基于企業(yè)集團(tuán)財務(wù)管理模式的對比研究

朱文+李英一

摘要：文章在對現(xiàn)實企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)的概念、各國大型企業(yè)組合集團(tuán)的成長進(jìn)程、企業(yè)型集團(tuán)財務(wù)運(yùn)作的特征及主體確定、企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)財務(wù)活動的過程展開闡釋的前提下，對照評析當(dāng)今時期企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)、集中權(quán)型、分散權(quán)型及互融型、三類財務(wù)運(yùn)營機(jī)制的缺點和長處，進(jìn)而給當(dāng)今時期的企業(yè)集團(tuán)財務(wù)運(yùn)營過程提供借鑒和指導(dǎo)。

關(guān)鍵詞：企業(yè)型集團(tuán)；財務(wù)運(yùn)營管理；效能對比；分析

企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)是為了滿足市場運(yùn)作模式發(fā)展及社會性大規(guī)模生產(chǎn)的實際需求而組建成的一類經(jīng)營組合實體，其在我們國家的國民經(jīng)濟(jì)總量中已經(jīng)占有了很大的份額，雄據(jù)著榜首的地位。作為當(dāng)今激烈市場型經(jīng)濟(jì)較量所必須的組合模式，企業(yè)型經(jīng)營集團(tuán)在推進(jìn)當(dāng)今市場化經(jīng)濟(jì)的進(jìn)步和完善中展示著很多實質(zhì)上的功能。而且其本身亦在市場型經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的不斷完善當(dāng)中得到了快速壯大的機(jī)會。在當(dāng)今市場化模式的經(jīng)濟(jì)運(yùn)作條件下，企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)的發(fā)展成功與否在總體上取決于企業(yè)內(nèi)部的經(jīng)營管理是否科學(xué)和完善，而其企業(yè)經(jīng)營過程中的財務(wù)運(yùn)算管理內(nèi)容又是屬于企業(yè)總體經(jīng)營管理業(yè)務(wù)中的核心部分。對于現(xiàn)實的企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)而言，欲想構(gòu)建滿足于本企業(yè)發(fā)展的#科學(xué)高效的財務(wù)活動運(yùn)作機(jī)制，深刻把握住本企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)的特異屬性及本企業(yè)中的財務(wù)業(yè)務(wù)運(yùn)作的特征，系統(tǒng)評析關(guān)聯(lián)到本企業(yè)經(jīng)營中財務(wù)運(yùn)作機(jī)制的相關(guān)因素是極為迫切的。

一、企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)財務(wù)運(yùn)營管理具體內(nèi)容

企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)財務(wù)活動運(yùn)行管理是指在相應(yīng)的總體經(jīng)營規(guī)劃下，有關(guān)經(jīng)營資產(chǎn)的收買、籌資及管控過程。企業(yè)內(nèi)部財務(wù)運(yùn)作管理的基本內(nèi)容重點涵蓋投資過程決策、融資方式?jīng)Q策及企業(yè)經(jīng)營資產(chǎn)運(yùn)營決策三種決策機(jī)制的運(yùn)作。企業(yè)經(jīng)營過程中的財務(wù)運(yùn)營管理即是代表著企業(yè)經(jīng)營主體在社會經(jīng)濟(jì)市場化運(yùn)作條件下，依托于各類有價值的經(jīng)濟(jì)發(fā)展訊息，對本企業(yè)內(nèi)部經(jīng)營過程中的資金投放和轉(zhuǎn)移實施規(guī)劃、協(xié)調(diào)、監(jiān)管、調(diào)配及評判，進(jìn)而實現(xiàn)預(yù)定管理效果的行為過程。

1.財務(wù)管理特征

企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)的財務(wù)業(yè)務(wù)運(yùn)作管理是在很大程度上有別于單體型企業(yè)運(yùn)作模式的財務(wù)運(yùn)作管理內(nèi)容，并且其還完全不同于其它普通類型的企業(yè)生產(chǎn)單位及機(jī)構(gòu)，富含著其本身獨有的特征。財務(wù)業(yè)務(wù)運(yùn)作管控的主體龐大化，企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)在它的構(gòu)成和模式上完整的展示著自身的主體功能及層次化特征，由此注定了其企業(yè)集團(tuán)本身在財務(wù)運(yùn)營管理過程中的主體角色轉(zhuǎn)為繁雜化的結(jié)構(gòu)。財務(wù)運(yùn)營管理決策層次化、多維化，在企業(yè)化經(jīng)營集團(tuán)內(nèi)部，總公司充當(dāng)核心型企業(yè)，和其旗下各層分公司擁有相異形態(tài)的管理結(jié)構(gòu)，其中各類的企業(yè)內(nèi)部財務(wù)運(yùn)作過程決策的權(quán)利及具體業(yè)務(wù)內(nèi)容亦大有差別性，由此引發(fā)企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)本身財務(wù)運(yùn)作的層次復(fù)雜化。

2.財務(wù)管理主體

因為企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)是屬于由一名或多名企業(yè)經(jīng)營法人所構(gòu)成的經(jīng)濟(jì)組合實體，其涵蓋著很多繁雜的買賣行為及契約，各個企業(yè)經(jīng)營法人之間依托實現(xiàn)很多項業(yè)務(wù)交易而達(dá)成公開平等的合作約定，為了實現(xiàn)同一個目標(biāo)而組合到一快，做成交易即一定要投入交易過程的業(yè)務(wù)費用，定合同性約定亦一定要冒合約執(zhí)行過程中存在的風(fēng)險。如此，怎樣才能最大限度減小交易過程產(chǎn)生的費用，規(guī)避和抑制合約帶來的執(zhí)行風(fēng)險即理所應(yīng)當(dāng)?shù)膶ζ髽I(yè)經(jīng)營集團(tuán)內(nèi)部的財務(wù)運(yùn)作實施系統(tǒng)化管理。

3.企業(yè)財務(wù)管理內(nèi)容

企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)作為由諸多經(jīng)營實體組成的復(fù)合型市場實體，其企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)的繁雜層次化注定了其企業(yè)內(nèi)部財務(wù)運(yùn)營管理過程的多維性及繁雜性。集團(tuán)型企業(yè)在籌資渠道管理、投資規(guī)模管理、預(yù)算程序管理及財務(wù)運(yùn)作管控等多類財務(wù)管理業(yè)務(wù)的實際內(nèi)容上有別于單體型實體經(jīng)營企業(yè)。

二、當(dāng)今企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)財務(wù)運(yùn)作管理機(jī)制對照

當(dāng)今時期企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)內(nèi)部財務(wù)運(yùn)營管理機(jī)制一般可劃分成：集權(quán)型管理機(jī)制、分權(quán)型管理機(jī)制、融和型管理機(jī)制三類。

1.集權(quán)型管理機(jī)制

集權(quán)型財務(wù)運(yùn)作管控機(jī)制是說企業(yè)經(jīng)營集團(tuán)總公司內(nèi)部的財務(wù)管控機(jī)構(gòu)對各分公司的全部財務(wù)運(yùn)作均實行集中化統(tǒng)一管理，所有分公司均不具備財務(wù)控制權(quán)，集權(quán)型財務(wù)運(yùn)作管控機(jī)制是屬于一類財權(quán)集中化管控的特殊模式，它的基本屬性涵蓋高度化集中的會計業(yè)務(wù)聯(lián)合程序，周密的資金周轉(zhuǎn)控制體系及嚴(yán)謹(jǐn)?shù)膬?nèi)在管控機(jī)制，其財務(wù)權(quán)力的擁有主體集中在總公司內(nèi)部，總公司對分公司實施嚴(yán)密的管控及統(tǒng)一化管控，這種管理模式主要適用于企業(yè)集團(tuán)規(guī)模不大，且處于初建期的企業(yè)集團(tuán)。

2.分權(quán)型管理價值

分權(quán)型財務(wù)管理模式指按照重要性原則對集團(tuán)公司和各成員企業(yè)的財務(wù)控制，管理和決策權(quán)進(jìn)行適當(dāng)?shù)膭澐郑瘓F(tuán)公司只是專注于方向性、戰(zhàn)略性的問題。分權(quán)型財務(wù)管理模式將財務(wù)責(zé)任和權(quán)力分散到分公司，總公司與分公司之間在經(jīng)營管理、財務(wù)等方面保持相對松散的聯(lián)系。

3.相融型管理機(jī)制

相融型財務(wù)管理模式是強(qiáng)調(diào)分權(quán)基礎(chǔ)上的集權(quán)，是一種集資金籌集、運(yùn)用、回收、分配于一體，參與市場競爭，自下而上的多層決策的集權(quán)模式。相融型財務(wù)管理模式的實質(zhì)上就是“集權(quán)與分權(quán)揉合，期望通過集權(quán)與分權(quán)的交織配合”來聚合各方面各層次的資源優(yōu)勢，激發(fā)各層次管理者的積極性與責(zé)任感，推動集團(tuán)整體利益目標(biāo)的協(xié)調(diào)性和高效率性。

三、結(jié)束語

三類企業(yè)財務(wù)管理模式不能單獨或孤立的拿出來比較說哪一種優(yōu)于哪一種，而是視其是否適合該企業(yè)集團(tuán)的實際情況，能否使企業(yè)集團(tuán)開展的財務(wù)管理工作有效地發(fā)揮作用，促進(jìn)企業(yè)集團(tuán)發(fā)展。只有結(jié)合企業(yè)集團(tuán)自身發(fā)展的實際選擇的財務(wù)管理模式才是合理有效的，才是值得不斷推廣的財務(wù)管理模式。