P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)機(jī)理與管理探析

文/潘俊，廈門大學(xué)

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，P2P網(wǎng)貸也隨之產(chǎn)生，并在現(xiàn)代社會(huì)發(fā)展中起著愈來愈重要的作用。然而，在P2P網(wǎng)貸快速發(fā)展的同時(shí)，其信用風(fēng)險(xiǎn)也引起了社會(huì)的高度關(guān)注。P2P網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的開展是在互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下進(jìn)行的，而互聯(lián)網(wǎng)具有虛擬性，這種虛擬性使得P2P網(wǎng)貸面臨著較大的信用風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重威脅到P2P網(wǎng)貸的發(fā)展。對(duì)此，深入研究P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)機(jī)理，做好信用風(fēng)險(xiǎn)管理格外重要。

1 P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)機(jī)理分析

P2P網(wǎng)貸就是借助網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)進(jìn)行交易的小額民間借貸，是互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的衍生物，它的出現(xiàn)打破了傳統(tǒng)金融壟斷格局，為中小企業(yè)的融資難提供了有效的途徑。然而P2P網(wǎng)貸在當(dāng)下社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著較大的作用，但是也存在較大的風(fēng)險(xiǎn)，其中最突出的就是信用風(fēng)險(xiǎn)。P2P網(wǎng)貸網(wǎng)絡(luò)信用風(fēng)險(xiǎn)就是貸款人沒有按照協(xié)議規(guī)定償還本息而造成的資金損失。P2P網(wǎng)貸是以互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)為載體的，由于網(wǎng)絡(luò)具有虛擬性，一些信息存在造假嫌疑，很容易出現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)，使得貸款機(jī)構(gòu)貸出去的資金無法及時(shí)回籠，進(jìn)而不利于P2P的發(fā)展。

1.1 征信體系不完善

我國(guó)P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的重要原因就在于我國(guó)征信體系不完善，主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是我國(guó)征信系統(tǒng)尚未實(shí)現(xiàn)全面人格化，許多P2P網(wǎng)貸平臺(tái)沒有與征信系統(tǒng)掛鉤，無法對(duì)貸款人的信用信息作出全面的評(píng)估，以至于網(wǎng)貸資金安全得不到保障。二是當(dāng)前P2P網(wǎng)貸網(wǎng)貸對(duì)借款者的違約機(jī)制尚未形成，以至于經(jīng)常出現(xiàn)資金違約等問題。

1.2 信息不對(duì)稱現(xiàn)象依然存在

P2P網(wǎng)貸是在互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下進(jìn)行的，然而互聯(lián)網(wǎng)具有虛擬性，這種虛擬性使得P2P網(wǎng)貸信息存在著嚴(yán)重的信息不對(duì)稱信息，這種不對(duì)稱表現(xiàn)在出借人和借款人兩個(gè)層面。對(duì)于出借人而言，他們將自己的貸款信息發(fā)布到P2P網(wǎng)貸平臺(tái)上，然而在虛擬的網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下，人們對(duì)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)顯示的貸款信息抱有懷疑態(tài)度。對(duì)于借款人而言，他們P2P網(wǎng)貸平臺(tái)認(rèn)證信息的時(shí)候抱著包庇責(zé)任的心態(tài)去認(rèn)真，沒有將自己的信用信息全面出示出來，以至于出借人無法對(duì)借款人的信息用做出有效的評(píng)估，進(jìn)而使得P2P網(wǎng)貸存在較大的風(fēng)險(xiǎn)。

1.3 法律監(jiān)管不到位

我國(guó)P2P網(wǎng)貸起步較晚，與之相匹配的相關(guān)法律還不夠健全。一方面，我國(guó)現(xiàn)有互聯(lián)網(wǎng)金融法律還不夠健全，對(duì)P2P網(wǎng)貸的約束和監(jiān)管不到位，以至于出現(xiàn)了許多釣魚網(wǎng)站，擾亂了P2P網(wǎng)貸市場(chǎng)；另一方面，現(xiàn)有法律法規(guī)對(duì)P2P網(wǎng)貸非法、違規(guī)操作的打擊力度不大，一定程度上放放縱了那些非法行為，嚴(yán)重影響到了P2P網(wǎng)貸的發(fā)展。

2 P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性分析

P2P網(wǎng)貸作為互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的一種金融模式，在P2P網(wǎng)貸發(fā)展過程中，信用風(fēng)險(xiǎn)是一直存在的，同時(shí)也是金融管理的核心內(nèi)容，它不僅關(guān)系到P2P網(wǎng)貸的發(fā)展，同時(shí)也關(guān)系到我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)是多方面原因造成的，對(duì)于借款人而言，如果借款人在獲得貸款后而不及時(shí)償還貸款，就會(huì)損害其自身信用，對(duì)其今后的購(gòu)買、買車等行為造成不利。對(duì)于出借人而言，信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生會(huì)造成其貸出去的資金無法及時(shí)回籠，進(jìn)而影響到資金的周轉(zhuǎn)，挫傷其投資積極性，進(jìn)而不利于P2P網(wǎng)貸的發(fā)展。對(duì)此，做好信用風(fēng)險(xiǎn)管理尤為重要。只有做好P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)管理，才能營(yíng)造良好的P2P網(wǎng)貸環(huán)境，促進(jìn)P2P網(wǎng)貸的健康發(fā)展，進(jìn)而更好地服務(wù)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

3 P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)管理策略

隨著P2P網(wǎng)貸發(fā)展越來越快，其在現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)中所起的作用越來越突破，然后，P2P網(wǎng)貸是以互聯(lián)網(wǎng)為載體的，信用風(fēng)險(xiǎn)一直存在，使得P2P網(wǎng)貸行業(yè)舉步維艱，其作用難以真正體現(xiàn)出來。在P 2P網(wǎng)貸行業(yè)發(fā)展過程中，信用風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)重要的工作，只有做好信用風(fēng)險(xiǎn)管理，才能有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而活躍金融市場(chǎng)，推動(dòng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的更好發(fā)展。

3.1 完善征信系統(tǒng)

加強(qiáng)征信是規(guī)避P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)的重要手段，有關(guān)部門應(yīng)當(dāng)結(jié)合當(dāng)前P2P網(wǎng)貸實(shí)際，加快完善征信系統(tǒng)。首先，要建立全國(guó)聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)，積極探索互聯(lián)網(wǎng)征信相關(guān)機(jī)構(gòu)與央行征信平臺(tái)對(duì)接的可行性，明確互聯(lián)網(wǎng)征信業(yè)務(wù)的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，明確互聯(lián)網(wǎng)征信監(jiān)管主體的職責(zé)；其次，要平衡個(gè)人隱私保護(hù)與互聯(lián)網(wǎng)征信之間的關(guān)系，在采取互聯(lián)網(wǎng)征信時(shí)，要注重個(gè)人隱私的保護(hù)，通過對(duì)從事互聯(lián)網(wǎng)征信業(yè)務(wù)的法律主體權(quán)利、義務(wù)的合理配置，使互聯(lián)網(wǎng)征信與個(gè)人隱私保護(hù)走向平衡，進(jìn)而更好地發(fā)揮征信的作用，為P2P網(wǎng)貸的發(fā)展提供支持。

3.2 加強(qiáng)P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)的宣傳

目前來看，許多P2P網(wǎng)貸平臺(tái)、個(gè)人用戶自律性不高，對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)缺乏正確的認(rèn)識(shí)，認(rèn)為信用不重要，也正是因?yàn)檫@種不正確的認(rèn)識(shí)，使得P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)頻頻發(fā)生。對(duì)此，加強(qiáng)P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)的宣傳格外重要。有關(guān)部門要注重信用風(fēng)險(xiǎn)的宣傳，借助各種途徑向廣大資金需求者宣傳信用的重要性，使其能夠自覺遵守信用。同時(shí)，P2P網(wǎng)貸網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)也要注重信用風(fēng)險(xiǎn)的宣傳，在P2P網(wǎng)貸平臺(tái)上，將信用相關(guān)詞條列入到P2P網(wǎng)貸平臺(tái)頁(yè)面上，使許人在瀏覽平臺(tái)時(shí)。

3.3 建立P2P平臺(tái)監(jiān)督機(jī)構(gòu)

P2P網(wǎng)貸作為互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的衍生物，信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生會(huì)嚴(yán)重影響P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展，而要想有效規(guī)避信用風(fēng)險(xiǎn)，建立P2 P平臺(tái)監(jiān)管機(jī)構(gòu)十分重要。借助P2P平臺(tái)監(jiān)督機(jī)構(gòu)，可以對(duì)P2P網(wǎng)貸行業(yè)進(jìn)行有效的監(jiān)管，為P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)健康的環(huán)境。同時(shí)，要完善P2P網(wǎng)貸信息披露機(jī)制，將一些違規(guī)行為披露出來，提高P2P網(wǎng)貸信息的透明度，進(jìn)而更好地規(guī)范和約束P2P網(wǎng)貸行為。

3.4 健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系

P2P網(wǎng)貸是建立在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的，其在借助互聯(lián)網(wǎng)便利的同時(shí)，也融入到互聯(lián)網(wǎng)的弊端，使得其自身面臨著較大的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，要想促進(jìn)P2P網(wǎng)貸行業(yè)的健康發(fā)展，做好風(fēng)險(xiǎn)管理尤為重要。首先，將風(fēng)險(xiǎn)管理工作納入到日常管理工作中來，建立風(fēng)險(xiǎn)管理體制；其次，要全面了解市場(chǎng)、了解互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境，做好風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估工作，建立有效的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制，減少P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)。另外，要運(yùn)用現(xiàn)代化的管理手段，做好金融管理工作，減少風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

3.5 健全信用評(píng)價(jià)體系

P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展活躍了融資行為，有效地解決了我國(guó)中小企業(yè)融資難問題。借助P2P網(wǎng)貸平臺(tái)，中小企業(yè)可以搜索與自己融資需求的金融機(jī)構(gòu)，并向其提出貸款需求。而中小企業(yè)要想成功獲得貸款，關(guān)鍵在于其信用。P2P網(wǎng)貸模式下，信用越高，其貸款成功率自然就越高。對(duì)此，要想推動(dòng)P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展，健全社會(huì)信用體系格外重要。社會(huì)信用評(píng)價(jià)體系作為考核社會(huì)個(gè)體信譽(yù)的重要途徑，加快社會(huì)信用評(píng)價(jià)體系建設(shè)可以有效的規(guī)避P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。一方面要加快信用體系建設(shè)，對(duì)完善市場(chǎng)主體信用評(píng)估體系，同時(shí)實(shí)現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)實(shí)名制；另一方面要善于利用互聯(lián)網(wǎng)來對(duì)市場(chǎng)主體的信譽(yù)進(jìn)行考核和評(píng)價(jià)，全面了解其信譽(yù)度，從而降低P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

3.6 完善互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)法律法規(guī)建設(shè)

法律具有權(quán)威性、強(qiáng)制性，同時(shí)也是我國(guó)P2P網(wǎng)貸行業(yè)穩(wěn)定、健康發(fā)展的保障。現(xiàn)階段來看，我國(guó)P2P網(wǎng)貸行業(yè)相關(guān)法律法規(guī)還不夠完善，使得一些非法行為不斷出現(xiàn)，針對(duì)法律法規(guī)不健全問題，有關(guān)部門應(yīng)當(dāng)立足實(shí)際，加快完善P2P網(wǎng)貸相關(guān)法律法規(guī)，為P2P網(wǎng)貸行業(yè)發(fā)展提供法律支持。首先，從法律角度上，對(duì)P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)作出明確規(guī)定，那些行為屬于信用風(fēng)險(xiǎn)范疇，違反信用風(fēng)險(xiǎn)的人應(yīng)受到怎樣的處罰；其次，要完善P2P網(wǎng)貸金融監(jiān)管相關(guān)法律，為金融監(jiān)管提供法律支持。另外，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)還可以利用現(xiàn)有的一些制度，建立起有效的反饋機(jī)制，提高對(duì)金融活動(dòng)的敏感性，逐步減少現(xiàn)有的金融管制，推動(dòng)金融市場(chǎng)的健康發(fā)展。

3.7 進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制

所謂實(shí)名制就是在辦理業(yè)務(wù)時(shí)需要提供能夠證明個(gè)人身份的資料或證件，并填寫真實(shí)姓名。實(shí)名制是針對(duì)網(wǎng)絡(luò)的匿名問題的一種有效應(yīng)對(duì)策略，進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制可以更好地規(guī)避網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。P2P網(wǎng)貸模式下，要想避免信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，落實(shí)實(shí)名制意義重大，全面落實(shí)實(shí)名制，可以有效約束和規(guī)范網(wǎng)絡(luò)行為人的行為，進(jìn)而營(yíng)造一個(gè)健康的環(huán)境環(huán)境。對(duì)此，在發(fā)展P2P網(wǎng)貸過程中，相關(guān)部門應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制，在實(shí)名制的約束下，可以將責(zé)任追究到具體人的身上，從而更好地約束人的行為，避免不法行為擾亂互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境。

4 結(jié)語

綜上，P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)是制約P2P網(wǎng)貸發(fā)展的關(guān)鍵因素，受多種因素的制約，使得P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)存在著較高的發(fā)生率，而信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生不僅不利于P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展，同時(shí)也會(huì)造成金融市場(chǎng)的萎縮。對(duì)此，做好P2P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)管理格外重要。基于P2 P網(wǎng)貸信用風(fēng)險(xiǎn)，有關(guān)部門要立足實(shí)際，完善相關(guān)法律法規(guī)，加快征信和社會(huì)信用體系建設(shè)，進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制，做好風(fēng)險(xiǎn)管理工作，進(jìn)而為P2P網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)穩(wěn)定的環(huán)境。