消費金融迎來爆發時刻

趙慧

消費金融改變了傳統貨款兩清的消費模式，形成了金融消費化、消費金融化，讓普惠金融真正服務普通收入群體。

隨著在國民經濟“三駕馬車”中的作用越來越大，消費近年已取代投資和出口成為中國經濟增長的第一驅動力。前不久發布的《2017年中國居民消費發展報告》披露，我國最終消費支出連續6年占GDP比重超過50%，2017年，最終消費對經濟增長的貢獻率達到58.8%，高出資本形成總額貢獻率26.7個百分點。

作為擴大、升級消費的重要工具，消費金融市場也隨之迎來爆發時刻。

在近日舉行的2018消費新時代國際論壇上，中國電子商務協會消費金融專業委員會主任劉洋表示，消費金融改變了傳統貨款兩清的消費模式，形成了金融消費化、消費金融化，讓普惠金融真正服務普通收入群體。伴隨移動互聯網、大數據、云計算等互聯網新技術、新應用的推廣，“消費金融+”將無所不在，一個人出生、上學、戀愛、結婚、旅行、買房、買車、裝修、買家電等的成長全周期消費都能被消費金融覆蓋。

消費成第一驅動力

2017年，中國社會消費品零售總額達到36.6萬億元，增長10.2%，全國居民人均消費支出為18322元，增長7.1%。這表明，我國消費繼續平穩較快增長，成為經濟穩定運行的壓艙石，居民消費總體規模不斷擴大，消費對經濟發展的基礎性作用顯著增強。

《2017年中國居民消費發展報告》顯示，我國消費升級步伐加快，2017年全國居民恩格爾系數為29.3%，進入了聯合國劃分的富足區間。

“中國經濟進入新時代，消費同樣也進入了新時代。”劉洋談道，首先，綜合消費結構正從傳統吃穿住行的生存型和價格驅動型消費，逐漸向發展型、品質型，更強調體驗，更強調品牌的中高端消費轉變。

根據國家統計局數據，全國城鎮居民家庭人均消費中，生存類消費占比逐漸下降，發展類消費占比不斷上升，人們更愿意為健康、娛樂等付出相應的溢價。《2017年中國居民消費發展報告》顯示，過去一年，消費升級類商品的銷售增長較快，通信器材、體育娛樂用品和化妝品類商品分別增長11.7%、15.69%和13.5%。

劉洋表示，伴隨消費結構的轉變，消費方式也發生變化，不再是傳統的貨款買賣交易方式，而是變成多元化服務、多元化交易方式的消費服務。因此，未來應以消費金融推動更大的資金和資本參與消費升級和支持實體經濟，讓消費商這樣的新型營銷模式參與企業營銷升級和營銷體系升級。

但目前，與城鎮相比，農村居民消費水平較低。中國三農問題研究中心原主任張虎林表示，差距就是潛力，隨著農村居民人均可支配收入突破萬元大關，農村消費擴張和升級將加快，家電、汽車、住房、信息、健康養老育幼、旅游文化餐飲娛樂等六大領域將是今后農村消費擴容的潛力所在和升級方向。

“消費金融+”創業風口

目前，我國采用的消費金融模式主要是從西方國家引進的消費貸款，即狹義的消費金融，但其具有單筆授信額度小、審批速度相對企業貸較快、無須大額抵押擔保、服務方式靈活、貸款期限相對企業貸較短、降低消費者一次性購物成本、滿足消費者緊迫性剛性消費需求等特點，主要起到刺激消費作用。

但是，普通公眾以工資性收入為主，可能因為利息、手續費增加等消費成本，反而抑制、削弱了總消費能力，出現“寅吃卯糧”式提前消費，甚至出現校園貸、金融欺詐、現金貸高利貸化等亂象。

隨著移動互聯網、大數據、云計算、VR、區塊鏈、人工智能等“互聯網+”新技術、新應用的出現，手機、微信公眾號、APP等完全能夠運作和管理海量商品和金融資源。

劉洋談道，互聯網消費金融的生產力得到完美釋放，迎來300 萬億的藍海市場，銀行、消費金融公司、電商、消費企業、互聯網金融機構、保險等一大批企業紛紛涌入，形成了信用卡、消費貸、現金貸、消費分期、消費類資產證券化、消費信托、消費眾籌、消費返還、消費責任保險等多種消費金融服務模式。

“可以說，‘消費金融+將無處不在，一個人出生、上學、戀愛、結婚、旅行、買房、買車、裝修、買家電等的成長全周期消費都能被消費金融覆蓋?！眲⒀笳f。

中國電子商務協會會長、中國互聯網金融研究院院長宋玲表示，根據中國電子商務協會消費金融專業委員會的調研和測算，消費金融的資金融通規模高達百萬億以上。這一數據表明，消費金融市場蛋糕足夠大，目前總體處于探索培育階段。

在宋玲看來，消費金融已成為中國經濟轉型升級的“創新風口”，希望更多學者關注和參與該領域的研究探索，更多企業在實踐中創新商業模式，助力消費金融研究實踐普惠更多公眾。

廣義消費金融

在2018消費新時代國際論壇上，北京大學出版社發布了消費新時代三部曲—《消費金融論》《消費商》《工匠精神》等3部圖書，正是新時代消費金融領域最新的原創性智庫成果。

作為《消費金融論》一書的作者，劉洋表示，在消費成為中國經濟第一引擎背景下，應以消費金融推動更大體量資金資本支持實體經濟和消費升級，以消費商新模式促進企業運營升級和雙創優化，以工匠精神推動產品服務品質提升，形成供給端和需求端雙輪驅動深化改革。

北京師范大學政府管理研究院院長唐任伍說，金融是社會經濟發展的樞紐，對消費起著杠桿作用，在今天的中國，互聯網金融發展迅速，支付寶、微信等是引領世界風氣之先的。

在他看來，我國的主流經濟學、金融學理論思想基本上沿襲了西方國家20世紀90年代以前的相關市場經濟理論，但中國有特殊的國情、經濟環境、市場特點，用傳統的西方經濟學、金融學理論思想體系不能完全解決中國問題。

“當前，中國依然嚴重缺乏真正引領世界和人類未來的原創性思想?！断M金融論》從僅僅研究消費貸款這一狹義消費金融領域跳出來，著力在信用卡、消費貸、現金貸、消費分期、消費類資產證券化、消費信托、消費眾籌等廣義消費金融范疇，符合消費金融多樣化、精準化、創新化、互聯網化的發展趨勢?！?/p>