毛利下降重塑全球煉油業版圖

□ 閔 劍

北美煉油業重振雄風，中東遇到挑戰，歐日衰退，中國產能過剩，全球煉油業格局正在悄然改變。

隨著煉油行業毛利的下降，世界煉油業競爭格局的變化正在加劇，中東煉油業的競爭力受到影響，北美煉油業重新奪回成本優勢，歐洲、日本煉油業步入衰退期，中國煉油業已經出現產能過剩。

煉油毛利地區分化加劇

目前世界經濟復蘇仍然乏力，西歐國家仍未擺脫債務危機的影響，金磚國家經濟增長總體缺乏后勁，但美國經濟開始復蘇，東亞地區經濟增長較為穩健。世界能源生產和消費出現一些變化，北美、俄羅斯、拉美和非洲原油增產，而歐佩克（OPEC）原油減產，石油生產出現“去中心化”趨勢。2013年世界煉油能力約44.5億噸，較2012年減少0.4%；世界煉油行業毛利下降，關閉的產能超過新增產能。歐洲煉廠在高成本的環境中持續產能下降的趨勢，匈牙利、瑞士、法國等國都有煉廠宣布關閉。亞洲和中東地區仍然是全球煉油主要產能增長地區，2013年產能略有增長。北美由于成本下降，產能產量都有所上升。

歐洲、日本經濟仍未走出衰退，其成品油需求仍然弱勢，能源成本高昂，煉油業的前景不容樂觀。依托能源成本優勢發展煉油業的北美和中東仍然保持較高的煉油能力，是未來世界成品油供應的主要來源。中國煉油能力已經過剩，能源成本相對較高，未來整體煉油行業競爭力下降，部分競爭力較弱的裝置會受到較為嚴重的影響。

中東煉油業傳統優勢被削弱

以頁巖油氣資源、致密油等為代表的非常規能源大規模開發，改變了以往世界石油供應偏緊的局勢。借助頁巖油和致密油的快速增長，美國石油產量大幅增長，2013年產量已經與石油產量最大的國家俄羅斯接近，并使美國WTI油價保持在低于布倫特油價的水平，滿足了美國83%的能源需求。美國非常規能源的商業化開發對煉油工業的影響是歷史性的，使美國的工業乃至經濟得以重振，“再工業化”戰略得以實施，煉油行業重新奪回成本優勢，得到新的發展。而中東受此影響，石油產量下降，煉油業傳統的成本優勢在一定程度上被削弱。

頁巖油中大分子正構烷烴較多，防腐方面也與傳統煉油裝置有一定區別。美國煉油企業為了滿足加工頁巖油、致密油的要求，紛紛對現有裝置進行改造，或新建裝置提高加工這些原油的能力。瓦萊羅能源正推進加工大量輕質低硫的頁巖油的項目。該公司在其科珀斯克里斯蒂和休斯敦煉廠建設拔頭裝置，并對重質原油煉廠進行調整改造，以提高加工輕質低硫原油的能力。Flint Hills公司、埃克森美孚等公司也有同樣的投資計劃。總之，加工頁巖油已經成為北美當今煉油工業的熱門主題。

為應對挑戰，中東地區將調整經濟結構，大力發展煉油業。在未來10年，由于美國石油產量、加拿大油砂產量、巴西深海油田產量以及全球天然氣凝析液產量的繼續增長，中東地區的石油經濟將受到一定影響。僅僅依靠出口石油和天然氣難以使中東地區的經濟持續發展，很多國家難以跨越中等收入陷阱。只有依靠豐富的油氣資源，發展本地區的制造業才能使中東地區經濟獲得更多增長點。近年來，中東地區生產的液體燃料、石化產品以其超強的競爭力獲得了良好的經濟利益。由于中東地區煉油化工產能仍將保持較高增長（2016年產能將比2012年增長20%以上），必將使其成為世界煉油化工的重要生產中心。

世界原油、成品油貿易格局悄然改變

美國國內原油生產得益于頁巖資源的開發。2012年美國原油產量達到3.2億噸，為15年以來的最大增幅，并且是18年來首次超過原油進口量。2013年美國原油產量繼續增長，達到3.5億噸；原油進口量大幅下降，進口量為3.9億噸，比2012年減少9.2%，且進口國更加集中到加拿大、沙特、墨西哥和伊拉克。以往部分出口到美國的原油（如尼日利亞）向新興市場轉移。

與此同時，中國、印度等國煉油產能持續增長，成為原油貿易的最重要目的地，從而增加了原油貿易運距。2013年中國新增煉油能力約3600萬噸，達到6.1億噸。印度在保持產能增長的同時，試圖實現能源來源的多元化，增加了來自拉美、西非地區的原油進口。全球石油貿易的噸里數因此在2013年增加近10%，達到7.8萬億噸里，創下10年來油輪運輸貿易增速新高。

美國的煉油行業規模為世界最大，所產成品油主要滿足國內需求。美國成品油消費2005年達到頂峰，煉油產能出現過剩，并在2011年成為成品油凈出口國家，煉油業成本下降，近兩年成品油出口量呈現增長趨勢。而拉丁美洲的需求快速增長，使美國的成品油快速涌入，2013年拉丁美洲進口美國的成品油達6800萬噸。同時，美國成品油出口范圍也在逐漸擴大，2013年向尼日利亞、阿爾及利亞、埃及和摩洛哥等國家出口的成品油都在增長。在未來很長一段時間，成品油等液體燃料主要還是供應給汽車使用。美國的成品油需求已經達到峰值，同時汽車的燃油經濟性和可再生能源利用程度還在提高。在美國成品油產量不斷提高的未來，產品出口必然進一步擴大。美國將成為世界成品油貿易供應方的重要力量。

中國煉油行業產能和產量仍保持較快增長，但2013年中國經濟增長勢頭減緩，國內成品油需求增長低于產能增長，煉油行業出現過剩。2013年我國成品油產量約2.7億噸，產品出口的壓力增大，當年數次大規模向東南亞市場出口柴油，對該地區市場造成較大影響。

生物質燃料將進一步影響世界煉油工業

全球氣候變化問題已經成為世界焦點。IEA認為，到2035年，能源產業的溫室氣體排放將占全球總排放量的2/3。生物質燃料為低碳綠色能源，成為世界各國發展的重點。美國依據能源政策法案，強制在汽油中添加生物質燃料，預計未來還將提高生物質燃料的使用率。歐盟2008年提出生物能源占總能源需求的10%的目標，巴西和印度也都先后提出強制添加生物質乙醇的法案，中國也在逐步試行生物質燃料的應用。未來，生物質燃料將進一步影響世界煉油工業。