旅游開發投資企業財務風險特點與控制措施

朱雙珠

（臺州市路橋區陸海建設集團有限公司，浙江 臺州 318000）

旅游行業的興起與發展可以反映出一個國家現階段的總體發展水平與人民群眾的生活質量，只有生活質量得到了全面改善，人們才可以運用手中的可支配收入開展相關的旅游活動，而在旅游享受到旅游帶來的精神愉悅的同時，旅游企業也可以得到較為可觀的利潤回報，為國民經濟與社會發展貢獻出更多的力量。隨著旅游業發展速度的顯著提升，旅游業的國際化趨勢逐漸顯現，因此管理人員更需要對財務風險進行全方位的分析與把控。

一、旅游開發投資企業財務管理與財務風險概述

旅游行業涵蓋的領域較為廣泛，其中囊括了餐飲業、交通運輸業、旅游景點等多個方面，財務管理是旅游開發投資企業管理工作中的重要組成部分，其內部資金的科學化運營以及實現利潤收益的最大增幅均需要借助財務管理手段加以實現，從而有效實現企業價值的最大化。近些年，旅游行業在發展的同時，更多的管理者也認識到了財務管理工作的重要價值，運用何種策略進行積極改進也是管理人員最為關注的焦點。旅游業的外部環境容易受到多重因素的影響如市場競爭水平、國際環境等，而旅游開發投資企業作為具有獨立參與權的主體，經營管理的全過程勢必與各種風險緊密相連，并進一步對旅游開發投資企業的最終收益產生影響。旅游開發投資企業財務管理與其生產經營過程中產生的財務活動與財務關系有著密切的聯系，這一管理活動屬于復雜的、綜合性的管理工作，其管理的最終效果會對旅游企業的經營運作與發展產生重要的作用。現階段，旅游開發投資企業雖然獲得了一定的利潤收益，然而其未來發展易受國內外政治環境、經濟發展速度等復雜情況的影響，加之財務風險的擴大，也在不同程度對企業的盈利能力與發展水平造成了一定的影響。鑒于此，針對該類型企業的財務管理工作以及財務風險要素進行把控是非常有必要的，應引起廣大管理人員的高度重視。

二、旅游開發投資企業財務風險分析

旅游開發投資企業財務風險劃分為兩個方面，即系統風險與非系統風險。非系統風險的防范措施較為理想，而系統風險的可控性較差，容易受到外部各種因素的沖擊而產生變化，如國家大政方針、整體市場環境、突發的自然災害等情況。本文將對此進行分析。

1.系統風險分析

這里所說的系統風險分析主要是從更加宏觀的角度進行的剖析，即大的社會層面。政府制定的政策規范以及現有社會環境的變化會對旅游開發投資企業產生較為明顯的沖擊，旅游企業涉及到的潛在客戶是在收入有盈余、有閑暇時間、整體市場環境穩定的基礎上才會開展的旅游活動，一旦外部的市場環境發生變化，如出現政治環境動蕩、自然災害突發或是其他不利于旅游的因素，那么游客的情況就會出現明顯的改變，最直接的就是數量方面的驟減，在這種情況下勢必會對該類型企業的最終收益產生直接的影響，財務風險也隨之產生。與此同時，匯率的變化以及各種市場因素也會影響旅游開發投資企業的長遠發展，而針對大環境發生的變化企業往往無從下手，也無法憑借自身的力量作出較為有效的改變。如果政治格局長期處于一種動蕩的環境之中，人們的旅游意愿就會隨之下降，出于各種綜合因素的考量，很難產生直接意愿進行旅游消費。

2.非系統風險分析

（1）籌資階段

企業要運行、要發展，就需要在原有經營格局的基礎上進行調整，使現有的規模得到擴展，在具體實施的過程中，資金的籌集效力如何、投資的規模如何都會對旅游開發投資企業的發展產生一定的影響。旅游企業在籌措資金的過程中易受多種因素的影響，受經濟周期的影響，在增長的情況下，企業的籌資速度以及籌資過程都是比較順暢的，而一旦進入衰敗期，籌資的過程則受到了明顯的影響，進度較慢且困難重重。還容易受到世界經濟以及資本市場變化的影響。除此之外，企業這一階段的財務現狀、未來一段時間的經營發展前景以及企業的綜合排名，相關問題都是旅游開發投資企業應進行重點把握的關鍵要素。企業管理層應不斷強化財務管理活動，盡可能地規避資本結構不合理與財務活動運用不當導致的各種弊病，全面提升管理水平，降低企業籌資過程中出現的風險。

（2）投資階段

企業開展投資活動的最終目的是為了獲得可觀的利潤收益，然而在投資過程中各種風險也隨之產生，最直接的后果就是投資收益與預期目標效益不匹配或者是雖然也有收益，但相差甚遠，當然也不能排除經濟利益受到損失的情況。旅游開發投資企業歸屬于第三產業，從行業所屬維度進行分析無論在投資建設的規模還是整體管理方面存在的風險系數較低，然而投資風險也仍然存在。首先，旅游行業是一個容易受到季節因素以及外界波動影響產生變化的行業，在這些不確定因素下內部的資金回收期很容易發生變化，致使企業的財務管理活動發生變化，工作人員在對所投項目進行評估的過程中，對其預期收益也較難界定，這種情況下投資的風險是很大的；其次，旅游活動注重整體感受體驗并且游客開展的旅游活動是一個連貫的整體，因此旅游開發投資企業需要從開發環節、景區的游樂經營、酒店接待等多個環節入手進行投資，無論是投資的規模還是投資的標準都較高，且整個工期較長在實施的過程中有可能出現諸多不可控因素，這些因素往往是管理人員無法事先進行預測的，這也加劇了企業經濟效益的不確定性；再者，我國現行的經濟政策也會在一定的情況下進行調整，而政策的變動勢必對旅游業相關環節產生影響，也在不同程度上加劇了風險的產生；最后，旅游開發投資企業的整體發展還會受到文化、自然災害等多重因素的影響，這些因素所帶來的財務風險也是較難把控的。

（3）資金回收

一般情況下，可以將應收賬款風險理解為資金回收方面的風險。旅游開發投資企業在經營過程中會涉及到資金的流動范圍與投放過程，這也是應收賬款涉及到的過程，而收回的時間以及金額都很難及時進行確定，現金流量的風險也隨之加大，一旦企業內部應收賬款的拖欠時間過長，企業自身的實際收益以及收益質量都會受到一定的影響。現階段，企業的應收賬款數額較大，特別是呆賬或者死賬的情況較為嚴重，這一問題與該類型企業應收賬款管控工作不到位有很大的關系，對旅游開發投資企業的日常經營管理工作帶來了一定的影響，加重了財務風險出現的機率。由此可見，企業內部的應由賬款問題如果無法得到有效緩解，其內部的資金周轉率就會變慢，資金的缺口也會增大出現周圍不靈等問題，進一步制約了旅游企業的順暢經營與發展。從現階段的市場情況進行分析，企業往往會采取促銷策略來應對外部激烈的市場環境或是有效緩解業績不佳的情況，在收賬政策方面也過于寬泛，加劇了資金回收的風險。

（4）資金分配

通過上述一系列的操作，旅游開發投資企業勢必會涉及到后期的資金分配，在開展相關的資金管理活動之后會對股東進行收益方面的分配，而收益分配是否得當會對企業今后的生產經營活動產生影響。收益分配風險涵蓋的內容較為全面，如分配收益的時間、具體形式以及額度等問題，這都需要進行合理的把控，一旦處理不得當就會帶來相應的風險。針對旅游開發投資企業，自身的債務償還能力、產業鏈等均會引發風險隱患，其原因包括以下兩個方面，其一，在進行利潤分配的過程中，一些財務失誤會造成利潤數據統計與報告存在出入，數據虛高引發的利潤虛增，致使納稅金額進一步加劇，與之相反的，數據過低又容易造成偷稅、漏稅問題；其二，收益分配的科學性不足，不管是在收益的分配形式還是在時間的選擇方面都應體現科學性，如果盲目開展這一工作就會引發財務管理層面上的風險問題。

三、旅游開發投資企業財務風險特點

社會在發展，旅游開發投資企業管理人員的財務風險意識也逐漸提升，然而受到自身發展規模以及管理形式的限制，其內部的財務結構與管理功能均較為單一，其特點體現在以下四個方面：其一，危害性。該類型企業作為標準的服務行業，服務的內容就是主要產品，而產品的生產環節與銷售環節卻是同步完成的，這一情況會導致接連出現應收應付賬款堆疊等情況，加重了財務風險的產生。如果某一階段出現拖欠款項歸還不及時的情況，一旦積累到相應的額度，內部資金周轉也會出現問題，導致企業運營艱難。其二，不規律性。財務風險作為一種始終存在的財務隱患，廣大旅游企業雖然也在想盡辦法開展預防措施，然而其出現的時間、發生的情況以及后續的影響都難以預估，只能從管理的角度加以完善，確保其正確性不出現偏差。其三，激勵性。由于財務風險藏匿于企業的經營管理活動之中，因此也可發揮出一種激勵作用，使企業可以運用更加警覺、謹慎的態度來正視風險的存在，通過創新財務風險預期機制促進內部財務管理水平與抗風險能力的全面提升。其四，客觀存在性。財務風險與財務運營活動的聯系緊密，而在具體防范的過程中應采取更加全面的方案才能有效抑制財務風險，確保日常財務活動的安全性。

四、旅游開發投資企業財務風險控制的建議

企業要實現可觀的利潤收益，實現良好的財務運營效果就需要在資金的管理與財務風險的管理方面下功夫，財務風險管理作為一種有效的管理手段，除了具備較為科學、全面的理論方法之外，在成本的運用以及財務風險的識別、控制等方面也可以得到有效的控制，是一種有效的管理行為。考慮到財務風險管理對于旅游開發投資企業運營與發展的重要性，企業管理人員應從思想認識、決策方法等維度進行探索，以便實現理想的管理效果。具體建議可以從政府與旅游開發投資企業自身兩個維度進行控制。

1.政府方面

政府管理部門應成為旅游開發投資企業強有力的后盾，結合現在的政策內容盡可能地為企業創造良好的外部環境，不斷促進企業財務風險管理水平的全面提升。在具體實施的過程中，首先，政府應確保各項體制改革措施的完整程度符合發展要求，并分別從金融、投資、財稅等多個方面入手進行調節，實現旅游行業法律法規的科學化與規范化，使現在的信用環境得到進一步優化，確保相關企業的能夠在一個相對公平、合理的環境下參與各項競爭。企業的信用狀況是群眾關注的焦點，為了使更多的企業提升管理質量，改變信息情況，政府應從稅收和政策方面進行激勵，逐步完善信用評估指標體系。其次，旅游行為協會應積極發揮身自作用，對同行業中經營行為存在不規范的企業予以監督和懲處，遏制不正當競爭，盡可能地規避外部多重風險。最后，由于旅游開發投資企業在資金的使用方面存在周期過長，風險因素較難把控等特點，政府可從財政方面入手進行扶持，并適當建立行業風險基金，一旦出現無法掌控的情況，既有助于政府減輕財政壓力，又可以促進該行業風險防范機制的進一步構建，有利于企業度過財務危機實現自身長期發展。

2.旅游開發投資企業方面

（1）全員防范意識的提升

財務風險存在于企業管理的諸多方面，這一情況是由該行業的整體屬性以及服務特點所決定的，作為企業內部的工作人員，首先應從自身的財務風險意識入手正確辨析財務風險與報酬之間的關系。一旦思想上能夠秉持正確的態度可以在行動上進行強化，以實現更大的經濟目標。旅游開發投資企業管理層應發揮榜樣作用，不斷提升自身覺悟從理論的高度出發認真分析財務風險出現的原因并不斷進行探索。旅游活動涉及的環節以及內容較為多樣，針對不同的生產要素以及經營活動均應進行研究與分析，在正確估計風險等級的前提下克服財務決斷的盲目性，全面提升企業內部的決策水平。

（2）正確辨別風險

旅游開發投資企業對于風險應有一個正確的識別能力。企業內部工作人員，特別是決策層與財務管理人員應具備較高的辨別意識，能夠有針對性地對現階段企業所處的整體經濟環境進行全面的分析，對于與企業聯系較為緊密的財務活動，其中存在哪些不利因素、是否會波及企業未來的發展等，均應進行判定。與此同時，管理人對于風險的程度等級、風險的大小以及歷經此類風險有可能帶來的經濟損失、損失程度以及企業自身的生產經營情況、對社會環境有可能帶來的影響等，都應及時進行分析。借助風險估算為今后財務風險決策、后期控制、處理等提供切實可行的依據。

（3）構建風險預警系統

由于風險要素較多且很難掌控，旅游開發投資企業更應從自身入手不斷完善原有的風險防范機制，真正將內部的風險預測與監督工作落到實處。首先，企業應全面搭建財務風險預警系統，在實際工作中強化財務風險監測的全過程。風險預警系統是一個涵蓋了風險識別、監測、評價等多重功能的的信息系統，其內容本身就囊括了內外部相關信息，其中內部系統又可細分為報告子系統、風險預警分析子系統等多個內容，由于內容構成極其完整，因此工作人員也可輕松實現信息的收集、加工等全過程，而借助預警子系統的優勢，預警模型得以建立，可以對各種財務指標的變化情況進行及時監測，并在必要的情況下發出預警。其次，企業應不斷強化風險防范機制。企業內部的財務制度與財務基礎工作一定要嚴格開展下去，確保會計信息的真實度。全面預算管理工作的實施應體現在多個方面，無論是事前的規劃工作、事中資金的支出情況都應符合科學性與嚴謹性，確保資金可以實現有序運轉。因為有財務風險存在的可能，財務活動的執行情況以及責任人的認定都應予以明確，確保每項工作都有直接的風險責任者，不斷強化內部財務活動中各環節的風險防范內容。鑒于此，旅游開發投資企業應做好原始記錄的保管工作，增強定額管理制度，工作的時長、工作的計量情況應標記清楚，實現內部財務關系的規范化、全面化，真正實現責權統一，將人為因素導致的財務風險降至最低。

五、結語

綜上所述，不同類別、不同程度的風險會對企業自身的發展產生深遠的影響，特別是當下旅游開發投資企業面臨著愈發激烈的市場競爭環境。旅游開發投資企業只有在深入了解市場需求與變化的前提下，采取積極的控制手段抵御市場風險，才能獲得較為理想的管理效果。管理人員應提升自身的財務風險防范水平，強化資金使用與分配的全過程，促進旅游企業的穩定，更好地實現其戰略發展目標。