我國互聯網金融理財產品的風險與控制

李斯妤

（武漢東湖學院 湖北 武漢 430200）

【摘要】隨著互聯網時代的到來，傳統金融受到了極大的挑戰，互聯網模式不斷滲入到金融行業，方便快捷的互聯網金融理財產品近年來如雨后春筍般地出現，但是這種新興的理財產品尚存在著許多潛在的風險沒有得到控制。本文主要分析我國互聯網金融所存在的風險，并提出針對性的風險控制建議。

【關鍵詞】互聯網金融 理財產品 風險 控制

一、互聯網金融芻議

互聯網金融是“開放、平等、協作、共贏”的互聯網精神滲透到傳統金融行業而形成的一個新興領域。人們通過互聯網、移動網絡終端等工具來參與到金融行業當中，其依賴操作簡單、方便快捷、信息及時等特點迅速成為了金融界的新寵。許多大的互聯網金融機構推出的一系列相對簡便易上手的金融理財產品讓更多的互聯網用戶可以參與到金融界，并試圖從中獲得一些收益。目前，就中國互聯網金融理財產品來看主要集中在余額寶、理財通、京東金融以及各類網貸平臺，這類理財產品基于其他領域內所擁有的大量用戶群體，并順流到金融領域內，打著讓其用戶安心參與獲得收益的廣告，不斷擴大其理財產品的銷售范圍和廣度。就筆者個人及周邊朋友的情況來看，余額寶由于其基于支付寶這個最大的網上支付平臺來作為賣點著實吸引了一大批用戶參與其中，而且不得不說的是，其收益確實比同期銀行存款收益要高，但也并沒有傳說中的那種“離譜”的高收益，這在一定程度上對傳統的銀行業類的金融行業產生了巨大沖擊，尤其是年輕一代對于銀行的依賴越來越小。雖然這類金融理財產品操作起來簡潔方便，收益也是一目了然，但是其在監管以及發生糾紛時的維權等方面的風險還難以有效地得到保障。

二、互聯網金融理財產品存在的風險分析

（一）監管風險

互聯網的金融理財產品，相對于傳統金融理財產品而言是一種全新的依托于互聯網而生的現代化金融產品。由于其是近年來新興的金融理財產品，傳統的監管方式已經很難全面觸及到互聯網的方方面面。以余額寶為例來說，自其推出以來迅速在半年時間內就突破了5000億的貨幣儲量，這哥比例占據了全國總儲蓄的1%，隨后雖然出臺了一系列金融方面的政策來對此作出相應的限制和規范，但余額寶依然火熱，從最初那種可見的高回報收益轉入現在的低收益比也難以阻止人們尤其是年輕人對它的信賴。筆者身邊一位女性朋友曾說過：“工資放在銀行指不定就丟了，存款利率還那么低，倒不如放在余額寶里有一點算一點，花著也方便。”這是現實，年輕一代受互聯網影響極大，尤其是網上購物已經成為了他們必備的生活方式，許多交易都發生在線上。然而，余額寶真的就那么安全嗎？用戶放在余額寶里的資金是如何進行投資的呢？這些投資是否合理合法？諸如此類的問題，傳統的監管方式對于互聯網上的資金流向的監管相對困難，同時這么多的資金用來投資，不同于傳統的銀行、基金等金融理財產品都在我國的金融監管部門存有準備金以應對可能會出現的貨幣風險。互聯網金融理財產品在這方面的投入不夠透明，一旦出現投資失誤就難以及時有效地進行止損，我們不能寄希望于投資方的高尚道德情操。

（二）技術上的風險

技術上的風險主要是指在全開放的互聯網時代，沒有任何一個系統敢于保證其百分百的安全性，一旦出現黑客攻擊或者系統寫入時存在的BUG等情況時，客戶投資的資金安全就難以得到保證，當然，目前見諸如報端的多是銀行卡盜刷之類的，這也說明了開放的互聯網會存在這樣的風險。就互聯網金融理財產品而言，其依賴于互聯網技術的成熟與穩定才能保證其在整個投資過程中會得到一個強有力的支持，黑客攻擊、病毒擴散都會對整個互聯網系統造成動蕩。前不久的勒索病毒就是一個現實的例子，全世界各國政府投入那么大的互聯網系統都難以抵制這類病毒的攻擊而導致了許多業務的癱瘓，這不得不讓人們警醒互聯網金融是否也會出現這種狀況。雖然說互聯網技術在不斷發展，會越來越安全穩定，但是其本身所具有的開放性又先天性地限制了其安全性的高度，病毒、BUG、黑客攻擊等等絕不會消失，如何應對這種技術上的風險是我們應該考慮解決的一個關鍵的問題。

（三）法律糾紛風險

投資互聯網金融理財產品對于雙方來說是一種雙務合同關系，這其中就存在著權利義務的關系，一旦出現違約等情況，用戶如何維權就相對困難。因為，在互聯網金融理財產品的投資中，資金的最初流向的產品方是難以固定的，且在互聯網上的證據固定等相對困難，這不同于傳統的金融理財產品會存在著固定的印業場所和簽訂的紙質合同，在糾紛發生時取證容易，對于相關責任方的控制也比較容易。例如，在傳統的保險類理財產品中，保險公司會有固定的注冊地及繳納的注冊資金，會與投資人簽訂相應的保險合同，這些都方便了人們對糾紛時采取措施的確定性；然而，互聯網金融理財產品的投資收益都發生在線上，固定證據確定責任方都比較困難。同時，這類糾紛適用的法律法規等也難以明確，畢竟這類網上的投資相對來說是一種虛擬的貨幣交易，責任方的抗辯理由就相對較多，這也對投資者來說是一種適用法律上的“不公正”。

三、互聯網金融理財產品的風險控制

（一）完善法律法規

針對容易出現的法律風險，為了切實保護雙方的合法權益，針對糾紛發生時的適用法律條文等作出相關的規定，對于目前已經發生的問題難以適用現有法律解決的要及時通過相關部門作出司法解釋。

（二）加強系統安全方面的技術投入

系統的安全穩定對于維持整個投資環境的穩定是十分重要的，要在技術上投入足夠的資金來支持技術人員的工作，加強系統的防火墻建設，研發出相應的應急系統措施，一旦出現系統安全問題時要有足夠的應對機制，迅速地消除隱患，保證安全。

（三）加強監管

作為金融市場的后起之秀，雖然在很大程度上會給人們的投資帶來便利，但是也要接受金融部門的監管，通過政府的宏觀調控手段來保證整個金融市場的繁榮穩定。所以，相關的互聯網金融理財產品的發行方要主動接受監管，我國的金融監管部門也要對這類產品創新技術手段來主動進行監管。

四、結語

互聯網金融理財產品的風險與機遇是并存的，我們要在看到其投資收益的方便快捷時關注到其中存在的風險，并做好積極應對，唯有這樣才能促進其健康穩定發展，也才能給我國金融市場帶來積極效益。