中小企業(yè)對外直接投資的現(xiàn)狀\\存在問題和對策

摘要：中小企業(yè)逐漸成為對外直接投資的主體。但中小企業(yè)對外直接投資面臨投資結構不合理、品牌意識薄弱、融資困難和人才缺乏等問題，應積極探討中小企業(yè)進行對外直接投資、開展國際化經營的戰(zhàn)略。

關鍵詞：中小企業(yè) 對外直接投資 經營戰(zhàn)略

1、我國中小企業(yè)對外直接投資現(xiàn)狀

1.1對外直接投資規(guī)模不斷擴大， 發(fā)展勢頭強勁。截至2009年底，中國1.2萬家境內投資者在全球177個國家地區(qū)設立境外直接投資企業(yè)1.3萬家，對外直接投資累計凈額2457.5億美元，境外企業(yè)資產總額超過1萬億，目前，中國對外直接投資累計凈額已超2800億美元。居全球第15位，發(fā)展中國家第3位。中國企業(yè)境外投資規(guī)模迅速擴大，水平不斷提高。越有利于我國中小企業(yè)對外直接投資的發(fā)展。

1.2中小企業(yè)逐漸成為對外直接投資的主體。在“走出去”戰(zhàn)略中， 民營企業(yè)的成功率遠遠高于國有企業(yè)。因為國有企業(yè)到目前為止還存在所有者虛位等問題，在政府的經營下盡管會有一些大型國企出去直接投資， 但企業(yè)真正的內在驅動力并不特別強烈， 相對來說是被動的。而民營企業(yè)完全是主動行為， 高收益與危機感驅動他們走出國門。在沿海及內地發(fā)達地區(qū)， 已有上千家民營企業(yè)在獲得進出口自營權后進入國際市場， 如萬向、力帆、新希望、正泰等公司積極走向國際市場。據(jù)統(tǒng)計，截至2008年底，中國已有海外投資企業(yè)13290多家，其中60％以上是由中小企業(yè)投資的，它們已成為我國企業(yè)跨國經營的一個重要組成部分，其成敗會直接影響到我國“走出去”戰(zhàn)略的實現(xiàn)。

1.3企業(yè)海外抄底遇挫。雖然越來越多的中國企業(yè)敢于“走出去”，但海外企業(yè)規(guī)模偏小會使企業(yè)喪失許多市場機會、增大企業(yè)經營風險、減弱國際市場融資能力， 難于與世界大型跨國公司相抗衡。相關研究指出：在海外投資的中國公司中，30%的企業(yè)蒙受損失，40%不盈不虧 ，只有三成的企業(yè)賺取了利潤。

2、中小企業(yè)對外直接投資面臨的問題

2.1對外直接投資結構不盡合理。我國對外直接投資結構不合理集中體現(xiàn)在產業(yè)結構、地區(qū)結構和投資的方式結構三個方面。在產業(yè)結構方面， 投資過分偏重初級產品和勞動密集型產品的投資， 相對忽視技術密集型產業(yè)和服務業(yè)的投資。在我國對外投資存量中，制造業(yè)占33%，占比重較大的制造業(yè)，大多屬于技術含量低、勞動力密集型，如紡織品、家用電器等行業(yè)是我國目前制造業(yè)對外直接投資的重點。此外，境外投資企業(yè)中，從事商品流通的貿易企業(yè)也較多，占35%，這類企業(yè)通常不需要什么技術支持。而計算機服務和軟件業(yè)、科研和技術服務等技術密集型在我國對外直接投資中所占比重卻很小，雖然這類項目的投資近年有所增加，但比例還很低，跨國投資的低技術格局仍未改變。對外直接投資地區(qū)結構也不盡合理， 發(fā)展中國家興辦的投資項目仍然較少， 一定程度上影響了對發(fā)展中國家市場的開發(fā)， 而且不利于市場多元化戰(zhàn)略的實施。投資方式也較簡單。

2.2企業(yè)品牌意識薄弱。目前我國90％以上的家電企業(yè)在為世界家電巨頭OEM加工產品。雖然中小企業(yè)通過OEM的方式學到了不少外商的管理經驗、國際市場的新動向，并在一定程度上擴大了企業(yè)的規(guī)模，為企業(yè)的長期發(fā)展積聚實力。然而，部分中小企業(yè)只關注短期效應，缺乏長遠眼光，僅僅滿足OEM的經營方式，從中賺取不高的加工利潤。目前，我國的出口貿易中以加工貿易為主，大致占到55％的比重，而剩下的一般貿易中還有一半以上為貼牌生產，自己注冊商標的企業(yè)不到20％，擁有自主品牌的出口商品不多，名牌出口商品就更微乎其微了。

2.3融資困難。中小企業(yè)在發(fā)展初期和進入快速增長期后，對資金的需要非常的迫切。但是由于融資困難，企業(yè)得不到它發(fā)展所需要的大量資金。據(jù)統(tǒng)計，我國有81％的中小企業(yè)1年內的流動資金得不到完全滿足，中長期貸款更是沒有著落。目前有超過90％的中小企業(yè)只能通過各種非正當手段獲得高息貸款，從而加大了中小企業(yè)的生產成本，降低了商品的出口競爭力。同時由于資金短缺，企業(yè)的規(guī)模化腳步放慢，技術創(chuàng)新能力和營銷能力的提高也受到了限制。

2.4復合型跨國經營人才缺乏。國家對外投資的主體是中小企業(yè)，企業(yè)對外直接投資能否成功的關鍵在于企業(yè)的競爭力，在于是否擁有一支能參與國際競爭、熟悉境外投資業(yè)務的法律、市場分析、公關營銷等方面的企業(yè)經營隊伍。當前，我國國內具有這方面國際投資經驗的專業(yè)人才短缺，嚴重阻礙了國內企業(yè)對外直接投資活動的順利進行。據(jù)商務部研究院《對外直接投資公司調查問卷》結果，企業(yè)海外投資主要障礙是缺乏海外經營的管理經驗和管理人才的企業(yè)比例是23.2%，所占比例高居第一。

2.5中小企業(yè)跨國經營的宏觀管理體制不健全。一是是我國對外直接投資立法工作滯后。至今沒有制定《對外投資法》。二是我國對中小企業(yè)對外直接投資的支持政策體系不完善。例如，我國尚未實現(xiàn)資本項目下的自由兌換，中小企業(yè)企業(yè)難以開展大規(guī)模的境外投資。對外投資的審批手續(xù)復雜，審批內容不夠健全，商務部、外匯管理局、財政、銀行、企業(yè)主管部門均有權管理對外投資中小企業(yè)企業(yè)。三是社會化服務體系不健全，中小企業(yè)在人才引進和培訓、信息的獲取、銷售渠道、管理措施等方面會遇到諸多困難，單靠企業(yè)自身的力量往往無法克服。

3、推動中小企業(yè)對外直接投資、實施國際化經營戰(zhàn)略的對策

3.1進一步完善我國對外直接投資的法律規(guī)范。要徹底改變我國以前只重貿易立法而不重投資的立法思想，加快企業(yè)海外投資立法，完善相關立法，為我國企業(yè)(包括中小企業(yè))發(fā)展海外投資提供法律依據(jù)。我國對海外投資的立法內容至少應當包括:海外投資研究法、海外投資審批法、海外直接投資法、海外投資外匯管理法、海外投資企業(yè)所得稅法、海外投資銀行法、海外投資保險法和海外投資國有資產管理法等幾個方面。

3.2制定支持中小企業(yè)對外直接投資的產業(yè)政策，完善政府的促進協(xié)調機制。政府可以通過以下幾個方面來完善中小企業(yè)開拓國際市場的支持體系：一是信息服務。我國政府和相關機構應該建立和完善一套有利于中小企業(yè)的信息服務體系，幫助中小企業(yè)更好地進行海外拓展。二是金融支持。政府和社會為中小企業(yè)出口、對外投資提供信用風險和信貸擔保，方便中小企業(yè)獲取資金，并設立支持中小企業(yè)開拓國際市場的專項資金，資助中小企業(yè)國際市場調研，參加境外展覽、開展質量標準認證和人才培訓等工作。三是要簡化各種審批手續(xù)。使企業(yè)能夠方便地使用支持資金或享受優(yōu)惠政策，為中小企業(yè)開展國際貿易創(chuàng)造條件。

3.3強化中小企業(yè)國際化的經營戰(zhàn)略意識，抓住機遇，優(yōu)先開拓國內市場，進而投資海外，滲透國際市場。企業(yè)的市場定位和產品定位是企業(yè)經營戰(zhàn)略重要組成部分，市場定位與產品定位與否關系到企業(yè)的成敗。中小企業(yè)不宜于與大企業(yè)進行正面的市場競爭，要盡量去尋找大企業(yè)無法開發(fā)或不愿開發(fā)的市場，定位在這樣的市場，以良好的服務、靈活的機制，鞏固和穩(wěn)步擴張市場占有率，即在夾縫中求生存。

一是中小企業(yè)可以關注屬于多品種、小批量生產方式的產品市場。當今市場需求日益趨向多樣化與個性化，單一品種、大批量生產方式并不能適應市場需求的變幻化，此時多品種、中小批量生產方式成為滿足市場需求的一種必要形式。中小企業(yè)因其規(guī)模小和固有的靈活性，可以適應市場需求的變化，及時調整生產經營策略，一旦看準生產項目，能果斷作出決策，并借助企業(yè)內外的技術人員和專業(yè)力量，迅速制定詳細的生產計劃，抓緊組織生產，并在最快時間內拿出產品推向市場。

二是中小企業(yè)實施市場細分戰(zhàn)略，可拓展專業(yè)市場。市場越是細分，由一個大公司來控制市場的可能性就越小，中小企業(yè)要把自己有限的資源與能力集審在某個細分市場上，精于某個產品或產品線，使現(xiàn)有產品或產品線在某個細分市場上逐步提高市場占有率，從而形成自己的經營特色。

三是中小企業(yè)選擇某一細小目標市場，可以創(chuàng)造出競爭優(yōu)勢。在現(xiàn)代激烈的市場競爭中，決定企業(yè)生存的不僅是資金、時間、技；如果中小企業(yè)選擇某一細小目標市場，集中精力，同樣可以創(chuàng)造出競爭優(yōu)勢，在現(xiàn)代激烈的市場競爭中，決定企業(yè)生存的不僅是資金、時間、技術、規(guī)模，而是有沒有競爭優(yōu)勢，可見推行比較優(yōu)勢戰(zhàn)略是中小公司生存的一種有效經營策略。

3.4調整對外直接投資中小企業(yè)組織結構，加快企業(yè)制度和跨國經營人才隊伍建設。據(jù)調查，約90%得的中小企業(yè)財務管理控制在家庭成員手中，中高層管理人員約40%左右是朋友或家庭成員。企業(yè)的股權屬于創(chuàng)業(yè)者個人或分布在幾個家族成員手里，股權結構相對單一。企業(yè)內部的家族式管理把選人、用人正好限制在了家庭、近親這個小圈子里，直接影響了人才的工作積極性，往往出現(xiàn)人力資源短缺，阻礙了企業(yè)的發(fā)展。

因此，對外直接投資中小企業(yè)的組織結構調整非常關鍵。①是應建立現(xiàn)代企業(yè)制度。實行所有權與經營權的“兩權分離”?②是樹立“以人為本”的現(xiàn)代人力資源管理戰(zhàn)略觀，打破家族式管理模式，走出任人唯親的圈子。③是引進競爭激勵機制，使員工可以在一個公平的環(huán)境中發(fā)展和成長，同時制定靈活的激勵制度，如員工持股與股票期權等，使他們能夠具有自我激勵意識。這樣做才有可能突破人力資源瓶頸，強化跨國經營人才隊伍建設。

3.5創(chuàng)造企業(yè)優(yōu)勢，提升中小企業(yè)創(chuàng)造能力和全球化營銷能力。中小企業(yè)具有經營靈活的優(yōu)勢，但能不能做到靈活，關鍵就在于創(chuàng)新。

一是加強中小企業(yè)技術創(chuàng)新和研發(fā)力度。要大力推進技術進步，鼓勵開發(fā)新產品、采用新技術、改進產品設計、材料節(jié)約代用、加強工藝革新等，大力發(fā)展科技型中小企業(yè)，增強開發(fā)原創(chuàng)性技術的能力，使企業(yè)具有自己的核心技術，在市場競爭中占有優(yōu)勢。在未來，創(chuàng)新和研發(fā)給產品所帶來的高附加值和高利潤會使企業(yè)走上良性發(fā)展的軌道。

二是中小企業(yè)的創(chuàng)新要以市場需求為導向。研發(fā)和創(chuàng)新的目的是為了企業(yè)更好的發(fā)展，在未來的市場競爭中占有主導地位，獲得更多的利潤。因此所有的創(chuàng)新和研發(fā)都需要跟據(jù)市場的實際需求來進行，如果研發(fā)出來的產品并不是國際市場上所需要的，或者根本就沒有辦法進行大規(guī)模生產，那么創(chuàng)新的意義就失去了。這往往就需要中小企業(yè)在投入資金和人力進行研發(fā)前，對國際市場需求進行深入的調查和分析。

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（作者單位：廊坊銀行開發(fā)區(qū)支行）