英國清算支付體系發展歷程及未來發展

李安琪

[摘 要]支付清算系統是經濟金融活動的基礎性支撐。支付、清算體系建設是金融理論與實踐的重點課題。文章主要分析了英國支付結算體系的運行機制并描述其支付結算系統建設發展及監管體系的進程。最后結合金融全球化與經濟一體化的背景，預測英國未來支付體系趨勢。

[關鍵詞]英國；支付清算系統；發展歷程；未來趨勢

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2015.40.096

1 英國清算支付體系的理論基礎

支付清算體系在金融體系中居于重要地位，通過提供必要資金轉移機制和風險管理機制，促進各類經濟金融活動的穩定運行、效率提升以及持續創新。通常，支付清算體系主要包括中央銀行實時全額支付系統、以商業銀行為主體的社會零售支付系統以及為金融市場提供清算服務的清算所系統，對于國際金融中心的建設和維護具有顯著意義。

2 英國清算支付體系的歷史演變

倫敦是最早的國際金融中心，也是英國清算中心。英鎊清算原來主要依靠兩個系統：倫敦城內交換系統（Town Clearing）以及普通交換系統（General Clearing）。倫敦城內交換系統是一個當天交換系統，它只清算以倫敦城內的銀行為付款行，面額在1萬英鎊以上票據。普通交換系統辦理以倫敦城內的交換銀行為付款行，面額1萬英鎊以下和倫敦城以外票據交換。

隨著銀行收付業務的增加，票據交換的數量日益增多，“雙重交換系統”的工作量日益增加，成本上升。為降低成本提高效率，加速資金周轉，在美國CHIPS成立后，英國交換銀行從1984年起，開始使用計算機來辦理。即在原來的“雙重交換系統”的基礎上建立新的系統：交換銀行自動收付系統（即CHAPS），它既是倫敦同城電子支付清算中心，也是世界所有英鎊電子支付清算中心。

英國的支付系統不是央行直接經營，而是采取公司化經營模式，但主要銀行在英格蘭銀行開立結算賬戶，最終的清算仍由英格蘭銀行來完成。英國建有7個支付系統，主要有3個跨行核心支付系統，它們分別是新CHAPS大額支付系統、BACS小額支付系統、支票和貸記清算系統。

（1）電子化自動支付清算系統（CHAPS）。于1984年建立，是銀行處理大額支付的電子化系統。它的工作具有保證性、無條件性、不可改變性。加入這個系統的銀行進出自動系統的付款電報都使用統一格式。CHIPS共有8個信息通道，每個都有自動加數器可把發給或來自其他通道的付款電報涉及的金額根據不同收款行分別累計，以便營業結束時銀行間雙邊對賬和結算，其差額通過它們在英格蘭銀行的賬戶劃撥結清。CHAPS有限公司運營的新CHAPS系統由CHAPS與TARGET（泛歐實時全額結算系統，將各國實時全額結算系統RTGS聯網，實現歐盟區內跨境支付的實時全額結算）連接的CHAPS歐元系統組成，兩者共享同一平臺。新CHAPS運營時間與TARGET一致為周一到周五每天6：00—17：00GMT（格林威治標準時間），銀行提交的電子支付指令采用SWIFT格式。結算通過參與者在英格蘭銀行的賬戶完成。

（2）銀行自動清算機構（BACS）。于1966年建立的批量處理英鎊、歐元貸記轉賬和直接借記交易的小額支付系統，主要處理發放工資、保險金、政府救濟金，直接借記等業務。開始是為了加強支票的結算和清算，后來發展到無紙電子貨幣的自動劃撥。BACS系統由VOCA公司運營，主要功能是提供自動化的貨幣劃撥和信息服務，每小時可以接收18萬筆業務，使用這個系統的企業高達50000個。VOCA向BACS參與者按月收取依據業務筆數計價的支付費用，并按年收取會員資格費。BACS的運營時間是周一到周五每天7∶00—22∶30GMT。每筆交易從提交支付指令到完成賬戶結算需3天時間。

（3）支票清算系統。該系統直屬支票和信用結算公司。支票和貸記清算系統由支票和貸記清算公司運營，是紙基英鎊和歐元清算系統，批量處理各種紙基支付工具，工作日24小時運營。每筆支付從提交銀行辦理托收到借記出票人賬戶通常需3天，若均在同一銀行開戶，則時間短。支票提出行要采集支票底部磁碼線上的行號、賬戶號和序列號，連同支票數量形成電子信息，通過銀行間數據交換網絡（IBDE）傳送到出票人開戶行。同時，實物支票必須交換到出票人開戶行做安全檢查和防范欺詐。關于支票托收款何時貸記收款人賬戶、何時計付利息及何時能取現，各銀行制定自己的政策并向公眾公布。常見的是支票金額于托收當日貸記收款人賬戶，為確保有足夠的時間保證支票不被退回，第三日是起息日，第四或第五日是取現日。

3 英國清算支付體系的監管

英國支付體系的監管英國對支付體系的監管按照重要性的原則，主要以對支付系統的監管為主。高風險、 “有問題”的支付清算系統的監管工作由英格蘭銀行直接介入，支付工具和支付服務商的日常監管由英國金融服務監管局完成，監管體系分為以下三部分。

（1）監管部門。英國支付體系監管主要由三個部門來完成：英格蘭銀行、財政部、英國金融服務監管局（FSA）。2009年銀行法案生效之后，支付系統的日常監管仍由FSA監管，但“有問題”即“被識別出的”的支付系統監管由英格蘭銀行承擔。關于“有問題的”支付系統的辨認工作由財政部承擔，財政部和英格蘭銀行商議從而確定需重點監控的支付系統。

（2）監管目標。在實踐中，監管力量與資源主要集中在那些被判定為對金融穩定具有巨大威脅的支付系統上，主要是CHAPS、BACS、支票和貸記清算系統。

（3）支付監管具體的操作。2009年英國銀行法案關于支付系統的監管規定如下：跨行支付系統的操作員在操作系統業務時必須遵守英格蘭銀行制定的操作原則；在公布操作原則之前，英格蘭銀行必須得到財政部許可。且任何清算機構修改操作準則必須向英格蘭銀行報備，不得擅自改動。

4 英國清算支付體系未來發展

隨著經濟全球化與金融一體化的蓬勃發展，支付清算體系是國際金融中心建設的關鍵環節。作為金融機構、金融市場和金融交易的聚集地，倫敦既是清算體系極為發達的城市，也是國際支付清算中心，為順應全球支付體系發展的總體趨勢，英國支付體系未來發展應從以下三方面應對：

首先，清算所是支付清算高效運行的前提保障，債權債務清算是金融交易達成后必要途徑。因此，為確保清算所提供安全、高效清算服務，應設計更加高效、安全的現代化支付系統，并適時引入混合支付系統模式。其次，在促進支付創新的同時，防范支付風險。以交易方式為例，隨著支付體系的不斷創新，信用卡和借記卡的交易被授權的客戶摒棄了通過簽署收據的方法，而是輸入個人識別號碼PIN，可完善此前出臺的一個公共試驗計劃：那些高度安全的芯片卡與個人識別號結合使用在未來有望大幅減少信用卡欺詐的發生。再次，為滿足快速增長的需求，電子支付和完善集成新的安全方法，在2005年頒布的“NEW BACS”的重大技術更新計劃表示在支票結算時進行支付銀行截斷，即紙文書保留在支付總部銀行。未來，需結合檢查背書簽名的支票與提升到高性價比和高效的成像技術將保證“NEW BACS”運行。

最后，提升支付服務領域的價格形成機制，這將發揮市場作用、完善市場架構。隨著支付服務的多元化發展，價格因素通過競爭提高支付服務質量和效率、促進支付創新的作用將逐漸增強。目前，商業銀行支付結算服務價格是政府指導價與市場調節價共同調節的產物。

參考文獻：

[1]蘇宗祥.國際結算[M].北京：中國金融出版社，2010.

[2]吳棟，周建平.國內外支付體系的差異對比[J].金融研究，2006（8）.

[3]劉慶平.歐洲三國支付系統的經驗和借鑒[J].銀行與企業，1993（1）.