數(shù)字人民幣交易的動(dòng)向，實(shí)現(xiàn)全過程的有效監(jiān)測(cè)。

三、數(shù)字人民幣對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的影響

1.正向影響

（1）提升商業(yè)銀行主導(dǎo)地位

數(shù)字人民幣能實(shí)現(xiàn)與銀行賬戶的松耦合，這對(duì)于沒有商業(yè)銀行賬戶、不使用第三方支付工具的人而言有著極大的便利。從此角度可以看出，數(shù)字人民幣的發(fā)行必定會(huì)不斷覆蓋更多的社會(huì)群體，并且能融合現(xiàn)有的支付方式與技術(shù)創(chuàng)新。為了確保數(shù)字人民幣發(fā)行過程穩(wěn)定持續(xù)，央行不僅構(gòu)建了雙層經(jīng)營(yíng)的體系，并且調(diào)動(dòng)了市場(chǎng)上的資源來作強(qiáng)大的保證，均有利于提升商業(yè)銀行的主導(dǎo)地位，促進(jìn)銀行未來的積極建設(shè)與發(fā)展。

（2）降低銀行經(jīng)營(yíng)管理成本

數(shù)字人民幣大力發(fā)展的時(shí)代背景下，商業(yè)銀行在貨幣流通中有著舉足輕重的地位。和現(xiàn)鈔相比，數(shù)字人民幣的發(fā)行對(duì)銀行的日常經(jīng)營(yíng)、管理而言有著積極意義，能很大程度上降低運(yùn)營(yíng)成本。以現(xiàn)鈔的經(jīng)營(yíng)管理為例，需要承擔(dān)安保、保管、運(yùn)輸、ATM 機(jī)器的維護(hù)等多方面的成本費(fèi)用，而數(shù)字人民幣作為有效補(bǔ)充，且相關(guān)業(yè)務(wù)辦理傾向?yàn)榫€上，能很大程度上減少上述的成本費(fèi)用，還能提升業(yè)務(wù)辦理的效率，減輕商業(yè)銀行的人力、物力資源。

（3）提升銀行支付結(jié)算效率

數(shù)字人民幣能實(shí)現(xiàn)點(diǎn)對(duì)點(diǎn)的即時(shí)性結(jié)算，無需商業(yè)銀行再進(jìn)行各種清點(diǎn)、對(duì)賬、結(jié)算，極大地提升了結(jié)算工作的效率。但同時(shí)，此模式可能會(huì)對(duì)銀行的“中心化記賬”“對(duì)賬模式”有一定的沖擊，影響到當(dāng)前的支付結(jié)算體系。但從宏觀的角度來看，這種影響類似于第三方支付分流，短期內(nèi)影響較小。

2.棘手挑戰(zhàn)

（1）影響商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)模式

現(xiàn)階段商業(yè)銀行主要業(yè)務(wù)還是以物理網(wǎng)點(diǎn)、ATM 機(jī)為主，數(shù)字人民幣出現(xiàn)后必定會(huì)對(duì)當(dāng)前的業(yè)務(wù)架構(gòu)有所影響，降低物理網(wǎng)點(diǎn)等使用率，讓商業(yè)銀行的轉(zhuǎn)型更為緊迫。隨著數(shù)字人民幣這一新的支付渠道的積極發(fā)展，如何在新的賽道上占據(jù)優(yōu)勢(shì)，如何保持未來銀行與客戶的關(guān)系，也成為各大商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理中需要深思的問題。

（2）加劇商業(yè)銀行間的競(jìng)爭(zhēng)

對(duì)于商業(yè)銀行而言，數(shù)字人民幣本身及其延伸而來的各種新技術(shù)、新運(yùn)用場(chǎng)景、新業(yè)務(wù)等，都可能產(chǎn)生較大的影響和不確定性。部分商業(yè)銀行的技術(shù)水平較低，處于劣勢(shì)地位，導(dǎo)致許多客戶因技術(shù)體驗(yàn)不佳而流失。而大型的商業(yè)銀行無論是資金、技術(shù)，還是人才等方面都有著更明顯的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。隨著數(shù)字人民幣的普及和推廣，各商業(yè)銀行間為了實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，其競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)會(huì)愈發(fā)明顯。

四、應(yīng)對(duì)數(shù)字人民幣對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理影響的對(duì)策

1.金融科技賦能，推動(dòng)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型

（1）金融科技賦能

因數(shù)字人民幣的發(fā)行會(huì)對(duì)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)體系模式、賬戶體系、反洗錢等諸多工作產(chǎn)生不同程度的影響，因此商業(yè)銀行需提前明確其重要性，并做好布局規(guī)劃，強(qiáng)化科技賦能，以確保在未來的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)中也能占有關(guān)鍵地位。據(jù)《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》指出銀保監(jiān)會(huì)也曾強(qiáng)調(diào)“要積極引導(dǎo)金融科技運(yùn)用。”商業(yè)銀行要充分發(fā)揮出金融科技的積極作用，讓金融科技與當(dāng)前銀行業(yè)務(wù)密切結(jié)合，例如運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、人工智能（AI）、區(qū)塊鏈、隱私計(jì)算等技術(shù)手段，以實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行各項(xiàng)業(yè)務(wù)的數(shù)據(jù)實(shí)時(shí)更新，并圍繞數(shù)據(jù)進(jìn)行高效率的處理和智能化判斷。在金融科技賦能下，能為更多客戶提供關(guān)于數(shù)字人民幣更為精準(zhǔn)且便捷的服務(wù)，構(gòu)建出智能化、多層次的經(jīng)營(yíng)管理體系，實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)務(wù)全流程的數(shù)字化辦理。

（2）推動(dòng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型

數(shù)字人民幣發(fā)行背景下，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)及其格局要發(fā)生明顯的調(diào)整，以推動(dòng)銀行實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。近年來，在諸多內(nèi)、外部因素的沖擊下，商業(yè)銀行已經(jīng)逐漸明確到各項(xiàng)金融業(yè)務(wù)在線上辦理的便捷性和重要性。尤其是在數(shù)字人民幣的發(fā)行后，商業(yè)銀行中的現(xiàn)金業(yè)務(wù)占比會(huì)有一定幅度的下降，屆時(shí)，數(shù)字化支付等必定會(huì)成為商業(yè)銀行發(fā)展的重要內(nèi)容與方向。為此，商業(yè)銀行要根據(jù)其自身的業(yè)務(wù)來構(gòu)建“一站式”線上辦理體系，適當(dāng)將更多線下業(yè)務(wù)調(diào)整為自助化、智能化模式，打造出業(yè)務(wù)新格局。此舉不僅能適應(yīng)數(shù)字人民幣發(fā)展的態(tài)勢(shì)，還能有效減少不必要的人力投入。同時(shí)，商業(yè)銀行要積極打造“數(shù)字銀行”。商業(yè)銀行要先利用科技手段來統(tǒng)計(jì)出和數(shù)字人民幣、銀行發(fā)展等相關(guān)信息資料，并將其篩選與整合，整理出客戶數(shù)據(jù)畫像。商業(yè)銀行結(jié)合客戶的數(shù)據(jù)畫像來合理調(diào)整銀行的資源配置，努力研發(fā)出客戶喜愛的優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品，為客戶帶來更舒心、高質(zhì)量的服務(wù)體驗(yàn)，促進(jìn)其自身的數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

2.強(qiáng)化同業(yè)合作，建設(shè)支付生態(tài)場(chǎng)景

（1）加強(qiáng)同業(yè)間的合作

商業(yè)銀行可積極參與數(shù)字人民幣研發(fā)中，且在此過程中銀行要努力提升自身的信息技術(shù)優(yōu)勢(shì)，并積極做好與同業(yè)間的互聯(lián)互通，共同制定基于數(shù)字人民幣下的發(fā)展規(guī)劃，汲取同業(yè)的優(yōu)秀經(jīng)驗(yàn)，從而最終發(fā)揮出規(guī)模優(yōu)勢(shì)，形成最佳經(jīng)營(yíng)管理模式，再逐漸建立相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)與規(guī)范。如今，各家銀行也開始從以往簡(jiǎn)單的攬存活動(dòng)轉(zhuǎn)變?yōu)槎嘣S富的金融服務(wù)，商業(yè)銀行要做好在線上、線下等多個(gè)領(lǐng)域的開發(fā)合作，以有效吸引客戶。

（2）建設(shè)支付生態(tài)場(chǎng)景

數(shù)字人民幣背景下，商業(yè)銀行未來主要的競(jìng)爭(zhēng)手段之一便是支付生態(tài)場(chǎng)景，因此要積極構(gòu)建出數(shù)字人民幣和商業(yè)銀行深度融合新生態(tài)。以中國(guó)工商銀行為例，它與各大學(xué)校合作共同搭建“智慧校園”，并在校園內(nèi)建設(shè)出數(shù)字人民幣的支付場(chǎng)景；又如在智慧旅游的場(chǎng)景中，人們可以通過刷臉的快捷方式來完成支付，非接觸的模式更為便利高效。在未來，商業(yè)銀行要積極打造出更多的支付生態(tài)場(chǎng)景。首先，在零售市場(chǎng)方面，商業(yè)銀行可利用數(shù)字人民幣的特點(diǎn)來實(shí)現(xiàn)生態(tài)場(chǎng)景的開發(fā)，更多是商戶們可通過掃碼、人臉識(shí)別等完成交易，極大地提升了交易的效率；其次，建設(shè)政務(wù)平臺(tái)場(chǎng)景。數(shù)字人民幣的智能合約被運(yùn)用到了扶病資金、租賃資金上，實(shí)現(xiàn)了精準(zhǔn)監(jiān)管，可行性優(yōu)良。商業(yè)銀行可積極與財(cái)政平臺(tái)溝通，了解其支付要求并滿足，為政府平臺(tái)提供便民服務(wù)，如人們熟知的水電費(fèi)、寬帶費(fèi)、稅費(fèi)等繳納中，有利于提升政府行政工作效率。最后，商業(yè)銀行還可借鑒美團(tuán)錢包、京東白條等，在吃、穿、住、行上搭建數(shù)字人民幣支付生態(tài)場(chǎng)景。

五、結(jié)語

綜上所述，經(jīng)研究得出結(jié)論，數(shù)字人民幣給商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理帶來的影響，一方面是提升了商業(yè)銀行主導(dǎo)地位、降低了銀行經(jīng)營(yíng)管理的成本，另一方面提升了銀行支付結(jié)算效率，并助推商業(yè)銀行國(guó)際化發(fā)展；但同時(shí)商業(yè)銀行需要面對(duì)的挑戰(zhàn)是，數(shù)字人民幣影響到了商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)模式，也加劇了商業(yè)銀行間的競(jìng)爭(zhēng)。為實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行的數(shù)字化經(jīng)營(yíng)，可采取的對(duì)策分別有：金融科技賦能，推動(dòng)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型；強(qiáng)化同業(yè)合作，建設(shè)支付生態(tài)場(chǎng)景；增強(qiáng)資源支撐，落實(shí)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)防控。