集團公司財務控制模式選擇的因素分析及其建構研究

[摘 要] 本文分析了集團公司財務控制模式存在的問題；指出了創新集團公司財務管理模式應考慮的因素；闡釋了集團公司財務控制管理模式選擇因素，包括外部因素（如經濟環境和市場誠信環境）與內部因素（如組織管理、發展戰略）；提出了構建集團公司財務管理模式的路徑。

[關鍵詞] 集團公司；財務控制；模式；建構

doi ： 10 . 3969 / j . issn . 1673 - 0194 . 2013 . 11. 009

[中圖分類號] F275 [文獻標識碼] A [文章編號] 1673 - 0194（2013）11- 0013- 01

當前，在我國市場經濟發展逐步走向成熟的時期，集團公司正發揮著規模經濟效應。同時，集團公司應加強財務控制管理能力，促進其戰略發展的實現。集團公司應分析財務控制模式相關因素，根據自身的特點構建財務控制模式。集團公司能夠將經營不同項目的企業進行聯合，以集團公司為經濟主體，實現各經濟實體的獨立核算，并對這些集團下屬企業進行財務管理控制，提高集團公司的資本運營效率。

1 集團公司財務控制模式存在的問題

當前，集團公司財務管理模式主要有：集權型財務控制模式、分權型財務控制模式、相融型財務控制模式。這些財務控制模式在實踐運用過程中，存在著一些問題，表現為：首先，集團公司對財務管理的監督缺乏應有的力度。如集團下屬各企業對資金擁有調配權和分配權等，集團公司缺乏足夠的控制力度，容易造成違反財務管理制度的事情發生。其次，各企業易產生會計信息失真問題。如有的企業不按照會計規范操作，集團公司對下屬企業財務管理松懈，使得這些企業在利益的驅動下，編造虛假會計報表或者會計核算不實。最后，集團公司的財務內部控制失效，造成企業資產遭受損失。如有的企業領導通過不法手段，對企業資產進行非法轉移，造成國有資產的流失。

2 創新集團公司財務管理模式應考慮的因素

首先，要制定集團公司的財務管理目標，實現資源的最優化價值。如實現股東物質資本的增值，實現知識資本的市場價值。為了實現集團公司的財務管理目標，必須發揮財務管理人才的價值。同時，要重視財務風險管理，避免出現非理性投資，給集團公司造成財務損失。其次，財務管理應重視成本管理，提高集團公司的成本管理水平，增強全體員工的成本管理意識，提高集團公司的市場競爭力和盈利能力，為其構建財務管理模式奠定基礎。因此，集團公司應從科學管理方面降低成本，提高企業的組織管理效率，實現管理專業化。同時，財務管理應重視信息技術和財務軟件的使用，提升財務管理的信息化和現代化水平，增強財務管理的時效性和動態性，能夠將財務管理與集團公司的業務運營和物流等進行集成，提高資金處理效率，提高了集團公司的財務內部控制力，提高了財務資金使用效率。最后，構建財務管理的指標體系，如流動比率、現金比率和資產負債率，提高財務指標的導向功能。

3 集團公司財務控制管理模式選擇因素的分析

集團公司的財務管理模式應根據行業發展趨勢和自身經營特點，實現財務資金的使用效率最大化，并且根據市場環境與企業經營狀況的變化發展，進行適當調整，財務管理的集權分散程度應加以權衡，重點加強財務現金管理與預算管理。

（1）外部宏觀因素。集團公司的財務管理模式選擇應考慮的因素包括外部因素和內部因素。這些外部因素是指集團公司所處的宏觀環境，如經濟環境和市場誠信環境。集團公司的財務活動受到宏觀經濟環境的影響，如國家的宏觀經濟發展趨勢、宏觀經濟政策等，特別是金融市場的穩定發展與風險控制，能夠決定集團公司的融資成本，從而對財務管理與控制發揮作用。而市場的誠信環境可以促使集團公司更加積極地進行經營活動。

（2）集團公司的內部因素。集團公司的內部因素決定了其財務管理模式的選擇，如集團公司的組織管理水平、企業發展戰略等。集團公司的組織管理模式影響到財務管理模式，如控股型結構的企業集團財務控制通常會采用相對分權的模式。在集團公司發展不同階段應采取不同的財務管理模式，如在集團公司的創業階段應采取集權式的財務管理模式。集團公司的規模也影響到財務管理模式的選擇，如中型集團公司采取集權型的財務管理模式。此外，集團公司較高的信息化水平，為集權型財務管理模式創造了條件。因此，對各種因素的考量，集團公司更傾向于相對集權的財務管理控制模式。

4 集團公司財務管理模式的構建

為了能夠構建科學合理、符合集團公司自身特點的財務管理模式，應構建垂直管理為主、部分放權的束狀財務控制管理模式，這樣有利于集團對下屬企業的財務監控，也能調動員工的工作積極性。在融資管理方面，集團下屬企業不能舉債或融資，而必須通過集團進行融資管理與控制，集團對下屬企業融資活動進行監督和審核，實施負債總量控制和資本結構調整優化。在資金結算方面，集團將分散的資金進行集中，提高資金的持有水平，為集團重點項目的發展提供資金支持和保障。集團財務管理部門應統一管理子公司的銀行賬戶，加強集團流動資金管理；控制全集團流動資金存量和應收賬款總量。在資本運營監督管理方面，集團具有管理和監控集團資本運行過程及資本經營活動的決策權，如審核下屬企業的稅后利潤分配方案；對其資本運作進行監督，明確其資本保值增值責任等。

5 結 論

通過對集團公司財務控制模式選擇的因素分析及其建構研究，本文認為，在集團公司面臨國際金融危機和全球經濟一體化時代背景下，要重視集團公司的財務管理模式建設，符合現代企業管理制度的發展要求，提高企業自身的理財能力。因此，集團公司的財務管理控制要做到相對集中管理，集團公司的財務目標要能夠根據自身的實際狀況，體現科學性與合理性，建構適應自身戰略發展的財務控制模式，更好地實現集團公司的經濟價值和社會價值。