普惠金融對青島市城鄉收入差距影響的實證分析

李琦 張翼飛

近年來，由于優厚的地理和自然因素，青島經濟發展較快，但城鎮居民與農村居民之間的收入差距仍然較大。自2005年聯合國提出普惠金融概念以來，普惠金融作為平衡城鄉收入差距的重要因素，在緩解貧困、縮短城鄉居民收入差距方面發揮了重要作用。本文以全面建成小康社會為大環境，首先提出了研究的背景，其次對普惠金融的概念做了簡要的介紹并說明了其基本理論與作用機理，利用一些統計數據對青島市的普惠金融發展與城鄉收入差距的現狀做了一定程度上的分析，然后根據金融服務使用和金融服務可行性兩個維度，計算青島市普惠金融指數，并結合城市化率和經濟發展水平對城鄉收入差距進行回歸分析，由此得出了相應的實證結論，最后根據所得的實證結論提出具有針對性的縮小城鄉收入差距的政策建議。

普惠金融2005年被聯合國提出，在2016年引入到我國，其對緩解貧困、縮短城鄉收入差距具有重要意義。不同地區的普惠金融發展與收入差距有著不同的關系，目前學者研究認為其關系主要有：正相關、負相關、倒“u”型這三種。

一、普惠金融對城鄉收入差距影響理論依據和作用機制

（一）普惠金融對城鄉收入差距影響的理論依據

1.金融深化論

R.I.麥金農和E.S.肖認為，經濟會隨著制度的變化而變化，就比如金融發展較好的時候，人們閑散的資金增加，就會在股票市場、債券市場等投入大量的資金從而獲得收益，這種由于投資獲得的額外收益，使得人們想要更多地投資，以此使經濟的情況得到提升。同時，經濟的增長也將改善大的經濟環境，然后改善投資環境，進而促進金融體系的不斷完善。

2.金融結構論

戈德史密斯提出，“由國家經濟結構決定的FIR取決于居民的儲蓄情況和財富平衡等的基本特征，如果對這些因素的認識不夠徹底，那就不能準確地研究投資和儲蓄的特征”。因此，想要實現金融對實體經濟的促進，就只能通過實施儲蓄向投資的轉變。但金融結構理論指出，多種多樣的金融工具是實現儲蓄向投資轉化所必需的。普惠金融的發展也是如此，它需要增加金融供給，同時也會使金融結構發生變化。

3.金融抑制論

金融抑制的觀點表現為：從動態經濟發展方面來看，政府部門可以使用政治權力來控制金融工具和金融政策。但是政府的這種過度控制將會影響金融體系的正常發展，一旦金融體系落后了又會使實體經濟的發展受到阻礙，最終進入了經濟發展與金融發展相互落后、相互制約的惡性循環的狀態。

（二）普惠金融對城鄉收入差距影響的作用機制

1.門檻效應

金融發展中存在著門檻效應，它是指在金融體系的發展過程中由于金融服務機構主要包含金融機構等，他們在提供服務的時候會收取一定的費用，但是并非所有人都能承擔起這類費用，由此金融門檻就產生了。而發展普惠金融就是強調“普惠”二字，它的重點在于為需要金融服務的群體和個人提供所需的金融服務，在實踐中則強調對農業的微利。特別是在互聯網金融發展迅速的今天，一些被傳統的金融機構排斥在外的農村人口和小微企業，在普惠金融的條件下也可以獲得合適且價格合理的金融服務。因此農村居民或低收入群體的收入增加，從而使得城鄉收入相對差距下降。

2.非均衡效應

金融服務的非均衡效應指的是金融機構在提供的產品和服務是稀缺有限的，所以它在不同地區之間配置金融資源的時候會出現不均衡的現象。但隨著普惠金融近幾年的不斷發展，農村居民也得到了相應的金融服務。一方面重點提高了農村地區金融機構營業網點覆蓋密度，為農村居民進行金融服務提供了便利;另一方面金融機構不斷推出新的、適合農村居民的金融產品，增加了金融產品和金融服務的多樣性。所以隨著包容性金融的發展金融排斥現象也得到了較好的改善，進一步縮短了城鄉收入差距。

3.減貧效應

金融服務的減貧效應是指由于金融體系的不斷發展，也使金融服務體系不斷地得到完善，收入較低的群體也可以享受到一定的金融產品與金融服務從而使收入得到增加，因而緩解了貧困。這主要的原因就是金融的基礎設施日益完善，覆蓋面越來越廣。同時為了讓更多貧困人口的金融服務需求得到滿足，一些新型的金融機構也應運而生，它們通過向低收入人群提供金融產品與金融服務，例如存貸款、保險等，使這部分人的收入水平在一定程度上得到提高，從而縮短城鄉收入差距。

4.經濟增長與收入差距

目前絕大多數學者認為兩者之間呈“倒U型”關系，即某一起始階段隨著經濟的增長高收入者手中的閑散資金多，可以購買一些金融產品和服務從中獲得較大的收益，城鄉收入差距不斷擴大。但隨著經濟的進一步增長，一方面社會上的就業機會增加，一些非自愿失業的人有了工作;另一方面經濟的增長也會增加政府的財政收入，使得政府可以更好的進行轉移支付解決民生問題或者提供一些基礎設施方面的投入與建設，從而增加了就業機會。根據以上兩方面的分析城鄉收入差距又會縮小。

二、青島市普惠金融對居民收入影響的實證分析

（一）變量選擇

本文的實證分析中選擇的被解釋變量為城鄉收入差距，對城鄉收入差距的衡量采用相對值法，即為城鄉收入差距比，并用GAP表示;解釋變量為普惠金融指數，從金融服務的使用情況和金融服務的可及性兩個維度得出，并用IFI表示。控制變量為城鎮化率（UR）和經濟發展水平（PGDP）。

（二）實證分析結果

在考慮到經濟運行的實際情況上，并且為了分析青島市普惠金融的發展對城鄉收入差距的影響，構建了如下的數據模型：

其中t表示第t年，為隨機干擾項。

本文實證部分主要是基于市域視角采用時間序列分析方法，就2010-2018年青島市的城鄉收入差距、普惠金融發展指數、城鎮化率以及經濟發展水平進行分析，得到以下結論：

第一，普惠金融發展指數與經濟發展水平都與城鄉收入差距呈負相關，而城鎮化率與城鄉收入差距呈負相關。

第二，從以上三個指標來看，城鎮化率對城鄉收入差距的影響較大;經濟發展水平對城鄉收入差距的影響居中;普惠金融發展指數對城鄉收入差距的影響最小。

第三，對以上三個指標的分析可得出控制變量與解釋變量都在5%的水平上通過了顯著性檢驗，說明以上假設成立。

第四，由實證分析結果來看普惠金融對城鄉收入差距的影響并不是很大，經過進一步的調查研究發現，由于青島市存在著較大的城鄉二元結構，城市的主要收入來源于現代化的二三產業，而農村的主要收入來源于農產品收入，使得城市的基礎設施與農村相比較為完善，而且青島市的普惠金融發展較晚，雖在逐年穩步上升，但發展速度并不是很快;再加上存在的金融服務門檻并不能被完全抵消，所以普惠金融對青島市的城鄉收入差距作用并不是很大。這也是以后需要注意并加以改善的地方。

三、政策建議

（一）有針對性的發展普惠金融

根據上述實證分析，我們得出了普惠金融的發展與城鄉收入差距呈負相關，這是由于普惠金融發展的速度超過了其存在的金融門檻。所以，有針對性的發展包容性金融，減少存在的金融門檻，可以有效地縮短青島市的城鄉收入差距。

首先，在金融機構對資源進行分配時，應由政府出臺并制定一定的激勵與監管制度，在提高金融機構業務開展的動力上，可以對邊遠地區、欠發達地區等地區進行適當的政策照顧或補償。其次，鼓勵金融機構提升技術來研究出新的具有特色的產品或服務，以實現金融服務多元化，金融機構需要提高主觀能動性，根據不同地區和不同收入階層的居民來提供金融產品與服務。然后，對包容性金融方面的法律與規制也要合理制定并完善。最后，互聯網金融的優勢要充分利用，對于共享金融的理念和互聯網金融的公共平臺要合理且最大化利用。

（二）科學健康引導城鎮化建設

由上面的實證分析可得青島市的城鎮化發展與城鄉收入差距呈正相關。這是因為青島市地區間的差異比較大，并且二元結構明顯，城鎮化的發展也很不均衡。所以在發展城鎮化的時候不能只追求速度上的進步，這樣既不可能實現長期的可持續發展，而且還有可能產生嚴重的影響。

首先，要根據不同的地區制定好城鄉發展的計劃，并按照計劃嚴格執行，因地制宜、整體推進，要加快農村地區的建設步伐，加快第二三產業、個體經濟的發展，來使農村多余的勞動力得到較好的轉移，進而增加了農民獲得收入的渠道。其次，加強農村教育發展，提高城鄉居民基本素質，增加對農村教育的投入，為了應對未來社會的發展以及職業競爭的需求，還應平衡應試教育和技能教育的發展。最后，政府應該在科學地進行城鎮化建設的同時，增加對農村的財政支出，使農村的基礎設施更加完善，包括教育、醫療、社會保障等方面，以此來使農村居民的基本權利得到保障，并且也為農村地區以后的發展打下了基礎。

（三）合理發展經濟

根據上文的實證分析可知經濟發展水平與城鄉收入差距呈負相關，所以我們要在合理的基礎上加快經濟的發展，以此來縮小城鄉收入差距。

首先，提高農業對外開放水平，優化外貿產品結構，眾所周知貿易開放可以提高經濟的發展，所以要想縮短青島市的城鄉收入差距，我們可以適當的加大農業對外開放的力度，還可以開放農產品的對外交易市場，使“三農”的發展充分利用對外開放帶來的便利。。其次，要大力發展科技，利用科技的進步提高生產力的發展。可以為各個高校或者企業提供農業發展的課程，使得農村的一些勞動密集型產業轉化為技術密集型產業。最后，保障用地的擇優性。根據國家下達的政策，并結合青島市各個區域的土地使用的實際情況，使越來越多的土地可以利用性質轉化指標。

四、結語

通過對青島市2010-2018年的普惠金融指數與城鄉收入差距的相關數據的實證研究發現城鎮化率與城鄉收入差距呈同向變動，即現階段加大青島市的城鎮化率會使城鄉收入差距進一步擴大;普惠金融指數和經濟發展水平與城鄉收入差距呈反向變動，即現階段增加青島市的普惠金融指數或者提高經濟發展水平可以適當的縮短城鄉收入差距。要想有效的縮小青島市的城鄉收入差距要從針對性的發展普惠金融、科學引導城鎮化建設和合理發展經濟三個方面入手。

（作者單位：青島恒星科技學院）