新時代首席風險官的風險管理優(yōu)化工作

何大勇

銀行要做好未來的風險管理工作，很大程度上取決于首席風險官（CRO）對風險管理 部門進行職能轉型的能力，使其從純粹的業(yè)務支持職能轉向更積極的職能定位，主動與高管合作，為銀行決策提供支持，并幫助銀行抓住商業(yè)機會。新時代CRO正積極參與銀行的風險回報優(yōu)化工作，并指導稀缺資源的部署工作，進而成為銀行的獨特優(yōu)勢所在。

在不斷變化的監(jiān)管環(huán)境中持續(xù)做好合規(guī)工作是銀行取得成功的關鍵。為了實現該目 標，也為了使風險管理部門能夠為整個銀行創(chuàng)造價值，CRO需要重點采取以下四項舉措：

· 持續(xù)對全球和當地監(jiān)管變化進行戰(zhàn)略性監(jiān)控和管理，識別新風險。

· 擴大并利用風險部門的數據和分析能力，從而加強銀行內部決策，并拓展商業(yè)機會和客戶服務。

· 推動風險管理部門的數字化。

· 與監(jiān)管科技公司和其他金融科技公司合作，引進尖端技術。

條理清晰、洞察深刻地執(zhí)行以上舉措將給銀行帶來顯著的效益提升。

實施戰(zhàn)略計劃，保障全面監(jiān)管合規(guī)

監(jiān)管合規(guī)的根本保障在于CRO對監(jiān)管類項目的全面把握，關鍵在于緊跟監(jiān)管形勢，管理好傳統風險類型，包括信用風險、市場風險、操作風險和合規(guī)風險。除此以外，CRO 還要識別和管理新的風險類型，例如網絡安全和數據保護。

將風險管理變成一項競爭優(yōu)勢

一些富有遠見的CRO正在改造風險部門的知識、數據資源和能力，使其成為銀行的競爭優(yōu)勢所在。要做到這一點，CRO至少可以在以下三方面與銀行業(yè)務部門開展合作：

· 采取全面的視角看待資產負債表上的資源，及時做出關鍵決策，從而在風險與回報之間做出最佳權衡。

· 從管理者視角看待非財務風險，采取以事實為依據的風險評估方法，優(yōu)化內部資源配置。

· 通過風險部門的能力和數據，為公司銀行客戶提供決策支持，并為此類客戶開發(fā)新的咨詢服務和專門的分析工具。

以上是風險部門創(chuàng)造附加價值的三種方式，能夠為銀行本身以及銀行的客戶服務注入獨特的競爭優(yōu)勢。

綜合資產負債表管理。鑒于監(jiān)管變化對銀行商業(yè)模式的影響，銀行有必要采取全方位視角看待整個組織的資源消耗情況，這需要將關鍵的資產負債表和監(jiān)管比率指標與銀行的盈虧和管理狀況關聯起來。風險部門可以與司庫、財務和業(yè)務部門合作，通過以下三種方式制定綜合的資產負債表管理框架：

· 利用風險部門豐富的數據資源和嚴謹的建模方法，制定資本、流動性和資金消耗方面的高級監(jiān)控和管理指標。

· 發(fā)揮情景分析壓力測試能力，開發(fā)先進的管理決策支持工具。

· 識別并量化分析管理舉措，共同優(yōu)化資本、流動性、資金、IFRS 9條例和杠桿率。

風險、司庫和業(yè)務部門應當合作起來，推動整個銀行從孤立、逐個風險或業(yè)務部門的視角轉向從客戶或行業(yè)出發(fā)的整體視角，有這樣才能對資產負債情況擁有全面的認知。只從這樣的整體視角出發(fā)，銀行才能夠通盤考慮，在風險和回報之間做出最佳決策。

比如壓力測試框架近期的調整就顯現了這一向整體視角轉變的趨勢，要求銀行將壓力測試與內部業(yè)務規(guī)劃進行對接，比如，將不同的情景壓力測試結果納入到業(yè)務規(guī)劃中。通過將這種全局視角融入到管理工作中，銀行能夠將壓力測試從一項高成本監(jiān)管合規(guī)工作變成一項切實有效的管理規(guī)劃指導工具。

思路清晰、以事實為依據， 制定有效的風險應對措施

非財務風險評估。非財務風險帶來的影響也越來越不容忽視，這類風險涉及數據保護、 網絡安全、市場濫用和反洗錢等領域。銀行高管和董事會需要思路清晰、以事實為依據的看待這些風險，從而制定有效的風險應對措施。例如，針對管控體系不完善的高風險領域加強管控系統和監(jiān)控力度。同時，這一視角也有利于銀行優(yōu)化資源配置并簡化管控框架。BCG在多個行業(yè)的項目經驗表明，這一視角通常會幫助銀行在風險與合規(guī)部門的職能范疇之外識別成本削減機會。例如，我們通過風險管控項目 在以下部門識別出了成本優(yōu)化空間：銀行的業(yè)務部門（與客戶數據保護有關）、運營部門（通過減少前后臺的人工操作）和IT部門（金融工具市場指導II法規(guī)執(zhí)行導致的系統變更）。

為終端客戶提供以風險為導向的咨詢服務。風險部門可以利用自身風險管理能力，包括識別、評估和監(jiān)測風險敞口的能力，為銀行客戶提供商業(yè)服務，從而創(chuàng)造新的收入來源。例如，風險部門可以與面向客戶的前臺部門攜手，為中小企業(yè)客戶提供風險咨詢或評級咨詢服務。這類服務能夠使客戶清楚地了解影響信用評級的主要因素。同樣，與對沖相關的咨詢服務能夠幫助客戶了解自己的風險敞口，并制定合適的對沖方案。通過發(fā)展咨詢服務，風險管理部門能夠利用其強大的內部資源來服務于 客戶，進而深化與業(yè)務部門的合作。

風險部門數字化

數字化作為銀行戰(zhàn)略的關鍵一環(huán)，如今正在改變銀行運作方式的方方面面。各種數字化創(chuàng)新正在給幾乎所有的銀行工作提供新的支持。隨著數字化重新定義客戶旅程和客戶體驗，銀行的核心流程，包括風險管理流程，也要跟上步伐。

相比其他部門，風險部門一直在采用和部署創(chuàng)新技術方面走在前列，例如建模和大數據分析技術。但風險部門并沒有很積極地應用數字化技術來改進核心風險管理流程。

數字化轉型的另一重要價值在于提高流程效率。

能夠應用于風險部門數字化的技術有很多，但落實到具體的單個銀行則可能只有少數幾項技術最適宜其數字化轉型。銀行CRO需要盡快找到啟動轉型的最佳方式，而非依賴于傳統的線性的試錯做法，因為與開發(fā)面向客戶的最小可行產品時的情況不同，對風險部門而言，數字化轉型失誤的潛在成本很高。

對數字化轉型的潛在成本和效益進行量化分析是必不可少的一步。數字化可以幫助銀行實現監(jiān)管報告自動化、支持決策，提高透明度；另外，通過大數據技術的使用可以提高計量模型結果的準確性。這兩點都能提高銀行的效能。

數字化轉型的另一重要價值在于提高流程效率。例如，通過強化自動化和數據分析能力，銀行能夠建立端到端信貸流程，并降低操作風險，進而將成本降低25%或更多。

針對各項業(yè)務流程的數字化應用場景快速興起。以獲客流程為例，金融機構必須適應新的客戶互動方式，采取多渠道方法，并充分考慮智能手機在日常生活中不可或缺的地位。另一個例子是模型生命周期（MLC）管理。隨著模型變得愈發(fā)復雜，銀行在使用模型時面臨越 來越多的挑戰(zhàn)，而模型生命周期管理能夠幫助。

銀行實現模型開發(fā)、文檔記錄、驗證和使用跟蹤等端到端流程的自動化。

要實現數字化，風險部門需要變革其運營模式、工作職責和資源配置。實現這一轉變需要采取以下五項行動：

· 將一些純生產性工作，例如根據業(yè)務數據制作報告，轉移至作為風險第一道防線的業(yè)務部門或共享服務中心。

· 強化風險部門的監(jiān)督和風險預測能力。

· 利用智能技術大幅削減成本并提高效能。

· 采取新的工作方式，如敏捷式工作方式。

· 調整銀行文化和員工技能組合，促進價值創(chuàng)造，推動交流與合作。

與監(jiān)管科技公司合作，促進創(chuàng)新、建立優(yōu)勢

監(jiān)管科技等金融科技公司數量飛速增長，成功的CRO有必要了解此類潛在合作伙伴或競爭對手。

作為銀行的潛在合作伙伴，監(jiān)管科技公司能夠幫助銀行的風險部門獲得創(chuàng)新和優(yōu)勢，其發(fā)展勢頭正在上升。許多監(jiān)管科技公司能夠為銀行提供數字化創(chuàng)新，使銀行更高效地完成合規(guī)、報告以及其他風險管理和監(jiān)管任務。

同時，在將重要的監(jiān)管合規(guī)工作委派給第三方時，銀行必須謹慎對待其中的風險。在落實監(jiān)管科技公司提供的數字化創(chuàng)新方案和服務時，CRO既要盡可能為公司創(chuàng)造價值，又要避免潛在風險和復雜化，必須在二者之間作出適當權衡。

BCG的數據和研究平臺“金融科技控制塔”對數千家金融科技公司進行跟蹤，其中包括遍布全球的360多家監(jiān)管科技公司。這類公司專門從事監(jiān)管相關服務，其數量在不斷增加（如下頁圖）。

兩個因素正在不斷推動監(jiān)管科技公司的增長：監(jiān)管要求越來越多，越來越復雜；監(jiān)管科技公司能提供更高效、更有效的新技術來滿足監(jiān)管要求。此類技術通常包括人工智能、機器學習和大數據。另外，區(qū)塊鏈和生物識別技術也很常見，盡管它們的應用還在不斷改進的過程中。

監(jiān)管科技公司主要集中于三個市場：美國130 家，英國 80 家，澳大利亞 25 家。其服務專注于七大領域：數據采集和整合、一般性合規(guī)、監(jiān)測、監(jiān)管分析和培訓、報告、風險分析和賬戶驗證。其中，賬戶驗證在監(jiān)管科技服務中的占比高達 25%。

監(jiān)管科技應用場景多種多樣。在初期，監(jiān)管科技的作用主要是幫助銀行通過規(guī)模化更有效地應對日益繁復的監(jiān)管合規(guī)要求。如今，監(jiān)管科技的作用還包括改善風險管理和監(jiān)管合規(guī)效果。越來越多的監(jiān)管科技技術為客戶提供越來越好的數字化體驗。許多監(jiān)管科技技術通過消除繁冗的人工操作流程創(chuàng)造新的業(yè)務機會，不斷證明合規(guī)部門也能幫助提高金融服務的收入。

對銀行而言，監(jiān)管科技目前主要有如下應用場景：

· 減少了解客戶（KYC）流程中的人工操作

· 對反洗錢（AML）和反恐怖融資（CFT）工作進行監(jiān)測，減少誤報

· 整合全行數據

· 快速識別監(jiān)管變化

許多監(jiān)管機構自己也使用監(jiān)管科技服務，他們目前通常不會對銀行如何使用監(jiān)管科技解決方案進行監(jiān)督。到目前為止，監(jiān)管機構的參與僅限于觀察監(jiān)管科技生態(tài)系統的發(fā)展動態(tài)并提升相關能力專長，以白皮書的形式提供行業(yè)意見，并與監(jiān)管科技公司和金融機構合作開發(fā)落實監(jiān)管規(guī)定所需的基礎設施。

同時，對于監(jiān)管科技解決方案在反洗錢和反恐怖融資領域的應用潛力，許多監(jiān)管機構也表達了強烈興趣。

盡管銀行管理層及合規(guī)和風險部門普遍擔心與監(jiān)管科技公司合作的風險可能大于回報，銀行與監(jiān)管科技公司的互動仍呈上升趨勢。監(jiān)管科技創(chuàng)新解決方案的回報并不明確，而且一旦實施失敗，將給銀行造成巨大損失，因此銀行需要做出合理權衡。同時，銀行必須妥善管理將部分工作委派給第三方時面臨的外包風險，以及與監(jiān)管科技公司交換數據時面臨的網絡安全風險。

總而言之，監(jiān)管科技公司在全球銀行生態(tài)系統中的重要性將會不斷增加，作用也會更加明顯。富有遠見的CRO將會尋求更多、更深入的合作，以推動風險部門的長遠轉型，使風險部門成為銀行新的價值創(chuàng)造之源。