避免為次貸“買單”

受次貸危機影響，美國各金融機構(gòu)都在一定程度上縮減對企業(yè)的信貸支持，這使得部分美國企業(yè)的流動資金出現(xiàn)困難，對外支付能力下降，也涉及到對中國出口型企業(yè)的資金賬款支付問題。

自2007年7月以來，美國次貸危機給很多中國出口制造企業(yè)，如建材、家裝、零售和汽配四個行業(yè)的為數(shù)眾多的中小企業(yè)，帶來負面影響。據(jù)中國海關(guān)的數(shù)據(jù)，2007年，我國對美國的出口增幅呈現(xiàn)明顯下滑趨勢，自2007年7月份次貸危機發(fā)生以來，我國對美國出口的第三季度同比增幅僅為12.4％，第四季度則下降為10.8％。2008年1至2月，我國對美出口繼續(xù)大幅減速，增幅降低至0.4％，2月份當月甚至出現(xiàn)了5.2％的負增長。

受次貸危機影響，美國各金融機構(gòu)都在一定程度上縮減對企業(yè)的信貸支持，這使得部分美國企業(yè)的流動資金出現(xiàn)困難，對外支付能力下降，付款速度變慢，違約率提高，甚至有些美國企業(yè)直接宣布倒閉。同時，美國周邊地區(qū)包括歐盟在內(nèi)的某些相關(guān)行業(yè)、關(guān)聯(lián)企業(yè)的信用風險也持續(xù)上升，而這也波及中國。

這些美國企業(yè)，有的是主動地告訴中國的供應(yīng)商，說到期的貨款自己付不了；有的是招呼也不打就宣布進入破產(chǎn)保護，把中國的供應(yīng)商全部晾在一邊；有的要求中國企業(yè)再放寬付款期，這實際上就是進一步延長占用中國企業(yè)的信用，占用中國企業(yè)的資金，這就是一種轉(zhuǎn)嫁危機的辦法。近期美國法院公布的多起家具、五金機械類破產(chǎn)案中，大部分債權(quán)人是中國企業(yè)。

有些美國企業(yè)把急于出口的中國中小企業(yè)當成了“融資”工具，欠債成為相當普遍的一個現(xiàn)象。當他們宣布企業(yè)倒閉時，中國制造企業(yè)就在一定程度上替美國承受了次貸風波造成的損失。

那么，我國出口型的中小企業(yè)該如何減少這方面的損失呢?本刊專訪了我國惟一經(jīng)營政策性信用保險業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)——中國出口信用保險公司(以下簡稱中國信保)，其市場部副總經(jīng)理林九江就中小企業(yè)發(fā)展與美國次貸危機的關(guān)系，談了一些自己的看法。

降低出口風險

《快公司》／面對此次美國次貸危機，中國信保是如何應(yīng)對的?

林九江／／對于這次危機，公司成立了次貸危機研究小組，加強信息收集和整合工作，強化風險監(jiān)測和管控機制；加深對宏觀經(jīng)濟形勢的分析；加強行業(yè)風險分析，對受較大影響的重點行業(yè)，如建材、家裝、零售、汽配等加以密切關(guān)注和深入分析；強化對大限額買方的動態(tài)監(jiān)控機制，隨時掌握買方風險異動情況；及時向企業(yè)發(fā)布風險動態(tài)、國別風險和行業(yè)風險等預(yù)警信息。對已經(jīng)發(fā)生拖欠逾期的應(yīng)收賬款，即使不是中國信保的客戶，中國信保也可以提供國際商賬追收等服務(wù)，以維護廣大外貿(mào)企業(yè)的權(quán)益，盡可能減少損失。

《快公司》／中國信保目前賠付金額是多少?有哪些賠付手段?

林九江／／據(jù)統(tǒng)計，2008年1至3月份，在中國信保承保的短期險項下報告損失470宗，金額1.1億美元，同比增長76.6％；其中涉及美國地區(qū)的達4900萬美元，同比增長144％，占全部報損金額的44％；短期出口貿(mào)易險業(yè)務(wù)已經(jīng)賠付的金額為1120萬美元，對美貿(mào)易的賠付金額高達429萬美元，占賠款總額的38％。在賠案中，百萬美元以上大額案件的報損占比較大，且個案報損金額較高，呈現(xiàn)出美國單一國別集中、大額出險的趨勢。

《快公司》／中國信保有哪些賠付手段?

林九江／／出口企業(yè)可以通過投保信用險降低損失。例如，國內(nèi)一家企業(yè)遇到美國客戶拖欠貨款的問題，可是他們之前所有的出口貿(mào)易都在中國信保投保，企業(yè)的利益得到了最大化的保障。因為其欠款就是由信保公司按照90％的比例進行賠償。不單是與美國客戶是這樣，與其他國家也一樣。例如，意大利一家客戶宣布破產(chǎn)，涉及到該公司20萬美元的貨款，因為事先投保，因此得到了18萬美元的賠償，將損失降到了最低點。至于其保費，就是千分之八左右，20萬美元的保費就2000多美元。

中國信保在幫助中國出口企業(yè)應(yīng)對次貸危機時，沒有局限于出險后的簡單補償，而是充分利用了海外追償優(yōu)勢，迫使國外債務(wù)人重新回到談判桌上，與中國出口商妥善解決債務(wù)問題，最大限度地降低中國出口商的應(yīng)收賬款損失。

例如，在2008年初，國內(nèi)數(shù)家被保險人同時向中國信保報損，涉案買家都是為美國紐約州的一家公司，涉案金額近500萬美元，交易方式為D／P即期，出險原因為該美國公司拒收服裝鞋帽等貨物。

在接到報損通知后，我們立即開展調(diào)查，發(fā)現(xiàn)該美國公司主要面向美國的低端市場，主營運動型的服裝鞋帽。該公司這樣解釋拒收原因：美國消費品市場低迷不振，導(dǎo)致其原定于銷售計劃無法達到預(yù)期水平，因此庫存積壓，無法按時付款提貨。

對此，我們與美國公司溝通交涉，洽談債務(wù)解決方案，經(jīng)過我們的努力斡旋和相關(guān)被保險人的積極配合，也考慮到美國公司的短期償債能力不足等情況，最終大家達成了如下付款提貨方案：美國公司先行支付50％的貨款后提取全部貨物，剩余50％的貨款由該公司書面承諾自2008年3月初開始分期清償，每月初支付余款的25％，在4個月內(nèi)清償完畢。

求安全，不求大單

《快公司》／有人認為，對于國內(nèi)出口企業(yè)來說，尤其是那些中小企業(yè)，為了實現(xiàn)快速發(fā)展，其合作對象往往選擇那些資金充足、實力強的大買家，這樣可以降低風險?

林九江／／其實不然，中國供應(yīng)商應(yīng)主動防范大買家風險，與大買家交易時要簽訂完整而有效的合同。

大買家具備成熟的經(jīng)營網(wǎng)絡(luò)和銷售渠道，具有良好的經(jīng)營歷史和經(jīng)驗，這也就直接促成了本地制造企業(yè)與國外大買家的信用交易。但當出現(xiàn)問題和市場異常時，國外的大買家都會憑借自己特有的身份，對本地制造企業(yè)的要求遲遲不予正面答復(fù)，并以本地制造企業(yè)未按合同履行為由屢屢拒絕其要求，使得本地制造企業(yè)在進行糾紛磋商時無法處于平等和公平的地位，這時交易前的合同就成為雙方談判的基礎(chǔ)。

外商欠款的現(xiàn)象，大多發(fā)生在一些與國外大買家維系著長期合作關(guān)系的制造企業(yè)。要盡量規(guī)避跟太大的國外買家合作。大買家的采購訂單確實很吸引人，有時候雖然只采購一樣商品，但是每月可以出到一個貨柜以上的貨，這樣的買賣企業(yè)都喜歡。但是大買家很強勢，尤其是價格上非常強勢，幾乎鮮有談判的余地。目前碰到次貸危機，歐美消費市場萎縮，直接影響的也是大買家的商業(yè)利益，為此他們會很強勢地把這類風險轉(zhuǎn)嫁到國內(nèi)制造商或貿(mào)易商身上。現(xiàn)在供應(yīng)過剩，訂單減少是大家都碰到的事情，但千萬不要因為一個短期的訂單去冒資金的危險，比如答應(yīng)對方不合常規(guī)的付款方式和時間。這也為以后的誤會埋下禍根。

此外，不要對債務(wù)人抱有任何幻想，一旦出現(xiàn)問題，盡早采取有效措施，以避免或減少損失。許多國內(nèi)出口企業(yè)在與國外老客戶進行生意往來的時候往往降低警惕、忽視風險管理，在造成較大損失后仍自我安慰、保持樂觀，寄希望于對方能像以往一樣履約還款。這些企業(yè)或因長期合作、礙于面子不愿尋求有經(jīng)驗的追討渠道代為施壓，怕傷和氣、擔心失去客戶；或因不知如何處理、不知如何尋求幫助，一味坐等還錢，結(jié)果都是給了對方時間而喪失了自己的機會。