小農經濟下農村金融機構面臨的風險及建議

高榮

[提要] 我國小農經濟在歷史及傳統文化的影響下，以及受困于自身的脆弱屬性，決定了小農家庭特殊的消費傾向與借貸困境。本文立足于小農經濟特殊性、小農家庭消費特征，對農村金融二元分割現象及金融機構面臨的風險進行分析，并基于農村家庭圈層、熟人社區的特征，提出正規金融機構與非正規金融機構聯合的對策建議。

關鍵詞：小農經濟；正規金融機構；非正規金融機構

基金項目：西北民族大學中央高校基本科研業務費專項資金資助研究生項目（項目編號：Yxm2017016）

中圖分類號：F83 文獻標識碼：A

收錄日期：2017年9月6日

一、問題的提出

我國西北地區擁有悠久的農耕歷史，受儒家思想以及少數民族特有文化的影響，幾千年來沿襲著“日出而作，日落而息”、男耕女織、自給自足的生產模式。在現代經濟發展中，農業依然是其經濟的重要組成部分。目前，農林牧漁等農業從業人員占總人口的50%左右，但是農村經濟發展緩慢，據統計2015年城鎮居民家庭人均可支配收入為31，195元，農村居民人均可支配收入為11，422元，城鄉差距在2.7倍左右，農村經濟發展嚴重滯后，成為制約經濟發展的短板。

目前，西部地區農業發展總體上依然具有傳統農耕特征，即小農經濟，規模小、自給自足，金融抑制明顯。從需求的角度，小農經濟與小農家庭消費的異質性給非正規金融機構的發展制造了條件。中國傳統農戶的特殊性決定了農戶的信貸行為，是農村非正規金融存在的基礎。在此背景下，農村金融市場呈現二元結構，探究金融機構面臨的風險，進而提出破解的對策建議，便成為本文研究的目標。

二、小農經濟的特殊性

中國的農耕經濟，從春秋時候開始一直持續到現在，具有以家庭為生產單位，自給自足的自然經濟等特征，對土地有一種歸屬感的特殊情節，以及在儒家思想的影響下，認為“耕讀乃治家之本”，長期的生產活動皆依賴于土地。

對于小農家庭的研究，黃宗智教授將其形象地概括為“拐杖邏輯”，認為對于小農家庭而言，農業生產不僅是生存保險，更是情感的依托。在城市建設對勞動力存在大量需求的環境下，農民進城務工增加了大部分收入，但仍改變不了其補充地位，反而使得農業家庭得以穩固并取得持續發展。

在農業經營方面，我國自古就懷有“人人有其田”的均田理想，并且國家政權并不太支持發展類似于西方的經營性農場。不同于西方的一子繼承制，土地的完整性可以得到保存，我國在多子繼承制下土地不斷被細分，無法出現大型的農業經營，農民處于不貧不富的狀態。并且，不同于工業經濟，除了市場風險，農業經濟還主要受到自然風險的影響，使得農民收入得不到保證。再結合以上對小農家庭及農業經營的分析，農民無疑在金融發展中處于邊緣位置。

三、小農家庭消費特征

正規金融機構為降低風險對借貸資金的使用途徑有嚴格要求，而農村經濟仍處于商品化、市場化進程中，小農家庭依舊保留傳統的消費觀念。因此，研究小農家庭的收入分配、消費習慣十分重要。

在此，將消費結構劃分為生存型消費、發展型消費及享受型消費展開研究。根據熊芳、李炳蓮（2014）在對農戶家庭特征與消費結構的實證研究中，得出農村家庭的實物消費或生存型消費受家庭總收入的影響，而服務消費或發展型消費和享受型消費（包括交通通訊、教育、醫療、保險和娛樂消費），家庭總收入對其影響不明顯。

本文收集了我國近3年農村居民收入分配的數據并進行分析，發現我國農村居民的大部分收入用于生存性支出，占到總消費支出的65%以上；而人均消費支出占到人均可支配收入的80%左右。

張杰（2005）在研究中指出致富了的農民在收入增加后，更傾向于炫耀型消費，將資金用于修繕房屋等而不投資于生產活動。于洪彥、劉金主、張浩宇（2009）也在農村居民消費行為分析中表明，農村作為熟人社區，人情消費與炫耀型消費給農戶帶來沉重的負擔，而這些與市場化環境所崇尚的效率優先原則相矛盾。

結合以上數據及分析可以發現，我國農村居民的富余資金較少，預防未知風險的能力較弱；大部分支出用于生存型消費，一旦因為突發原因發生借貸，償還貸款將會使現有生活品質大打折扣，極容易產生保證現有生活質量與按約償還貸款之間的博弈；農村作為熟人社區而特有的一些陋習使得農村居民在有限的收入下存在不合理的支出，加重了農民的負擔。

四、小農家庭借貸現狀

農村居民消費習慣的異質性是導致農村金融約束的根本原因之一。以農戶作為研究主體，從農戶借貸動機、資金可獲得性、借貸行為、借貸資金運用、借貸資金收入效應等角度進行研究，可對小農家庭借貸現狀進行充分反映。

對農戶的借貸動機研究：紀志耿（2007）認為對我國農戶借貸動機的演化經歷了五個階段，即生存性借貸、抑制性借貸、投機性借貸、消費性借貸、生產性借貸五種形態，并且提出五種形態的逐步轉化基于農民收入水平提高與農戶投資機會增加兩個基本條件。

對農戶借貸資金可獲得性進行研究：馬容（2009）在對農戶資金借貸總體情況進行210份抽樣調查，發現沒有資金困難的農戶中有80%的不能從農村商業銀行獲得貸款；而有資金困難的農戶，借款渠道為向銀行借款或向親友借款，并且表示從銀行獲得貸款主要靠人際關系。

對農戶的借貸行為進行研究：農戶出于資金使用靈活性的方面考慮，即便正規金融的供給利率較低，也不愿從農村信用社大規模地獲取生產性貸款（何大安，2009）。

在農戶資金借貸運用方面：何廣文（1999）發現，農村居民借款更多的依賴非金融渠道，且非生產性目的的資金借貸比重較高。

對農戶借貸資金的收入效應進行研究：王文成、周津宇（2012）利用東北農村地區農戶調查數據，發現借貸資金對高收入水平農戶和低收入水平農戶的收入效應均不顯著，而對中等收入水平農戶的收入效應明顯。endprint

綜上，可以認為農戶所表現出的借貸渠道偏好，實際上是對外部條件限制的一種被動反應。并根據資本的逐利性原則，資本將流向收益最高的地方，我國農戶消費特征的異質性不符合效率優先原則，不具有吸引資金的特征。這些原因皆導致農村金融抑制與金融機構二元并存的現象。

五、金融機構面臨的風險分析

2004年，我國對國有銀行進行股份制改革，國有銀行紛紛撤離農村，對農村經濟造成打擊。并且參照我國具體的實踐，商業銀行對農村信貸的評價標準并未考慮其地域、產業、文化等的特殊性，依然按照國際慣例對其進行風險分析與防范，小農經濟無法滿足銀行的信用資質分析。主要體現在以下幾個方面：（1）小農經濟下，個體農戶借貸量都很小，所獲得的收益與金融機構付出的人力成本、監督成本等不相匹配；（2）小農經濟具有特殊的時間周期，借貸時間往往與農作物的生長規律有關，相較于金融機構的其他業務（例如對國企十年以上的貸款等），占用資金的時間成本高；（3）小農經濟受自然環境的影響較大，并不能保證穩定的收益；（4）農戶的抵押物一般為固定資產，一旦發生壞賬情況，抵押物流動性差，不易變現，對金融機構造成損失；（5）正規金融機構在向農村提供貸款時，積累了大量的不良資產，信息不對稱所帶來的逆向選擇和道德風險打擊了金融機構投資農村的積極性（張建波，2009）。

非正規金融機構一般由投資者使用自有資金成立，作為對農村正規金融機構的一種補充，滿足了一部分對資金有強烈需求的居民，對于資金的使用去向更加寬乏，期限靈活，但是利率較高，剝削了農村有限的資源。

綜上所述，在農村金融市場二元分割背景下，對正規金融機構的發展形成了一定的抑制，非正規金融機構交易行為極易被扭曲，而農村有限的資源配置也處于低效率狀態。

六、對策建議

通過上文的分析，我們認識到小農經濟自身的脆弱屬性以及消費習慣的異質性雖然對其發展造成制約，但是農村“社區”的鄉土文化、倫理道德等非市場因素可有效彌補信息不對稱所帶來的逆向選擇和道德風險等不足。我們可以考慮構建正規金融機構與非正規金融機構合作的體系，充分利用二者的比較優勢，使農村金融市場成為優勢互補，穩定有序的有機整體。

（一）促進農村正規金融機構與非正規金融機構聯結。利用正規金融機構與非正規金融機構的比較優勢，改變正規金融機構傳統放貸模式，直接向非正規金融機構放款，再由非正規金融機構通過信用審查、資格篩選等工作向農戶發放貸款。信貸模式由之前的一對多變為一對一，可以有效避免信息不對稱、交易成本高等問題。

（二）建立農村非正規金融機構信用評估體系。通過建立非正規金融機構信用評估體系，對其以往的資產質量、營業年限進行評估，可以篩選出合格的非正規金融機構來充當中間層，可以降低銀行監管難度與營業成本，并且有利于農村金融市場的可持續發展。

（三）建立與農村二元金融體系相配套的監管體制。在銀行與非正規金融機構合作的過程中，可以賦予銀行一定的審查、批準權力。對非正規金融機構的營業活動、信貸資金的去向進行監督管理，若發現風險過高的資產或違法違規經營活動，可以停止與其合作，并將相關內容報送金融監管部門與其他銀行，以此來約束非正規金融機構合法、合規、穩健經營。

主要參考文獻：

[1]張杰.農戶、國家與中國農貸制度：一個長期視角[J].金融研究，2005.2.

[2]張杰，尚長風.我國農村金融結構與制度的二元分離與融合——經濟發展視角的一個解釋[J].商業經濟與管理，2006.5.endprint