經適男也能購房買車

“身高一般、發型傳統，相貌過目即忘；性格溫和，工資自愿上交給妻子或AA制；不吸煙、不賭錢、不泡吧，無紅顏知己；月薪1萬元左右，有支付住房首付的能力；一般從事教育、IT、機械制造、技術類行業。”這就是網絡上對目前高人氣稱謂“經濟適用男”的最新定義。

現年27歲，在一家廣告設計公司工作的張輝就是這樣一位被同事公認的經濟適用男。相貌平平的他待人隨和，在公司有著很好的人緣和口碑。但張輝也有自己的煩惱，迫于女方父母物質要求的壓力，與女友拍拖1年的張輝希望能盡快買房表明自己的決心，并且能在3年內即自己不超過30歲時成為車房一族。

目前，擔任公司項目主管的張輝月薪1萬元，年終獎3萬元，單位配有五險一金。平時無不良嗜好、崇尚簡潔生活的他每月必要生活開支2000元，房租及水電費用開支1500元。幾年勤懇工作下來，張輝已小有積蓄，現有定期存款30萬元，活期存款8萬元。

家庭財務分析

張輝現有的資產皆以風險較小的銀行存款形式持有，并且負債為0，財務安全性很高，但資金利用率不足，見表1。目前張輝正處于單身期，風險承受能力較強，而且單身期是培養未來獲利能力的關鍵時期，所以張輝應將資產進行合理配置，適當投資。

張輝目前家庭月總支出3500元，每月支出占月收入的比重為35%，低于50%，說明張輝控制開支能力較強，見表2。每月還貸為0，說明財務風險較低，處于較為安全的水平。從年結余來看，張輝每年可節余10.8萬元，留存比例為72%，高于50%，說明張輝的儲蓄能力較強，而儲蓄能力是未來財富增長的關鍵，能為未來財富增長奠定堅實的基礎。

規劃建議

張輝現階段的主要理財目標應鎖定在購房、買車兩方面，以助其盡快實現成家立業的人生目標。

應急準備

為防范短期內家庭收入來源中斷或突然出現的大額現金支出需要等風險，張輝有必要留足3～6個月的月生活支出金額以備不時之需，一般以活期存款或貨幣基金等流動性強的資產形式保留。張輝目前每月開支3500元，可預留2萬元作為應急儲備金，以50%活期存款和50%貨幣市場基金的形式持有。

保障

張輝正處于事業奮斗期，自身的健康保障很重要，為自己購買一份商業保險既是對五險一金基本保障的有益補充，更是一種家庭責任心的體現。購置保險一般遵循“雙十原則”，張輝目前年收入15萬元，可為自己購置一份保額為75萬元的商業保險，年交保費1.5萬元，可重點考慮人身保險。

購房

由于張輝首次買房，加之目前房價仍處于高位，建議處于資本積累期的張輝購買80平方米左右的小戶型房。按照目前廣州房價均價1.25萬元/平方米計算，張輝可購置一套100萬元左右的房產，首付30萬元，剩余70萬元房款采用商業貸款或公積金貸款的方式交納。若采用商業貸款，按貸款期限30年，現行商業貸款利率6.55%（2012年7月6日起施行）計算，每月需還貸4450元。

買車

扣除每月開支和4450元的房貸后，月入1萬元的張輝每月節余2025元。配置商業保險后，每年年終獎余下1.5萬元。銀行存款扣除應急準備金和購房首付，還剩6萬元。這便是張輝可以用于購車的所有資本。

目前購車貸款有3種方式：信用卡分期購車、汽車金融公司貸款和銀行個人購車貸款。

信用卡分期購車不存在貸款利息，但銀行會收取一定的手續費。選擇不同的期數，手續費率不同，一般還款期限越短，手續費率越低，最長期限不超過3年。

汽車金融公司貸款在國外發展較為成熟，但目前在國內尚處于起步階段。至今國內已獲批的汽車金融公司主要有上汽通用、寶馬、大眾、豐田、福特、東風標致雪鐵龍等主流品牌汽車公司。汽車金融公司貸款的優點是不需提供任何擔保，審批過程較短，還款方式靈活。但汽車金融貸款的利率較高，一般至少高出同期銀行貸款利率2個百分點，有些甚至翻倍，見表3。

銀行個人購車貸款與房貸類似，一般若所購車輛為自用車，首付比例最低20%，最長貸款期限不超過5年，貸款利率由各商業銀行自行在央行貸款基準利率的基礎上上浮10%左右，不同銀行的購車貸款利率不同。

結合張輝目前的財務狀況，銀行購車貸款都更適合張輝。將現剩余存款6萬元用作首付，張輝可考慮價位在10萬元左右的代步車。

張輝可根據個人風格喜好以及購車用途選擇自己心儀的汽車型號。假設最終協商的汽車價格為11萬元，可選擇首付40%，其余車款通過銀行貸款分36個月交納。加上牌照費用和稅費車險等，首次付款約6萬元，月供2027元，總計花費13.25萬元，比全款購車多花費6972元。目前每月2050元的結余資金剛好夠張輝支付車貸款，而每年的養車費用則可由年終獎的另一半來支付，平攤至12個月，大概每月養車花銷1250元。

實施策略

（1）從活期存款賬戶中取出1萬元購買貨幣市場基金，剩余7萬元中6萬元用作購車首付款，1萬元則繼續保留在賬戶中作為短期應急儲備金。

（2）購買一份保額為75萬元左右的商業保險，年保費支出1.5萬元。

（3）購置價值100萬元的房產，首付30%，選擇30年分期付款。首付款由定期存款30萬元支付，之后每月還房貸4450元。

（4）挑選一部價值11萬元左右的經濟適用型代步車，通過銀行個人購車貸款的方式購買，首付40%，3年分期付款。加上其他費用首付款約6萬元，從活期存款賬戶中支付，每月需要還車貸2027元。

（5）規劃調整后張輝的資產負債和收入支出情況如表4、5所示：

規劃調整后張輝的資產和負債都有明顯增加，每月收入支出差不多相抵，這也意味著張輝要開始為資產的增值做“月光族”。不過現年27歲的張輝正處于事業上升期，預計未來3年內其薪酬收入將會呈遞增趨勢，每月節余將會逐漸增加。

（6）3年后車貸結束，每月會多出2000元的結余資金，再加上女方的收入，張輝家庭每月將有一筆可觀的閑置資金，可一部分用于提高婚后生活水平，一部分進行基金定投，為將來子女的教育費用或夫婦二人的養老費用未雨綢繆。

陳玉罡 中山大學管理學院財務與投資系副主任

田嵐 中山大學管理學院財務與投資系碩士研究生