遭頂格重罰4.4億！普華永道未來還將面臨哪些沖擊？

深陷恒大財務造假風波之后，普華永道的處罰終于落地！9月13日下午，證監會與財政部雙雙公告了對這家老牌會計師事務所的處罰。

證監會表示，沒收普華永道案涉期間全部業務收入2774萬元，并處以頂格罰款2.97億元，合計罰沒3.25億元。財政部則表示，對普華永道涉及恒大地產2018年審計項目的違法行為，給予沒收違法所得并處罰款共1.16億元的行政處罰。同時，給予普華永道警告、暫停經營業務6個月、撤銷普華永道廣州分所的行政處罰，并對11名注冊會計師作出行政處罰。

業內人士認為，此次重罰落地之后，普華永道自今年3月以來遭遇的解約潮可能還會持續。

違反多項審計準則被頂格罰款2.97億元

9月13日下午，中國證監會公告，中國證監會依法對普華永道恒大地產年報及債券發行審計工作未勤勉盡責案作出行政處罰，依據《中華人民共和國證券法》規定，沒收普華永道案涉期間全部業務收入2774萬元，并處以頂格罰款2.97億元，合計罰沒3.25億元。

2024年5月，證監會對公司債券發行人恒大地產財務造假、欺詐發行等違法行為嚴肅作出行政處罰，認定恒大地產2019年、2020年年報存在虛假記載，相關5次公司債券發行構成欺詐發行。

而普華永道是恒大地產上述期間的審計機構，證監會對普華永道在上述期間為恒大地產提供審計服務并制作、出具相關文件是否違反《中華人民共和國證券法》的規定，按法定程序開展調查。

證監會調查發現，普華永道在執行恒大地產2019年、2020年年報審計工作中未勤勉盡責，在審計過程中違反多項審計準則，違背多項審計要求，多項審計程序失效，未保持應有的職業懷疑，未作出正確的職業判斷，未發現恒大地產大金額、高比例財務造假。

具體而言，一是審計工作底稿失真，地產項目觀察中約88%的記錄與實際執行情況不一致，底稿記錄內容嚴重不可靠。二是現場走訪程序失效，現場走訪認為符合交樓條件的樓盤大部分實際未竣工交付，部分至證監會實地調查時仍未竣工交付，甚至是“一片空地”。三是樣本選取范圍失控，任由恒大地產替換樣本，將恒大地產標注“不讓去”的地產項目排除在走訪樣本之外。四是文件檢查程序失靈，核驗無異常的交樓清單，實際上大量業主簽字確認日晚于資產負債表日。五是復核程序失守，現場走訪程序復核工作流于形式，復核人員基于對走訪人員的“信任”出具復核結論。

普華永道為恒大地產2019年、2020年年報均出具了標準無保留意見審計報告，為恒大地產20恒大02、20恒大03、20恒大04、20恒大05、21恒大01等5次債券發行出具保證財務數據真實、準確、完整的聲明。證監會認為，普華永道制作、出具的文件存在虛假記載。

普華永道上述行為，違反《中華人民共和國證券法》第一百六十三條的規定，構成《中華人民共和國證券法》第二百一十三條第三款所述“未勤勉盡責，所制作、出具的文件有虛假記載”的情形，證監會依法責令改正，認定普華永道在上述期間執行的恒大地產1次債券發行審計、2次年報審計、2次半年度審閱、6次特殊目的審計項下的全部業務收入2774萬元均為違法業務收入，依法全部予以沒收，并按“沒一罰十”處頂格罰款2.77億元，同時對4次未收費債券發行審計服務按上限罰款2000萬元，對普華永道罰沒款總計3.25億元。

9月13日，證監會有關負責人答記者問時稱，普華永道一方面未勤勉盡責，未正確判斷2019年、2020年度恒大地產總體收入確認的實際情況，未對恒大地產財務數據異常情況保持合理職業懷疑，未有效識別恒大地產大金額、高比例的財務造假，甚至對恒大地產財務造假跡象和動向“睜一只眼、閉一只眼”；另一方面出具標準無保留意見的審計報告，為5次債券發行出具保證財務數據真實、準確、完整的聲明，屬于所制作、出具的文件有虛假記載的情形。

“普華永道上述行為，不只是簡單的審計失職、失效行為，它在一定程度上掩蓋甚至縱容了恒大地產財務造假和欺詐發行公司債券，嚴重侵蝕法律和誠信基礎，嚴重損害投資者合法權益，嚴重破壞市場信心，依法應予嚴懲。”上述負責人補充道。

要求暫停經營業務半年撤銷普華永道廣州分所

早在今年1月，財政部也啟動了對普華永道及其廣州分所恒大地產審計項目執業質量的專項檢查。

經查，普華永道及其廣州分所在恒大地產2018年至2020年財務報表審計過程中，明知恒大地產財務報表存在重大錯報而不予指明，發表不恰當的審計意見，出具虛假審計報告。

主要問題包括：一是2018年至2020年對恒大地產收入相關的主要審計程序，設計、實施存在嚴重缺陷，多項程序得出不實結論；2020年明知恒大地產提前確認收入而不予指明。二是喪失獨立性，為恒大地產編制合并財務報表，并在合并財務報表層面編制調整分錄以虛增利潤。三是明知或應當知道恒大地產存在大量貨幣資金受限，對財務報表中的重大錯報不予指明，并通過各種方式隱瞞或掩蓋。四是對恒大地產2020年虛增開發成本、隨意確認投資性房地產的重大會計差錯不予指明。五是未保持職業懷疑，未發現恒大地產“明股實債”方式融資、合并財務報表范圍不準確導致的重大會計差錯。六是對恒大地產未按規定披露重大訴訟仲裁事項不予指明，其他應收款及審計抽樣、持續經營等審計程序執行不到位，項目質量控制失效等。

針對檢查發現的問題，9月13日，財政部也公布了對普華永道及相關注冊會計師的行政處罰決定。

其中，會計師事務所方面，對普華永道涉及恒大地產2018年審計項目的違法行為，給予沒收違法所得并處罰款共1.16億元的行政處罰。同時，給予普華永道警告、暫停經營業務6個月、撤銷普華永道廣州分所的行政處罰。

注冊會計師方面，對恒大地產2018年至2020年相關財務報表審計報告的4名簽字注冊會計師湯振峰、魏澤、朱立為、蔡秀娟，給予吊銷注冊會計師證書的處罰；對陳耘濤、吳德恩、潘國威、陳智杰、陳君瑜、盧玉捷、金瑩等7名參與編制恒大地產合并財務報表的注冊會計師，給予警告或罰款的行政處罰。

對于香港羅兵咸永道會計師事務所為中國恒大集團提供審計服務的有關責任，財政部將通過跨境審計監管合作機制，積極協調配合香港會計及財務匯報局對相關違法行為進行調查處理。

值得一提的是，在案件查處過程中，證監會與財政部加強溝通、密切協作，共享信息、強化合力。在處罰裁量上，證監會依法對普華永道兩年間全部業務收入予以沒收，并處以頂格罰款，與財政部協同罰款共計4.41億元；在“資格罰”上，鑒于財政部已對普華永道作出暫停經營業務的行政處罰，暫停業務范圍涵蓋證券領域，證監會不另行作出暫停從事證券服務業務的行政處罰。

普華永道稱將深刻反思正采取一系列整改措施

來自監管機構的重罰落地后，普華永道中國與普華永道中天迅速發布聲明。普華永道稱，普華永道中天充分配合了監管機構的檢查工作，尊重并堅決服從相關行政處罰決定。“我們認識到，恒大地產的審計并沒有達到我們一直堅守的高標準以及社會各界的期望。我們決心以此為鑒，深刻反思，全面汲取教訓。我們對于因此事給客戶以及大家帶來的影響深表歉意，并將竭盡全力贏回大家的信任。”

普華永道表示，經過詳細的內部調查，已經采取了一系列的整改和追責措施。被處罰的相關恒大地產審計團隊成員已經與公司終止了勞動關系，“我們也要求管理層有關成員承擔管理責任，包括前任管理層成員”。普華永道中國正在任命新的領導團隊，新的領導團隊將致力于推進質量管理的提升，并將普華永道對資本市場信任與誠信的承諾作為第一要務。

普華永道強調，普華永道的高質量審計在中國有著多年良好的歷史，“我們相信恒大審計團隊少數成員的行為并不能代表普華永道中國兢兢業業工作著的1.8萬多名員工”。同時痛定思痛，針對本次處罰，已經采取了一系列整改措施，包括加大對人員、培訓和科技的投資，并加強文化建設和公司治理的提升，以確保對質量的承諾反映在每一項工作中。聲明還稱，普華永道中天將堅定不移地遵守和維護最高審計標準，堅決支持監管機構針對市場和行業所采取的各項監管措施。

未來或有更多客戶解約將面臨新一輪人事動蕩

那么，此次重罰對于普華永道意味著什么？還會有更多的客戶加入解約陣營么？

事實上，在審計質量和獨立性評估的信任下滑之下，自今年3月份以來，普華永道屢遭上市公司“拋棄”。據不完全統計，至少已有超30家上市公司與普華永道解約或續約生變，包括中集車輛、青島港、青島啤酒、東鵬飲料、粵電力A、邁瑞醫療等，丟單金額合計數億元。

香頌資本執行董事沈萌對灣財社記者分析：“重罰會極大抑制普華永道中國業務的發展，可能會迫使普華永道中國業務出現人事與客戶動蕩。而由于會計師事務所是特殊合伙制組織，因此未來隨著人員變動，可能會緩慢恢復品牌的形象。”

“處罰中包括暫停業務資格，所以還會出現客戶從自身角度出發解約的情況。”他補充道。

中國（深圳）綜合開發院金融發展與國資國企研究所執行所長余凌曲也持類似的觀點。他對灣財社記者表示：“相對于罰款，暫停業務對普華永道的影響更大。暫停業務中包括了證券服務業務，這意味著普華永道已經不能為IPO、債券發行、上市公司信息披露等提供服務，營業收入必然面臨大幅縮水。從更長遠角度，普華永道還可能面臨失去客戶信任、員工流失等長遠問題。”

“在重罰之后，普華永道可能面臨新一輪解約潮。一方面，普華永道相關業務資格暫停，開展上市公司業務受限；另一方面，上市公司預期普華永道參與的項目可能會受到監管部門更加嚴格的監管，帶來不確定性風險。”余凌曲補充道。

撤銷廣州分所之后華南區域將有較大空白

那么，廣州分所的撤銷對普華永道意味著什么？撤銷對這家老牌會計師事務所的影響大么？

官網信息顯示，截至2023年9月30日，普華永道在內地的合伙人數量為781人，員工數量為18636人，總數超過19000人。此外，普華永道在京滬廣深四大一線城市以及香港、澳門均設有分所。

網絡上，能搜尋到的普華永道廣州分所的公開資料甚少。2010年10月，據彼時媒體報道，時任普華永道亞太區主席、中國執行主席及首席合伙人楊紹信出席了慶祝廣州分所喬遷的活動，并表達了對廣州分所的期望，“廣州是普華永道期望在中國增強其員工力量的地區之一”。

據公開信息，普華永道廣州分所位于廣州市天河區高德置地廣場的寫字樓18層。9月13日下午，灣財社記者來到該寫字樓，但因無門禁卡，也沒有相熟人員下樓接待，安保人員拒絕記者進入大樓。

隨后，記者就普華永道受罰一事詢問出入該寫字樓的多位員工，但他們均持謹慎態度，不愿回答與普華永道相關問題。

“廣州分所在普華永道的地位是四個一線城市分所之一，但規模比北上所小很多。廣州所最核心的部門—審計業務部門大概300人，數字可能不太準確。”普華永道廣州分所在職員工李明（化名）認為，廣州分所的撤銷對普華永道整體而言，影響不會太大。

不過，廣東作為經濟大省，廣州分所的撤銷對于普華永道業務的影響可能要比想象中的深遠。

“廣東是中國上市公司最多的省份之一，普華永道廣州分所的撤銷意味著距離當地的核心客戶更遠。”香頌資本執行董事沈萌對灣財社記者分析，“會計師事務所是特殊合伙制企業，各地分所是由當地的合伙人組成，所以都集中面對當地的客戶。而作為華南地區主要的上市及擬上市企業集中地之一，取消廣州分所后相當于失去廣州及鄰近地區的業務儲備，讓給競爭對手。”

廣東以及大灣區一直是普華永道中國業務的重點發力區域之一。在官網上，普華永道曾通過引用一組數據描述了大灣區的發展前景，以及在此拓展業務的信心。

“2023年，粵港澳大灣區經濟總量已突破14億元，以不到全國0.6%的國土面積和6%的人口總量，創造了全國11%的經濟總量，成為我國高質量發展的重要引擎。作為中國開放程度最高、經濟活力最強勁的區域之一，粵港澳大灣區正朝著國際一流灣區和世界級城市群的目標大步邁進。普華永道攜手‘政產學研’，在科技、金融、營商環境、跨境數據等多個領域進行前沿探索，為大灣區實現深度融合建言獻策。”

沈萌認為，雖然普華永道廣州分所撤銷后，距離較近的深圳分所可能會因此承接部分業務。但一般來說，廣州本地企業還是會更傾向選擇廣州本地會計師事務所，“撤銷廣州分所后，短期內恢復的可能性不大，其他分所也無法完全接手，華南區域會有較大空白。除了由省內其他分所爭取維護和承接部分客戶外，只有去開拓其他區域的客戶。”

這一影響，將持續幾年？“這要看財政部之后是否會解除撤銷廣州分所的限制，而目前的處罰中并沒有給出明確的時間。”沈萌說。顯然，廣州分所的撤銷，勢必沖擊普華永道在內地的業務布局。

廣州分所的員工們不少仍在等待通知

那么，廣州分所員工又將何去何從？灣財社記者采訪時，李明透露，目前大家仍在等待通知，“想跳到甲方，或者想轉到普華其他分所的人都有。”

“截至處罰公布的這一天，我們留下來的員工都是在正常工作，但薪酬肯定是受到影響了：一方面，每年員工晉升的比例變小了，而能否晉升直接關系到薪酬；另一方面，基本工資以外的收入，比如加班費大幅減少了。”李明說。

在此次監管處罰落地之前，普華永道廣州分所已多次傳出裁員或關門的傳聞。雖均未得到普華永道官方的證實，但彼時已有員工離去，唐瑯（化名）就是其中一位。

唐瑯進入普華永道不過短短兩三年時間，雖然熱愛審計行業，但她最終選擇了拿N+1走人，并且拒絕了轉去普華永道其他分所的機會，“自己不太想，太累了，還是想先好好休息之后再做打算”。