淺論高速公路BOT投資項(xiàng)目“營(yíng)改增”

李紅瑛

由于政府資金不足，國(guó)家高速公路建設(shè)多采用公私合營(yíng)模式，目前采用較多的是BOT模式，即企業(yè)投資建設(shè)，建成后享有一定時(shí)期的運(yùn)營(yíng)收費(fèi)權(quán)作為投資回報(bào)，收費(fèi)期滿后移交給政府。高速公路歸屬于生活服務(wù)業(yè)，國(guó)家對(duì)這一行業(yè)的“營(yíng)改增”尚未開始。本文從對(duì)高速公路BOT 投資項(xiàng)目的收入、成本特點(diǎn)分析入手，討論其“營(yíng)改增”稅負(fù)影響、改革難點(diǎn)及建議。

一、高速公路BOT 投資項(xiàng)目收入、成本分析

高速公路建設(shè)期一般要3-5年的時(shí)間，其投入包括土地征拆費(fèi)、工程實(shí)體投入、管理費(fèi)用、銀行貸款的利息等等。在建成通車后進(jìn)行運(yùn)營(yíng)管理，收取車輛通行費(fèi)，收費(fèi)期一般不超過(guò)30年。高速公路造價(jià)較高，一般每公里在幾千萬(wàn)元到上億元不等，高速公路投資企業(yè)前期需要投入大量的資金。但企業(yè)資金一般不足，除25%的資本金為自有資金外，其余基本通過(guò)銀行長(zhǎng)期貸款方式取得，這些貸款需要在運(yùn)營(yíng)期內(nèi)逐漸償還。

（一）高速公路BOT 投資項(xiàng)目收入。如前所述，高速公路BOT 投資項(xiàng)目在建設(shè)期是沒(méi)有任何收入的，只有在建成通車后才產(chǎn)生收入。運(yùn)營(yíng)期收入主要是車輛通行費(fèi)收入。

（二）高速公路BOT 投資項(xiàng)目成本。主要包括：（1）銀行貸款利息：貸款修路需要支付較高的利息費(fèi)用。（2）無(wú)形資產(chǎn)攤銷：按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，前期投資形成的資產(chǎn)，計(jì)入“無(wú)形資產(chǎn)”科目，在運(yùn)營(yíng)期進(jìn)行攤銷。攤銷方法有年限平均法和車流量法兩種。使用年限平均法，每年的攤銷金額相同；使用車流量法，即按照實(shí)際車流量占預(yù)計(jì)運(yùn)營(yíng)期總車流量的比例再乘以通行費(fèi)收入，攤銷比例與目前車流量情況相關(guān)。（3）人員開支：包括收費(fèi)及管理人員薪酬、辦公費(fèi)、差旅費(fèi)等。（4）養(yǎng)護(hù)維護(hù)費(fèi)：包括收費(fèi)及機(jī)電設(shè)備維護(hù)費(fèi)、公路養(yǎng)護(hù)費(fèi)、水電費(fèi)、燃油費(fèi)等與現(xiàn)場(chǎng)直接相關(guān)的費(fèi)用。每公里每月幾萬(wàn)元到幾十萬(wàn)元不等。

假設(shè)某高速公路全長(zhǎng)60公里，投資額為60億元，其中貸款比例為75%即45億元，運(yùn)營(yíng)收費(fèi)期30年。以運(yùn)營(yíng)第一年為例，則各項(xiàng)費(fèi)用金額及比例為：

這是假設(shè)運(yùn)營(yíng)第一年的情況，前三項(xiàng)費(fèi)用占到了總成本費(fèi)用的93%。隨著貸款本金的償還，銀行貸款利息會(huì)逐年遞減。無(wú)形資產(chǎn)攤銷這里采用的是年限平均法，如果采用車流量法，將隨著車流量的情況而變動(dòng)，一般前期車流量小時(shí)，攤銷額也較小，后期車流量大時(shí)，攤銷額也會(huì)增大。但總體來(lái)看，前三項(xiàng)費(fèi)用都是占絕對(duì)比例的，一般都要占到80%以上。

二、高速公路BOT 投資項(xiàng)目“營(yíng)改增”稅負(fù)測(cè)算分析

（一）“營(yíng)改增”稅負(fù)測(cè)算。財(cái)政部及國(guó)家稅務(wù)總局于2015年5月11日下發(fā)了“關(guān)于公路經(jīng)營(yíng)企業(yè)車輛通行費(fèi)收入營(yíng)業(yè)稅政策的通知”，自2005年6月1日起，對(duì)公路經(jīng)營(yíng)企業(yè)收取的高速公路車輛通行費(fèi)收入統(tǒng)一減按3%的稅率征收營(yíng)業(yè)稅。即目前高速公路BOT項(xiàng)目通行費(fèi)收入的營(yíng)業(yè)稅稅率為3%。

根據(jù)國(guó)家“營(yíng)改增”的相關(guān)政策，提供現(xiàn)代服務(wù)業(yè)服務(wù)的增值稅稅率為6%。高速公路收費(fèi)屬于其他服務(wù)業(yè)，不在已經(jīng)“營(yíng)改增”的現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的范疇，目前尚無(wú)增值稅的相關(guān)政策。

前述高速公路BOT投資項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期四項(xiàng)成本中，只有養(yǎng)護(hù)維護(hù)費(fèi)基本能取得增值稅票，其他基本無(wú)法取得，具體情況是：由于金融業(yè)尚未“營(yíng)改增”，銀行貸款利息部分無(wú)法預(yù)期能否取得增值稅票；無(wú)形資產(chǎn)攤銷無(wú)法取得增值稅票；人員開支方面，只有辦公用品、水電費(fèi)等一小部分費(fèi)用能夠取得增值稅票，人員薪酬全部無(wú)法取得增值稅票，而這占絕大比例。即總成本費(fèi)用中，能取得發(fā)票的部分不到20%，其余80%以上的成本都是無(wú)法取得增值稅發(fā)票的。高速公路的養(yǎng)護(hù)維護(hù)主要涉及到材料、勞務(wù)的采購(gòu)，其增值稅率為17%、11%等。

從上表可以看出，增值稅下，項(xiàng)目1和項(xiàng)目2的稅負(fù)增長(zhǎng)均比較明顯，分別由營(yíng)業(yè)稅下的3%增長(zhǎng)到了5.17%和4.37%，比營(yíng)業(yè)稅下的稅負(fù)分別增長(zhǎng)了72.19%和45.54%。另外，收入額越大，稅負(fù)增加的比例越大。因?yàn)榭扇〉眠M(jìn)項(xiàng)發(fā)票的材料、勞務(wù)等金額基本與里程成正比，而通行費(fèi)收入與里程不成正比。上表中，兩個(gè)項(xiàng)目的通行費(fèi)收入規(guī)模相差較大，但兩個(gè)項(xiàng)目的材料、勞務(wù)等采購(gòu)金額相差不大，這使得項(xiàng)目1的增值稅稅負(fù)比項(xiàng)目2的更大。

（二）稅負(fù)增長(zhǎng)的原因分析。針對(duì)上述高速公路BOT項(xiàng)目稅負(fù)增長(zhǎng)的原因應(yīng)從銷項(xiàng)和進(jìn)項(xiàng)兩方面進(jìn)行比較。（1）銷項(xiàng)方面：稅率較高，從營(yíng)業(yè)稅下的3%，直接增長(zhǎng)到了6%。（2）進(jìn)項(xiàng)方面：能夠取得增值稅票的成本較少，大部分成本無(wú)法取得進(jìn)項(xiàng)稅。其中，銀行貸款利息需要等待金融業(yè)政策，無(wú)形資產(chǎn)攤銷是建設(shè)期形成的，沒(méi)有增值稅票的情況已成既定事實(shí)。

三、高速公路BOT 投資項(xiàng)目“營(yíng)改增”難點(diǎn)

（一）增值稅發(fā)票的開具問(wèn)題。高速公路通行費(fèi)收入比較零散，且很多客戶為個(gè)人，這類似于鐵路客運(yùn)、民航和出租車行業(yè)。而增值稅發(fā)票的開具需要使用稅控系統(tǒng)，程序比較復(fù)雜、購(gòu)票數(shù)量也有嚴(yán)格限制，這就無(wú)法滿足高速公路客流量大、開票需求量大、時(shí)間緊的要求。

（二）貸款利息及無(wú)形資產(chǎn)攤銷進(jìn)項(xiàng)稅的問(wèn)題。貸款利息及無(wú)形資產(chǎn)攤銷無(wú)法取得進(jìn)項(xiàng)稅，將直接影響高速公路BOT投資項(xiàng)目稅負(fù)的大幅上漲，這與“營(yíng)改增”的初衷即“減輕企業(yè)稅負(fù)”相違背。其中，貸款利息問(wèn)題與金融業(yè)政策相關(guān)。之前有消息說(shuō)金融業(yè)將實(shí)行簡(jiǎn)易征收，但這將直接導(dǎo)致相關(guān)的行業(yè)在貸款利息等財(cái)務(wù)費(fèi)用方面無(wú)法取得專用發(fā)票，影響廣泛。國(guó)家也在緊鑼密鼓地制定政策，預(yù)計(jì)將可以開具專用發(fā)票，支付費(fèi)用方可以抵扣。

無(wú)形資產(chǎn)攤銷部分，較難解決?？梢詫⒔ㄔO(shè)期的進(jìn)項(xiàng)稅留抵，但也存在兩個(gè)問(wèn)題：一是目前已運(yùn)營(yíng)收費(fèi)的項(xiàng)目，由于前面建設(shè)期時(shí)建筑業(yè)未實(shí)行增值稅，則無(wú)進(jìn)項(xiàng)；二是征地拆遷費(fèi)用都是支付政府拆遷指揮部，拆遷指揮部開具的是財(cái)政專用收據(jù)，征地費(fèi)存在不能抵扣的問(wèn)題。

（三）稅金的跨地區(qū)分劈問(wèn)題。雖然增值稅為國(guó)稅，但據(jù)了解，在目前過(guò)渡期的實(shí)務(wù)操作中，“營(yíng)改增”部分的增值稅稅款多數(shù)還是劃給了地稅局。高速公路BOT項(xiàng)目由于里程較長(zhǎng)，一般會(huì)跨市、縣運(yùn)營(yíng)，涉及稅務(wù)機(jī)構(gòu)較多。營(yíng)業(yè)稅下是按照公路經(jīng)過(guò)某市、縣的里程對(duì)通行費(fèi)進(jìn)行分劈，但增值稅下涉及的進(jìn)項(xiàng)稅部分很難據(jù)此操作。

四、高速公路BOT 投資項(xiàng)目“營(yíng)改增”建議

（一）實(shí)行簡(jiǎn)易計(jì)稅方法。實(shí)行簡(jiǎn)易計(jì)稅方法，即應(yīng)納稅額=銷售額×征收率。按照與目前營(yíng)業(yè)稅相同的稅率，將征收率定為3%。這樣就避開了銀行貸款利息和無(wú)形資產(chǎn)攤銷無(wú)法取得進(jìn)項(xiàng)稅的情況，項(xiàng)目稅負(fù)也不會(huì)增加，尤其是已運(yùn)營(yíng)收費(fèi)的項(xiàng)目。但這種方法將導(dǎo)致相關(guān)單位無(wú)法取得進(jìn)項(xiàng)稅進(jìn)行抵扣，增加其成本，尤其是對(duì)交通運(yùn)輸行業(yè)影響較大。

（二）實(shí)行一般計(jì)稅方法。（1）通行費(fèi)收入能夠開具增值稅專票。這可能要涉及到增值稅系統(tǒng)的改革，以解決大量開具零散發(fā)票以及“速通卡”充值發(fā)票的開具問(wèn)題。（2）金融業(yè)“營(yíng)改增”后貸款利息能夠開具增值稅專票。（3）建設(shè)期所有投入所涉及的進(jìn)項(xiàng)稅能夠留抵，待運(yùn)營(yíng)期進(jìn)行抵扣。這主要適用于目前在建的項(xiàng)目。