強監管時代下財富管理的專業化發展新格局

金夢媛

以監管為方圓，循規建立先進的財富管理機制；以配置為核心，循序完善財富管理的綜合規劃。

長贏南呂，誼切苔岑，精進不休。

2017年，中國高凈值人士數量和所持有財富的規模繼續保持高速增長。與此同時，金融相關行業監管政策逐漸落地，強監管時代到來。在此環境下，如何做好財富管理規劃成為此類人群迫在眉睫的問題。

8月25日，國際金融專業人士協會（ISOFP）財富管理中國分會攜手重慶市促進中小企業發展服務中心共同舉辦了“四季財富管理論壇夏長重慶分論壇”。本次論壇聚焦強監管時代下的財富管理，探討財富管理市場新趨勢及經濟新周期下的資產配置。

ISOFP財富管理中國分會執行秘書長于永超指出，國家設立金融穩定發展委員會，邁出了混業監管的第一步。金融領域強監管有利于治理亂象，防范系統性風險，將催生更規范、更專業的行業機構和行業精英。當前，高凈值家庭的財富傳承需求不再滿足于單一領域的遺囑、人壽保險或家族信托等財務規劃，而是追求多元、綜合的金融管理服務。新周期下，人壽保險作為遺產安排的重要法律工具，具備五大法律功能：第一，無須遺產確認，實時提供現金；第二，給付免稅，身故金獨立于被保險人債務；第三，可指定并更改受益人，且分割明確；第四，可提前傳承，不喪失控制權；第五，指定傳承，秘密無爭議。財富人群在創造和保護財富的過程中厘清繁復的家族關系與財富糾紛，是財富管理的重要一步。

傳統金融機構以產品為主的跑馬圈地式增長難以實現產品和服務的差異化與精細化，達不到可持續的規模與利潤提升，企業的服務難以跟上客戶需求的增長速度，行業的專業理財人員缺口仍十分巨大。強監管時代下，需要洞察法律、稅務、財務在金融服務中的獨特應用以尋求財富管理的綜合管控。

金石財策（北京）顧問有限公司聯合創始人兼CEO劉干霄表示，2017年中國社會經濟運行中大概率且影響巨大的“灰犀牛”開始走來，我國債務7年翻5倍，意味著經濟體債務危機的可能性急劇上升，中國經濟系統性風險進一步累積。而應對風險之下，除了國家宏觀干預與強化監督，我們還需運用有效的資產配置策略，在加固高凈值客戶財富保護的同時，合理調整資產結構，幫助客戶構建與其需求相匹配的投資組合，制訂科學合理的財富管理計劃。

以監管為方圓，才能循規建立先進的財富管理機制；以配置為核心，才能循序完善財富管理的綜合規劃。

此次ISOFP財富管理中國分會挺進西南重鎮重慶，與行業組織、專家團隊一道，引導理財從業者洞見行業管理趨勢，幫助從業者厘清客戶需求與金融產品和服務之間的自有邏輯，增強產品黏合力，為客戶提供“貼心合體”的財富管理規劃，并逐步完善自身知識體系，不囿于當前視野所帶來的發展瓶頸，著力從國際視野突破自身局限。

8月的重慶分論壇揭開了中國西南財富管理發展的新篇章，給西南財富管理市場帶去了先進的理念與前沿且落地的方法，以重慶財富人群帶動西南一帶高凈值家庭對資產科學配置的思維轉變與行業理解，同時輔助更多金融從業者開啟專業轉型之路，成長為令客戶信賴的專業財富管理師，推動整個西南地區財富管理行業的專業化發展進程。

本文編輯：陳小慧。聯系郵箱：fxhchen@foxmail.comendprint