互聯網金融對商業銀行影響的分析及應對策略

劉帥 解政怡

摘要：隨著互聯網金融的迅猛發展，各類網絡金融產品沖擊著人們的視線，越來越多的銀行客戶開始轉向網絡金融平臺，傳統銀行業受到了前所未有的挑戰。因此，商業銀行在互聯網時代的轉型刻不容緩，機遇和挑戰并存。文章分析了互聯網金融未來的發展趨勢，認為互利共贏，共同發展才是商業銀行在互聯網金融時代下的生存之道。

關鍵詞：互聯網金融；商業銀行；應對策略

在全球科技發展全盛的時期，互聯網金融等新興事物也逐漸發展起來。隨著電子商務模式在世界范圍內的大肆擴張，互聯網金融公司通過提供具有特色及普及性的服務，受到了越來越多客戶的歡迎。互聯網金融大大的降低了交易時間和交易成本，并且可以按照客戶偏好制定出相應的更加滿足客戶需求的金融產品，還利用互聯網的便捷性和廣泛性，打破地理性制約。因此，互聯網金融的誕生和發展正在給傳統金融行業帶來巨大的機遇和挑戰。

本文在理論和實證分析研究的基礎上，剖析商業銀行在互聯網金融時代發展需要面臨的威肋與挑戰，并對商業銀行的未來發展提出相應的應對策略。

一、互聯網金融概念

互聯網金融是指借助于互聯網技術、移動通信技術渠道，依托于支付系統、云端計算、社交網絡以及App軟件等工具，將金融業務依托于互聯網之上，實現資金的融通、支付以及信息中介等業務的新興金融模式。

二、互聯網金融對商業銀行業務的影響

（一）互聯網金融對商業銀行業務的影響——定性分析

商業銀行的業務主要由存款業務、貸款業務以及中間業務組成。近年來，由于利率市場化的不斷加劇，銀行間存貸款利率的競爭業日漸明顯，金融脫媒現象日益嚴重，越來越多的非傳統金融機構發行的高利率金融產品不斷沖擊著銀行的傳統業務。在日趨惡劣的傳統金融市場受到不斷打壓的情況下，互聯網金融進入市場無疑使得原本飽經滄桑的傳統商業銀行雪上加霜。下面，我們分別就互聯網金融對銀行的資產項，負債項的影響進行逐一分析。

1. 資產項業務所受影響

互聯網金融對資產項業務的影響主要來源于互聯網融資類業務對銀行信貸業務的分流，主要表現在對貸款客戶的資質要求，審核程序和業務發展要求等方面相對寬松很多。

商業銀行貸款流程要比網絡融貸平臺的程序復雜的多。商業銀行的貸款流程可以分為貸前，貸中和貸后三個階段，每個階段的工作都有銀行專門的團隊處理，并且都伴隨著嚴格的審核機制。而網絡貸款程序相對則簡單很多，無論是P2P借貸還是眾籌平臺，通常資金申請人只需要在網絡注冊填寫貸款申請單，網絡金融公司提供風險控制和審批服務，在雙方或者多方都同意的情況下，貸款或者眾籌服務即可生效。貸款環境的寬松促進了部分本應從銀行申請的貸款業務流向了網絡。

2. 負債項業務所受影響

對銀行存款會形成沖擊的互聯網業務主要包括第三方支付結算，互聯網融資，第三方理財產品銷售平臺以及余額寶類理財產品。以當下最熱門理財產品之一的余額寶為例，其本質是T+0類貨幣基金。由于商業銀行傳統盈利模式的限制，其現金管理業務只能提供給五萬元以上的個人存款客戶和企業大額活期存款，資金量較小的個人客戶便被拒之門外。這些客戶多為收入較低，年齡層較年輕的客戶，該客戶群對網絡的熟練運用程度也相對較高。故而，社會上大量小額散戶資金便流入了余額寶類賬戶。

網絡投資平臺的固定貨幣基金收益率均遠大于商業銀行活期利率，甚至大于定期三年利率，在擁有高收益的同時，余額寶類網絡投資產品還具備了商業銀行活期存款的高流動性，在網絡平臺上的資金還可隨時進行購物，繳費，轉賬，購買理財基金等。銀行的資金存儲機構傳統壟斷優勢無疑在逐漸被日益激烈的市場競爭削弱。

（二）互聯網金融對商業銀行業務的影響——定量分析

經過之前的理論分析得出，互聯網金融對商業銀行的各項業務都施加了或多或少的影響，本章選取在中國商業銀行領域占據領先地位的工商銀行著重分析，用實際數據說明互聯網金融對商業銀行盈利狀況的實際影響。

1. 商業銀行盈利狀況趨勢對比

本文選取了工商銀行年財務報表中繪制的個人活期存款余額，公司類貸款，凈利息收入以及手續費和傭金收入數據進行增長量趨勢分析，分別對應分析互聯網金融對商業銀行資產項，負債項，盈利項以及第三方業務項的影響。

個人活期存款余額增長趨勢呈拋物線型，從2007年至2010年間穩步增長，在2010年達到頂峰26.38%后，開始有較明顯的下滑趨勢，尤其是在2013年余額寶，存貸寶等互聯網T+0貨幣基金推出之后。由此可見，互聯網金融對銀行活期存款的確是有一定程度的沖擊。

公司類貸款余額增長趨勢中可以看出，互聯網借貸融資平臺對商業銀行信貸業務有影響，但影響相對較小，由于個人網貸平臺和商業銀行的客戶幾乎不會產生交集，其互補關系大于競爭關系。

凈利息收入增長趨勢則是反應了商業銀行傳統業務的盈利能力，互聯網金融對商業銀行傳統業務的影響程度并不大。隨著利率管制的進一步增強，互聯網金融對商業銀行傳統存貸業務的沖擊將逐漸趨于平穩。

手續費及傭金收入增長趨勢圖所顯示的是一個驚人的下落趨勢，事實表明，互聯網金融利用其極高的便利性搶占了幾乎所有銀行中間業務的利潤空間，商業銀行在第三方業務的發展上前景堪憂。

綜合看來，互聯網金融對商業銀行的主要影響來自于中間業務的搶占，而對于銀行傳統業務的影響則是合作關系大于競爭關系，下面將具體分析互聯網金融對銀行中間業務的沖擊程度。

2. 商業銀行中間業務影響狀況分析

商業銀行中間業務收入在其財務報表上主要顯示為手續費及傭金收入，傳統商業銀行的中間業務主要有三條業務線：一是理財產品的銷售；二是基金，信托以及保險等金融衍生產品的代理銷售；三是銀行卡業務。以工商銀行為例，具體各項業務占比如表1所示。

從表1中可以看出，占總手續費及傭金收入最高的項目依次為銀行卡業務，投資銀行業務以及結算、清算和現金管理業務，其占比都在20%以上；占比在10%左右的業務為銀行的理財業務，包括個人理財和對公理財；剩下的資產托管，擔保及承諾和代理收付及委托等業務則占比不足5%。因此，互聯網平臺對銀行中間業務收入的影響主要源自于前兩部分，網絡通過對這些業務的分流從而完成對商業銀行利潤的影響。

（三）總結

商業銀行在資產，負債和中間業務項中都受到了互聯網金融或多或少的影響，雖然中間業務所受影響程度最為嚴重，但是資產項和負債項的潛在受影響程度不容忽視，其客戶群體的流失和業務種類的局限都是影響商業銀行未來發展的制約因素。因此，商業銀行面對互聯網技術的進入進行全面改革將是銀行未來發展的主要途徑。

三、商業銀行采取的應對策略

面對互聯網金融來勢洶洶的沖擊，商業銀行應采取積極主動的應對政策，借此機遇進行全面的改革。商業銀行在改革的過程中，首先要轉變經營理念，尋求在互聯網時代下的新的發展模式，在控制風險的基礎上，充分發揮作為銀行自身的基本優勢，從而應對互聯網金融的沖擊。

（一）全面認識網絡技術帶來的新金融時代

商業銀行應給予日益加快的網絡化金融市場高度的重視，在互聯網金融還未完全取得商業銀行運營執照之前完成轉型。短期看來，雖然互聯網金融進入市場后發展迅速，但是其資產規模，市場占有率方面還仍不足以與商業銀行相抗衡，短期內還不會對商業銀行產生根本性的影響。但是，商業銀行不應忽視互聯網金融帶來的潛在沖擊，在其盈利方式、經營模式等方面需要仔細研究，保持清醒的頭腦，敏銳察覺金融市場的轉變進程，在準備充分的情況下迎接挑戰。

（二）改變傳統業務操作模式

對于互聯網金融帶來的業務模式轉變機遇，銀行可以將大量相對簡單業務由線下轉為線上操作，在給客戶帶來便利的同時也節省了銀行自身的人力物力，可以大范圍提高銀行業務處理效率。在銀行客戶選擇方面，伴隨著中國社會中產階級人數增加，社會閑散資金量也在進一步擴大，銀行面對積少成多的業務量應提高重視，增加對于小微企業和中小個人客戶的金融服務，在互聯網環境下找到新的商業模式和運營方式。

（三）加快互聯網金融的發展，構建信息化銀行

商業銀行需借助新興互聯網金融發展模式，商業銀行不斷進行互聯網化發展探索和創新，發揮自身資金雄厚、風控完善、信譽度高等優勢，從流程、數據、平臺和產品等層面系統推進信息化銀行建設，從而構建面向未來的、可持續的發展模式。

重視客戶體驗。應堅持以客戶為中心的原則來設計金融產品，優化業務流程以及改善金融服務，充分運用網站、 移動客戶端、微博、微信等互聯網信息平臺，加強與客戶的溝通，主動營銷從而滿足客戶需求。

重視數據挖掘。構建數據倉庫，對數據做深層次，多維度的分析，發揮數據在戰略決策，客戶營銷，業務運營等方面的導向作用，提升管理水平。

四、結論

隨著互聯網金融的快速發展，傳統商業銀行的競爭劣勢在近年來已經逐步體現出來，越來越多的商業銀行客戶，尤其是年輕客戶，都在逐步轉投互聯網金融的懷抱。互聯網金融的異軍突起給銀行的各個業務層面都帶來了或多或少的影響，尤其是在中間業務方面，受到了互聯網金融強大的沖擊，使其第三方收入增長量大幅度減少，因此，商業銀行向網絡銀行借此契機向互聯網時代轉型已經是不可逆轉的趨勢。商業銀行應運用自身優勢，大力發展線上業務，與電子商務相結合，發展銀行自營電商平臺，利用大數據時代的優勢，打造迎合用戶需求的高端金融服務。于此同時，也應加強與第三方電商平臺的合作，優勢互補，共同創造互聯網金融時代的美好未來。

*基金項目：南昌大學研究生創新專項資金項目“互聯網金融的改革效應與公共治理對策”（編號：cx2015082）；南昌大學創新創業訓練項目“互聯網金融與中小企業融資模式創新研究”（編號：2014048）。

（作者單位：南昌大學經濟管理學院）