互聯網金融模式下中小企業融資問題研究

【摘 要】 互聯網金融的發展，云技術的應用，使得眾籌融資模式等融資模式的發展，能有效解決中小型企業資金匱乏、貸款期限短等問題，推動中小型企業健康發展。本文針對互聯網金融背景下中小企業融資問題進行研究，具體以A公司為例，深入分析該公司目前在互聯網融資背景下的融資問題，分析出現融資困難的主要原因，并結合A公司發展的具體情況以及融資實際問題，提出了具體的改善建議，希望能夠為我國中小企業能夠實現融資渠道的擴展，更好的獲得企業運營資金提供一定的建議。

【關鍵詞】 互聯網金融 中小企業 融資研究

一、互聯網金融模式下中小企業融資問題概述

（一）互聯網金融。互聯網金融是依托互聯網平臺等，將傳統線下金融機構與互聯網企業進行融合，實現企業資金的有效融通。企業通過網絡平臺獲取資金并進行投資，網絡平臺提高金融信息中介服務的一種新業態的金融服務模式。

（二）中小企業及其融資渠道。中小企業是人員規模、經營規模相對較小的企業，包括中型企業、小型企業和微型企業。中小企業融資渠道主要有以下幾種：銀行借貸、親戚朋友、民間借貸、小額公司、商業信用等。

二、A公司融資現狀分析

A公司資金需求量小，需要方便快捷的貸款手續，基于上述兩點特征，發展初期來自民間的資金更能滿足A公司的要求。但是民間融資往往是不成熟的，缺乏法律保護的，一方面，民間融資過高的利率，雖然完成了目前的資金周轉，但卻由于以后需要還的利息超過了企業的利潤，使企業最終走向破產。另一方面，民間融資缺乏正規的監管機構，極易變成非法集資，這不僅給資金提供者帶來了損失，也使社會產生了不穩定因素。A公司掛牌后，根據公司年報數據，2017年短期借款600萬，無長期借款融資，公司2018年短期借款共700萬，無長期借款融資，資金需求較大。

三、A公司融資問題及原因分析

（一）融資成本高。中小企業向銀行借貸利率較高，缺乏完善的財務管理制度，容易出現財務信息混亂，財務信息透明度不高等問題，進而使得銀行貸款審批過程受到影響。銀行重點關注中小型企業財務狀態等信息內容的考察，增加了企業銀行貸款的審核時間和費用，中小型企業貸款的成本也逐漸增加。

（二）融資風險高。（1）信用風險?；ヂ摼W金融背景下，小微企業信用問題較為突出，一方面，現有信用機制缺乏，互聯網金融平臺無法對小微企業信用進行全面把控;另一方面，小微企業缺乏信用建設理念。（2）網絡安全風險?；ヂ摼W技術使互聯網平臺數量大幅度增加，通過互聯網平臺建立融資渠道的企業面臨更多競爭。爭奪用戶信息成為新一輪競爭方式，一旦用戶信息落入詐騙分子手中，會給用戶帶來損失，降低用戶對互聯網金融的信任。（3）信息不對稱。中小型企業缺乏專業的財務人員，很多沒有完善的財務制度，企業無法形成完整的財務信息，企業的財務信息透明度不夠，中小型企業缺乏風險防范與信息披露意識，造成銀行等金融信貸機構與中小型企業之間的信息不對稱。

（三）管理結構不完善。（1）缺乏專業人才。中小企業的電商營銷規模有限，難以最大限度體現互聯網金融模式的優勢。并且互聯網上的信息是海量的，要求工作人員要擁有較強的業務能力，正因為人才專業性發展不足，導致人為失誤難以避免，無法體現中小企業利用互聯網金融模式解決融資問題的效果。（2）缺乏相關法制度律保障。當前，我國政府對于互聯網金融方面的監管還存在滯后的地方，相關的法律保障還不夠健全，使得大量的違規產品混入到了互聯網金融結構體系當中?；ヂ摼W借貸平臺已經成為當前融資發展趨勢之一。要適應這一融資趨勢，為其提供規范化的保障，更好地促進互聯網金融服務發展。

四、完善A公司融資對策

（一）減少融資成本。（1）加強財務管理。A公司目前最需要做的是提升互聯網融資方面的相關知識，并對財務資金管理進行進一步的加強。A公司需要進一步的適應市場環境，進一步的將自身的財務管理進行優化與提升，積極的對于互聯網金融的產品進行了解，主動的投身到互聯網金融當中去，通過完善自身的財務管理的方式方法獲得更多的發展資金。（2）拓寬中小型企業互聯網融資渠道。大型銀行作為企業融資的主要源頭，對于企業的資金周轉起到很大的作用。大型銀行仍是中小型企業融資，解決資金不足的必選項。然而，由于中小型企業條件限制，往往達不到銀行的要求，向銀行申請貸款往往得不到審批，融資無法實現。（3） 提升信用水平，提高借貸效率。企業要不斷增加互聯網交易記錄，為信用評判提供更可靠的依據，最終達到提高貸款審核通過率的目的。面對該情況，作為線下傳統實體產業的中小企業就應積極和互聯網企業合作，根據自身實際情況建設互聯網營銷平臺，爭取完全將業務整合到網絡合作商的主線活動之下，在提高銷售額的同時增加客戶量，進一步促進組合消費，構建良性循環。

（二）降低融資風險。（1）設立征信體系，保障交易信任。提升中小企業誠信發展的意識。設立征信體系為交易雙方信任提供保障，解決互聯網交易雙方存在的信任問題。設立完善的征信體系，需要搜集相關信息。要幫助社會不同行業和機構之間加強合作，為征信機構提供有用信息。（2）注重網絡化平臺的完善建立。借助互聯網技術發展而來的融資方式需要完善相關技術，為中小企業融資提供便利。完善相關硬件和軟件設施，重視網絡技術研發，增強網絡技術發展水平，設計符合我國互聯網發展實際的網絡借貸平臺。

（三）完善管理結構。（1）重視培養專業人才，提供融資的人才保障。互聯網金融機構要加強對復合型人才的培養，從源頭上防范可能出現的風險，中小企業也要大力培養專業能力強、技術過硬的財務人員，有效規避互聯網融資環節可能遇到的風險，擺脫融資困境。（2）完善相應的法律法規，不斷加大監管力度政府部門要基于對國外規定的參考，結合國情和互聯網金融模式應用情況，及時制定有意義的、可行性高的法律法規，盡可能預防騙貸、非法集資等現象的發生。通過加大監管力度維護中小企業融資利益。

五、結語

本文重點以A公司為例，對于其融資情況進行具體的分析，同時探討在互聯網金融背景下A公司融資困難的具體情況，并提出相關的完善建議。一方面能為A公司提供理論指導，同時也豐富了融資難相關理論。

【參考文獻】

[1] 王佳瑞，王博超.互聯網金融下科技型中小企業融資模式創新研究[J].時代金融，2018，（16）：105-107.

作者簡介：劉碩碩（1999—），江蘇徐州，本科，研究方向：財務管理、小學教育。