集群下政、企、銀互助融資模式的思考

摘要：小微企業(yè)發(fā)展和成長(zhǎng)中，“融資難”猶如“達(dá)摩克里斯之劍”成為其瓶頸的重要難題之一。如何解決小微企業(yè)的融資問題成為企業(yè)、政府都急于解決的問題。本文將對(duì)上海市徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)進(jìn)行分析，探討其“政、企、銀”互助融資模式的優(yōu)勢(shì)與不足，提出進(jìn)一步完善集群環(huán)境下小微企業(yè)互助融資模式的具體措施。

關(guān)鍵詞：互助；融資；小微企業(yè)

隨著民營(yíng)經(jīng)濟(jì)在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的地位日益凸顯，中小微企業(yè)已成為國(guó)家經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。企業(yè)發(fā)展離不開資金，特別是小微企業(yè)發(fā)展和成長(zhǎng)中，“融資難”猶如“達(dá)摩克里斯之劍”成為其瓶頸的重要難題之一。由于處于初創(chuàng)期或成長(zhǎng)期，內(nèi)源融資難以解決小微企業(yè)對(duì)資金的“渴望”。而外源融資中，由于小微企業(yè)本身的因素和我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的現(xiàn)狀，銀行借款成為主要融資渠道，但是信息不對(duì)稱、缺少抵押或擔(dān)保、審查成本、監(jiān)督成本、風(fēng)險(xiǎn)高等因素，導(dǎo)致銀行面對(duì)小微企業(yè)“惜貸”等現(xiàn)象。本文將對(duì)上海市徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)進(jìn)行分析，探討其“政、企、銀”互助融資模式的優(yōu)勢(shì)與不足，提出進(jìn)一步完善集群環(huán)境下小微企業(yè)互助融資模式的具體措施。

一、案例分析

（一）案例背景

徐匯區(qū)小微企業(yè)數(shù)占企業(yè)總數(shù)的95.46%。小微企業(yè)是徐匯區(qū)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的主體力量，徐匯區(qū)共有各類小微企業(yè)22292戶，占徐匯區(qū)企業(yè)總數(shù)的99.32%。按照統(tǒng)計(jì)上大小微型企業(yè)新的劃分標(biāo)準(zhǔn)，徐匯區(qū)僅有大型企業(yè)152戶，其中工業(yè)8戶、批發(fā)業(yè)15戶、零售業(yè)16戶、交通運(yùn)輸業(yè)2戶，僅占徐匯區(qū)企業(yè)總數(shù)的0.68%。92.57%的小微企業(yè)從事批發(fā)零售、商務(wù)服務(wù)等三產(chǎn)業(yè)務(wù)活動(dòng)。從小微企業(yè)的產(chǎn)業(yè)分布來看，約有7.43%的企業(yè)從事加工、制造、建筑等第二產(chǎn)業(yè)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，而約92.57%的企業(yè)從事批發(fā)零售、住宿餐飲、商務(wù)服務(wù)、居民服務(wù)等第三產(chǎn)業(yè)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，為繁榮經(jīng)濟(jì)及活躍市場(chǎng)發(fā)揮了巨大作用。小微企業(yè)是吸納社會(huì)就業(yè)、緩解就業(yè)壓力的重要力量，對(duì)于維持社會(huì)穩(wěn)定和增加城鄉(xiāng)居民收入作用巨大。2011年末，徐匯區(qū)小微企業(yè)共有從業(yè)人員313489人，占徐匯區(qū)企業(yè)從業(yè)人員總數(shù)的46.16%。其中年?duì)I業(yè)收入2000萬元以上的企業(yè)就業(yè)規(guī)模最大，年末從業(yè)人員合計(jì)數(shù)達(dá)363694人，占53.56%的比重，戶均從業(yè)人員數(shù)達(dá)174人。年?duì)I業(yè)收入低于200萬元的小微型企業(yè)占徐匯區(qū)小微企業(yè)總數(shù)61.67%。

按徐匯區(qū)小微企業(yè)年?duì)I業(yè)收入分組來看，年?duì)I業(yè)收入200萬元以下（不含200萬）的企業(yè)數(shù)達(dá)13867戶，占徐匯區(qū)小微企業(yè)總數(shù)的62.21%；年?duì)I業(yè)收入200-500萬元（不含500萬）的企業(yè)數(shù)3151 戶，占14.14 %；年?duì)I業(yè)收入500-2000萬元（不含2000萬）的企業(yè)數(shù)3280戶，占14.71 %；年?duì)I業(yè)收入2000萬元以上的企業(yè)數(shù)1994 戶，僅占8.94 %的比重，總體來看是普遍規(guī)模偏小。主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占比32.1%。小微企業(yè)營(yíng)業(yè)務(wù)收入達(dá)1389.27多億元，占全部企業(yè)營(yíng)收合計(jì)32.01%的比重。其中小微工業(yè)企業(yè)收入占比16.00%；小微批發(fā)零售企業(yè)收入占比50.64 %；小微交通運(yùn)輸企業(yè)（不包括倉(cāng)儲(chǔ)業(yè)）收入占比達(dá)3.50%。

2009年5月，為探索突破小微企業(yè)貸款抵押貸款難、融資周期長(zhǎng)的瓶頸，積極緩解該區(qū)小微企業(yè)短期小額貸款難問題，幫助企業(yè)積極應(yīng)對(duì)金融危機(jī)，徐匯區(qū)商會(huì)通過與上海銀行徐匯支行合作，成立了區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)，為中小企業(yè)尤其是小微型企業(yè)提供便捷，無抵押小額貸款

（二）徐匯區(qū)互助融資平情況介紹

由徐匯區(qū)工商聯(lián)對(duì)區(qū)域內(nèi)符合貸款申請(qǐng)基本條件的區(qū)商會(huì)會(huì)員企業(yè)進(jìn)行遴選，組織每戶企業(yè)根據(jù)自愿原則按每份資金額 10萬元，最高不超過3份（含3份）出資，組成互助擔(dān)保基金。互助擔(dān)保基金由區(qū)商會(huì)托管，存入上海銀行徐匯支行保證金專戶，為企業(yè)貸款提供擔(dān)保。在此基礎(chǔ)上，上海銀行再給予商會(huì)增加2000萬元信用擔(dān)保額度，從而給予了區(qū)商會(huì)4000萬元的無抵押擔(dān)保授信額度。同時(shí)上海銀行還根據(jù)企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況和銀行審批要求，給予區(qū)商會(huì)單個(gè)企業(yè)最高2000萬元、總額1.2億元的貸款額度。

（三）模式的具體分析

（1）免抵押非盈利，著重解決短期小額資金需求

對(duì)于出資企業(yè)，一般按不高于其出資額的3倍申請(qǐng)貸款，無需提供任何抵押擔(dān)保，主要以企業(yè)法人或?qū)嶋H控制人的個(gè)人信用進(jìn)行擔(dān)保。企業(yè)確有需求的，貸款額可在審核后適當(dāng)增加、但單家企業(yè)貸款額不超過180萬元。在貸款利息上，融資平臺(tái)堅(jiān)持非盈利性運(yùn)行原則，貸款企業(yè)只需按照銀行同期基準(zhǔn)利率支付利息，不需承擔(dān)其他任何費(fèi)用，同時(shí)融資平臺(tái)還將獲得貸款的企業(yè)納入《徐匯區(qū)財(cái)政資金貼息管理辦法》，使企業(yè)貸款能獲得30%以上的財(cái)政貼息，進(jìn)一步降低企業(yè)融資成本。在貸款期限上，小于或等于本企業(yè)出資數(shù)額3倍的單筆貸款期限為7天至6個(gè)月；大于本企業(yè)出資數(shù)額3倍的單筆貸款期限為7天至3個(gè)月，如根據(jù)實(shí)際情況確需延長(zhǎng)期限，經(jīng)審核后可適當(dāng)延長(zhǎng)貸款期限、最長(zhǎng)不超過6個(gè)月。

（2）關(guān)口前移、提前審批，實(shí)現(xiàn)2個(gè)工作日快速放款

為最大限度加快貸款審批，滿足企業(yè)資金急需，徐匯區(qū)工商聯(lián)（商會(huì)）通過走訪等形式主動(dòng)了解出資企業(yè)融資需求，對(duì)近期有貸款需求的企業(yè)，在其提出正式貸款申請(qǐng)前，即提前與銀行進(jìn)行借前調(diào)查，將貸款準(zhǔn)備工作前移。同時(shí)，上海銀行徐匯支行還針對(duì)融資平臺(tái)的貸款業(yè)務(wù)，專門對(duì)操作流程進(jìn)行改進(jìn)，審批時(shí)間節(jié)點(diǎn)按小時(shí)確定，并設(shè)立了AB角審批制度，確保2個(gè)工作日內(nèi)即可實(shí)現(xiàn)放款，切實(shí)實(shí)現(xiàn)了快速便捷，使有融資需求的企業(yè)及時(shí)獲得貸款。

（3）強(qiáng)化規(guī)范管理，健全制度保障，確保安全運(yùn)行

為確保融資平臺(tái)的長(zhǎng)效運(yùn)作，徐匯區(qū)專門成立了商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)管理小組，由區(qū)工商聯(lián)（商會(huì)）主席和一名副主席擔(dān)任正副組長(zhǎng)，成員包括工商聯(lián)法律顧問團(tuán)、基層商會(huì)、企業(yè)代表和上海銀行相關(guān)人員。同時(shí)，制定了《徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)管理辦法》和《操作流程》，并外聘一位專業(yè)律師，共同負(fù)責(zé)審核企業(yè)的貸款申請(qǐng)、 加強(qiáng)對(duì)貸款后企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理以及資金使用情況的跟蹤了解。截至目前，融資平臺(tái)所有到期借款均按時(shí)歸還，還款率達(dá)到100%，實(shí)現(xiàn)了融資平臺(tái)貸款的安全可控。

二、對(duì)徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)的建議

（一）進(jìn)一步加大集群覆蓋面

截止2013年第一季度，徐匯區(qū)統(tǒng)計(jì)局對(duì)區(qū)內(nèi)注冊(cè)的私營(yíng)企業(yè)進(jìn)行了統(tǒng)計(jì)，500萬以下的私營(yíng)企業(yè)為1.40萬戶，占私營(yíng)企業(yè)總數(shù)的69.33%。從數(shù)據(jù)可見徐匯區(qū)小微企業(yè)集群數(shù)量具備一定規(guī)模，但互助融資平臺(tái)從2009年成立的70家會(huì)員企業(yè)發(fā)展至今90余家會(huì)員企業(yè)，雖然期間也有部分會(huì)員企業(yè)退出，但是會(huì)員企業(yè)的數(shù)量同徐匯區(qū)小微企業(yè)的整體數(shù)量比較來看只占到很小的比例，還沒有形成廣泛的覆蓋面，惠及集群內(nèi)眾多的小微企業(yè)。建議進(jìn)一步加強(qiáng)宣傳，吸引更多的小微企業(yè)加入互助融資平臺(tái)，特別是高新技術(shù)型和文化傳媒型企業(yè)，給予一定的優(yōu)惠，以支持企業(yè)“創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，轉(zhuǎn)型發(fā)展”。

（二）建立誠(chéng)信評(píng)價(jià)體系

徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)對(duì)貸款的審核、資金使用等建立了規(guī)范的流程和法律監(jiān)督，但是小微企業(yè)“魚龍混雜”，對(duì)于會(huì)員企業(yè)沒有建立起誠(chéng)信評(píng)價(jià)體系，難以有效防范部分企業(yè)道德風(fēng)險(xiǎn)。平臺(tái)應(yīng)利用多方面的資源優(yōu)勢(shì)，集合協(xié)作銀行的誠(chéng)信評(píng)價(jià)體系、工商稅務(wù)信息等，優(yōu)化小微企業(yè)信用環(huán)境，加強(qiáng)小微企業(yè)的信用體系建設(shè)。一是從小微企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況和特點(diǎn)出發(fā)，建立中小企業(yè)信用檔案和信用評(píng)級(jí)體系。二是積極建立中小企業(yè)的信用記錄體系，搭建完善的信息共享平臺(tái)，使與企業(yè)交易的客戶可以在這個(gè)平臺(tái)上查詢到相關(guān)信息，解決信用信息不對(duì)稱問題。三是建立中小企業(yè)信用獎(jiǎng)罰機(jī)制，建立企業(yè)融資信譽(yù)檔案，為企業(yè)再融資創(chuàng)造有利條件。

（三）建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償

截至目前，徐匯區(qū)商會(huì)企業(yè)互助融資平臺(tái)所有到期借款均按時(shí)歸還，還款率達(dá)到100%。但是小微企業(yè)的融資，由于其抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，難免不會(huì)發(fā)生貸款違約的發(fā)生，這就需要建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制，保證貸款機(jī)構(gòu)有長(zhǎng)期穩(wěn)定搞得補(bǔ)充資金來源。一方面預(yù)留部分互助基金購(gòu)買協(xié)作銀行的理財(cái)產(chǎn)品，形成穩(wěn)定的資金來源，不斷充實(shí)互助基金；另一方面對(duì)剛加入的會(huì)員企業(yè)，在還未建立誠(chéng)信度之初，在貸款時(shí)，設(shè)立一定的門檻，如要求一定的擔(dān)保，以減少會(huì)員企業(yè)逆向選擇或違約的可能。通過這些措施以保證互助融資平臺(tái)的可持續(xù)發(fā)展。

三、結(jié)論

互助融資對(duì)解決小微企業(yè)融資難問題是一條可行的途徑，通過制定合理的規(guī)則，能進(jìn)一步解決小微企業(yè)信息不對(duì)稱等弊病，幫助小微企業(yè)規(guī)范經(jīng)營(yíng)。但是互助融資只能解決小微企業(yè)融資需求的一時(shí)之需或小額融資的需求，要真正打破瓶頸還需銀行等金融機(jī)構(gòu)正確面對(duì)小微企業(yè)，給予大中型企業(yè)一樣的平等待遇，才能為小微企業(yè)的發(fā)展壯大提供良好的融資環(huán)境。

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