第三方支付必須服從國家利益

中國人民銀行發(fā)布的《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》從2010年9月1日開始實施，應(yīng)該說這是一個具有里程碑意義的事情，不僅僅是對于非金融機(jī)構(gòu)在支付服務(wù)問題上的約束，更重要的是它對舊有金融體系從毛細(xì)血管開始的瓦解，雖然我們還不能完全預(yù)知。

大約在1997年，筆者和當(dāng)時單位的網(wǎng)絡(luò)營銷小組做成第一筆網(wǎng)上生意，也就是通過網(wǎng)絡(luò)信息搜索與電子郵件交流，確定了一筆貨值幾萬美金的汽車配件出口合同。從那時候開始，筆者一直在思考關(guān)于貿(mào)易環(huán)節(jié)的變革問題。互聯(lián)網(wǎng)的商業(yè)應(yīng)用越來越廣泛，傳統(tǒng)的運(yùn)營模式也必然會發(fā)生演化，我們?nèi)绻o態(tài)地來進(jìn)行這13年前后的分析，通過那時候的業(yè)務(wù)截面來看現(xiàn)在的業(yè)務(wù)截面，顯然已經(jīng)進(jìn)化了很多，特別是分工更細(xì)致，更有時空超越的特性。比如支付，一直是通過供需雙方依托銀行的信用證這樣的支付工具才能展開，銀行是一個時刻在前臺的重要角色，現(xiàn)在通過支付寶、快錢這樣的支付工具，我們發(fā)現(xiàn)銀行在事實上已經(jīng)后臺化了。這是一個非常顯著的變化。它因互聯(lián)網(wǎng)而生!

第三方支付在作為一個邊緣力量崛起的時候，我們最多地將它視同銀行支付這個主流世界的補(bǔ)充，然而在迅猛的發(fā)展之下，我們不僅僅可以看到它對銀行支付業(yè)務(wù)的蠶食，還可以看到它事實上是對傳統(tǒng)支付的一種替代，所以能夠如此快地進(jìn)入監(jiān)管層。隨著央行超級網(wǎng)銀的逐步投入使用，第三方支付將不僅僅在監(jiān)管層面上，也應(yīng)該進(jìn)入國家隊進(jìn)行國營。這其實是一個與主權(quán)有關(guān)的內(nèi)容，金融作為國家經(jīng)濟(jì)的命脈，不允許有死角，不允許有因為不能與時俱進(jìn)而怠慢的地方，所以我們推測此管理辦法進(jìn)入實施狀態(tài)之后本土的第三方支付市場的走勢，就必須首先看到這個基本前提。這是拿到牌照的與沒有拿到牌照的此類公司必須面對的現(xiàn)實。

我們可以回顧一下支付寶這樣的公司是怎樣崛起的。支付寶在短短的三五年時間里就青出于藍(lán)而勝于藍(lán)了，一下子串到小額支付這個銀行重要業(yè)務(wù)的生態(tài)系統(tǒng)最高端。事實上這是令人震驚的。銀行的大佬們或許沒有感受到什么威脅，但是這個地位所受到的挑戰(zhàn)是實實在在的。就好像當(dāng)年微軟不怎么留意Google一樣，現(xiàn)在，不管微軟當(dāng)不當(dāng)回事，Google已經(jīng)是實在的生存威脅，因為競爭已經(jīng)超越了市場，開始進(jìn)入生態(tài)掠奪了。

支付寶牢牢掌握著千萬基層消費(fèi)群眾，每天數(shù)以億計的現(xiàn)金流量，即使不用雁過拔毛，也會自然賺得盆滿缽滿。銀行業(yè)如果再不正面討論應(yīng)對策略，按照這個趨勢下去，在支付寶越來越大的胃口中，這項業(yè)務(wù)估計銀行只有打工的份了。從本質(zhì)上看，這樣的結(jié)構(gòu)不是對銀行業(yè)務(wù)的有益補(bǔ)充，而是一個生態(tài)性質(zhì)侵占的開始，如果不果斷行事，必將面臨著更高的調(diào)整成本。當(dāng)然，這一調(diào)整不是某一家銀行如何與支付寶合作，而是整個銀行業(yè)如何在新形勢下贏得新優(yōu)勢，支付寶只是開了個頭而已。

有一個數(shù)據(jù)需要進(jìn)一步核實，2007年國內(nèi)B2C和C2C的在線業(yè)務(wù)金額5萬億元人民幣，但是B2B卻有21萬億之巨，從理論看，支付寶這樣的機(jī)構(gòu)一定能將這21萬億的流量拿過來。現(xiàn)在姑且不算這個流量，如果把水費(fèi)、電費(fèi)、煤氣費(fèi)、報刊費(fèi)等等居民的私人的消費(fèi)以淘寶寶貝的名義擺出來，小額支付市場的格局一定會發(fā)生地震。這不是哪一個機(jī)構(gòu)天才的設(shè)想，而是消費(fèi)猛漲的廣大80后、90后的天然需求。誰都不能忽視這種需求。

其實這就是問題的關(guān)鍵。最近傳聞，馬云擬將支付寶股份出讓給工商銀行和農(nóng)業(yè)銀行。我個人對此是非常贊同的，如果消息屬實，那應(yīng)該說是中國人民的福音，因為這將是與超級網(wǎng)銀協(xié)同的最好平臺。筆者估計，其余的第三方支付機(jī)構(gòu)也會被其他銀行這樣吸收，進(jìn)而國有化。

這些變數(shù)將是未來兩到三年的一個大局，也是第三方支付的市場由暫時通過牌照發(fā)放以及辦法實施獲得暫時確定性之后，必須面對的最大不確定因素之一。重復(fù)一下，這個不確定因素就是，第三方支付將來的業(yè)務(wù)主體是否能在資本市場中尊重國家意志，而不在于它們對業(yè)務(wù)的鉆研多大程度上超過馬云們的水平。