金融與科技互動關系的探討

摘要：改革開放的實踐過程中，我國的金融及科技產業分別處于高度發展態勢，兩者的關聯關系已達到前所未有的最緊密的雙向推動、雙向融合的關鍵時期。本文將分析研究金融與科技在實踐中形成的單向賦能互推、共生演進、耦合嵌入、新產業形態孕育及第三方應用的互動關系，為兩者能夠長久、健康的發展提供研究視角。

關鍵詞：金融科技;科技賦能;新產業形態;智慧城市

改革開放以來，金融與科技各自歷經產業的變革及發展。當前已迎來互動關系最緊密的時期。研究兩者的單向賦能關系、大融合發展及有效邊界的界定將對兩者良性循環互動關系的長久發展起到了至關重要的作用。

當前金融與科技的互動關系研究中，國外學者通常關注宏觀金融的科技效率差異，國內學者則更多立足中間產業，以資金創新支持效能為探討核心。研究視角主要著眼于高新技術為產業，金融作為要素投入支持的金融視角，傾向于運用金融創新手段來推動高新技術產業的發展。在兩者的互動關系中，金融更多的表現其第三方服務屬性。

但本文認為，兩者的互動關系可分為三個態勢：第一，單向賦能：兩者都各為要素工具推動對方產業的發展，其中科技“賦能”金融的單向關系應處于首要地位;第二，產業鏈衍生裂變催生新形態：產業單項邊界逐步模糊，科技類企業衍生金融屬性，金融類主體孵化科技模型等;第三，耦合嵌入：同為要素嵌入第三方應用，以智慧城市為例拓展第三方應用。

一、金融科技：科技驅動金融產業創新性改革

（一）金融科技的核心理念

金融科技的核心理念是指科技為手段，賦能金融行業的技術性綜合應用。科技驅動金融產業創新性改革指的是技術作為生產要素投入金融產業，提高生產效率，降低經營成本，使其獲取更多的超額剩余價值并轉化為利潤。

（二）科技對原生金融的推動演進過程

從貨幣自身形態的演化看，商品貨幣一金屬貨幣一紙幣一電子貨幣（比特幣，區塊鏈的技術應用）的過程都是在技術的推動下完成的。從貨幣的基本職能（價值尺度、流通手段，貯藏手段、支付手段、世界貨幣）、貨幣本身的形態到貨幣職能實現的途徑無一不是在科技的推動下，推動金融產業的興起、發展、創新改革及升級。

今天，技術的發展將銀行的服務空間拓展，不再局限于實體，通過移動支付打開了貨幣職能快速實現的通道。貨幣的流通也從線下走到線上，商品交換的頻次更多，商品的使用價值更快速地轉化為交換價值。金融嵌入的場景越來越豐富，金融服務更加平臺化，而對支付數據信息的獲取及高效處理也反過來對技術提出了前所未有的要求。可以說，無論市場經濟發展到哪個階段，都無須理論及數據模型去再次論證其正面互動關系的存在性。實踐已印證，科技一直是金融產業創新這駕馬車的輪轂。

（三）科技“賦能”金融在單向互動關系中占首要地位

在"2019中國金融創新論壇”上，其中有提道：金融科技的本質是科技運用，這意味著金融的科技運用需要回歸常識，而金融創新不是科技創新，是服務模式和商業模式的創新。后半句中對金融創新的理解過于忽視或弱化了金融科技創新的重大作用。“金融創新是服務模式和商業模式的創新”的核心概念一直以來不置可否，但在5G、人工智能、云時代里，科技已具備反哺的能力，科技創新將成為金融創新的底座，科技反哺金融的力量將是這輪金融創新發展的馬達，科技反哺金融后的“金融”才是本輪金融產業變革的意義。所以，金融創新是科技創新支撐下的服務模式和商業模式的創新。

以平安銀行為例，在“互聯網+”及中國經濟轉型的新風口下，平安致力成為智能時代的領航者，逐步從資本驅動向“金融十科技”雙輪驅動業務模式轉型。AI方面，通過AI技術面試官已面試了900萬人;云方面，平安云的特色是專有云，在金融、醫療、智慧城市上有獨特性，約590家中小銀行選擇平安金融壹賬通的產品，都在云上;區塊鏈上，2018年在整個區塊鏈有20萬億的交易量。傳統金融機構已經不遺余力地通過科技創新來推動金融科技化改革。

金融科技化的核心和目的是獲取金融體系構建及金融定價的基石——信息。這是金融市場不遺余力減弱“信息不對稱’，風險毒因的解藥。金融機構從某種意義上說，可視為數據行業，現實中，一家金融機構內部不同部門之間、不同業務條線之間、分支機構之間、都擁有各自獲取的數據信息，而這些數據及信息并未共享。信息壁壘游走在各種橫縱向關系中，所以對金融機構，特別是對銀行來說，金融科技的發展首先不是如何獲取數據信息，而是探索如何機構內共享、使用、整合數據，真正使已有數據產生價值。

科技“賦能”金融撬動的是整個金融行業的商業及盈利模式，將會對一個產業發展以無法預估的數據形態遞增其收益，這對新一輪金融創新改革至關重要;金融“賦能”科技，更多的是依托金融本身已有的產品設計、開發工具、信貸投放政策等要素，通過個性化設計后投入到高科技行業，考驗的依然是金融行業本身的輸出能力。這樣看來，科技“賦能”金融的互動關系更加深入對方的產業鏈，影響也更加深遠。本文認為，這種關系應在兩者的單向互動層面處于首要地位。

二、金融科技的發展對金融產業產生深遠影響

科技化、信息化、數字化的深入，將對金融產業的內部組織管理流程，產品應用推廣模式、服務供給方式、風險管控及處理模式等方面產生深遠的影響。

（一）重建組織管理流程

從金融機構的管理架構看，科技重塑其內部運轉流程，包括組織邊界模糊化、組織架構扁平化、管理決策信息化，利用數據庫或管理信息系統把大數據處理分析并轉化為有用的信息，最終通過知識化、數字化模型優化決策與管理，減少人工干預的數據及信息處理流程，從而極大地提高整個體系的組織管理效益。

以平安銀行為例，在人力資源管理上，開發“快樂平安”“HR-X”等兩大內部工作平臺，融合線上內部審批簽報，郵件跟蹤、考勤打卡、薪酬查詢、招聘信息發布等日常管理職能，大大提高了機構內工作效率;在商業模式上，為發揮平安集團多家子公司的綜合資源優勢，建立開發了“團金E”App，為一線經營機構及客戶經理提供集團子公司間撮合及需求信息發布平臺，實現資源共享，商機共享，提高了平安集團整體綜合解決方案的輸出能力。在員工培訓上，“知鳥;App在平安180萬員工培訓發展方面發揮重要作用，充分運用人工智能、聲紋識別、互動直播等前沿技術在培訓場景中實際應用。該種真正通過科技賦能的方法為員工發展提供通道的方式值得借鑒推廣。

這些科技運用的場景都在一定程度上解決了傳統金融機構的“粗放式經營”。我國中大型的傳統金融機構都或多或少存在組織架構復雜，協調部門繁多，部門之間對接效率低下，對客戶需求部門間反射弧存在差異，辦事低效等問題。更重要的是，同一機構內的部門間、條線間收益獨立結算，無法整合長期綜合收益真正為客戶降低成本，有效解決客戶需求等痛點。所以，金融機構亟待梳理及審視內部高耗能、低效率的組織管理環節，充分探討如何運用科技的手段解決機構內部組織架構傳導、辦事流程疏通、全鏈條反饋機制、營銷信息共享同步、綜合收益模型整合等多重問題，這將對傳統金融機構組織管理起到基石作用。

（二）營銷模式平臺化

科技作為要素，目的在于提高金融行業的生產效率。金融機構不再受限于實體物理網點的限制，更多向線上平臺發力，搭建線上金融超市，完善線上支付體系。金融的科技信息化、網點虛擬化、業務平臺化、服務智能化等網絡銀行的發展，使得更多的客戶可以進行更多低成本、高收益的金融交易，銀行更快速地將金融產品直接推送到終端客戶，更快捷地滿足客戶金融服務需求。

平安銀行過去幾年投入建設其口袋銀行（個人）、口袋財務（企業），不斷豐富對公、零售客戶的網銀功能，并開發了線上融資平臺，如橙E平臺、KYB（稅金貸）融資平臺、SAS（核心企業）供應鏈融資平臺等。未來任何一個客戶都可以在一個平面、一個使用終端滿足不同的金融需求。

但目前也存在平臺繁多，功能同質化問題，反而分散客戶流量。基礎營銷平臺應增加功能數量，吸引公域流量為金融機構基礎性產品提供線上營銷平臺;對于專業化強，產品針對性強的客戶群，開發個性化功能性平臺，加大對流程設計的探究，簡化流程，線上把控風險，爭取在較少人口實現較多辦理步驟，真正增加客戶的體驗感。

（三）產品內容創新化

金融科技的關鍵是技術對產品的創新，而不僅僅是金融機構內部優化、營銷及服務模式創新的工具。產品內容及形式的創新才是金融科技的本質。產品的創新能夠提升客戶的服務質量，提供更好的金融生活體驗，從而不斷挖掘大眾更多的金融需求，這是金融科技發展的初衷和動能。

金融科技目前基本都是圍繞區塊鏈、大數據、云計算、人工智能等四大技術領域展開。一旦技術無法再創新突破，產品同質化，則同樣面對金融科技發展的停滯。所以，如何運用技術解決金融機構不同版塊的應用需求，如何專注為實現金融產品內容及形式的創新提供技術支持，如何為金融產品內容及形式同質化尋求突破才是金融科技長遠發展的路徑。

（四）服務模式智能化

隨著互聯網金融和移動支付的快速發展，最直接的沖擊表現為銀行物理網點和中后臺人員數量的萎縮。根據銀保監會金融許可證數據統計發現，2016年至2018年，我國銀行物理網點共退出4591家，從2017年后半年開始銀行退出網點數目同比增速平均為55%，呈凈新增減少的趨勢，網點調整和轉型成為長期趨勢。這也將重塑金融機構的中后臺管理體系。柜臺人員需求量持續下降，其部分職能被AI客服、遠程操作等智能化方式代替;低端的中臺人員（簡單依托數據統計分析的崗位）也會被部分淘汰，區塊鏈技術應用及云平臺的大數據處理分析能力將遠超人腦，數據將比你更了解你的客戶。

以平安銀行為例，互聯網金融的高級產品總監和數據技術總監（AI、大數據）成為其兩大類人才需求方向。互聯網金融的高級產品總監負責線上金融產品需求與設計、建立營銷平臺、吸收客戶流量、創造收益，并形成客戶維護及流失的管理機制。數據技術總監負責搭建精準營銷的大數據系統平臺，支持金融機構線上獲客及提供服務的各種需求。

（五）再造風險管控流程

充分利用技術手段可以實現覆蓋資產業務的全流程管理，使得金融機構對風險的經營能力更強。貸前調查獲取的信息數據更加全面，貸中審查的數據分析更加精準有效，貸后風控要素更加顯性、預判更加準確、止損的快速響應（OCR）也更加高效。

技術的進步核心在于提高勞動力的生產效率，單個商品的勞動者投入越來越少。單個勞動者所推動的生產資料越多。哪個行業對人工干預的要求越少，反向對技術的革新越迫切。而金融科技的發展將減少人為因素的影響，讓金融行業的標準化、程式化的運轉更加高效;大數據、區塊鏈、云計算讓金融風險管控更加智能化，減少傳統人工收集企業經營信息的主觀紕漏及低效;大數據的應用拓寬傳統風險管控體系的邊界，將風控的觸手伸到企業的內部，讓金融更加接近企業。金融的風險體系會更加靈敏、牢固、安全。

三、堅守“金融科技”的科技屬性決定其發展前景

（一）金融科技與互聯網金融的區別

金融科技與互聯網金融存在同一性，兩者均通過搭建互聯網平臺實現金融經營活動。但在屬性、應用邊界等方面存在區別，搞清兩者的區別對金融科技的發展前景至關重要。

金融科技應始終堅守其科技屬性，以技術為手段更加深入金融行業的內部，重建金融行業本身金融產品設計、經營、銷售、管理等方面的運轉模式;金融科技基本可覆蓋應用于金融行業的內部升級改造及完整產業鏈的延伸。而互聯網金融雖然也是依托科技的力量，但其更多地表現為對金融經營模式上的場景拓展應用。金融科技相較于互聯網金融更加深入金融體系本身，覆蓋更加全面。從科技應用的角度來說，互聯網金融只是金融科技在經營模式層面的應用，歸屬于金融科技發展的一部分。

（二）“金融科技”的核心屬性

“金融科技”的核心屬性為去金融化的科技屬性。金融科技的參與主體為高新技術企業，其隸屬于高科技行業，而非金融產業，其產業鏈的下游為金融機構，主營業務收入來源為輸出金融類科技產品、信息系統而收取的商品及服務費。

科技企業的經營內容為研究開發與技術成果轉化。金融機構的經營內容為風險控制和風險定價。兩者的動機屬性不同，科技企業的金融化天生不會以風險管控為首要任務。目前市場上大多數科技企業的金融化主要盯住的是金融機構高額的利潤回報，一旦嘗到資本的甜頭，就蜂擁而至了。基本已無視大眾對信息獲取的容忍度及合規性，無視建立完善的風險評估體系及管控機制。最后，終究讓大眾為此“暴行”買單。

因此，金融科技的發展應堅守科技“賦能”金融的主線，只是賦能，不能通過技術化包裝變相從事金融活動，脫離金融業態的監管。金融科技的發展依托兩個要素的相輔相成，但邊界的區分將決定其發展道路的長遠。

四、金融與科技耦合嵌入發展的影響

（一）金融科技產業鏈的延伸裂變

金融與科技的互動關系中，勢必會發生兩個單體產業鏈的延伸裂變，從而催生新產業形態。科技為要素支持金融產業創新性改革的同時.會催生一批服務于金融產業的科技型公司。這種產業鏈的裂變方向分為兩個方向，包括金融產業體系內科技企業的孵化及互聯網科技產業體系內金融屬性的衍生組織。

金融產業體系內科技企業的孵化最典型及裂變速度飛快的，以平安銀行為例，平安銀行的品牌標識從原來的“保險、銀行、投資”變更為“金融、科技”，足見其在金融科技領域的雄心，平安科技公司的孵化（平安科技、金融壹賬通、智慧城等）迅猛發展并成功完成產品輸出，應用場景拓展上取得突破性的發展。平安大數據、平安AI和平安云等都已深度應用于平安保險，開發出“團體體檢”“360健康管理服務”“平安好禮”等多款爆款產品。平安好福利依托科技平臺真正實現了科技在企業員工福利和員工養老儲備中的充分延展，應用最廣泛的場景是自助理賠和人臉識別領取養老金。

科技產業體系內金融屬性機構的衍生，以BAT為龍頭的互聯網企業為典型。這些互聯網龍頭企業充分運用自己的互聯網屬性，迅速搭建金融產品體系，將金融產品第一時間快速推到客戶面前，販賣金融產品，獲取金融產業體系內的超額利潤。

但金融科技企業從設計及經營金融產品的理念與傳統金融機構有著實質區別，風險管控能力相對偏弱。其創新性的科技金融主體無法納入監管的框架，不具備原生金融本質，新型金融活動借用技術包裝后脫離傳統業務形態的監管。這些終將回歸到金融與科技互動關系發展后的邊界區分。互聯網金融經歷狂歡后的衰落也印證了該裂變方向更加復雜，需更加謹慎。

（二）智慧城市：科技與金融耦合嵌入的第三方應用

2018年7月12日深圳印發了《深圳市新型智慧城市建設總體方案》，致力打造國家新型智慧城市標桿市。智慧城市是政府資金、社會資本、市民資金匯聚的新領域。建設智慧城市將充分實現城市的人流、物流、信息流、資金流的協調高效運行。這會成為金融與科技耦合嵌入最強大的場景應用。但兩者產業屬性的不同也催生出偏金融性與偏科技性的智慧城市建設風格。

阿里巴巴旗下的螞蟻金服有支付數據、物流數據及城市交通、運營數據等信息流。在物聯網的浪潮下，阿里云與螞蟻金服成為推動阿里巴巴智慧城市建設的雙引擎。騰訊不斷強化“連接一切”的優勢，整合、開放人工智能、大數據、云計算、支付能力，賦能政務、醫療、旅游、交通等社會領域。由騰訊做平臺，運營商做網絡，再輔以一些其他科技公司合作開發應用，共同打造“數字政府”。

平安主要依托集團金融與科技雙驅動的力量全面參與智慧城市建設。平安主導開發"i深圳”政務服務App已成功上線，匯聚政務、公共、便民服務資源，真正實現了“一屏智享生活，一號走遍深圳”。主要產品體系主要圍繞“智慧財政、智慧司法、智慧交通、智慧安防、智慧生活、智慧醫療”等開發應用。

作者簡介：

郭曉蕊，平安銀行股份有限公司深圳分行.廣東深圳。