論我國銀行對公允價值的引用及將面臨的挑戰
——“以2012–2014年8家上市銀行數據為例”

文/王欣

論我國銀行對公允價值的引用及將面臨的挑戰
——“以2012–2014年8家上市銀行數據為例”

文/王欣

我國財政部在2006年2月15號頒布新的企業會計準則后，引入了“公允價值”這一理論，對于公允價值，我國經歷了先用后棄再用三個階段，充分說明我國對公允價值引用的謹慎性。本文以8家上市銀行財務數據為基準披露公允價值在我國銀行的引用情況，據以分析公允價值的應用對我國銀行業財務報表的影響以及我國銀行將面臨的挑戰。

公允價值；財務報表；商業銀行；現狀；建議

公允價值在我國的運用可謂一波三折，經歷了啟用—棄用—重新啟用三個階段，這恰恰體現出中國企業會計準則與國際會計準則相趨同的大背景。2008年發生的金融危機中，美國許多銀行倒閉(如雷曼公司的破產)導致對公允價值這一計量模式的研究與討論達到了歷史的高峰。美國的一些金融界人士認為會計計量屬性---公允價值是造成金融危機的元兇之一，認為公允價值夸大了次貸危機，應當廢除。會計界和經濟界的人士則認為公允價值本身并沒有錯，金融危機本不是會計問題而是經濟問題，公允價值的運用更有利于監管者和投資者。筆者認為公允價值的使用是歷史趨勢，特別是研究公允價值在銀行的使用情況，為公允價值在銀行的橫向和縱向發展提供理論支持。

一、我國企業會計準則對公允價值的政策規定

(一)公允價值的定義

《企業會計準則第39號—公允價值計量》對公允價值的規定是市場參與者在計量日發出的有序交易中，出售一項資產所能收到或轉移一項負債所需支付的價格。筆者認為的公允價值就是市價。資產或負債在當前社會市場環境中所體現出的價格或所需負擔的價格。

(二)銀行有關的企業會計準則的政策規定

2006年2月15號財政部頒布的企業會計準則中與商業銀行有關的準則主要有4項。 《企業會計準則第22號—金融工具確認和計量》 《企業會計準則第23號—金融資產轉移》《企業會計準則第24號—套期保值》 《企業會計準則第37號—金融工具列報》等準則。企業會計準則要求金融資產和金融負債在初始確認時以公允價值計量，變動計入當期損益。 企業會計準則同時要求將金融資產在初始確認時劃分為①以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產、②持有至到期投資、③貸款和應收款項、④可供出售金融資產。金融負債分為①以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債、②衍生金融負債。①和④以及金融負債都是以公允價值計量，②和③初始計量時是以公允價值和相關費用之和計量，后續計量時以攤余成本計量。

二、我國上市銀行財務報表公允價值的現狀分析

公允價值對上市銀行財務報表的影響主要體現在對資產負債表和利潤表上，其影響程度可以通過以公允價值計量的資產、負債占總資產、總負債的比例衡量得出。

(一)公允價值計量的金融資產占總資產趨勢分析

公允價值計量的金融資產主要包括以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產、衍生金融資產、可供出售金融資產。（見表1）

從表中可以看出，8家上市銀行中以公允價值計量的金融資產占總資產的比例都在10%以下，且出現不斷變小的變化趨勢。但就當個銀行來說，以南京銀行為例，它在2012年的比例還只有9.84%，但是到了2013年就突破了10%，達到了11.27%，2014年雖有所減少，卻只減少了0.03個百分點。其他七家銀行，特別是四大國有銀行，一直維持在5%—7%左右，筆者認為這恰恰說明了國有銀行對引用公允價值的謹慎態度。

(二)公允價值計量的金融負債占總負債趨勢分析

公允價值計量的金融負債主要包括以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債和衍生金融負債。（見表2）

表2 8家上市銀行公允價值計量的金融負債占總負債的比例 2012年——2014分析(單位：百萬元)

表3 8家上市銀行公允價值變動損益占凈利潤的比例 2012年——2014分析(單位：百萬元)

從表中看出，從整體上來看，以公允價值計量的金融負債所占總負債的比例比較低，像中國銀行、民生銀行、華夏銀行、南京銀行的占比都在1%以下，而工商銀行、建設銀行、農業銀行較高，達到2%左右。從單個銀行來看占比最高的工商銀行達到3.22%。

綜合表1和表2的研究與比較，公允價值計量的金融資產和金融負債在我國銀行業的使用程度比較低，由此可以說明公允價值對我國銀行業財務報表的影響不大。

(三)公允價值計量對上市銀行凈利潤的影響分析

企業會計準則規定在對交易性金融資產和交易性金融負債進行后續計量時將公允價值的變動計入當期損益，這就是銀行的凈利潤受到公允價值變動的影響，其主要體現在“公允價值變動損益”這一會計科目中，筆者用公允價值變動損益/凈利潤來分析這8家銀行中公允價值變動對凈利潤的影響。（見表3）

從表中可以看出： 2013年只有中國銀行是公允價值變動凈收益，所占凈利潤的比例是1.23%。2014年卻只有建設銀行存在公允價值變動凈損失，所占凈利潤的比例為-0.16%。這說明公允價值變動對上市銀行的財務影響方向也是不一致的。從各自所占的比例來看，最高不過2.76%，最低不過-1.25%。這說明公允價值變動對上市銀行凈利潤的影響較小。從變動的趨勢來看，公允價值變動對凈利潤的影響是呈正比例趨勢上升。

綜合以上三張表，筆者得出了以下結論。

1.允價值的運用在我國上市銀行中比例低且對上市銀行的財務報表的影響程度不大。

2.上市銀行對以公允價值計量這一準則是持有謹慎態度的。

3.上市銀行對以公允價值計量的金融資產、金融負債是呈上升趨勢的。

三、公允價值計量對銀行的影響

銀行的主要利潤為存貸利差收入，利差收入占據銀行的70%以上。在經濟形勢大好的時候，銀行擴大放貸的規模，而此時公允價值的順周期性就體現出來了，在經濟繁榮，資金流動性較強的狀況下，銀行放貸規模的擴大，會導致銀行已公允價值計量的資產的價格不斷上漲，給銀行一種虛假繁榮的假象。一旦市場的經濟被看空，出現經濟不景氣的情況，公允價值計量便會使銀行的資產、利潤大幅度縮水。銀行便會減少放貸的規模，那么企業的資金流就會受到限制，引發投資者的擔憂，出現連鎖反應，此時政府如果不加以管控，便會出現金融危機。從我國目前銀行引用公允價值計量的比例來看，我國的銀行不會出現此種狀況。根據銀監會2014年發布的1號文要求國內符合一定條件的商業銀行設立“生前遺囑”，存款保險制度的出臺，意味著錢放在銀行并不保險，同時也宣告我國銀行是可以破產的。筆者認為將來我國銀行破產法的出臺會允許銀行的破產，也是對我國商業銀行使用公允價值計量這一準則出現的挑戰。

四、結論

綜合前文的分析，整體來看，公允價值這一計量屬性在我國上市銀行的財務報表的所占比例并不大，但是就單個銀行來看，波動還是比較大的，且呈現出增長的趨勢，因此銀行監管當局要重點關注單個銀行的財務波動性，積極推動公允價值在銀行財務報表里的運用，完善公允價值這一準則。對于銀行未來可能破產的趨勢，對銀行使用公允價值準則提出了挑戰。銀行應當敢于接受挑戰，這樣才能發展壯大。

[1]周波.金融危機與公允價值計量[J].中國證券期貨，2011(11):50.

[2]敖翔.公允價值計量對我國商業銀行的影響分析[J].財政金融，2014.

[3]孫旭陽.公允價值計量對公司財務報表的影響[J].財經眾覽，2014.

(作者單位：農信銀資金清算中心有限責任公司)