互聯網金融背景下的商業銀行風險評價研究

●王云鵬

互聯網金融背景下的商業銀行風險評價研究

●王云鵬

隨著互聯網的發展，互聯網金融逐漸興起，并對傳統銀行業的經營模式與風險管理形成了一定的沖擊。由此,將互聯網金融對商業銀行的沖擊風險作為指標加入到風險分析中，通過SWOT分析與層次分析法(AHP)相結合，對商業銀行風險進行定性與定量分析，并以三家商業銀行為例，對其風險進行評價,有利于商業銀行在應對互聯網金融沖擊時，根據自身條件和所處環境，選擇適合自己的發展模式。

互聯網金融 商業銀行 風險

目前，商業銀行主要依據巴塞爾協議分類的八類風險進行風險評價，然而隨著互聯網技術的發展，作為新型金融業態的互聯網金融逐步深入支付結算、信貸等銀行核心業務，互聯網金融的興起對商業銀行的沖擊不容忽視，但尚罕有針對互聯網金融對商業銀行產生的風險構造的商業銀行風險評價模型，本文將互聯網金融興起對商業銀行帶來的風險進行研究，具有一定的現實意義。

一、互聯網金融

互聯網金融是互聯網與金融的結合，是借助互聯網和移動通信技術實現資金融通、支付和信息中介功能的新興金融模式。其中，以微支付模式和微貸模式為典型模式。

（一）微支付模式

微支付是指在互聯網上，通過第三方進行的小額資金支付，在滿足一定安全性的前提下，對速度和效率有較高的要求。常見的主要形式有支付寶、余額寶和微信支付。

（二）微貸模式

網絡借貸，是指個人或企業在收取一定利息的前提下，通過第三方平臺向其他個人或企業提供小額貸款的融資形式。它把銀行的風險管理理念通過技術創新予以實現。這是對傳統貸款渠道由于成本、風控、流程等原因導致的信貸盲區嘗試，同時也有利于解決中小企業融資難的問題。主要運營模式有P2P網貸、人人貸和眾籌融資等。

二、商業銀行風險的定性分析

對于商業銀行來說，風險管理是其經營管理的核心。而要進行風險管理，風險分析至關重要。SWOT分析作為一種定性分析方法，根據商業銀行自身的既定內在條件，找出其面對互聯網金融沖擊時所體現出的優勢和劣勢、面臨的機會和遇到的威脅，從整體上把握互聯網金融對它的沖擊風險，有利于其積極應對互聯網金融所帶來的挑戰。

（一）S（strengths）——互聯網金融背景下商業銀行的優勢

1、線下支付終端優勢。傳統商業銀行物理網點布局覆蓋全國，高度壟斷了ATM機、自助終端和POS機等線下支付終端資源。

2、金融專業能力。商業銀行在資產、風險管理和投融資顧問等業務上都體現了極強的專業能力，對于互聯網金融企業來說，這些通過低成本和技術進步無法獲得。

3、信譽度和資本實力強大。對于商業銀行來說，規模大，治理和運作機制成熟，業務增長速度快，信譽度更高。

（二）W（weaknesses）——互聯網金融背景下商業銀行的劣勢

1、交易平臺復雜。商業銀行復雜的交易平臺和業務辦理流程讓人們望而生畏，而互聯網金融則以強大的、性能優越的交易平臺作為后盾，方便快捷。

2、交易成本較高。互聯網金融打破了傳統銀行服務時間和空間限制的局限性，交易成本不斷降低。有測算顯示，通過銀行營業網點進行交易的單筆成本為3.06元，而網上單筆交易成本僅為0.49元。

3、經營管理方式較為傳統。經營管理對于商業銀行發展的重要性不言而喻。然而互聯網金融的興起，有其獨特的經營管理優勢。

一是經營方式完全在線化。互聯網金融企業更加關注數據分析，通過大數據對企業或個人的資金流通、債務償還能力進行評估，從而進行風險控制。

二是創新經營模式，以提升客戶體驗為中心。互聯網金融服務的對象為互聯網的直接參與者，方便快捷的業務流程是其吸引客戶的亮點所在。

（三）O（opportunities）——互聯網金融背景下商業銀行的機會

有利于其增強競爭力。目前，商業銀行創新和服務意識薄弱，而在互聯網金融背景下，交易更加靈活，市場參與者更為大眾化，更好地迎合了小微客戶的需求。并且基于交易信息基礎建立起來的信用機制降低了市場信息的不對稱程度，在很大程度上分散了風險。商業銀行可以借鑒互聯網金融的優勢，創新運營模式，減少不良貸款率，增強行業競爭力。

（四）T（threats）——互聯網金融背景下商業銀行面臨的威脅

支付結算地位削弱，客戶與渠道脫媒。互聯網金融背景下，商務信息與金融信息通過技術手段融合，形式上隔離了銀行的服務渠道，客戶對銀行渠道的依賴程度也大大降低，使得銀行支付結算的核心地位受到削弱。

表1 商業銀行風險評價指標

表2 AHP方法標度值及其含義

三、商業銀行風險定量分析

互聯網金融背景下，商業銀行面臨很大的挑戰，為了保持其競爭優勢，商業銀行必須強化其風險分析和評價能力。但由于商業銀行系統復雜，必須采用綜合分析方法對其風險進行量化分析，而層次分析法作為一種定量的綜合分析方法，對商業銀行風險的認識和評價更為全面，更加直觀清晰，有利于商業銀行提高風險意識，實現穩健經營。

（一）商業銀行風險評價指標體系的結構

本文將商業銀行的風險評價指標體系構成三層遞階層次結構，分別為目標層A、準則層B和指標層C,其中準則層反映目標層,指標層反映準則層。

1、目標層A。目標層是為了從總體上反映商業銀行風險現狀和趨勢，是商業銀行風險綜合評價值的體現。

2、準則層B。結合商業銀行經營的主要特征，根據巴塞爾委員會對商業銀行的風險分類,分別為信用風險、國家風險、聲譽風險、操作風險、市場風險、流動性風險、法律風險以及戰略風險八大類。本文采用理論分析法、因子分析法和頻度統計法來進行指標篩選，并將互聯網金融對商業銀行的沖擊風險加入其中，最終將準則層分為六個部分，具體為信用風險B1，市場風險B2，經營風險B3，操作風險B4，流動性風險B5和互聯網金融對商業銀行的沖擊風險B6，它們分別從不同方面反映統計商業銀行的風險狀況。這里要對互聯網金融對商業銀行的沖擊風險指標選取作一個說明，余額寶和阿里小貸僅作為微支付模式和微貸模式中的典型代表與商業銀行存貸款進行量化對比，商業銀行交易成本由其固定資產與某年辦理存貸業務量對比得到。

3、指標層。經過指標篩選，確定指標層由20個指標構成，具體見表1。

（二）構造比較判斷矩陣

比較判斷矩陣表示本層次有關元素對于上一層次某個元素的相對重要性。按照T.L.Saaty建議的九級標度法選取（相對重要性）的值，見表2，依此法得到A對于B，Bi對于C的七個判斷矩陣。

(三)判斷矩陣的一致性檢驗

一致性是推求風險指標的權重的前提，要進行判斷矩陣的一致性檢驗需確定其一致性指標CI和平均隨機一致性指標RI，并通過CI與RI之比求出隨機一致性比率CR，當CR＜0.1時,認為判斷矩陣具有滿意的一致性。

（四）準則層與指標層的權重的確定

本文采用MATLAB軟件計算得出各個判斷矩陣的最大特征值和相應的特征向量，并將所有的特征向量歸一化，得到準則層和指標層的權重。(見表1)

（五）層次總排序

對各個判斷矩陣進行相對重要性判斷之后再進行一致性檢驗，檢驗合格后計算得到準則層和指標層的權重，然后將其匯總，匯總的結果為C層對于A層的相對重要性排序。

（六）整體一致性檢驗

層次總排序后仍需要判斷整個遞階層次模型的判斷一致性,一致性檢驗方法與判斷矩陣的一致性檢驗類似,由下述公式對整體一致性進行檢驗，得出結果為，總排序具有滿意的一致性。

CI=(CI1,CI2,CI3,CI4,CI5,CI6)·W

RI=(RI1,RI2,RI3,RI4,RI5,RI6)·W

W=(B1,B2,B3,B4,B5,B6,)

CR=CI/RI

表3 浦發、平安、民生三行綜合風險值

（七）商業銀行風險評價

在互聯網金融背景下，商業銀行風險評價顯得尤為重要，將上述指標風險權重排序所依據的綜合風險值作為評價每家商業銀行綜合風險值可以借助的基礎數據，并利用數學內差打分法將收集到的互聯網金融興起后三家銀行的指標數據標準化，得到指標分值向量和某個銀行風險評價得分。本文選取在國內已公開發行股票的三家規模較大的股份制商業銀行浦發銀行、平安銀行、民生銀行為例,采用其2013年年度報告數據進行風險評價。表3為浦發、平安、民生三行綜合風險值。由綜合風險值Q可看出，三家銀行風險水平從低到高排序依次為:浦發銀行、民生銀行、平安銀行。

四、商業銀行風險應對戰略

通過上述對商業銀行風險的分析研究,發現商業銀行的薄弱環節,為了使其更快更好的發展，提出以下建議。

(一)轉變方向，整合平臺，實施營業網點線上線下聯動

通過上述定量分析，得出互聯網金融對商業銀行的沖擊風險權重所占比例為0.2114，比重很大，所以銀行應借鑒互聯網金融發展的優勢，利用營業網點客戶基礎雄厚的特點，整合線下、線上資源，實現線上線下聯動營銷。

（二）商業銀行應積極創新風險管控思路

長期以來，銀行形成的抵押文化為覆蓋風險，在風險管理中忽視了信用價值，更偏重抵押品的價值。由上述定性與定量分析中可以看出，在互聯網金融背景下，若繼續按照傳統模式進行風險管理，很多客戶資源將會失去。因此，商業銀行應更加關注客戶的信用記錄，實現風險管理模式由抵押文化向信用文化成功轉變。

（三）轉變流程，提升網絡操作界面的便捷性

對于客戶來說，越是便捷的操作，越能吸引他們，作為影響客戶直觀體驗的服務平臺，商業銀行應盡量簡化業務操作流程，為客戶提供更便捷的金融服務。

（四）實施營業網點戰略轉型

由定量分析得出，余額寶類微支付模式與阿里小貸等微貸模式的業務對傳統銀行業務沖擊風險的權重分別排第3位和第5位，影響很大，這必會導致銀行傳統業務“被動分流”。商業銀行應盡早主動規劃并調整網點功能定位，使營業網點從目前傳統結算類、簡易銷售型向兩端業務發展。■

(作者單位：武漢輕工大學經濟與管理學院)

邵麗娜、唐懿明.2014.淺談傳統銀行如何面對互聯網金融的挑戰[J].金融經濟，3。

（本欄目責任編輯：范紅玉）