企業財務預警機制研究

于志君

（長白山旅游股份有限公司，吉林 延吉 133613）

現如今，隨著經濟、政治形勢的不斷變化中，企業為實現自身長遠發展就必須謹防財務危機甚至是破產，相應的就需要高層管理者具備這一預見能力。在財務預警體系的幫助下，高層管理者能夠合理預測財務危機，指導各部門采取一系列切實可行的預防措施，確保能夠在瞬息萬變的環境中幫助企業實現不斷發展與壯大，因此企業十分有必要深入研究財務預警機制。通過開展這項研究作業，除了能夠滿足企業自身發展需求之外，還與相關部門的需要相符，如債務人、投資人等利益相關者與證監機構[1]。

一、構建財務預警機制的重要性

（一）幫助利益相關者制定正確決策

站在投資者的角度上，是否投資一個公司或者到底投資多少，就離不開相關信息的幫助，諸如歷史資料等，且還需要準確的評估公司的發展前景，因此為充分保證投資者的合法權益，就不能單純的借助一些證券監督委員會所制定的制度。站在債權人的角度上，放貸的首要問題就在于安全型，其次才是收益性，因此為充分保證利益相關者的利益，就必須建立一個相對健全的財務預警體系。

（二）準確預測企業所面臨的財務風險

借助財務預警模型，能夠幫助企業預測出現財務風險的可能性，為明確企業發展情況可以從各種指標中獲取到，在此基礎上可以制定一個科學、合理的財務經營方案來有效的規避財務危機。同時，證券監督部門制定了許多基于公司虧損程度的制度，諸如ST制度、退市制度等，為準確的判斷企業發生財務危機的可能性，監管部門可以借助各種財務指標，通過強化事前監督可以有效地規避事中監督、事后監督。

二、財務預警機制的功能介紹

（一）信息搜集

鑒于企業在生產運營中的相關資料信息，諸如市場競爭形勢和政策法律等，搜集起來以后有必要對比企業自身的財務信息、經營情況，而這也是構建財務風險預警機制的前提條件與首要任務[2]。

（二）實時監管

通過實時監控企業的日常生產經營活動，可以科學的對比與分析企業的實際運營情況與預期目標、計劃，對其中的差異化進行仔細查看，在此基礎上建立財務風險預警機制可以更好地預測、監控企業的實際運營情況。

（三）風險預報

在財務預警機制的幫助下，能夠準確地預測企業財務狀況的發展趨勢與變化情況，主要方式就在于利用收集到的與企業有關的信息資源來對比企業自身實際經營情況，以此可以更為準確、靈活地反映出企業財務風險發展變化的各項指標與指標體系，在此基礎上利用梳理統計方面的知識可以更好地計算各項財務指標。

（四）發現風險

企業財務風險預警過程與中醫把脈診斷病人病情的過程相似，通過整體把控企業財務運行情況，可以實時分析企業監管結果，并利用現代化企業管理技術對企業整體經營情況做出科學的判斷，及時發現運行中的風險與漏洞，從而能夠及時找出風險根源。

（五）規避風險

通過總結與分析企業自身實際經營中的風險與處理、解決經驗，在汲取到相關教訓以后，便于在企業日常生產管理中利用風險管理機制來轉變這些經驗教訓為一定行為標準規范，這對于幫助企業不斷增強自身抵御風險的能力十分有幫助，還能夠在今后的生產經營活動中有必要的規避類似問題。

三、現代企業財務預警機制現狀

（一）財務信息與預警體系建設之間存在對接差異

在企業日常生產經營管理過程中深受財務信息數據的影響，為此預警體系需要有效對應財務信息，但是在對接過程中依然會面臨這樣或那樣的差異。當前，尚未有效的銜接企業財務信息與預警體系，企業盡管形成了屬于自己的財務信息管理信息切具備財務預警信息功能 ，而在企業實際運行過程中不能有效的共享、融合信息，從而不利于充分發揮企業本身所具有的財務預警體系功能。

（二）財務預警體系制度建設缺乏完善型

當前，一些企業尚未建立與之相適應的財務預警體制制度，內容不完善、責任劃分不明確、不能約束部門工作程序、不能科學的評估財務預警信息、實際工作不具專業型燈，由此很難提高財務預警體系的工作效率[3]。

（三）風險評估缺乏專業型

在現代企業的管理工作中側重于建設財務預警體系，但是缺乏風險評估。財務風險的定性并不能根據特定方法進行，企業不重視確定財務風險指標，因此很難引起內部重視，相應的導致各項風險的評估都不具專業性，諸如風險測量等。

（四）財務預警體系不具功能性

企業財務風險種類繁多，財務風險客觀存在且具有一定潛在性，并不以企業發展為轉移。特別是在現代企業中面臨的競爭壓力大，就要求所具有的財務預警體系能夠實現提前報警與預測。具體預報時有必要從多個方面出發，諸如收集、整理、分析、管理財務信息等，但是當前財務預警體系多不具備功能性，究其原因就在于功能單一，從而很難將該體系所具有的風險防控作用充分發揮出來。

四、企業財務預警機制研究

（一）強化事前防范

第一，企業有必要對自身發展軌跡、發展特點做出心中有數，并根據行業發展需求來制定響應的財務預警防范措施，側重于防范多發性財務風險，做好前期應對準備工作，如此一來能夠有效規避財務風險的進一步擴大、蔓延，為此企業在日常開展財務管理工作時有必要強化內部控制，重視自身治理結構的改變，對相關管理制度進行不斷規范，從而才能為各項財務數據信息的真實性、可靠性提供充足的保障。第二，在財務管理工作中能夠側重于優化資本，利用多元化的方式來做好籌資工作，最大限度地降低風險，科學的組合企業負債， 這對于減少負債數額至關重要。第三，資金作為企業的發展命脈，為防止出現資金斷裂的情況，就需要及時催促應收賬款，保證能夠高效的利用資金，進而能夠正常的運轉整個資金鏈，加快資金的流動速度[4]。

（二）健全財務預警體系與分析

通過建立一個相對健全的財務預警體系能夠及時、全面的分析企業財務預警體系，還能夠根據自身發展情況來全面分析、預測不同經營周期的財務情況，深入分析那些比較重要、多發性的財務風險，且能夠強化實時監督。同時，企業有必要結合自身實際情況來調整、更新財務預警方式，充分保證預警準確度與財務預警的準確性。

（三）優化財務風險預警模式

當前，企業有必要結合自身實際情況來優化財務風險預警模式，并建立與之相適應的財務風險模式，在此期間功效系數法是一種常用方法。該方法的根本重點就在于指定財務風險預警指數為兩個象限，然后根據指標范圍并利用加權平均法來綜合分析、反應財務風險情況。如果能夠利用功效系數法來建立企業財務風險預警模式，則計算時有必要結合綜合功效系數，科學的設置權重、確定單項功效系數，在相關環節一次性完成模型構建工作，如指標分類、標準值界定等。

（四）制定科學的財務預警指標

在某種程度上可以從企業的發展方向、經營水平、債務與盈利能力上來反映出財務預警指標。而企業發展主要在于未來的規劃，為更好地衡量一個企業的成長速度可以聯合利潤率、收入率來實現；在評估企業的經營水平時可以嚴格按照企業的總產值，經營情況的檢測可通過觀察是否在規定時間內收回應收賬款和存貨周期來實現。為最大限度地發揮財務預警所具有的作用，就需要企業對這些指標進行全面、合理的選擇[5]。

五、結束語

總之，企業為進一步提高自身競爭力，就必須做好管理工作。而財務管理作為組成企業管理的一項重要內容，做好財務管理工作能夠強化自身的風險預警能力。為此，要求企業全體工作人員都必須具備一定風險意識，在實踐過程中監理相應的財務預警機制，在明確這一機制的作用、功能之外還需及時發現其中所存在的問題，在此基礎上經過深入的思考與分析來提出相應的解決措施。