我國金融業與其他產業間的關聯關系研究

摘要：投入產出模型是一種分析產業間關聯關系的成熟方法。本文在2017年我國投入產出表的基礎上合并149個二級產品部門得到第一產業、第二產業、第三產業（除金融業）和金融業四部門的投入產出簡表，計算并得到其直接消耗系數、完全消耗系數、增加值系數、影響力系數和感應度系數。為了更好的體現金融業在42個一級產品部門中的地位，計算并得到42個一級產品部門的關聯度系數，以此來分析金融部門與國民經濟其他41個部門之間的關聯關系。在這些分析的基礎上本文得到一些結論并據此提出一些建議。

關鍵詞：投入產出模型;產業關聯;關聯度系數;完全消耗系數

中圖分類號：F832.3 文獻識別碼：A 文章編號：2096-3157（2020）11-0129-02

一、引言

改革開放以來，我國金融業穩定發展并壯大，金融業在國民經濟中的份額逐步提升，特別是黨的十八大以來，多層次多功能的金融市場體系不斷成熟完善，為我國其他產業的健康發展提供了有力的金融保障。但是，與其他發達國家相比，我國金融業的綜合發展水平還是不高，難以為國民經濟高質量發展提供強有力的支撐。同時，金融業“牽一發而動全身”的特點使得其在國民經濟中占據核心的地位，其發展質量不僅關系到自身，還關系到其他產業的發展。

投入產出模型是一種分析產業間相關關系的成熟方法。投入產出表為學術界專家研究我國金融業與其他產業間的關系提供了詳實可靠的數據資料。羅君（2008）基于2002年的投入產出表分析了我國金融業發展現狀，結論表明國民經濟對金融部門的拉動作用強于金融部門對國民經濟的拉動作用。耿獻輝（2010）對金融業進行了分析，得到金融業增加值中的固定資產折舊部分較少。顧茜（2019）基于2012年投入產出表，分析了金融業與三次產業間的關聯關系，結論顯示金融業與三次產業間的關系薄弱，不足以推動整個國民經濟的發展。

本文基于2017年我國投入產出表，從產業關聯的角度分析金融業與三次產業間的關系，為金融業促進國民經濟更好更健康的發展提出一些建議。

二、實證分析

1.四部門投入產出表分析

投入產出表是反映各部門間聯系的一種平衡表，其將所有部門放在一個表內，通過部門間的直接消耗價值量（價值型投入產出表）來反映各部門間相互依存的密切程度。我國最新的2017年投入產出表總計有149個二級產品部門，本文根據需要將其合并歸總為四大部門，分別為第一產業、第二產業、第三產業（除金融業）和金融業，并計算得到表1我國2017年投入產出簡表。

從表1可以看出第二產業對其自身的直接消耗價值量最大，每生產一單位第二產業部門的產品需要直接消耗本部門產品75萬億元;金融業部門對第一產業部門的直接消耗價值量最小，每生產一單位金融業部門的產品直接消耗第一產業部門的產品為9.1億元。增加值又稱初始投入，反映的是該部門生產過程中所創造的新增價值。表1顯示第三產業（除金融業）部門2017年新創造的價值最大，為37萬億元;其次為第二產業部門，為33萬億元。

2.四部門間的投入系數分析

在表1的基礎上計算可以得到表2的一系列投入系數表，其中包括直接消耗系數、完全消耗系數、固定資產折舊系數、勞動者報酬系數和社會純收入系數。

（1）直接消耗系數

從表2直接消耗系數橫行來看，金融業對自身的直接消耗系數最大，為0.084，第三產業（除金融業）對金融業的直接消耗較大，為0.052，而第一產業對金融業的直接消耗最少，每生產一單位第一產業部門的產品直接消耗金融業部門0.013的價值。

從表2直接消耗系數縱行來看，金融業每生產一單位產品對第三產業（除金融業）的直接消耗為0.289，對自身的直接消耗為0.0834，對第二產業的直接消耗為0.0542，對第一產業的直接消耗最低，近似只有0.0001。

（2）完全消耗系數

完全消耗系數矩陣用B表示，其中的元素bij代表j部門每生產一單位價值的產品所完全消耗i部門產品的價值量，是直接消耗量和各次間接消耗量之和。完全消耗系數矩陣B的計算公式如下：

從表2完全消耗系數橫向來看，金融業自身的完全消耗系數最大，為0.127，第三產業（除金融業）對金融業的完全消耗較多，為0.096，而第一產業對金融業的完全消耗較少，只有0.04.

從表2完全消耗系數縱向來看，金融業對第三產業（除金融業）的完全消耗為0.481，其次為對第二產業的完全消耗，對第一產業的完全消耗最少，只有0.024。

（3）增加值系數

從表2得到，金融業的勞動者報酬系數為0.257，僅僅高于第二產業的勞動者報酬系數。說明金融業對勞動力的依賴程度不如第一產業和第三產業的高。原因也很簡單，第一產業是典型的勞動密集型產業，第三產業以服務業為主，對勞動的需求較高，而第二產業以制造業為主，對該產業起支撐作用的是機器設備而非簡單地人力勞動的投入。

表2得到，金融業的固定資產折舊系數為0.024，僅高于農業的固定資產折舊系數。表明金融業單位產值消耗0.024的單位的固定資產，對固定資產的依賴程度較淺。

社會純收入系數是生產稅系數和營業盈余系數之和。

表2得到，金融業每單位產出創造0.293的社會純收入，是4個產業部門中最高的。對社會純收入系數進一步分解發現金融業的營業盈余系數為0.235，對社會純收入系數的貢獻很大，說明金融業整體的盈利能力還是比較可觀的。

3.四部門的產業波及效應分析

為了更好的研究四部門之間的產業關聯關系，本部分分別計算各部門影響力系數和感應度系數并進行排名。同時由于影響力系數和感應度系數反映的方面不同，本部分采用關聯度系數對四個部門的影響進行排名得到表3。

由表3得到，影響力系數最大的是第二產業，說明第二產業對其他產業部門的拉動作用較強，同時其他三個產業部門的影響力系數不及1，說明它們的拉動作用不及社會平均水平。感應度系數最大的也是第二產業，值得注意的是第三產業（除金融業）的感應度系數近似于1，達到了社會平均水平。關聯度系數最高的也是第二產業，說明從四部門的角度看第二產業對其他產業的波及強度較深，與其他產業部門間的關系較密切。

4.四部門的產業波及效應分析

由于表3是從4個產業部門的角度分析金融業與其他產業間的關系，而金融業只是國民經濟分類的42個部門中的一個部門，以上分析還不能很好的體現金融業的重要地位。那么本部分將從42個部門的角度分析金融業對其他產業的波及程度。

金融業的影響力系數只有0.74，在42個部門中排名第三十六;感應度系數為1.68，排名第八;關聯度系數在2.42，排名第八。說明金融部門對其他部門的拉動作用較弱，低于平均水平，而較為容易受到其他部門的需求拉動，屬于感應關聯型部門。

三、結論與建議

1.結論

本文通過投入產出模型對金融業和其他產業間的關系研究，得到以下結論：（1）我國金融業對第三產業（除金融業）部門的直接后向關聯關系最密切，而其他產業部門對金融業部門的直接后向關聯關系不如金融業自身密切。（2）我國金融業對第三產業（除金融業）部門的完全后向關聯關系最密切，對第二產業的完全后向關聯關系次之，對第一產業的完全后向關聯關系最弱;其他產業部門對金融業部門的完全后向關聯關系也不如金融業自身緊密。（3）金融業對勞動力的依賴程度較弱，對固定資產的依賴程度和第一產業部門相差無幾，但其社會純收入系數比較高，尤其是營業盈余系數。（4）在四部門產業關聯系數表中，金融業一個一級產品部門和第一產業5個一級產品部門的關聯度系數近似，在42個一級產品部門中金融部門的關聯度系數排名第八，高于社會平均水平。

2.建議

根據以上的結論，得到如下建議：（1）在制定產業政策時既要考慮各產業間的直接關聯關系和完全關聯關系，也要考慮間接關聯關系，注重各產業的協調發展。（2）我國金融業屬于感應關聯型部門，金融部門產出的增加對其他部門的拉動作用弱，但較為容易感受到其他部門的拉動。因此要加大金融服務實體經濟力度，以實體經濟的發展反哺金融業的發展。（3）應加強對金融部門的宏觀監管和調控，堅決打贏防范化解金融風險攻堅戰，減少金融風險對其他產業發展的影響。

參考文獻：

[1]羅軍.中國金融保險業的投入產出分析[J].北京郵電大學學報（社會科學版），2008，（03）：39～43.

[2]耿獻輝.基于投入產出表的中國金融業分析：結構與關聯[J].上海金融，2010，（07）：10～13.

[3]顧茜.我國金融業與三次產業關聯分析：基于2012年中國投入產出表[J].中國集體經濟，2019，（12）：12～13.

[4]楊治.產業經濟學導論[M].北京：中國人民大學出版社，1985.

作者簡介：

姜黎明，供職于中國建設銀行股份有限公司麗水分行。