區塊鏈技術在金融科技領域的發展研究

高漪雯

【摘? 要】金融科技業務的蓬勃發展，為世界帶來了舉足輕重的影響，是任何人所不能忽視，也無法避免的。進而，區塊鏈技術憑借他點對點網絡、去中心化、公開透明，信息無法被篡改等特點，得到了金融科技領域的廣泛應用。在此基礎上，本文又從產業政策、產業應用、監管、全球范圍等多個角度深析區塊鏈技術在金融科技領域的發展前景，并作出反思。

【關鍵詞】金融科技;區塊鏈技術 ;發展;應用

各行各業都將會面臨金融科技排山倒海的攻勢。區塊鏈技術、人工智能等層面突飛猛進的發展，促使世界各個國家都在爭相投入研究領域，眾多企業不斷挖掘市場潛力，開發出無限的可能性。正因此技術對國家有著無限貢獻，筆者進行此次研究。

1.簡析區塊鏈技術

1.1概況：

所謂區塊鏈技術，簡稱BT（Blockchain technology），也被稱之為分布式賬本技術，是一種互聯網數據庫技術。它涉及分布式計算、理論計算機科學、形式化方法、編程語言、數據庫、密碼學與防護。 最早是比特幣的基礎技術，目前世界各地均在研究，可廣泛應用于金融等各領域。 目前，多數人通過可信賴的中介（例如銀行）交易，但區塊鏈可讓消費者，直接與供應商接洽，而無需通過第三方。區塊鏈使用加密技術，保障交易安全，并提供去中心化的交易數據庫，讓網絡干凈透明、人人可見。

1.2特點：

（1）點對點網絡。

點對點技術（peer-to-peer， 簡稱P2P）又稱對等互聯網絡技術，是一種網絡新技術，依賴網絡中參與者的計算能力和帶寬，而不是把依賴都聚集在較少的幾臺服務器上。P2P網絡通常用于通過Ad Hoc連接來連接節點。這類網絡可以用于多種用途，各種文件共享軟件已經得到了廣泛的使用。

（2）去中心化。

由于使用分布式核算和存儲，不存在中心化的硬件或管理機構，任意節點的權利和義務都是均等的，系統中的數據塊由整個系統中具有維護功能的節點來共同維護。

（3）公開透明。

每一項交易都會被記錄，并發布到公共賬本，以告天下，使信息公開透明，增加真實性、可靠性。

（4）信息無法被篡改。

在如此公開透明的分布式記賬本上，任何信息都無法被篡改，任何人都可以看到最為真實的信息來源。

2.區塊鏈技術在金融科技領域的發展與應用

2.1區塊鏈技術的發展其實你并不陌生

談及區塊鏈技術，我們就必須從互聯網說起，，基本上區塊鏈技術并非新發明，它是互聯網的延伸，在二十多年的發展史中，互聯網至今可分為五個重要發展階段，分別是：1.0——單向行式，主要是咨詢及搜索功能;2.0——雙向形式，強調信息交換，互通交流模式;3.0——結合視頻、視訊功能;4.0——電子商務的崛起，廣泛應用在各商務平臺;5.0——區塊鏈技術的廣泛應用。

2008年發生次貸危機，出現信息不對稱的情況，因此到了2009年，比特幣在區塊鏈技術的基礎下出現，去中心化以及信息無法被篡改的特點，應著市場的需求而轟然登場。實際上區塊鏈技術應用非常廣泛，在各種企業領域都能得到應用，甚至是必需的。

2.2區塊鏈技術的應用顛覆人類想象

（1）區塊鏈+金融崛起，京東金融研究院發布①《區塊鏈金融應用白皮書》。

京東從不掩飾對于新技術的熱誠。京東金融研究院發布的《區塊鏈金融應用白皮書》指出區塊鏈金融應用的10大場景，包括資產證券化、保險、供應鏈金融、場外市場、資產托管、大宗商品交易、風險信息共享機制、貿易融資、銀團貸款、股權交易交割等。金融的本質是風險控制，風險控制的基礎是有效數據。區塊鏈技術其特有的數據確權、溯源、普適性的底層數據結構、合約自動高效執行等特性，為金融領域的深刻變革孕育了強大的發展潛力。

首先，區塊鏈有助于解決金融數據的安全問題。區塊鏈通過P2P網絡中多個參與計算的節點來共同參與數據的計算和記錄，并且互相驗證信息的有效性。其次，區塊鏈有助于解決金融領域的信任難題。區塊鏈技術可以實現所有市場參與人均可無差別獲取市場中所有交易信息和資產歸屬記錄，可以有效降低企業間的信任成本，區塊鏈技術的實時結算也降低了支付結算環節的出錯率。 可以看出，區塊鏈在金融科技領域的應用并非簡單的線下流程線上化，也非聳人聽聞地對傳統金融行業的顛覆與取代，而是對行業的賦能和增效。

（2）移動支付與區塊鏈技術，打造無現金社會。

今年來，金融科技已成為亞洲國家發展速度最快的領域，更被業界視為下一個世界金融科技中心。眾所周知的區塊鏈技術，已成為金融科技的新貴，多家公司已紛紛投入區塊鏈技術的應用與研究。金融科技與第三方支付的發展引領社會邁向無現金模式，人們逐漸遠離錢包、現金鈔票、甚至信用卡。以比特幣為首的區塊鏈技術，打造了點對點加密傳輸的數字貨幣系統，它以自身去中心化、公開透明、信息無法被篡改、快速交易的優點，廣泛應用于各金融領域。

（3）區塊鏈技術予保險業務的保障。

區塊鏈在保險業掀起改革。繼歐美國家，中國臺灣等地開始引進區塊鏈完善理賠結果，改變用戶生活面貌。另，澳洲聯邦銀行正測試以區塊鏈支付殘疾公民保險金。歐美保險業與時并進，每周金融新聞或保險報告都有新的區塊鏈公司為保險打造平臺。區塊鏈越來越離不開我們的日常生活。目前，弘康人壽引進區塊鏈技術，利用新科技將所有理賠結果寫入區塊鏈，成為大中華圈保險行業首家借助區塊鏈技術公開全部理賠結果的公司。據公司發言，此舉皆在推動理賠情況公開透明。

目前平臺已經運行，消費者可以看到弘康人壽的理賠情況。在弘康人壽官方微信“特色服務”功能表中的“理賠區塊鏈”系統顯示，該公司投保使用者2017年度理賠案件獲賠率為94%。弘康人壽表示，用助區塊鏈技術公布理賠情況，將可借助技術建立客戶的責任感。

（4）IBM與其區塊鏈發展藍圖。

IBM在區塊鏈研發中投資巨額，以影響核心產業發展。盡管區塊鏈正處于發展的初期階段，但確實有著巨 大的潛力去創造商業價值。銀行和消費者都轉向金融科技公司去重塑整個金融業。金融科技的崛起正在加速支付和借貸領域的創新，同時也給區塊鏈的帶來新的機遇。IBM正在構建金融科技的新藍圖，通過給開發者提 供工具、技術、培訓和程序來建立并應用這些新的區塊鏈解決方案。IBM的云生態系統正在助力金融科技、創業公司、開發者和軟件供應商進行更敏捷的開發和設計。

此外，IBM與數據存儲公司合作，使用區塊鏈技術打擊假冒硬盤。該項目將使用IBM的區塊鏈平臺來幫助制造商、集成商和業務合作伙伴更好地驗證硬盤驅動器的來源。

3.深析區塊鏈技術的發展前景

區塊鏈不是泡沫，區塊鏈必須是對社會，對數據和對老百姓，對政府，對企業的一個解決信任方案。縱觀全球區塊鏈產業的發展狀況，從最初的數字貨幣逐步擴大為智能合約、數字身份、征信、電子商務、金融科技等領域。可以預計的是，未來幾年，區塊鏈的社會價值將在金融科技領域得以更好地體現。

3.1產業政策方面

自中國推出《“十三五”國家信息化規劃》，要求把區塊鏈作為一項重點前沿技術，明確提出需加強區塊鏈等新技術的創新、實驗和應用，以實現強占新一代信息技術主導權。進而，區塊鏈技術的發展有了國家政策上的保障。

3.2產業應用層面

區塊鏈技術得到了金融科技領域的熱捧，騰訊、阿里、百度、京東等互聯網巨頭紛紛發布區塊鏈白皮書并進行產業應用。具體應用上文均有列舉，可見，未來區塊鏈技術在金融科技領域的領域上的應用甚廣，進而還可以拓展到更到領域。

3.3監督管理層面

中國自2017年9月4日央行等七部委發布《關于防范代幣發行融資風險的公告》以來，由于各類空氣幣、傳銷幣以及打著區塊鏈創新從事非法集資和詐騙事件的發生，區塊鏈監管政策態度一直趨嚴。進入2018年后，中國區塊鏈進入理性時期。2018年10月19日，國家互聯網信息辦公室發布《區塊鏈信息服務管理規定》（以下簡稱“《規定》”）。出臺《規定》旨在明確區塊鏈信息服務提供者的信息安全管理責任，規范和促進區塊鏈技術及相關服務健康發展，規避區塊鏈信息服務安全風險，為區塊鏈信息服務的提供、使用、管理等提供有效的法律依據。2019年1月10日，國家互聯網信息辦公室發布《區塊鏈信息服務管理規定》，自2019年2月15日起實施。規定共24條，更加明了監管對象、監管方式、法律責任。這是區塊鏈行業發展具有重大意義的里程碑。

3.4世界領域層面

區塊鏈將繼續成為全球網絡金融科技企業創新的陣地，技術與產業的融合更加多元化。例如：越南被視為東南亞區塊鏈創新中心;馬來西亞政府也希望將區塊鏈融入到金融科技產業;歐美保險業打造區塊鏈平臺;臺灣民眾將區塊鏈技術應用于生活;澳洲聯邦科學機構也在開展用區塊鏈理賠保險金的項目。甚至，區塊鏈技術的應用有利于各行各業。

對中國而言，隨著當前整個行業進入穩定發展期，區塊鏈應用的商業模式逐漸清晰，政府監管態度也日趨明朗。未來，將在國家政策、監督地助力下，區塊鏈技術在金融科技領域落地生根，成為中國金融科技領域的領軍技術。

4.區塊鏈技術面臨的不足與挑戰

區塊鏈作為一項新興技術，具有不可篡改、公開透明等特性，在給國家發展帶來機遇、給社會生活帶來便利的同時，也帶來了一定的安全風險。區塊鏈技術優勢突出， 但缺陷同樣明顯。區塊鏈作為新興技術， 在早期應用中存在一定的技術風險。區塊鏈分布式結構存儲和處理海量信息時對硬件提出較高的要求， 應用于高頻交易行業存在瓶頸。在公有鏈中， 所有數據是公開透明的， 隱私難以保證。通過與傳播領域的結合，被一些不法分子利用傳播違法有害信息，實施網絡違法犯罪活動，損害公民、法人和其他組織合法權益。部分區塊鏈信息服務提供者的安全責任意識不強，管理措施和技術保障能力不健全，對互聯網信息安全提出新的挑戰。

在未來的區塊鏈技術應用中， 還需要解決以下幾個問題：技術上簡化、優化交易性能;降低企業應用區塊鏈技術的自身成本;從技術和管理全局層面上確保區塊鏈技術的應用安全;在人民心中設立標準、增加對區塊鏈技術應用的信任;政府積極實施對區塊鏈技術的有效監管。

區塊鏈雖能被使用，但其發展仍未成熟，也不被多數人所接受。人們必須改變思維，政府企業也必須投入資金，投資硬件與軟件，打造一個完整的‘生態系統，加上市場的需求，區塊鏈技術才能在這金融科技領域上真正開花結果。

注釋

①2018年4月2日由京東金融研究院和工信部下屬中國信通院云計算和大數據所共同撰寫的《區塊鏈金融應用白皮書》正式發布。

參考文獻

[1]吳桐、李家騏：《區塊鏈和金融的融合發展研究》，《金融監管研究》，2018年第12期，98-108。

[2]馮強：《區塊鏈技術在供應鏈金融中的應用》，《金融經濟》，2018年第22期，122-123。

[3]王碩：《區塊鏈技術在金融領域的研究現狀及創新趨勢分析》，《上海金融》，2016年第2期26-29 。

[4]魏方方：《 區塊鏈技術在金融領域中的發展探索》，《 金融經濟》， 2017年第24期，19-21。

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