我國外貿企業外匯風險管理現狀及對策探討

摘 要：我國經濟迅猛發展，國內金融市場受國際經濟環境影響逐漸擴大，外貿企業受到外匯風險沖擊也隨之增大，匯兌損失、進出口量不確定性、融資規模與成本等方面的影響，將直接關系到外貿企業的生存；對此，加強外貿企業外匯風險管理現狀分析，采取行之有效的規避措施尤為關鍵，以提高外貿企業經濟效益。

關鍵詞：外貿企業；外匯風險；管理

外匯市場的匯率調整，會給外幣計價資產帶來損失。外匯風險也是國際經濟往來中，收付結算時的風險，其中包括外匯交易風險、折算風險、經濟風險等，而加強外匯風險管理是外貿企業規避風險，提高市場占有率的主要途徑。但實際上，外匯風險管理復雜且繁瑣，還需在實踐中不斷摸索創新完善管理體系，以帶動外貿企業持續發展。

一、外貿企業加強外匯風險管理的意義

1企業提高市場占有率的必然

外匯風險直接關系到企業營運實力、收益水平、資產價值等。占據更多的市場份額，需加強內部運營機制調整，提高整體營運實力，嚴格控制外匯風險。要求外匯管理工作者，具備一定的知識理論、業務能力與綜合素養，以輕松勝任崗位工作。尤其是中小外貿企業，還需加強人才引進，提高職業素養，確保外匯風險管理業務有效開展。除此之外，還需加強與外匯專業銀行的有效合作、交流，掌握更多新國際金融產品知識，以提高業務能力，拓展工作空間，強化運營實力。

2開展外貿業務需要

經濟環境與市場等信息分析，直接關系到外匯業務活動的正常開展。匯率出現波動，成本核算工作、談判時間延遲，簽約成交額通常會出現變化，甚至會高預計成本，對外貿業務開展造成影響。通過外匯管理，能夠有效避免損失，外貿業務也會隨之拓展。

3信用水平提高的需要

我國外貿企業成長快速，企業信用建設意識也隨之加強。企業信用與企業收益間呈正比關系，信用等級越高，籌集資金的成本越低，交易條件越有利，但影響企業信用的因素較多，如贏利、清償、經營等能力，可見提高企業信用水平的難度。外匯風險將直接影響企業損益表、資產負債表，會計報表的單一貨幣記賬方式，難以滿足接觸多種貨幣的外匯業務開展需要。同時依據匯率變動進行折算，其賬面結果，與實際經營嚴重不符。企業信用等級標準，主要以財務報表、稅收評定為主，匯率波動直接影響稅收變動，直接關系著企業信用等級；對此，加強外匯風險管理，成為了提高企業信用等級的唯一有效途徑[1]。

二、外匯風險管理現狀

1外匯風險管理機制有待完善

外貿企業對外匯風險管理意識薄弱，且管理策略滯后，未設立獨立的外匯風險管理部門，管理專業人才相對缺乏，導致管理缺乏規范性、科學性與系統性。外匯業務活動中，通常由財務部門監督，財務人員身兼多職，風險實時監測等效果不理想，資源、時間與精力等投入重點業務有限，導致管理方案實施形式化、主觀化。同時管理人員對外匯市場、國際金融知識并未充分了解與分析，可見外匯風險管理機制仍有較大的完善空間。

2管理體系有待優化

外貿企業缺乏有效可靠的外匯風險管理體系，風險評估、預測、控制能力不足，風險系數、評估指標尚未制定，導致匯率波動手足無措，事前防范有待完善，企業經營目標難以有效實現。除此之外，缺乏外匯風險監控體系，以及對匯率變動的科學預測，導致管理措施落實無序，各種外匯風險管理難度較大。

3金融衍生品價值利用局限

利用金融衍生品交易，管理企業外匯風險效果相對理想，如套期保值等方法。但實際上，我國外貿企業對其應用率較低，風險防范規模相對較小，究其原因與認識不到位、管理目標偏離等因素有關。甚至部分外貿企業，在尚未了解金融衍生品利益、成本與風險關系時就進行交易，導致公司損失嚴重[2]。

三、外貿企業加強外匯風險管理的對策

1有效落實外匯風險管理策略與人才培養

基于外匯風險管理策略角度分析，應做到以下幾點：一是交易風險管理，首先是拖后、提前外匯收付。一次性付清交易賬款壓力較大，對此，會出現外幣債務、應付賬款等狀況。針對于外幣負債，尤其是將貶值的計價外幣，可通過拖后清償方式規避風險損失。其次是配對管理，指在規定時間內，實現外幣流入、流出的抵消。配對管理外匯資金，通常采用組對法或平衡法規避風險，當公司產生交易時，會通過相反流向的另一種貨幣，或是時間與金額相同資金流動實現對沖。二是折算風險管理。外貿企業通常采用簽訂遠期合同、調整資金流量、風險沖銷等方法，對折算風險進行管理。主要是通過調整軟硬幣，增加其資產減少債務。針對于當地貨幣折算風險時，需要依靠母子公司預期現金流量的調整進行規避。三是經濟風險管理。首先是從促銷、產品、市場與定價等途徑調整營銷策略，以開拓市場。同時根據產品供需制定價格戰略。當本土貨幣將貶值時，應適當推出新產品，占領市場份額，或是淘汰舊產品，以維持原來市場。但是需要增加宣傳力度，以價格優勢占據市場。貨幣出現升值時，應當有效預防市場份額流失，加大宣傳提高銷售收入。其次調整生產策略。針對于匯率持續變化情況，財務、營銷策略并不能有效規避匯率波動風險，需要調整生產策略，轉移生產銷售地點、調整生產規模、提高技術創新力度等規避經濟風險。

基于人才培養角度分析，應注重專業風險管理人才引進與培育，拓展人力資源，為管理機制高效運作提供基礎保障，借助人才專業管理理念、手段，有效規避企業外匯風險，同時客觀分析與識別、管理風險。我國金融風險管理、金融工程等專業人才培養缺失，還需加強本土金融相關人才交流與合作，加大高校培養力度，根據風險管理部門需要，引進更多的專業人才[3]。

2優化風險管理體系

針對于風險評估、管理，應當注重風險管理信息系統的完善，以解決以下問題，一是圍繞企業評估、管理風險的標準，根據外匯業務特征，制定行之有效的方法，為風險評估、管理系統運作夯實基礎。二是設立獨立的信息安全管理部門，實現權責利一體，確保系統作用最大化程度發揮。三是依據工作流系統，對風險評估、管理工作進展與結果等進行監督，從而發揮部門能效。通過信息系統，綜合評估各部門信息，對隱藏的風險進行測定，及時向決策層、部門反饋，實現企業資源有效調動，從而更好的規避外匯風險。

3提高外匯衍生工具利用率

交易金融衍生產品，存在一定的杠桿效應，其優勢在于幫助公司管理負債、資產，帶動企業步入國際市場，實現籌資的規范化、便利化。但前提是了解金融衍生工具，尤其是基于外匯市場的風險管理，更應當確保金融衍生工具應用的合理性；對此，可選擇與公司外匯業務特征相匹配的金融衍生品，以實現企業資產保值。企業外匯風險管理人員，或是財務人員，應當對金融衍生工具充分了解，購買前展開專業分析，了解其收益、風險情況，根據企業幣種、期限、金額等情況，盡可能的購買最合適的保值工具。

總結：

外貿企業加強外匯風險管理，不僅對企業持續發展有著重要影響，同時也直接關系到我國經濟發展。尤其是信息時代，數據信息的高效收集、靈活運用，是企業評估與管理風險必不可少的，要求管理人員靈活掌握國際貿易與匯率信息、信息技術與理財能力，勝任崗位工作的同時，參與企業發展決策，從而提高外貿企業的國際市場競爭力。我國也需要不斷完善人民幣匯率制度，為外貿企業持續發展保駕護航。

參考文獻：

[1] 朱洪強. 我國外貿企業面對的匯率風險及應對策略[J]. 濟南職業學院學報， 2017（2）：103-104.

[2] 孟瑛. 國際匯市波動下外貿出口企業外匯風險管理研究[J]. 管理觀察， 2017（11）：48-49.

[3] 葉忠航. 我國進出口型企業外匯風險管理的對策解析[J]. 經貿實踐， 2018（4）.

作者簡介：

林梅，1968年1月，女，漢族，福建省連城縣，大學本科，中級會計師，會計學。