行業(yè)專門化\\審計質量與投資者保護

摘要：國外會計師事務所已具備相當高的行業(yè)專門化水平。通過實施專門化可以掌握客戶行業(yè)的專門知識，形成行業(yè)優(yōu)勢，提高審計質量，賺取審計收費溢價。本文主要研究行業(yè)專門化與審計質量及投資者保護之間的關系，用證券市場數(shù)據(jù)對行業(yè)專門化與審計質量之間的關系進行檢驗。結果發(fā)現(xiàn)，行業(yè)專門化的事務所允許其客戶的每單位資產(chǎn)可操縱應計利潤，要低于非行業(yè)專門化的事務所。這表明，行業(yè)專門化的事務所相比于非專門化的事務所，確實擁有更高的審計質量。

關鍵詞：行業(yè)專門化；審計質量；投資者保護；盈余管理程度