以數(shù)字金融助力小微企業(yè)

黃卓

春節(jié)以來，新冠肺炎的疫情發(fā)展牽動著全國人民的心。一方面，武漢市和湖北省的其他縣市仍然面臨巨大的防治壓力；另一方面，湖北以外省份的企業(yè)復(fù)工也受到影響。

疫情防治和復(fù)工困難，給全國的小微企業(yè)帶來巨大經(jīng)營壓力，尤其是依賴線下門店和外來勞動力的行業(yè)，如餐飲、零售、文化娛樂和其他服務(wù)業(yè)等，業(yè)務(wù)基本停擺，但門面租金和員工工資的剛性支出并未減少，這容易造成小微企業(yè)大面積的現(xiàn)金流枯竭，難以度過這個寒冬。

如何更有效幫助小微企業(yè)和個體商戶？金融科技和數(shù)字金融將發(fā)揮不可替代的作用。

在過去10年中，數(shù)字金融的發(fā)展成為中國金融業(yè)最重要的創(chuàng)新。螞蟻金服、騰訊、京東數(shù)科等金融科技企業(yè)依托自身的技術(shù)優(yōu)勢和平臺規(guī)模，為數(shù)十億個人和幾千萬小微企業(yè)提供了移動支付、消費金融和網(wǎng)絡(luò)貸款等金融服務(wù)，促進了中國的網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟和數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展。

在數(shù)字普惠金融方面，中國的金融業(yè)走在了世界前列，也獲得了國際金融監(jiān)管機構(gòu)和業(yè)界、學術(shù)界的密切關(guān)注。這次的新冠肺炎疫情給中國實體經(jīng)濟帶來的需求、供給和流動性的三重沖擊，也是對中國金融體系和數(shù)字金融行業(yè)的一次重大考驗。

目前，居民和小微企業(yè)的支付、理財、貸款和保險等基本金融需求，都可以足不出戶地通過移動終端來完成，這和2003年非典隔離時期相比有了巨大改變，可以極大地減少因金融需求的外出活動。

同時，24小時在線的金融服務(wù)也降低了因疫情隔離和銀行物理網(wǎng)點關(guān)閉對商業(yè)活動的不利影響，支持越來越多的小微企業(yè)在疫情期間，把業(yè)務(wù)從線下轉(zhuǎn)到線上，利用無接觸快遞、遠程辦公等新型模式堅持營業(yè)，方便居民的同時也降低了商家的經(jīng)濟損失，保持了中國經(jīng)濟的活力和韌性。

2月11日公布的“螞蟻金服線上小微調(diào)研”顯示，80%的小店表示面臨資金缺口，近七成受訪者認為，若有資金支持可以度過難關(guān)。但是，如何保證為這些小微企業(yè)提供精準有效的信貸支持并不是一件容易的事情。數(shù)據(jù)顯示，約半數(shù)受訪小微企業(yè)的資金需求在1-10萬元之間，而且約有三分之一的經(jīng)營者以前從未獲得過銀行貸款。因此，應(yīng)該充分發(fā)揮金融科技企業(yè)和中小銀行、互聯(lián)網(wǎng)銀行的數(shù)據(jù)、技術(shù)和平臺優(yōu)勢，更好地服務(wù)普惠金融主體的融資需求。這有利于盡快恢復(fù)市場信心，增加市場活力，穩(wěn)定就業(yè)，降低疫情沖擊對低收入人群的不利影響。

此前，央行宣布“在疫情防控期間向主要全國性銀行和湖北等重點省（市、區(qū)）的部分地方法人銀行提供總計3000億元低成本專項再貸款資金”。為了保證最廣泛的小微企業(yè)能夠被及時覆蓋，我建議央行在這3000億專項資金之外，再增加一定數(shù)量的小微企業(yè)專項貸款，定向提供給中小銀行和互聯(lián)網(wǎng)銀行，專門支持在疫情中遭受重大損失的小微企業(yè)。此外，也可以考慮允許有風控能力的中小銀行和互聯(lián)網(wǎng)銀行通過銀行間債券市場，增發(fā)一定數(shù)量的小微企業(yè)信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，鼓勵銀行降低面向小微企業(yè)的貸款利率。