淺析風險投資運作模式在小額信貸中的運用

劉然

摘要：本文研究的重要內容是如何完善小額信貸組織，并在逐步完善小額信貸組織的過程中融入風險投資模式。本文首先闡述了小額信貸的概念以及發展模式;然后分析了我國小額信貸組織在發展過程中存在的問題，主要表現在“三農群體”資金較少和成本較高;最后從增加村鎮銀行營業網點數量、完善相關制度和提高農戶技能等多方面，引入風險投資運作模式，提出組建小額信貸組織的措施。

關鍵詞：風險投資運作 ?三農群體 ?小額信貸 ?風險管理

一、引言

隨著“發展新農村”理念的逐步落實，農業、農村和農民是我國政府未來工作的核心。我國農戶雖然已經告別了“依靠土地吃飯”的局面，但是隨著市場經濟的不斷發展，我國農戶以及農村企業對資金需求越來越多，融資需求日益增多。與此同時，我國農戶對資金需求頻率較高，且資金需求量較小，我國商業銀行面對此現狀，由于商業銀行的審批手續較為繁瑣，并且審批成本較高，商業銀行較少對農戶發放貸款。因此，我國完善小額信貸組織對促進農村改革而言具備重要意義，小額信貸就是一種信貸方式，小額信貸專職為無法申請商業銀行貸款的人群提供資金支持，小額信貸組織在許多國家都被視為一種行之有效的扶貧手段。

二、小額信貸概念及發展模式

小額信貸理念于1990年被引入我國，小額信貸是一種扶貧方式，按照國際定義，小額信貸是指國家為低收入人群提供的一種小額貸款服務，其中低收入人群特指具備一定發展能力的人群，并且該類人群目前不具備商業銀行為其提供貸款的條件。從小額貸款的概念出發，小額貸款的最終目標是幫助貧窮人群借助金融模式脫離貧困。

小額信貸模式發展到1994年逐步被引入我國農村，其主要的特點是免擔保手續，貸款對象以貧困農戶為主，小額貸款項目是由民營企業經營為主。

三、我國小額信貸在發展過程中存在的問題

（一）“三農”群體缺乏資金

“三農”問題一直是我國政府工作的核心，解決“三農”問題的根本途徑在于資金。我國“三農”群體缺乏資金，并且我國農戶經營規模較小。其次，我國“三農”群體缺乏記賬概念，對賬本毫無概念，許多農民根本不清楚自身資產。最后，我國商業銀行的社會責任感和服務范圍有限，許多商業銀行受成本和風險管控影響，其不愿意為“三農”群體審批貸款資金。

我國“三農”缺乏資金的根源在金融機構缺乏社會責任意識和“三農”本身缺乏貸款理念。我國農民若想解決該問題，單純依靠自身力量是不夠的，還需尋求政府政策支撐。我國政府正在努力改善農民生活環境，努力解決“三農”問題。從商業銀行角度而言，我國商業銀行的組織架構較為單一，其管理機制較為嚴格，無法適應新農村的發展需求，因此也無法徹底解決“貸款難”的問題。

（二）“三農”群體違約風險較高

“三農”群體的違約成本較高，主要表現在兩個方面。一是信用風險方面，“三農”群體雖然經過了信貸風險審批評價考核，但是由于雙方信息不對稱，很容易造成農民不按時還款，甚至違約行為，進而引發道德風險。我國農村尚未建立征信體系，部分農民缺乏信用理念，誠信意識低下，與此同時，小額信貸對農戶的約束能力有限，加之我國農村分布較廣，農民居住較為分散，因此對違約農戶的執法成本較高，進而導致信用風險增加。

二是自然風險和市場風險方面。農業不同于第一產業和第三產業，其屬于弱質產業，受天氣影響較大，一旦農作物遭受到惡劣的自然災害，必然影響農民收入，進而導致部分農民無法按時償還信貸資金，拉高小額信貸的不良資產率，不利于小額信貸的健康發展，進而導致三農群體“貸款難”問題的出現。

四、風險投資運作模式在小額信貸中的運用

（一）培養農戶經營能力，授之于漁

我國構建的新興小額信貸模式，不僅僅為“三農”群體提供資金支持，同時還培養“三農”群體的學習能力和經營能力，授之以漁。從這個角度看，該點和風險投資運作模式具備相似之處。政府利用小額信貸管理模式，為“三農”群體暢通學習渠道，為其提供技術支持，不斷將農民推入社會主義市場經濟，促使“三農”群體不斷學習，進而提高“三農”群體的學習能力和經營能力，幫助其更好的應對市場的挑戰，此舉的目的已經遠遠超出了扶貧。因此，小額信貸的意義不僅僅是為解決溫飽問題，更是徹底轉變“三農”群體的經營理念。

（二）擴大小額信貸的經營規模

還需不斷擴大小額信貸的經營規模，促進其逐步正規化。因此，我國小額信貸機構需設定科學的貸款利率，小額貸款機構在科學的范圍內操控成本，尋求良好的貨幣匹配制度，更好的應對市場風險和政策風險。從政府角度看，還需完善對小額貸款公司的監管力度，加強小額貸款公司會計信息的對外披露質量。從小額貸款公司角度，發展核心是面向“三農”群體，為其提供多元化的金融服務，為了讓更多的“三農”群體享受該項服務。我國政府可完善小額貸款相關管理制度，建立健全小額信貸管理機制，劃分享受小額貸款資格的人群范圍，并要求下屬鄉鎮單位按照一定的財政比例，適度撥款，最大限度解決小額信貸資金不足的問題。

（三）逐步增加村鎮銀行營業網點

對于金融企業而言，合理的信貸產品是吸引“三農”群體的重要因素。據不完全數據統計顯示，我國目前有100多家商業銀行，11.8億的儲戶，從商業銀行營業網點布局和儲戶數量角度看，村鎮銀行和郵儲銀行都將是吸引“三農”群體的主要部門。因此，我國可依據經濟發展現狀，科學布局村鎮銀行的營業網點分布，村鎮銀行的經營模式中可借鑒風險投資運作管理模式，在吸儲攬存的經營理念下，不斷創新村鎮銀行的管理理念，完善村鎮銀行的風險管理機制，加大對不良資產的審查力度，將村鎮銀行轉變為適應“三農”群體發展的小額信貸銀行，更好的為“三農”群體提供金融服務。村鎮銀行在經濟發達地區，可擴大村鎮銀行的服務半徑，創新服務管理模式;在經濟欠發達地區，選定核心區域設定營業網點，優化信貸產品結構，更好的為“三農”群體服務。

五、結束語

總而言之，小額信貸是我國發展三農經濟的必然選擇，將風險投資運作理念引入小額信貸管理模式中，也是我國經濟發展的創新之處。小額信貸管理模式能否切實促進我國三農經濟的發展，促使三農群體更好的享受到改革開放的成果，這些都需要小額信貸積極發揮作用。因此，本文從增加村鎮銀行營業網點數量、完善相關制度和提高農戶技能等多方面，引入風險投資運作模式，提出組建小額信貸組織的措施，希望通過本文的研究為相關企業提供借鑒意義。