中小商業銀行市場風險管理研究

摘 要：近年來，隨著我國利率市場化進程的加快，我國整個金融行業飛速發展，我國的金融體系也在逐步完善的過程中。但是，由于中小銀行起步比較晚，其市場風險的管理體系還不是特別完善，在面對有些市場風險時總有些力不從心。因此，著重從我國的中小商業銀行的市場風險管理入手，分析其市場風險的管理現狀，找出中小商業銀行在市場風險管理中的不足和劣勢，然后分析產生這種劣勢和不足的原因，最后提出完善的建議和意見。

關鍵詞：中小商業銀行；市場風險；風險管理

中圖分類號：F832 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2016）01-0075-03

引言

隨著經濟的全球化的發展，風險的波動因素的增加，市場風險對于中國的商業銀行，尤其是中小銀行的挑戰越來越大，市場風險已經逐漸成為商業銀行最為主要的風險來源之一了。同時，隨著市場風險的增加，各商業銀行之間的競爭也隨之增加了。2014年年底，中國人民銀行頒布存款保險制度的草案，這一草案的頒發則意味著中國的商業銀行允許破產，而這一消息也讓許多中小的商業銀行感到壓力重重。

由于存款保險制度規定，如果商業銀行破產，顧客的銀行存款賠償最高額度為5萬。這意味著如果客戶在一家商業銀行的存款金額大于5萬，一旦該商業銀行破產，顧客獲得的賠償額為5萬。因此，對我國中小商業銀行來說，如何采取措施防范風險尤其是市場風險變得尤為重要。不僅如此，中國人民銀行還頒布了央行降息的通告，這意味著商業銀行的存款利率將大幅下降。雖然許多銀行在中國人民銀行的存款利率的基礎上上浮20%，但是存款利率的下降已成定局，從而使得我國商業銀行面臨的市場風險又進一步的增加。日前，證券行業的良好漲勢，上證指數的持續上漲，我國商業銀行尤其是中小商業銀行所面臨的市場風險更加不容忽視。

一、我國中小銀行市場風險的管理現狀

由于我國的商業銀行是屬于杠桿率比較高的企業，資金的流入和流出都離不開利率。與此同時，傳統的存貸款業務一直都是我國商業銀行最主要和重要的業務，因此存在大量的存貸款期限不同的資產和負債。同時，由于商業銀行自身經營的需要以及未來滿足市場的需要而向市場提供大量的表外金融工具，而這些金融工具都存在較高的利率風險。因此，利率風險可以說是我國中小商業銀行所面臨的市場風險中最為主要的一種風險。

匯率風險又稱為外匯風險或者稱為外匯暴露，是指由于外匯資產和外匯負債之間的幣種的結構不平衡而產生的，由于匯率的不利波動而導致的風險。隨著我國外匯制度的不斷改革和完善，我國商業銀行尤其是中小商業銀行所面臨的匯率風險也隨之變大。

我國中小銀行的市場風險的管理組織架構主要是由董事會、管理層以及決策層構成。中小銀行的市場風險管理主要運用的方法有缺口分析法、情景分析法、久期測試、壓力分析法和敏感性分析法等。

二、中小銀行市場風險管理中存在的問題

（一）中小商業銀行市場風險的管理人員對待市場風險不夠重視

中小銀行的市場風險的管理人員對待市場風險的態度不是很積極，甚至可以說是消極的。雖然，中小銀行的市場風險的管理方法比較多樣，風險管理人員主要是運用VaR的方法，簡單地將最終得到的結論向委員會上報。雖然，運用VaR的方法獲得數據簡單易懂，但是，這種過于簡單的數據所得出的結論也將是過于簡單，最終導致風險管理的不完善。因此，中小銀行的風險管理員對待市場風險的不夠重視從而導致銀行的市場風險管理產生問題。

（二）中小商業銀行市場風險管理的計量方法較為落后

中小銀行尤其是一些小型的城商行和農商行的市場風險的管理方法比較單一，有些甚至都沒有專門的市場風險的管理和系統，在數據積累的方面嚴重存在不足，缺乏數據的規范性，而且數據的質量也不高，有的甚至存在明顯失真或無效的數據，因此運用這些方法所得出的結論對于防范和解決市場風險沒有很好的指導意義。即使是一些比較大型的中小銀行（如招商銀行、浦發銀行、南京銀行等），雖然它們運用的方法是比較多樣的，但是這些方法比較雜亂，沒有系統性，因此在數據采集和信息收集等方面，中小銀行面對復雜多樣的數據和信息就會顯得手足無措。同時也會因此拖延匯報分析的結果，從而導致市場風險管理的延遲。以中國銀行、招商銀行和江南農村商業銀行的比較為例，從多個角度反映中小商業銀行尤其是小型城商行和農商行的市場風險管理水平在總體上較為落后。

（三）市場風險的管理體系不夠完善

由于我國中小商業銀行的風險管理工作起步比較晚，因此中小銀行在抗風險的能力上比較差，同時在銀行的治理方面也存在著許許多多的不足之處和缺陷。一方面，我國的中小商業銀行市場風險管理的組織架構主要是由董事會、高級的管理層以及決策執行層組成。然而，董事會等高管層對于銀行所面臨的市場風險的認識以及重視程度往往是不夠的。在這種情況下，高管層所制定的對市場風險進行的限額管理以及一些風險控制的政策也是存在問題的。另一方面，中小銀行在內部控制的安排上不夠完善，各個部門的職責以及分工不夠明確，相關職能的分離也不夠清晰，市場風險在管理和業務經營這兩個職能之間的相對獨立性不明顯，存在著沖突。

三、中小商業銀行市場風險管理產生問題的原因

（一）缺乏高素質的市場風險管理人才

市場風險的管理不僅需要風險管理人員熟悉銀行的業務以及市場風險的管理體系，熟悉金融市場以及金融業務，更加需要具備一定專業知識的風險管理人員來對市場風險進行進一步深入的評估。由此可見，對于銀行的市場風險管理來說，高素質的管理人才是不可或缺的。然而，在我國絕大多數的中小商業銀行中，它們的風險管理人員缺少了一些必要的風險管理的專業知識，這也導致了中小銀行在市場風險的管理中不可避免地出現了一些缺漏。

（二）中小商業銀行基本上采用傳統的市場風險管理模式

我國的中小商業銀行的市場風險管理工作相較于五大國有銀行起步較晚，因此，中小銀行在市場風險的管理架構上不是非常完善。中小銀行基本上采用的是較為傳統的風險管理模式。這雖然能夠避免像國有銀行只有董事會一家決策所產生的獨斷性，但是由三方共同決策也會由于達不到一致的觀點而錯過實施決策的最好時機。其次，中小商業銀行采用的是建立各個部門的專業委員會制度。董事會、監事會以及股東大會需要聽取各個委員會的匯報，并且將匯報的情況綜合起來才能制定相應的策略，這也導致了制定正確策略的滯后性，同時也會延誤最好的實施時機。

四、中小銀行市場風險管理的對策

（一）大力培養和引進高素質的市場風險管理人才和團隊

1.加大對原有市場風險管理人員的培養力度。首先，我國中小商業銀行應該積極組織市場風險管理人員參加有關市場風險管理知識以及管理技能等方面的培訓，以此來增強風險管理人員的專業知識。其次，如果有可能的話，可以積極加強與國有銀行以及國際上的一些先進的銀行之間的交流，深入了解如何更加完善地進行市場風險的管理工作。最后，建立完善的對市場風險管理體系進行評估的制度以及定期考核制度，對銀行的市場風險的管理人員進行考核，以此來促使管理人員提高其專業知識以及市場風險的管理水平，從而提高整個銀行的市場風險的管理水平。

2.積極引進高素質的市場風險管理人員。在加大對原有市場風險管理人員的培養力度的基礎上，中小銀行也應該積極引進其他高素質的市場風險管理人員，例如一些有足夠經驗的市場風險管理人員或者是在海外從事一些市場風險管理的人才。只有引進高素質的人才，才能為銀行的市場風險的管理注入新鮮的血液。這些人才可以向銀行提供一些市場風險管理的經驗，銀行也可以從這些經營中獲得新的市場風險管理的思路，從而獲得具有創新性的方法，更加有效地進行市場風險的管理。

（二）提升我國一些小型城商行和農商行的市場風險的管理水平

1.選擇正確且多樣的計量方法。中小商業銀行應該根據自己銀行的實際情況，選擇適合自己銀行的市場風險管理的計量方法。市場風險的管理計量方法有很多。每種方法都有其自己的優勢和劣勢，而且有些方法之間存在著各種聯系。因此，在選擇的時候，要深入了解每一種方法，選擇適合自己銀行實際情況的方法。選擇的方法不在于數量的多少，而是應該注重是否適合銀行自身。但是，也不能僅僅選擇一種方法，如果只選擇一種方法，就會有局限性，不利于對市場風險的分析，最終影響市場風險的管理。

2.建立正確且全面的風險管理數據庫。中小銀行為了實現市場風險管理計量的準確性和有效性，除了需要選擇合適的計量方法，同時也需要選擇一個正確而全面的風險管理數據庫。目前，國際上先進的銀行都有屬于自己的風險管理數據庫，而且數據庫中的數據都是由銀行的歷史數據構成的，而且這些數據都是真實可信賴的。但是，由于幾乎所有銀行的風險管理數據庫都是保密的，因此，對于中小銀行來說，建立具有實用性以及可操作性的，能夠準確、完整體現出市場風險的數據的系統是非常重要的，可以以此來提高銀行的市場風險的管理水平。

（三）建立完善的市場風險管理體系，實現銀行資金的統一管理

1.確立董事會的最高決策的職責。我國的中小商業銀行應該像國有銀行一樣，首先應該明確銀行董事會等高管層的職能，加深高管層對市場風險的認識以及重視程度。董事會的主要職責是能夠有效地認識、分析、控制以及防范銀行所面臨的市場風險，然后向銀行各部門下達防范市場風險的目標，對銀行各部門反饋回來的信息進行篩選和評估，最后確定準確的防范市場風險的方法。

2.明確銀行各部門的職責。銀行應該明確各個部門的職責，增強各部門工作的獨立性，以便于建立完善的銀行市場風險管理的政策、程序以及內部控制和外部審計的規程。在爭取建立以董事會為最高決策機構，監事會以及股東大會監管董事會的組織架構的同時，銀行其他的部門也應該各司其職，通過各部門的獨立運作，以實現完善的市場風險管理的組織架構和體系。

結論

隨著我國金融行業的日益發展，我國的中小商業銀行所面對的挑戰也越來越多。中小銀行作為我國金融業發展中的一個特殊的群體，它們的資產規模較國有銀行要小，資金實力也沒有國有銀行雄厚。面對如此惡劣的發展條件，中小銀行既要嚴格控制風險，又要不斷地發展，其中的挑戰不可忽視。本文通過對中小銀行市場風險的管理現狀進行分析，得出中小銀行在市場風險的管理上所存在的一些問題，并且針對這些問題，提出一些管理辦法。中小銀行應該針對現在國內外的金融大環境，適當調整有關市場風險的管理方法，積極地應對市場風險所帶來的一些挑戰，從這些挑戰尋找機會，獲得更好的發展。

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[責任編輯 陳麗敏]