我國大型國有商業銀行盈利能力研究

齊慧云 李 錦

（山西財經大學財政金融學院，山西 太原 030006）

一、引言

在我國，大型國有商業銀行在金融業中占據非常重要的位置。隨著國際間金融變化不斷，大型國有商業銀行的優勢地位正在發生變化，新型股份制銀行異軍突起。因此我國大型國有商業銀行是時候進行轉型發展了。隨著《巴塞爾協議Ⅲ》的推出，我國銀監會也出臺了《商業銀行流動性管理辦法》，對資本充足率等指標有了新規定，更加嚴格。這些新的規定需要我國商業銀行適時作出調整。同時，互聯網金融的迅速崛起，搶占銀行資金，迫使銀行提高利息率，給銀行發展開來很多影響，同時促使銀行進行轉型發展。大型國有商業銀行資產實力雄厚，網點遍布全國大小城市，市場占有份額高，但是它的創新能力不足，企業組織治理不合理，受股份制商業銀行和外資銀行的影響變大。那么，我們有必要對現如今商業銀行的經營狀況進行分析比較。

二、我國大型國有商業銀行的財務指標分析

基于大型國有商業銀行的自身特點，商業銀行盈利能力的研究有很大的必要性，同時有助于商業銀行自身更深入的了解其盈利能力，進一步優化銀行盈利體系。

（一）商業銀行盈利能力指標的分析

國內外學者衡量公司盈利能力指標的主要有凈資產收益率(ROE)和資產收益率(ROA)。資產收益率是指每一單位資產能創造多少凈利潤，它是凈利潤與平均資產總額的比值，它反映了銀行管理來自社會金融資源的能力。凈資產收益率，該指標反映股東權益的收益水平，是凈利潤與平均總資本的比值，其比值越大，股東投資回報率就越高。凈資產收益率=資產收益率*杠桿比率，而杠桿比率是公司的總資產與公司總的股東權益賬面價值的比率。可見，由于ROA通常較低，大部分銀行使用財務杠桿來提高自己的ROE，使其股東增強對該行的信心。可見，從凈資產收益率的含義間接知道，企業股東權益是全部股本總額，它在銀行總資產中所占的份額不大，這根源于銀行大多數資金來源于儲蓄，凈資產收益率未考慮到公司的負債。所以，要想綜合全面的反映銀行資金的營運能力，衡量銀行盈利能力的指標就要選擇資產收益率。

（二）商業銀行盈利能力影響因素的分析

1.銀行的資本監管——資本充足率。資本充足率一直是世界各國監管當局關注的一個指標。巴塞爾系列協議的頒布以及我國銀監會于2012年6月8日出臺的《商業銀行資本管理辦法》，使得該指標更加受到重視，它反映銀行的償債能力和抗風險能力。這一指標包含了信用風險、操作風險和市場風險，進一步提高商業銀行抵御風險的能力，對其盈利性和穩定性提供保障。

2.銀行資金的流動性——不良貸款率。不良貸款率為不良貸款與貸款總額的比值。該指標反映銀行的資產管理水平，不良貸款率越低，表明銀行的管理水平越高，預期損失越少。最近幾年資源型企業等企業發展不景氣，不良貸款使大型國有商業銀行資金無法收回，銀行的可用資金減少。在2014年，大型國有商業銀行的不良貸款率比去年整體上升20個百分點左右。

3.銀行彌補風險損失——撥備覆蓋率。而撥備覆蓋率衡量的是貸款減值準備余額與不良貸款余額的比值，表示銀行應對風險的防范方式增加。資產減值準備是商業銀行為了預防不良資產造成損失而計提的彌補損失的準備金，它是在正常的經濟年度提取的彌補損失的準備金，它不是對資產質量的直接反應。

三、我國大型商業銀行財務指標對盈利能力的影響分析

從年報中的財務指標可以看出，大型國有商業銀行之間的差距并不大，它們的經營方式和模式基本沒有差異性。從數據整理的結果來看，雖然四大國有商業銀行的各項指標都向更好的方向發展，但是受國際因素的影響，大型國有商業銀行正面臨著來自國內外的巨大挑戰。從四大行的年報可以知道，中國工商銀行ROA穩步上升，最近三年保持在1.40%以上；中國銀行的ROA保持在兩個百分點的起伏，2010～2014年中行的ROA一直在1.10%以上；中國建設銀行ROA平穩變化，最近三年保持在1.42%以上；中國農業銀行ROA最近三年維持在1.16%以上，由于上市時間較晚，在2010年以前一直處在1.0%一下。由此可見國有大型商業銀行的ROA有一定的差異，工商銀行和建設銀行的ROA保持較高水平，中國銀行和農業銀行相對低。

資本充足率增強了銀行防風險的能力和人們對銀行經營的信心。在2014年，中國工商銀行的資本充足率為14.53%，它的ROA是1.40%；中國農業銀行的兩項指標分別為12.82%和1.18%；中國建設銀行的兩項指標分別14.87%和1.42%；中國銀行的兩項指標分別為13.87%和1.22%。從這四組數據可以看出，資本充足率高的銀行它的資產收益率也比較高。國有大型商業銀行的盈利能力與不良貸款率呈負相關，而與撥備覆蓋率成正相關。

四、完善大型國有商業銀行發展的對策建議

（一）順應金融發展的趨勢，及時調整自己的經營發展對策。

我國金融業與國際接軌已經成為我國市場經濟發展必然趨勢。《巴塞爾協議Ⅲ》的出臺對風險防范指標的嚴格規定、利率市場化推進沖擊著大型國有商業銀行的改革發展。對此，大型國有商業銀行應及時調整自己的經營策略，設置專門的部門，為應對金融局勢的變化而做準備。

（二）提升自主創新能力，突出自己的優勢業務，實行差異化發展戰略

我國大型國有商業銀行憑借自身規模和客戶資源的優勢，其利潤逐年穩步增長。本文研究的大型國有商業銀行經營業務的特色不明顯。這就需要商業銀行實行差異化發展策略，突出自己的業務優勢，在某一領域做精做強。比如，工商銀行雖然主要支持工商業的發展，但在工商業貸款方面，大型國有企業或者大型私營企業貸款更容易，中小企業需要更多的審核條件，甚至抬高貸款利率。我國商業銀行中間業務發展落后，很多業務沒法開啟，占銀行利潤的比重非常低，更需要我國商業銀行通過金融創新來帶動其發展。

（三）減少經營成本，提高經濟效率

經營成本的減少需要銀行對組織結構進行優化組合，并提高經營管理效率。大型國有商業銀行需要扁平化管理，信息傳達不易失真，避免因信息的不對稱而造成不必要的損失。同時要合理布置網點，保證客戶方便的同時節約銀行的經營成本。除此之外，還要提高員工的業務素養和銀行的管理信息系統，使業務在辦理的過程更加快捷方便，更要培養客戶自助完成業務的意識。

[1]曹佳.《我國商業銀行盈利變化的因素分析》.《經濟論壇》.2010第6期，159-162.

[2]衛慶初.《金融危機背景下商業銀行盈利能力分析》.《金融經濟》.2008，42-44.

[3]謝妙.《國有控股商業銀行盈利能力分析》.《財稅金融》.2012年第6期51-52.