數智化轉型視域下證券公司財務管理效能提升的路徑探析

【摘要】數智化財務管理一方面為企業提供以數據驅動為核心的經營預測和管理決策，一方面為企業提供以風險防控為軸心的業務擴展和流程變革，受到越來越多證券公司的青睞。文章以A證券公司為例，分析了財務管理數智化轉型的根本動因、內在動因和外在動力，提出“重塑與財務管理數智化轉型相適配的管理理念，構建與財務管理數智化轉型相契合的頂層設計，挖掘與財務管理數智化轉型相呼應的應用場景，提升與財務管理數智化轉型相吻合的數據價值”四項財務管理數智化轉型的具體路徑，總結了實踐中的管理成效，以期能為其他證券公司的財務管理數智化轉型提供參考。

【關鍵詞】財務管理；數智化轉型；證券公司；管理效能

【中圖分類號】F274

一、引言

2023年10月，中央金融工作會議首次提出“金融強國”的建設目標。會議強調，金融是國民經濟的血脈，是國家核心競爭力的重要組成部分，要加快建設金融強國。[1]證券公司作為“金融強國”使命擔當的主力軍和排頭兵，要全方位、多維度地提升自身的管理水平和業務運營能力，持續強化服務實體經濟和居民財務管理的功能定位。財務管理以其天然的數據中心優勢，支撐著證券公司的管理決策、業務運營和高質量發展，是最重要的管理工具之一，證券公司管理層對其管理效能的提升應予以高度重視和充分部署。

近年來，在以“大數據、人工智能、移動互聯網、云計算、物聯網、區塊鏈”等為代表的新興信息技術的迅猛發展和快速迭代的催生下，各行業、各企業的財務管理向數智化轉型已蔚然成風。數智化財務管理能為企業提供以數據驅動為核心的經營預測和管理決策，能為企業提供以風險防控為軸心的業務擴展和流程變革，受到越來越多證券公司的青睞。本文以國內某大型證券集團A證券公司（以下簡稱A證券公司）為例，分析該公司財務管理數智化轉型的動因，探析財務管理數智化轉型的路徑并總結實踐中的管理成效。

二、財務管理數智化轉型的動因分析

A證券公司成立于20世紀80年代中期，經過近40年的不懈努力，業務經營的涉獵范圍和分支機構的地域分布實現不斷擴展，現已發展成為一家國內行業領先的綜合性金融服務集團，營業網點覆蓋全球五大洲15個國家和地區。“十三五”期間，為積極應對創新性金融產品百花齊放、市場競爭日趨白熱化的局勢，A證券公司提出了“集團化、國際化、信息化”的發展戰略，著力搭建“財務會計+管理會計”相結合的財務信息系統，以“科技+數據+場景”為驅動，打造基于財務數據集市的智能應用場景，切實推動財務管理向數智化轉型，最終實現管理效能的全面提升。

（一）A證券公司戰略目標設定是財務數智化轉型的根本動因

金融強國戰略的實施，倒逼證券公司紛紛摒棄傳統的以中介業務為主的運營模式，開始向多元化經營的方向延展。作為國內頭部的證券公司，A證券公司通過新設、并購等方式壯大組織架構、擴大經營規模。隨著公司體量的持續擴增和機構地域分布的不斷延展，傳統財務管理的組織形式和管理模式難以適應新的業務運營情勢，如何管控好不同分支機構、不同地域分布、不同業務運營板塊、不同信息化建設水平的權屬公司的財務管理，就成了A證券公司管理層的當務之急?；诖?，A證券公司管理層及時提出了“集團化、國際化、信息化”發展戰略，并對財務管理進行適配性改革，從根本上推動財務管理向數智化方向轉型。

（二）財務賦能業務的動能不足是數智化轉型的內在動因

財務管理的一項重要職能是賦能業務運營，讓業務始終在預設的經營目標范圍內穩健運行，這個業務運營賦能的工具之一就是集成性的財務管理信息化系統。數智化轉型前，A證券公司的各分支機構基本已經建成了符合自身業務運營特點和管理環境的財務信息化系統，但是這些財務信息化系統的建設是相互割裂的，水準是高低不同的，且沒有互聯互通的數據接口，A證券公司集團層面的財務數據匯總需要逐級提報，不但耗時費力，而且準確性不高，掣肘財務大數據深度挖掘的能力提升，不利于輔助管理層價值決策的功能發揮。鑒于此，重塑財務管理職能，發揮財務賦能業務的功能，就亟需推進財務數智化轉型，這也是A證券公司財務數智化轉型的內在動因。

（三）信息技術發展的時代紅利是數智化轉型的外在動力

財務管理向數智化轉型自然離不開信息技術的支撐。得益于信息技術的迅猛發展和快速迭代，信息技術在越來越多的企業財務管理應用場景中得到廣泛應用，積攢了豐富的操作經驗和實踐案例。A證券公司在充分借鑒不同行業財務數智化管理系統建設案例庫經驗的基礎上，著手信息系統的整體建設工作，重點打破財務信息系統與業務信息系統之間數據接口上的鏈接，打破“數據孤島”“數據煙囪”阻礙，形成財務數據與業務數據的高效協同，提升信息技術賦能財務管理的廣度和深度。從這個視角看，信息技術變革釋放的時代紅利為A證券公司財務管理向數智化轉型提供了實實在在的動力基礎。

三、A證券公司財務管理數智化轉型的實踐路徑

（一）重塑與財務管理數智化轉型相適配的管理理念

財務管理的數智化轉型徹底顛覆了傳統財務工作的職能定位，將財務人員從基礎性會計核算工作中解脫出來，向財務大數據分析、經營決策建模設計、流程管控優化等管理會計職能方向轉型。財務管理的數智化轉型過程，也是財務人員工作理念變革的過程，它督促財務人員樹立業財融合的管理意識，積極擁抱科技創新的工作模式和管理環境。A證券公司在財務管理數智化轉型實踐中，尤其重視財務人員管理理念上的變革，通過外出培訓、定期例會等方式引導財務人員積極構建“大財務觀”，強化與業務一線人員的交流溝通，“跳出財務看財務”“回到財務做財務”，讓財務人員能站在業務的角度看財務，充分認識到數智化轉型給財務管理帶來的價值創造功效。

（二）構建與財務管理數智化轉型相契合的頂層設計

財務管理的數智化轉型不僅僅是線下業務的簡單線上化，更不是財務管理系統與業務管理系統的簡單疊加匯總，它是各信息系統的耦合集成，以信息系統的價值最大化發揮為最終目標。A證券公司在財務管理數智化轉型的應用實踐中，著重強化了頂層設計層面上的構建。一是出臺與數智化管理環境相適應的各項財務管理規章制度，梳理優化各項財務管理流程，打破部門職能壁壘，組建跨部門的雙融（科技與業務融合）團隊工作機制；二是明確財務數智化轉型的工作目標與實施路徑，將財務管理的職能邊界擴展到業務發展的趨勢預測、運營風險的預警預判和管理決策的輔助支撐，全面提升財務管理與信息技術的協同效應，形成資源扭合力，共同推動財務管理數智化轉型的見行見效。

（三）挖掘與財務管理數智化轉型相呼應的應用場景

財務管理的數智化轉型拓展了數字財務的應用場景。A證券公司秉持“戰略財務”和“業務財務”的管理理念，挖掘財務人員的需求和痛點，梳理財務在支持公司經營決策、推動公司戰略落地方面的角色和價值，[2]積極構建了集團層面的自動化并表系統、商旅及網報平臺、業財管理平臺等數智化的應用工具，持續推動財務管理數智化的應用場景落地。

1.自動化并表系統的場景應用

隨著A證券公司分支機構地域分布的不斷擴展和業務經營范圍的日漸拓寬，傳統的權屬公司按月度提交報表數據，集團公司再合并匯總的并表模式已不能滿足管理層實時監控和管理決策快速調整的需求?；诖?，A證券公司著手了并表改革，借助云計算和大數據技術，及時構建了集團層面的自動化并表系統，統一了會計核算的科目名稱和入賬口徑，實現了最末端權屬公司憑證級財務數據的每日自動上傳，月末集團層面的報表合并自動取數生成，集團層面的并表由過去的次月三日提速到次月初的當日，報表合并的規范性和準確性也得到了大幅度提升。與此同時，A證券公司依托集團層面的自動化并表系統上線，研發了基于財務數據當日收集功能的動態監測模型，篩選關鍵財務指標監測業務運營風險，助力集團管理層實時把控權屬公司的經營動態，對財務數據反映出的異常經營狀態，指示集團計財部管理人員直接下鉆至最原始的會計憑證，分析異常經營狀態形成的原因，及時采取有效整改措施，將傾向性、苗頭性、潛在性問題抓早抓小。

2.商旅及網報平臺的場景應用

證券公司的行業屬性決定了其大部分的業務簽署需要跨地域的商務談判或磋商，商務差旅出行的費用就成了證券公司一項不可或缺的成本管控項目，商務差旅費用的報銷就順勢成為了業務部門與計財部門的一條重要鏈接紐帶?；诖?，A證券公司為提升各業務條線員工的出行體驗、報銷效率，降低差旅成本，搭建了集業務人員的出差申請、機票火車票預定、酒店預約、發票采集和費用報銷于一體的商旅及網報平臺。該平臺借助圖像識別技術，將發票的真偽及是否重復報銷進行自動效驗，對發票金額的價稅進行自動識別分離，并實現增值稅專用發票進項稅項目的自動匹配抵扣，借助平臺強大的數據采集功能和大數據比對技術，篩選預警連號發票、敏感字段發票，從源頭上杜絕發票報銷的潛在風險。同時，該平臺啟用了大數據挖掘技術，將商務差旅費用數據集合按照時間、單位、業務單元等不同維度進行多角度的綜合比對，組建起豐富的商務差旅數據資產庫，為管理層的商務差旅政策調整提供決策上的數據支撐。

3.業財管理平臺的場景應用

管理會計應用可以幫助證券公司評估和優化資本結構，確定適當的資本水平，并設定風險限額和風險管理框架。[3]隨著管理會計理念在各行業財務管理活動中的深入普及和管理會計工具的廣泛應用，越來越多的行業和企業認識到管理會計實施帶來的功能與成效。

A證券公司著力搭建了基于業財融合式發展的管理平臺，并劃分“商機發布、績效考核和成本分攤”三個具體功能模塊。其中，商機發布功能模塊側重訊息的及時公開，將證券公司內部收集到的商機訊息第一時間推送至集團全業務單元，對其商機事項匹配最優相關部門進行撮合，提升財務人員與業務人員的信息溝通效率，評估商機訊息轉化成實際業務的概率和對財務數據的影響，有利于引導業務人員錨定商機訊息，提高商機轉化速率和成功率，進而提升公司整體的市場競爭力?？冃Э己斯δ苣K側重全面預算管理與績效評價管理的一體化聯動，將績效考核的管理觸角滲透到預算的編制、執行和結果獎懲，與各責任人的直接利益關聯掛鉤，起到績效評價督促管理效能螺旋提升的功能。成本分攤功能模塊的主要作用是對待分攤的成本費用進行精細化、標準化再分配，避免分攤依據選擇不當或標準差異偏頗造成的成本分攤奇高或奇低，為證券公司的成本管理和經營決策夯實數據基礎。

（四）提升與財務管理數智化轉型相吻合的數據價值

財務管理在向數智化轉型的過程中借助先進的信息技術平臺積攢起了海量的財務數據和業務數據，如何用好、用活這些大數據信息，達到量化過去、洞察未來的經營目的，遂成為財務管理的當務之急。A證券公司將數據作為重要資源，組建業財稅數據集市，打造數據資產清單、數據血緣、數據標準體系等功能，[4]并對這些數據進行清洗、建模，形成關聯映射關系，讓數據發揮助推價值創造和管理決策的重要作用。如對商旅及網報平臺收集到的差旅大數據，根據業務人員高頻次航空線路，常住賓館酒店等進行定向商家的價格磋商或談判，爭取最大折扣力度，降低員工綜合差旅成本。又如借助集團層面的自動化并表系統收集到的大數據，進行本量利盈虧平衡分析，分析各業務板塊的經營特點和盈利表現，用量化的數據關系直觀展示不同業務板塊的經營活動亮點和不足，為領導層的管理決策提供輔助支持。

四、A證券公司財務管理數智化實踐的管理成效

（一）財務的數據中心地位得到全面加強

A證券公司財務管理的數智化轉型，讓財務管理部門的數據中心地位得到全面加強，財務管理從數字“治理”開始向數字“智理”升級提速，各個應用場景下的數智平臺的設立，加速了會計核算的自動化處理進程，提升了財務管理的智能化水準和質量。尤其是集團層面自動化并表系統的上線實施，既為管理層提供了實時高效的以數據驅動為核心的預測和決策支持，也為關鍵財務指標反映出的經營異常狀態進行在線預警，實現了業務運營風險敞口的全面鎖定。

（二）財務的降本增效管理能級得到大幅提升

A證券公司財務管理的數智化轉型，不是獨立管理模塊的漸進式轉型，是系統、集成、整體的統一轉型，推動了財務管理降本增效管理能級的大幅提升。尤其是商旅及網報平臺的上線實施，一是解放了財務人員對成本費用類原始憑證審核的壓力，將其工作重心不斷向管理會計側重，實現會計崗位的價值增長；二是商旅資源的整合極大地方便了差旅票價、客房費用的在線自動比價，大幅降低了人工訂單模式下的價格，可以獲得平均六五折的機票和客房折扣，進而實現差旅成本的大幅壓降。

（三）財務的風險防控底線得以不斷筑牢

A證券公司財務管理的數智化轉型，將業務運營的風險管控點和風險管控措施內置于數智化平臺的各個流程和環節之中，使得財務的風險防控底線得到不斷筑牢。如商旅及網報平臺的發票真偽驗證風險、連號發票重復報銷風險等均與智能審核一鍵關聯，確保了公司費用報銷的合規性。又如商機發布平臺的商機發布和事項撮合，提高了業務部門對商機的反映速度，提升了商機轉化速率和成功率，有效防止了業務丟單的風險。

（四）財務的價值創造功效得以強勢回歸

A證券公司財務管理的數智化轉型，讓財務管理借助數據集市的有序歸集和深度挖掘，實現對公司戰略規劃和經營方針的決策支撐，助力財務價值創造的功效得以強勢回歸。一方面，基于數據應用場景下的財務分析有力地支撐了財務管理模式從核算型向管理型轉變，財務職能由被動核算轉變成主動管理，財務角色由“向后看”的價值守護者轉變成“向前看”的價值創造者。[5]另一方面，依托數據集市中的財務和業務大數據，借助各種智能算法，對經營目標與資源之間的配置進行無限次模擬測試，匹配出最優結構，輔助管理層科學設定經營目標，進一步釋放財務支撐企業經營的價值創造功效。

主要參考文獻：

[1]吳婧.中央金融工作會議強調要加快建設金融強國[N].中國經營報.2023-11-06

[2]馬中，陳巍鋆，韓子露，等.數字財務推動企業戰略落地——海通證券數字財務創新實踐案例[J].中國管理會計，2023（02）：85-93.

[3]李珊，祁心.論管理會計在企業財務管理工作中的應用[J].中國集體經濟，2023（14）：153–156.

[4]方興.數字化轉型變革下的證券公司數據治理實踐[J].中國金融電腦，2023（10）：13-15.

[5]張信軍.財務數智化轉型實踐探索——基于海通證券的實踐[J].新會計，2024（02）：46-48.

責編：楊雪