企業財務管理的風險因素及管理方法分析

沈玉娟

在激烈市場競爭的背景下，企業財務管理日益受到重視。然而，財務管理中存在一系列風險因素，如資金監管能力不足、內部舞弊行為和法律法規風險等，這些風險可能對企業運營和發展造成嚴重影響。因此，深入分析這些風險因素并提出有效的管理方法顯得尤為重要。通過加強財務風險防范，企業能夠確保其健康、穩定和可持續發展。本文通過對企業財務管理的風險因素及管理方法進行分析，旨在幫助企業提高財務管理水平，降低財務風險。文章首先分析了企業提高財務管理水平的必要性，接著通過財務報表分析法、債務分析法和總結經驗法識別財務風險；然后討論了影響企業財務管理的主要因素，并指出了現階段我國企業財務管理存在的問題，并提出了一系列風險管理方法。

隨著市場經濟的不斷發展，企業面臨的競爭壓力愈發增大。在這樣的背景下，企業財務管理的重要性日益凸顯。然而，企業財務管理中存在許多風險因素，如資金監管能力不足、內部舞弊行為、法律法規風險等。為應對這些風險，企業需要采取一系列有效的管理方法。

企業提高財務管理水平的必要性

財務風險是企業經營過程中不可避免的一種風險，如市場風險、信用風險和流動性風險等。通過提高財務管理水平，企業可以更好地識別、預測和應對這些風險，降低風險對企業的影響。企業經營決策往往涉及資金投入、產出和風險評估等方面，高水平的財務管理可以為企業提供準確、及時的財務信息，幫助企業管理者從全局角度分析問題，做出更為科學、合理的決策。在激烈的市場競爭中，具備高效財務管理的企業往往具有更強的抗風險能力和更高的盈利水平，從而在競爭中脫穎而出。

財務風險的識別

財務報表分析法

財務比率分析。財務比率分析是通過計算企業財務報表中的關鍵比率，對企業的償債能力、盈利能力、營運能力和市場價值等方面進行評估。常用的財務比率包括流動比率、速動比率、資產負債率、凈利潤率等，通過比較企業在不同時間段的財務比率或與同行業其他企業的比率，企業可以發現其財務風險的蛛絲馬跡。

財務報表橫縱向分析。橫向分析是通過比較企業在不同時間段的財務數據，了解企業財務狀況的變化趨勢。縱向分析是對企業同一時期的財務報表數據進行比例分析，揭示企業各項財務指標之間的關系。橫縱向分析有助于企業管理者發現潛在的財務問題，及時采取措施防范財務風險。

現金流量分析。現金流量分析是通過對企業現金流量表進行分析，了解企業的現金流入和流出情況，從而評估企業的現金流量安全，有助于企業管理者掌握企業的現金流動狀況，確保企業具備足夠的現金來應對潛在的財務風險。

盈余質量分析。盈余質量分析是通過對企業利潤表進行分析，評估企業盈余的質量和持續性，高質量的盈余意味著企業具有穩健的盈利能力和較低的財務風險，而低質量的盈余可能預示著企業未來面臨的財務風險。

債務分析法 債務結構分析關注企業債務的組成和比例，以及債務結構的變化，避免過度依賴短期債務或長期債務，以降低財務風險。企業管理者還應監控償債能力指標的變化，確保企業具備足夠的償債能力，避免因償債困難而導致的財務風險。利息保障分析關注企業利潤是否足以支付利息支出，企業管理者應關注利息保障指標的變化，確保企業具備足夠的利息支付能力，降低財務風險。

總結經驗法 企業管理者應定期回顧和分析過去的財務數據，發現財務風險的跡象，包括資產負債率的上升、利潤率的下降、現金流量的惡化等。企業管理者還應關注企業的經營實踐，從中總結出可能導致財務風險的因素，包括過度擴張、盲目投資、內部控制不足等。最后，企業管理者應積累同行業其他企業的經驗，了解行業內普遍存在的財務風險，包括市場競爭激烈、政策法規變動、行業周期波動等，以更好地應對行業內的財務風險。

企業財務管理的主要影響因素

企業發展戰略目標 企業發展戰略目標應關注市場份額的提升，通過開拓新市場、拓展產品線、提升品牌知名度等途徑，提高企業的市場占有率，有助于企業穩固市場地位，實現規模經濟效益。企業管理者應通過降低成本、提高產品價格、優化產品結構等手段，實現企業盈利能力的提升，利潤增長是衡量企業發展戰略目標實現程度的重要指標。

企業財務資金管理模式 企業財務資金管理模式涉及企業在籌集、運用、回收和控制資金風險等方面的一套綜合性、系統性的管理方法和流程。企業應注重籌資渠道的多樣化和融資成本的優化，可以通過發行股票、債券、融資租賃、銀行貸款等多種手段籌集資金，以支持企業的發展需求。在籌資過程中，企業需關注融資成本的控制，以降低資金成本，提高資金使用效率。企業應根據發展策略，合理分配資金，優先支持關鍵領域和項目。

預算管理體制因素

組織架構。預算管理體制應具備清晰的組織架構，明確各部門在預算管理過程中的職責和權責關。企業應在組織層面設立專門的預算管理部門，負責統籌協調各部門的預算編制、執行和監控工作，以確保預算管理的順利進行。

預算編制。預算管理體制應注重預算編制的科學性、合理性和可操作性。企業應根據戰略目標和市場環境，結合內部資源和外部條件，通過參與式、自下而上的預算編制過程，制定全面、細化的預算計劃，預算編制過程應充分考慮各部門的需求和意見，以確保預算目標的可實現性。

預算執行。預算管理體制應關注預算執行的準確性和及時性。企業應建立健全預算執行制度，明確各部門在預算執行過程中的職責和權限，加強對預算執行情況的監督和跟蹤，確保預算目標得以實現。

預算監控。預算管理體制應注重預算監控的全面性和有效性。企業應建立完善的預算監控機制，包括預算執行情況的監控、預算偏差的識別和分析、及時采取調整措施等，預算監控應與企業的績效考核體系相結合，以激勵各部門積極完成預算目標。

預算評估。預算管理體制應關注預算評估的客觀性和全面性。企業應對預算執行情況進行定期評估，分析預算目標實現的效果和存在的問題，預算評估結果應為企業決策提供依據，有助于企業不斷優化預算管理體制，提高預算管理的有效性。

企業的技術水平 企業技術水平的提升需要充足的研發投入作為支持，企業應根據市場需求和發展戰略，合理安排研發經費，優先投入關鍵技術和創新領域，有助于企業吸引優秀人才、開展技術研究和開發新產品，從而提高企業的技術實力。企業技術水平的核心是具備高素質的技術人才隊伍，企業應制定完善的人才培養和引進政策，吸引和留住具有創新精神和技術實力的人才，提高員工的技術素質和增強其創新意識。

現階段我國企業財務管理存在的問題

風險意識相對不足 企業在追求市場份額和增長時，可能過于樂觀地估計市場前景，忽視了潛在的市場風險，導致企業在市場發生變化時，無法及時調整戰略，從而影響企業的業績和競爭力。企業在管理過程中，過分關注業務發展和利潤，而忽視內部管理風險，如財務風險、人力資源風險和生產安全風險等，導致企業出現重大事故或訴訟，進而損害企業的聲譽和利益。在經營過程中，企業未能充分關注法律法規的變化和合規要求，導致企業遭受行政處罰、訴訟或信譽損失，面臨巨額的罰款和賠償，甚至影響企業的正常運營。

財務風險體系有待完善 在識別財務風險時，企業過于依賴歷史數據和經驗，未能充分考慮市場變化和宏觀經濟波動帶來的影響。在評估財務風險時，企業僅使用簡單的定性或定量方法，未能全面、客觀地評估風險。在制定財務風險防控措施時，企業也過分側重于短期利益，未能從長期和戰略角度考慮風險防控。企業在財務風險監控和報告方面，存在信息傳遞不及時、報告內容不全面等問題，影響企業風險控制。

資金監管能力有待提高 企業在經營過程中，會出現資金使用不清晰、不規范的情況，導致企業內部資金流向難以追蹤，無法確保資金按照預期目標進行投入，增加企業運營風險；同時，會出現資金使用不清晰、不規范的情況，導致企業內部資金流向難以追蹤，無法確保資金按照預期目標進行投入，增加企業運營風險。資金監管能力不足可能導致企業資金被挪用、濫用或浪費，影響企業的正常運轉和發展，也會導致企業在投資、融資等方面面臨較高的風險，如投資失敗、貨幣貶值、債務違約等，從而給企業帶來嚴重的經濟損失和信用損害。

對外部環境變化的重視不夠 企業在發展過程中，對外部環境變化重視不夠的具體表現有：忽略政策調整的影響，如稅收政策、產業政策等，可能導致企業錯失政策紅利或違規經營；未能及時捕捉市場趨勢，例如消費需求變化、行業創新等，可能導致產品滯銷、技術落后；對競爭格局的變化反應不敏感，如新興競爭對手、市場份額變動等，可能使企業喪失競爭優勢，甚至面臨生存危機。企業應提高對外部環境變化的敏感度，及時調整戰略和措施，以應對潛在挑戰，確保企業的可持續發展。

企業財務管理風險的管理方法分析

健全管理模式，完善管理制度 一個清晰、合理的組織架構能夠方便信息流、決策流和業務流的順暢進行，有利于提升企業的運營效率。由此，企業需要制定一整套內部管理制度，這包括人力資源、財務管理、生產經營等各個方面，以規范企業運營、降低管理成本和風險。同時，建立健全內部控制機制以及加強審計監督也是至關重要的，有助于確保企業資源的合理配置與使用，防范內部舞弊、濫用職權等行為。在人力資源方面，實施績效管理制度能夠將員工的績效與薪酬、晉升等掛鉤，從而激勵員工提升業務能力，提高企業整體效益。企業要將信息化與數字化管理相結合，加大信息技術投入力度，利用信息化、數字化手段提升管理效率，降低運營成本，從而提高企業競爭力。

注重資金監督管理，強化財務核算 在企業發展過程中，注重資金監督管理和強化財務核算至關重要，企業要加強對資金的計劃與預算管理，合理規劃資金使用，確保資金能夠滿足企業發展的需求。企業應建立嚴格的財務核算體系，對各項收支進行詳細記錄和核算，以確保財務數據的準確性和可靠性，為決策提供有力支持。在資金運作過程中，企業還應注重風險防范，通過加強對市場趨勢、政策法規等外部因素的關注，及時調整資金策略，降低潛在風險，建立有效的應急預案，以應對突發事件對企業資金鏈的沖擊。

完善風控體系，增強風險防范意識 在企業經營過程中，完善風控體系和增強風險防范意識顯得尤為關鍵。只有確保風險得到有效控制，企業才能在激烈的市場競爭中立于不敗之地，實現可持續發展。因此，企業應建立風險識別機制，對市場、政策、技術、財務等各方面的風險進行持續關注，以便及時發現潛在的風險隱患。

強化外部管控，遵循市場發展必然次序 企業在追求發展和盈利的過程中，必須強化外部管控，遵循市場發展的必然次序。只有遵守法律法規，積極適應市場變化，企業才能保持其持續發展和競爭優勢。企業首先應嚴格遵守國家法律法規和行業規定，尊重市場規律，切實履行社會責任，在經營活動中要堅決抵制不正當競爭行為，維護市場秩序，促進行業健康發展。同時，企業需要關注市場動態，以敏銳的市場洞察力捕捉市場變化，及時調整經營策略，適應市場需求。此外，企業要積極參與行業交流與合作，借鑒先進的管理經驗和技術創新，提升自身發展水平；注重與政府、行業協會等外部機構的溝通與協作，共同推動行業標準的制定與完善，促進公平競爭。

總之，企業應重視財務管理風險的識別與防范，以提高財務管理水平，降低財務風險。通過健全管理模式、完善管理制度、注重資金監督管理、強化財務核算、完善風控體系、增強風險防范意識以及強化外部管控，企業可以在風險中尋求發展，實現可持續發展。同時，政府部門應加強對企業財務風險的監管，為企業提供良好的外部環境，推動企業健康發展。

（作者單位：寧海種程會計服務有限公司）