2016上海制造業100強與服務業100強比較分析報告

前，上海企聯發布了2016上海制造業企業100強（以下簡稱制造業百強）和2016上海服務業企業100強（以下簡稱服務業百強），本文依據它們的2015年經營業績數據進行對比分析，以揭示上海大型制造業和服務業企業發展的態勢。

一、制造業百強與服務業百強主要經濟指標分析

主要經濟指標包括經營規模、資產規模、凈利潤、納稅規模、就業、創新能力、勞動用工等幾個方面。

1.營業收入

制造業百強2015年的營業收入總額達到22631.99億元，增長622.25億元，增長率2.83%（見表1）。有20家過百億，其中過千億的有7家。營業收入最高的上汽集團達到6704.48億元，第2～3名分別為寶鋼集團、上海華信國際集團，其營收分別達到2300.59億和2065.88億。制造業百強的最低營收門檻為8.58億。

服務業百強2015年的營業收入總額達到26498.50億元，增長1756.35億元，增長率7.10%（見表2）。有33家過百億，其中過千億的有8家。營業收入最高的為交通銀行，達到3579.85億，第2～3名分別為浦東發展銀行、太平洋保險，其營收分別達到2641.34億和2472.02億。服務業百強的最低營收門檻為4.57億。

2. 凈利潤

制造業百強的凈利潤合計為1054.59億元，增長32.29億元，增長率3.16%（見表1）。95家企業盈利，5家虧損，凈利潤超過百億的企業有3家，凈利潤最高的企業依次分別為寶鋼集團、上海煙草集團、復星高科集團，分別達到400.74億、215.93億、101.91億；凈利潤處于10～100億的企業有10家，且最高為46.56億；凈利潤在1～10億之間的企業45家。

服務業百強的凈利潤合計為2278.90億元，增長358.98億元，增長率18.70%（見表2）。94家企業盈利，6家虧損，凈利潤超過百億的企業有4家，凈利潤最高的企業分別為交通銀行、浦東發展銀行、太平洋保險、海通證券，凈利潤依次分別為668.31億、509.97億、180.38億、168.41億；凈利潤處于50～100億的企業有7家，凈利潤處于10～50億的企業有11家，凈利潤在1～10億之間的企業37家。

3. 資產總額

制造業百強的資產總額是26580.89億元，增長3001.39億元，增長率12.73%（見表1）。資產過千億的企業有7家，前三甲寶鋼集團、上汽集團、光明食品依次分別為5293.32億、5116.31億、2374.74億；另外，資產位于百億和千億之間的企業有15家，資產位于十億和百億之間的企業有59家，其余19家資產位于十億以下。

服務業百強的資產總額是172537.49億元，增長24607.22億元，增長率16.63%（見表2）。資產過萬億的企業有2家，資產過千億的企業有9家，前三甲為交通銀行、浦東發展銀行、太平洋保險依次分別為71553.62億、50443.52億9238.43億；資產位于百億和千億之間的企業有21家，資產位于十億和百億之間的企業有44家，其余24家資產位于十億以下。

4. 股東權益

制造業百強的股東權益合計是11798.20億元，比上年增長1306.98億元，增長率12.46%（見表1）。3家股東權益過千億，分別為寶鋼集團、上汽集團、上海煙草2795.86億、2109.17億、1578.93億；在百億與千億之間的有10家，在十億與百億之間的有53家，其余34家在十億以下。

服務業百強的股東權益合計是24120.14億元，比上年增長3676.40億元，增長率17.98%（見表2）。7家股東權益過千億，前三甲依次為交通銀行（5380.92億）、浦東發展銀行（3186.00億）、中國遠洋（2543.37億）；在百億與千億之間的有10家，在十億與百億之間的有39家，其余44家在十億以下。

5.納稅總額

制造業百強2015年納稅總額2491.01億元（不包含未提供數據的上海電氣集團），比上年增長134.22億元，增長率5.69%（見表1）。前三甲為上海煙草集團 （969.44億）、上汽集團（802.16億）、上海石化（160.28億）。納稅過百億的企業有4家，有7家企業的納稅總額10～100億元之間；有40家企業的納稅總額在1～10億元之間，其余48家企業的納稅額低于1億元。

服務業百強2015年納稅總額1381.28億元（未統計太平洋保險納稅數據），比上年增長125.53億元，增長率10.00%（見表2）。納稅過百億的企業有三家，依次分別為交通銀行股份 （319.10億）、浦東發展銀行（276.04億）、綠地控股集團（166.17億）。有16家企業的納稅總額10～100億元之間；有31家企業的納稅總額在1～10億元之間，其余49家企業的納稅額低于1億元。

6.研發費用

根據制造業百強中提供研發費用數據的88家企業統計，合計總額為275.50億元，增長16.95億元，增長率6.55%（見表1）。前三甲為上汽集團（83.76億）、寶鋼集團（48.44億）、上海電氣（31.17億）。有4家企業研發費用超過10億， 24家企業研發費用在1～10億元之間，22家企業研發費用在0.5～1億元之間，其余38家企業研發費用低于5000萬元。

根據服務業百強中提供研發費用數據的53家企業統計，合計總額為58.37億元，增長8.36億元，增長率16.72%（見表2）。除中國遠洋研發費用超過10億外（10.04億），15家企業研發費用在1～10億元之間，29家企業研發費用在1千萬～1億元之間，其余8家企業研發費用低于1000萬元。

7.就業人數

99家提供數據的制造業百強企業，合計用工人數785611人，比上年減少4196人，增長率-0.53%（見表1）。其中，就業人數10萬人以上的企業2家，依次分別為寶鋼集團（124310人）、光明食品（1150941人）；就業人數在1萬～10萬人之間的企業有11家，就業人數在1千人～1萬人之間的企業有53家，1千人以下的企業有33家。

99家提供數據的服務業百強企業，合計用工人數932377人，比上年增加28846人，增長率3.19%（見表2）。除中國遠洋勞動用工人數超過十萬外（125759人），就業人數在5～10萬人以上的企業有交通銀行（91468人）、太平洋保險（91761人）、東方航空（83846人）、百聯集團（72521人）；就業人數在1萬～5萬人之間的企業有16家，就業人數在1千人～1萬人之間的企業有42家，1千人以下的企業有37家。

總體而言，制造業穩中有增，服務業持續較快增長（見表3）。從各項經營指標增長率看，服務業經營狀況總體優于制造業，尤其是在營業收入、凈利潤、納稅、研發投入等方面增長性好于制造業，制造業在減員增效、結構調整方面效果明顯。在“四個中心”建設和新興服務業態的支撐下，服務業在新增就業方面大幅增長。

二、制造業百強與服務業百強經營績效質量分析

（一）營收凈利率分析

制造業百強營收凈利率（即：凈利潤/營業收入）為4.66%，同比上年的4.64%，基本持平；服務業百強營收凈利率為8.60%，同比上年的7.76%，微升0.84%（見表4）。在全球經濟萎縮、出口不振、實體經濟低位徘徊的經濟形勢下，制造業與服務業的營業利潤率基本維持不變。

（二）資產運用績效分析

資產周轉率方面，制造業百強總資產周轉率（總營收/總資產）為85.14%，同比上年的93.34%下降8.20%；總資產利潤率（凈利潤/總資產）為3.97%，同比上年的4.34%，下降0.37%；凈資產利潤率（凈利潤/凈資產）為8.94%，同比上年的9.74%，下降0.81%（見表5）。

服務業業百強資產周轉率為15.36%，同比上年的16.73%，下降1.37%；總資產利潤率為1.32%，同比上年的1.30%，微升0.02%；凈資產利潤率為9.45%，同比上年的9.39%，微升0.06%。

在資產周轉利用方面，制造業百強在總資產周轉率表現不佳，其它指標小幅回落；服務業百強總體上基本與上年持平。總體而言，服務業百強在資產運用績效方面略好于制造業百強。

（三）用工效率分析

制造業百強人均營業收入為288.08萬元，同比上年的278.67萬元增長3.38%；人均貢獻凈利潤為13.42萬元，同比上年的12.94萬元增長3.71%；人均總資產338.35萬元，同比上年的298.55萬元增長13.33%；人均凈資產150.18萬元，同比上年的132.83萬元增長13.06%；人均納稅31.71萬元，同比上年的29.84萬元，增長6.26%（見表6）。

服務業百強的人均營業收入為284.20萬元，同比上年的273.84萬元增長3.79%；人均貢獻凈利潤為24.44萬元，同比上年的21.25萬元增長15.03%；人均總資產1850.51萬元，同比上年的1637.25萬元增長13.03%；人均凈資產258.70萬元，同比上年的226.26萬元增長14.33%；人均納稅14.81萬元，同比上年的13.90萬元，增長6.59%（見表7）。

制造業百強在人均營業收入、人均利潤、人均納稅額三項指標數值上遠遜于服務業百強，其增長率也不及服務業百強，尤其是制造業百強在人均營收高于服務業百強的情況下，人均利潤反而遠低于服務業百強，但納稅要遠高于服務業百強。

三、制造業百強與服務業百強集中度分析

集中度主要反映企業的數量及其相對規模的分布結構。其中，CRn表示前n位企業在某項經濟指標上占總體的占比。例如，當采用營業收入來測量時，CR5表示前5位企業的營業收入占營業收入總額的占比。本報告采用CR5、CR10、CR20這三項指標來衡量。

根據表8中顯示的結果，2015年制造業百強中前5位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR5分別達到了61.26%、61.85%、58.34%、63.18%、80.14%、44.30%，產業集中度較高，尤其是納稅總額，前5名占到了80%以上，但根據上年比較，在營業收入與資產總額增加的同時，其它指標呈發散趨勢，尤其是凈利潤發散度較高，顯示前五強在增加投資與營收增加的情況下，增收不增利；前10位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR10分別達到了81.72%、74.85%、76.16%、78.72%、92.24%、66.66%，相比較CR5而言，發散趨勢得到收斂，尤其是在凈利潤和納稅方面大幅收斂，但在營業收入方面表現發散趨勢；前20位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR20分別達到了91.08%、88.85%、89.95%、89.19%、96.13%、80.93%，相比較CR10而言，趨勢得到收斂，值得說明的是，凈利潤收斂態勢明顯，說明位于名次10～20的企業經濟效益較好。總體而言，制造業百強中前5強的產業集中度高，百強制造業的運營資本和經營成果的90%左右都集中在前20強。

反觀2015年服務業百強，如圖9所示，前5位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR5分別為49.09%、65.89%、82.98%、54.67%、59.22%、41.08%，產業集中度不一，在資產總額與凈利潤方面集中度較高，相比較上年比較而言各項指標呈發散趨勢，尤其是營業收入、凈利潤、凈資產、納稅方面發散明顯；前10位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR10分別達到了69.12%、70.84%、86.88%、59.45%、70.07%、61.04%，相比較CR5而言，行業集中度較高，發散趨勢得到收斂，但仍然呈發散趨勢；前20位的營業收入、凈利潤、總資產、納稅額、從業人數的CR20分別達到了85.00%、86.14%、93.22%、77.94%、84.43%、71.01%，相比較CR10而言，各項指標集中度基本超過80%，資產總額得到收斂，除就業外，其它指標，發散趨勢趨緩。

相比較而言，制造業百強集中度要高于服務業集中度，制造業前5強行業集中度高，但前20強基本集中了百強的資源與成果。一方面是制造業龍頭企業體量大，行業規模參差不齊，另一方面，也由于服務行業資本構成關系緣故（尤其是排位靠前企業擁有龐大的金融資產）和服務業態多，以及上海大力發展服務業的政策環境驅動及良好的金融要素環境，從而導致服務業百強的行業集中度弱于制造業百強。

四、制造業百強與服務業百強差異分析與發展建議

一）差異性分析

影響制造業百強和服務業百強2015年發展差異的原因主要有以下幾方面：

1.制造業穩中有增，服務業持續較快增長，服務業經營狀況總體優于制造業。一是制造業部分帶動力和影響力較高的行業增長缺乏穩定性或貢獻率偏低；二是產業結構仍面臨著結構轉換趨緩、環境依賴趨強、產業競爭力趨弱、節能降耗趨緊等多方面的問題；三是偏重出口導向的制造業受制于國際國內經濟不振，持續地位徘徊，經濟增長動力不足，但總體仍在合理區間內；服務業在上海“四個中心”建設的驅動下，新業態、新模式加速發展，同時，受自貿區、“大眾創新、萬眾創業”的影響，服務業吸納就業能力加強。

2.制造業百強依靠國營經濟、傳統大企業、大工業支撐經濟增長的慣性仍然較強，強者恒強。對制造業百強而言，尤其是推動快速增長的內外部動力機制尚未實現真正轉換，增速持續回落；而服務業受益于上海的“四個中心”政策、區位優勢和發達的金融要素市場，以及自貿區的外溢效益和新業態、新模式的涌現，增速大大高于制造業，并且繼續高增長態勢。

3.在經濟結構逐步優化的過程中，服務業增長速度快于制造業，服務業占比穩步提高，形成了制造業和服務業“雙輪驅動”。服務業百強的主要動力是金融、貿易、電子商務等現代服務業，制造業受內外環境、自身結構、創新轉化程度影響大，基于自身的內生創新動力和基于服務型制造模式的效應還沒有體現出來，傳統產業還處于升級換代中。

4.制造業百強的行業領域集中，產業結構剛性強，如汽車、鋼鐵、船舶等，基本上是一枝獨大，同時，也存在傳統產業疲軟，部分行業產能過剩的問題；而服務行業百強則是群龍并起，多個行業領域都有若干家企業進入百強，行業規模優勢明顯，行業結構態勢向好，從CR5、CR10、CR20集中度指標就可以體現出來。

二）.發展建議

1.大力發展服務型制造，提高生產型服務業發展水平。一是引導企業在研發設計、生產控制、產品營銷、企業管理等多個環節拓展價值鏈，形成一批具有旺盛生命力和競爭力的新型制造業企業；二是制定制造業服務化發展指導意見，建立制造服務融合的專項基金，組建促進制造業企業服務化運營的各類平臺，大力支持民營企業創新活動，協助企業進行服務創新。三是加快發展金融、交通運輸、現代物流、高技術服務、設計咨詢、商務服務、電子商務等生產性服務業，鼓勵生產制造企業改造現有業務流程，加快從生產加工環節向自主研發、品牌營銷等服務環節延伸，使制造業服務化成為企業轉型升級的主流趨勢。

2. 以對接“中國制造2025”為契機，進一步優化制造業和生產性服務業布局，加快上海建設全球科創中心的總體部署，積極推進智能制造發展，將智能制造打造成為上海全球科創中心中的核心支柱，促進新技術、新產業、新模式、新業態“四新”經濟在更大范圍內推廣，實現生產型制造向服務型制造轉型，推動制造業整體升級，不斷向創新鏈、產業鏈、價值鏈高端邁進。

3. 圍繞“四個中心”建設，進一步加快現代服務業發展。加快國際航運中心建設，即建立國際航運樞紐港、現代港口集疏運體系和現代航運服務體系；加快金融中心建設，要在金融市場、金融組織、金融人才、金融環境四大領域進行奠基性布局并通過積極探索逐步增強動能與影響力；加快貿易中心建設，要從建立標志性的核心積聚區塑造開始，以此為平臺筑巢引鳳，推動基礎性元素的積累，并作系統性設計。

4. 加快推進企業集團整體上市或核心業務資產上市，積極穩妥發展混合所有制經濟；加大布局戰略性新興產業，提高國資在戰略性新興產業等重點領域的集中度；鼓勵央企、民企與地方國企之間實施合并、兼并、重組，積極引入民間資本，實現企業快速成長，扶持更多的企業進入“百億俱樂部”、“千億俱樂部”；

5.以“互聯網+”催生經濟社會發展新形態，推動服務型經濟的新技術、新模式、新產業、新業態，經濟形態不斷衍生，帶動社會經濟實體的生命力，推進產業結構的轉型和升級，并建立與城市發展相匹配的產業體系。包括新一代互聯網物聯網產業與技術、智能制造系統等未來新興產業，使上海更加具有引領產業發展方向、配置資源要素的能力。

目前國內外經濟環境依然錯綜復雜，全球經濟復蘇曲折緩慢，經濟企穩回升的基礎仍不牢固，上海企業經濟下行壓力依然較大。因此，需要我們增強憂患意識，穩定預期、增強信心，加強各項政策銜接配合，形成增加有效需求的疊加放大效應，確保經濟運行在合理區間。

（ 執筆：容慶，上海電力學院副教授）