利率市場化與商業銀行風險承擔

潘功成

（三峽電力職業學院，湖北 宜昌 443000）

引言

利率市場變化包括利率決定、利率傳導、利率結構與利率管理的市場化，現階段利率市場基本成型，商業銀行之間的競爭也越來越激烈，2015年我國不再管理存款利率的上限，對銀行產生較大沖擊，考驗著商業銀行對風險的承擔能力。

一、利率市場化使得商業銀行承擔的風險

（一）信用風險

商業銀行的市場融資成本與本身的逐利動機對風險承擔水平提出要求，在信用方面如若不能保持人們對銀行的信任，很難抵御信用風險為銀行帶來的各方面損失。一方面，市場利率化的進程加快，需要商業銀行不斷朝著收益高、風險也高的項目方向發展，在盈利與安全性方面存在風險，導致銀行的信用風險危機。另一方面，利率上升增加了市場融資成本，壓縮了銀行客戶的利潤空間，加大了商業銀行的不良貸款概率，對銀行的運行業績發展帶來影響，降低銀行的客戶質量[1]。

（二）利率風險

商業銀行的存貸利差空間縮小，是利率化增加的表現。商業銀行的利率敏感性缺口加大，是利率風險加劇的間接渠道。市場變化的不穩定性導致無法快速梳理利率的變化，負債結構與敏感性資產對應不足，將導致利率結構期限的不穩定，利率敏感性缺口被放大，商業銀行的利率風險被不斷放大。

（三）資金流動風險

資金流動是商業銀行的必要運作，利率市場化過程中，各個銀行之間的經濟關系聯系密切，如若商業銀行的信用等級差、錯誤資產配置等問題的發生，都有可能通過傳導作用造成大范圍的負面影響，各個金融機構之間形成的復雜的債權與債務關系，一經遭到破壞，無法維持機構的正常運行，將會全面發生資金流動風險，造成全局的金融危機。

二、商業銀行承擔利率市場化風險的有效措施

利率市場化對商業銀行經營具有較大的影響，隨著市場環境的不斷變化，商業銀行無法把握利率的變化，在資金周轉與銀行項目開發上具有局限性。商業銀行可以通過有效措施的開展，積極承擔利率市場化帶來的風險，對風險進行有效的預防、控制與抵消。保障商業銀行的經濟效益。

（一）政府部門把握政策力度

商業銀行現階段是金融市場的重要組成部分，利率市場化是當前市場利率發展的重要形式，二者的相互促進需要政府部門綜合考慮市場經濟形式，把握政策力度。首先，在改革層面，采取漸進式的改革方式替代突發式的改革方式，循序漸進的開放利率管理力度，避免過度干預市場活動方向，緩和利率市場化的進程，降低對商業銀行的沖擊幅度。再次，在面臨利率市場化帶來風險的同時，應當適度對以商業銀行為代表的金融企業進行有效的監管，掌控市場競爭的強度，通過減少競爭，提高商業銀行的風險承擔能力。

（二）加強風險防范意識

利率市場化是一個過程，在這個過程中，商業銀行想要在市場的不斷變化下實現可持續發展，就要加強風險防范意識，20世紀90年代發生的大和銀行事件、96年的墨西哥金融危機、97年的亞洲金融危機事件等，提醒著我國商業銀行發展應當對自身的信用風險、利率風險與資金流動風險進行有效的管理。首先，商業銀行應當在市場變化中明確自身的發展趨勢與方向，現階段商業銀行的相關職能有調節經濟、信用創造、信用中介、支付中介與金融服務等，在利率市場化的變化下，商業銀行應當對此進行充分的理解與觀察，并結合自身的業務發展情況合理推進發展戰略，通過發展方向的規劃來規避風險。其次，商業銀行應當充分考慮利率市場化對銀行中各項業務帶來的影響與風險，對各項業務進行有效的分析，做好針對性的風險防范措施，在各項業務運行過程中注意受利率市場化影響產生的問題，提高對各項業務運行的關注度，通過各個環節的掌控有效規避風險。最后，商業銀行可以聘請專業化的市場專家、融資專家等對銀行中的各項業務運行提出針對性的風險評估，提高銀行職員在工作上的風險規避意識，通過對銀行全職員的教育分析，提高銀行整體的風險防范能力。

（三）構建風險管理體系

商業銀行的利率市場化風險管理是一項復雜的工作，面對市場環境的變化以及利率變化帶來的不確定因素，風險管理工作的開展需要構建與完善風險管理體系，提高商業銀行對利率市場風險的應對能力。首先，在業務范圍上，商業銀行應當拓寬利率的相關業務，為民眾提供多元化的利率服務，并對銀行中的客戶與業務進行有效的管理，提高各項業務的專業性與系統性。保證利率業務的有效開展與實施，增加商業銀行盈利的可能性。其次，積極調整與完善商業銀行的經營管理工作，通過大數據技術的引進與應用，對客戶以及資金周轉的各項數據進行有效的整合與分析，通過數據的有效整理提高銀行的經營管理水平。并通過有效的數據控制，加強對銀行經營的管理與控制。最后，商業銀行管理系統的更新，對現代化信息技術的有效應用，能夠通過市場信息的搜集與整理，分析利率市場變化為金融機構帶來的風險變化，國內的商業銀行已經開始引進試用國外相對成熟的技術模型，如建設銀行引入的穆迪評級內核，交通銀行的世行資助項目中的信貸流程改造以及深圳發展銀行的大集中管理系統等，信息化技術能夠加強商業銀行的風險管理體系的構建水平，提高商業銀行的風險承擔能力[2]。

結束語

總而言之，利率市場變化使得商業銀行承擔信用風險、利率風險與資金流動風險，通過政府部門把握政策力度、加強風險防范意識、構建風險管理體系、加強風險控制能力等手段，能夠有效提高商業銀行的風險承擔能力與控制能力。