淺析影子銀行業務對商業銀行流動性風險的影響及對策

摘 要：近年來，美國金融危機的定期爆發，使得影子銀行成為了社會關注的焦點。現階段，我們國家的貨幣政策逐步文件，使得越來越多的商業銀行的傳統信貸業務一步步被壓縮。商業銀行在發展的過程中，影子銀行業得到了有效的發展。影子銀行的發展，對商業銀行的流動性造成了重要的影響。因此，需要加強對影子銀行的風險管理，進而有效避免對商業銀行造成的不利影響。

關鍵詞：影子銀行；業務；商業銀行；流動性；影響；對策

近些年來，隨著經濟的快速發展，商業銀行的貸款規模已經越來越受到限制，市場加強了對商業銀行貸款的監督和管理。但是，各大企業的貸款需求卻在不斷加強。相對而言，影子銀行的監管環境比較松，這使得影子銀行不斷發展，并發揮出其獨特的作用。但是，由于我們國家的金融制度并不是十分完善，使得影子銀行在發展的過程中，銀行資金出現了嚴重的錯配問題，這樣就大大的減少了銀行內的可用資金，這就使得商業銀行體系的流動性有了顯著的降低。

一、影子銀行的發展現狀

現階段，我國的市場經濟正在不斷的改革與發展的過程中，一些國內的商業銀行在這個過程中取得了顯著的成就。但是，商業銀行的貸款規模在進一步被控制，使得很多企業不能在商業銀行中貸到相應的款項。因此，影子銀行出現，有效的推動了商業銀行的發展，也使得商業銀行在傳統的銀行模式上進行創新，也擴大了商業銀行的中間業務，這對商業銀行的發展起到了有效的補充作用。不過，由于影子銀行的各項業務發展得都比較快，這就使得商業銀行的發展存在嚴重的風險。在這個過程中，需要加強對影子銀行的管理，降低其對銀行業務造成的影響，只有這樣才能夠避免影子銀行對商業銀行的流動性造成嚴重的影響。

這幾年來，我們國家的民間融資規模正在進一步的擴大中，這使得一部分民營企業的資金壓力有了顯著的降低。這種形式的融資方式，金融監督管理的力度比較低，這屬于影子銀行的范圍內，但是這種形式的影子銀行，卻不斷的滋生出了高利貸的形式，為資金管理帶來一定的難度，這都對商業銀行的流動性風險造成了非常嚴重的影響。

二、影子銀行業務對商業銀行的流動性風險的影響

1.增加了商業銀行的客戶提款需求

目前，國家不斷的加強對利率的市場化建設，對一些金融機構貸款利率的管理已經基本放開。但是，我們國家的利率現階段并沒有完全的實現市場化。很多商業銀行的貸款利率都受到央行的嚴重控制，這就使得很多企業在貸款過程中的需求不能被有效的滿足。但是，影子銀行的種類比較紛繁復雜，其收益率比銀行存款的利率也要高得多，這就使得很多企業和個人以及投資者都愿意將資金放到影子銀行當中，這樣能夠收到更高的利益。很多影子銀行在這個過程中，吸收了大部分的銀行存款，使得很多商業銀行的存款都被嚴重的分流，使得銀行客戶的取款需求有了顯著的增加，這就在無形之中，降低了商業銀行的負債期限，使得商業銀行的流動性嚴重的降低，致使商業銀行在發展過程中遇到嚴重的風險。

2.增加了商業銀行的到期支付需求

影子銀行與商業銀行相比，一個主要的優點就是其存款和貸款的期限都比較短，投資者能夠在短時間內取得一定的收益，這就使得很多人都將商業銀行中的活期存款，或者是到期的定期存款取出來，放到影子銀行當中，使得商業銀行的各項貸款業務和存款業務都受到了嚴重的影響。商業銀行中，越來越多的客戶的取款需求額度有了顯著的上升，還無形之中增加了商業銀行到期償還的需求，使得越來越多的商業銀行的可用資金都比較少，致使商業銀行的流動性嚴重降低。與此同時，影子銀行的各項業務，本質上也存在著一定的風險，這些風險在一定程度上都使得商業銀行的違約支付需求嚴重增加。在影子銀行的發展過程中，其收到的管理和制約相對比較少，其風險較之傳統的銀行，有過之而無不及，且影子銀行太過依賴市場，對很多資產的價格都具有強烈的敏感性，這就使得影子銀行不能對市場的沖擊進行有效的抵抗。盡管影子銀行在發展的過程中，需要投資者自己承擔贏利和虧損，銀行并沒有保證投資者收益的義務，不過，影子銀行在實際的發展中，是利用商業銀行進行擔保的，這就使得一旦影子銀行出現了問題，很多商業銀行就會代替支付相應的本金和利息，目的就是為了維護自身的信譽。但是，這樣就使得商業銀行的債務支付需求大大的增加了，也就使得商業銀行的流動性進一步降低了。

3.加劇了商業銀行的體系期限錯配現象

在商業銀行的日常經營過程中，期限錯配是一種比較常見的現象。一些商業銀行為了追求更高的利潤，會利用一些款起存款來支撐長期貸款。這樣就造成了銀行資產與銀行的負債期間的不匹配，就會出現嚴重的期限錯配的現象。一旦期限錯配嚴重，就會使得商業銀行的流動資金出現缺口，進而加大了商業銀行的流動性風險。同時，期限錯配已經成為影子銀行在發展過程中的主要特征，這主要是因為一些影子銀行會利用投資和的資金來進行房地產和信托等投資，影子銀行通過出售理財產品來贏得相應的資金，一旦投資者停止投入資金，影子銀行就不能獲得有效的資金，這樣就會出現影子銀行的現金流短缺的現象，甚至會引發嚴重的金融危機。也會導致商業銀行的流動性存在風險，使商業銀行的資金流動性的缺口越來越大，致使其資金流動性嚴重降低。與此同時，影子銀行的資金可以全部放出去，這樣就更加增加了商業銀行的期限錯配程度，對商業銀行的流動性造成了嚴重的影響。

在對影子銀行業務對商業銀行流動性風險的相關影響的分析過程中，能夠發現，影子銀行短期資金緩解流動性的壓力，可能會對商業銀行的債務償還能力造成影響，也對商業銀行的流動水平造成了十分嚴重的影響。在這個過程中，影子銀行降低商業銀行的流動性，可能意味著商業銀行的超額準備金率也會受到影子銀行的影響而嚴重降低，對商業銀行的發展，造成了嚴重的影響。因此，應該加強對影子銀行各項業務的有效控制。

三、應對影子銀行業務影響商業銀行流動性風險的有效策略

1.對影子銀行的業務進行規范

（1）加強監管力度

為了更好的降低影子銀行業務對商業銀行的流動性造成的風險，應該對影子銀行的各項業務進行有效的規范，在這個過程中，最為重要的就是加強對影子銀行的監督與管理。將影子銀行體系納入到央行的管理對象中，這樣有利于央行對社會融資情況的有效監督與管理，同時，應該建立風險監測機制，加強央行對影子銀行的宏觀調控，這樣就能夠加強對影子銀行各項業務的約束，也能夠為影子銀行的各項業務的有效開展提供強有力的保障，這樣就極大的降低了影子銀行對商業銀行造成的負面影響。與此同時，還應該定期對影子銀行內部機構進行風險評估，并對其進行動態的監督與管理，一旦影子銀行機構內出現較高的風險時，能夠及時進行監督與管理，避免對商業銀行造成影響。

（2）加強風險控制

影子銀行內部應該建立嚴格的風險控制系統，這樣才能夠對影子銀行的各項業務進行有效的監督與管理，也能夠對影子銀行的風險承擔程度進行有效的限制。在這個過程中，需要一些非銀行機構，建立比較完善的流動資金應急方案，并不斷的提高相關人員的任職資格，這樣就能夠有效的提高公司內部的管理水平。與此同時，還應該建立現場監督管理制度，這樣就能夠加強對影子銀行的風險進行控制，避免產生嚴重的資金外溢效應。還應該在商業銀行和影子銀行之間，建立完善的風險防火墻，這樣就能夠對影子銀行的融資情況進行有效的控制，避免商業銀行的資金流入影子銀行中，避免對商業銀行的流動性造成嚴重的影響。

2.對商業銀行的流動性風險進行管理

（1）完善管理機制

為了有效的避免影子銀行的各項業務對商業銀行的流動性造成的嚴重影響，應該完善商業銀行的風險管理機制。在這個過程中，應該加強董事會、監事會以及各個管理層之間的職責，并建立比較完善的考核制度，加強對商業銀行流動風險的管理。在監督的過程中，如果商業銀行出現了流動性風險，董事會應該承擔全面的責任，監事會也應該承擔必要的監督責任，作為商業銀行的管理層，應該制定相關的風險管理策略，并在銀行的各項業務中抽離出來，這樣才能夠更好的行使監督權力，加強對商業銀行流動性風險的管理。

（2）優化管理策略

在對商業銀行的流動性風險進行有效的管理過程中，應該制定相應的風險管策略，在制定的過程中，各個商業銀行應該針對自身的特點進行制定，綜合分析銀行內部的財務實力和市場影響力，并對商業銀行的流動性的風險進行有效的分析，進而制定出控制銀行流動性風險的策略，這樣就能夠有效的加強對商業銀行流動性風險的管理，也能夠建立新的機構，并開發出新的產品，將商業銀行的各種經營和管理模式都納入到風險管理過程中，這樣就有效的降低了影子銀行的業務對商業銀行流動風險的影響，促進了商業銀行業務的更好開展。

（3）加強對流動性風險的識別

在影子銀行高速發展的今天，其業務對商業銀行流動風險造成了嚴重的影響，為了有效的規避這種風險，應該加強商業銀行對自身流動性風險的識別。加強對銀行內部的現金流量分析，并制定一些應急計劃，加強對流動性薄弱環節的管理，只有這樣，才能夠幫助銀行對自身的流動性風險進行有效的識別，并在識別的基礎上進行規避，有效的促進了商業銀行的發展。

四、結語

總而言之，影子銀行的發展對商業銀行流動性風險造成了嚴重的影響。在這個過程中，應該采取相應的措施，對商業銀行的流動性風險進行有效的規避，只有這樣才能夠降低影子銀行對商業銀行流動性造成的影響，進而有效的促進了商業銀行的發展。

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作者簡介：芮琳琳（1978.06- ），女，漢族，籍貫：江蘇省溧陽市，碩士，副教授，研究方向：經濟金融