商譽主動納入會計信息系統的可行性研究

摘要 在現行的會計準則下，商譽只有在非同一控制合并條件下才有可能被動地在會計信息系統中體現出來。隨著會計準則的不斷改進和會計技術和會計理論的進步，商譽資產應該可以更加主動地納入會計信息系統，本文就其可行性進行探討。

關鍵詞 商譽；公允價值計量模式；資產組

中圖分類號 F230 文獻標識碼 A 文章編號 1673－0194(2009)06－0019－02

一、商譽資產現行處理方式的再思考

商譽是指在同等條件下，企業由于其所處地理位置較為優勢，或由于經營效率較高、歷史悠久、人員素質較高等因素所形成的價值。商譽可以為企業獲取高于正常投資報酬率水平的收益。它通常包括良好的聲譽、卓著的管理、較好的經營效率、生產技術的壟斷以及優越的地理位置等內容。依據商譽的取得方式，商譽可分為外購商譽和自創商譽。外購商譽是指由于企業合并采用購買法進行核算而形成的商譽，其他商譽即是自創商譽。在現行的會計準則下，商譽資產只有在非同一控制合并條件下才有可能被動地在會計信息系統中體現出來。按照新會計準則，在非同一控制合并條件下，當合并方讓渡的資產價值超過被并購企業凈資產公允價值中并購方享有的部分時，其差額即為商譽的價值。現行處理方式的缺點較為明顯，從而影響了會計信息的相關性，具體表現如下：

1.商譽資產不能及時地在現有的會計信息系統中反映

商譽資產可以為企業帶來經濟利益和現金流量，符合資產的概念，應該列為企業的資產，但是現有會計準則只有在非同一控制合并條件下才有可能把商譽資產在會計信息系統中體現出來。非此條件下，盡管商譽資產在企業的生產經營管理過程中時時處處發揮著作用，但在會計信息系統中卻沒能反映出來。目前商譽資產的處理方式直接造成了企業資產價值被低估，影響了會計信息的相關性。

2.現行處理方式不能準確地計量商譽的公允價值

在市場經濟條件下，隨著金融市場的快速發展，越來越多的企業通過收購股份的形式并購其他企業，在通過購入股權的方式并購其他企業時，并購方讓渡資產的直接目的是取得被并購企業的股權，進而達到控制被并購企業的目的。即并購方讓渡資產直接換取的是代表被并購企業凈資產所有權憑據的股權資產，其出價的多少直接針對的是股權資產，而非被并購企業的凈資產，股權資產的價值受證券市場成熟程度、供求關系以及與證券相關的法律法規等因素的影響較大，這就造成了并購方的出價中盡管包含有對被并購方商譽資產價值的認可成分，但這種出價里更多地反映的是代表被并購企業凈資產所有權的股權的價值，因此以對股權的出價作為確定合并商譽價值的基礎反映出來的商譽價值顯然不夠準確。

二、商譽資產主動納入會計信息系統的技術分析

現行會計信息系統不主動反映商譽資產相關信息的主要原因是商譽資產的入賬價值難以準確估計。因此能否準確計量商譽資產的價值，成為商譽資產能否主動納入會計信息系統的關鍵因素。企業資產的入賬價值最常見的就是付現成本，當企業通過讓渡一項或者幾項資產來換取一項資產時，讓渡資產的公允價值或者賬面價值就是換人資產的入賬價值。但是商譽資產有別于其他資產之處在于：企業的商譽資產通常是在企業的生產經營過程中逐步形成的，而非付現或者通過讓渡其他資產取得，這就造成商譽資產通常無法取得歷史成本，從而造成在原有會計準則下無法準確計量。新會計準則推出后，隨著一些新的會計理論和技術的實施，使得商譽資產的計量記錄成為可能。

1.公允價值計量模式

新準則規定的會計計量模式有歷史成本、重置成本、可變現凈值、現值和公允價值等5種，并規定企業在對會計要素進行計量時，如果采用重置成本、可變現凈值、現值、公允價值計量，應當保證所確定的會計要素金額能夠取得并可靠計量。公允價值是理性的雙方在公平的市場中，在相互之間沒有關聯關系的情況下，自愿進行交易的金額，它可以用現行市價或未來現金流量現值表示。由此可以認為在新會計準則中所提及的5種計量模式中，事實上可以分為歷史成本計量模式和公允價值計量模式兩類。公允價值計量模式相對于歷史成本計量模式的優越之處在于：公允價值計量模式可以通過會計技術手段取得一個理論入賬價值，這個價值不要求資產價值的增加一定要建立在付現或者讓渡資產的基礎上，公允價值計量模式的出現為商業資產計量記錄提供了一個理論基礎。

2.資產組

商譽資產除了價值不易確定之外，還有一個特點就是商譽資產通常難以獨立存在，商譽資產通常與其他資產共同為企業帶來經濟利益。這一特性使得商譽在原有會計準則下要么沒有納入會計信息系統，要么有些品種商譽的價值被動地與其他資產一起納入了會計信息系統，但是并不單獨反映商譽的價值。新會計準則提供了一些新的會計理論和方法，比如資產組，這一概念的提出使得與其他資產共同在會計信息系統反映某些品種的商譽資產單獨計量記錄成為可能。而且這種反映既可以單獨列示商譽資產的價值，也不會造成企業資產總額的虛增。資產組概念對于商譽資產主動納入會計信息系統的意義在于：企業可以以資產組的方式把某些商譽資產主動納入會計信息系統，然后再結合其他會計技術單獨列示商譽資產。

三、商譽資產主動納入會計信息系統的技術設想

商譽的經濟學含義就是企業收益水平與行業平均收益水平差額的資本化價格。結合新會計準則提供的新的會計理論和方法，可以設想采用把包括商譽資產在內的資產組可能產生的現金流量折現的方法，取得包含商譽資產在內的資產組的公允價值，因為資產組內除商譽以外的其他資產通常比較容易取得活躍的市場價格，所以在包含商譽資產在內的資產組的公允總價值中，扣除資產組內除商譽以外的其他資產的公允價值，剩余部分就是商譽資產的價值，只要商譽資產確認準確、資產組劃分合理，并且折現率選擇合理，最終可以取得合理的商譽資產價值并在會計信息系統中反映出來，具體設想如下：

1.重要性原則和謹慎性原則

商譽的內容非常豐富，比如良好的聲譽、卓著的企業管理、較好的經營效率、生產技術的壟斷以及優越的地理位置等。不同的企業會有不同的商譽，效用也存在差異。因此企業要把商譽資產主動納入會計信息系統，首先應該按照重要性原則和謹慎性原則，結合企業自身的特點，有選擇地計量記錄商譽資產，既要保證主要的商譽資產在會計信息系統中反映出來，又不至于高估企業的資產總額。

2.資產組

資產組的認定，應當以資產組產生的主要現金流入是否獨立于其他資產或者資產組的現金流人為依據。同時，在認定資產組時，還應當考慮企業管理層管理生產經營活動的方式和對資產的持續使用或者處置的決策方式等因素。新會計準則中資產組概念是商譽資產合理計量并納入會計信息系統的理論基礎，商譽資產通常不能夠單獨存在，必需依附于其他資產、資產組乃至子公司才能存在，才能產生經濟效益，帶來現金流量。資產組概念的提出很好地解決了這個問題，將商譽資產和它存在所依附的資產看成是一個資產組，只要這個資產組劃分合理，就能解決企業商譽資產可以為企業帶來經濟效益，卻因為沒有可觀察的公允價值，或者因為無法準確單獨計量現金流量導致無法折現獲得公允價值，造成企業商譽資產無法合理計量入賬的矛盾，必要時還可以劃分資產組組合。

3.公允價值計量模式

公允價值計量模式的出現，極大地豐富了會計計量的技術手段，通常情況下，最常見的公允價值是市場價格。但是企業的商譽資產通常并不是通過交易或其他會計事項取得的，不付現或者不讓渡資產也就不可能產生歷史成本，此外商譽資產也難以找到可以參照的活躍市場價格，因此按照歷史成本會計計量模式自然無法納入會計信息系統。新會計準則規定，在會計當局無法取得可觀察的市場價值時，還可以用未來現金流量的現值進行計量。現值計量是公允價值計量中的重要技術手段，現值計量方法可以全面反映形成公允價值的各種要素，包括對未來現金流量的估計、對產生現金流量的時段的合理判斷、利率的選取以及包含在資產或負債價值中的其他非確定因素等。結合資產組概念，可以把不能產生獨立現金流量，或者可以產生獨立現金流量但不易準確計量的商譽資產與其他與之密切相關的資產一起作為一個資產的組合，先把資產組的現金流量折現，取得包含商譽資產在內的資產組的公允價值。關于折現率的選擇需要考慮3方面：第一是無風險報酬率的確定，企業通常把同期的國債利率作為無風險報酬率，也可以選擇銀行存款利率作為無風險報酬率來使用；第二是特定風險報酬率的選擇，特定風險報酬率通常可以選擇投資協議、融資合同中約定利率作為折現率。第三是商譽資產可以為企業帶來超額的經濟利益，因此企業的商譽資產如果可以為企業帶來高于行業平均水平的利潤率，且該利潤率高于同期的國有銀行利率或者國債利率，那么企業的利潤率也可以作為折現率使用，而且選擇較高的折現率取得的現值相對較低，恰好不會高估企業的資產，反映了穩健性原則的要求。

4.商譽資產的記錄

商譽資產的價值的記錄可以采用兩種方式：一種是商譽資產的價值按照資產組內除商譽資產以外其他單項資產的公允價值比例分配到各個單項資產當中去分別計量記錄，即不單獨計量記錄商譽資產，商譽資產的價值通過資產組內的單項資產，與資產組內單項資產的價值一起在單項資產中反映；另外一種是按照商譽資產在內的資產組總折現價值中，扣除其他單項資產的公允價值后的差額來單獨作為商譽資產計量記錄。后者更能有效地反映商譽資產的價值狀況，尤其是在資產組內對單項非商譽資產進行后續計量或處置時，既不影響單項非商譽資產的價值計量記錄，也不影響商譽資產的計量記錄，至于其減值計量，在現值技術的基礎上還可以參照總部資產的處理。

四、小結

商譽資產是企業資產中差異化最大的資產，其形成的原因和表現形式是非常復雜的，既有顯性的因素，也有隱性的因素。資產組概念和公允價值計量模式的提出讓我們完全可以避免用其他專業復雜的視角分析評價商譽資產，會計學科理念和技術的發展已經使計量、記錄商譽資產成為可能。因此通過會計的專門方法，對商譽資產進行科學的確認、計量、記錄，把商譽資產主動地在會計信息系統中合理地反映出來，有利于提高會計信息的相關性，也有利于企業相關利益方科學決策。