興業(yè)銀行上半年盈利大增23%商投旗艦加速起航

袁祎蔓

8月26日晚間，興業(yè)銀行（601166.SH）對(duì)外發(fā)布2021年半年報(bào)，報(bào)告顯示，該行報(bào)告期內(nèi)總資產(chǎn)突破了8萬(wàn)億元，創(chuàng)出新高，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入1089.55億元，同比增長(zhǎng)8.94%，歸母凈利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)401.12億元，同比大增23.08%，處于股份制銀行凈利增速第一集團(tuán)。同時(shí)，得益于凈利潤(rùn)大幅增長(zhǎng)，該行上半年ROE也達(dá)到了13.6%，同比上升1.6個(gè)百分點(diǎn)，ROA達(dá)到了1.02%，同比提升0.12個(gè)百分點(diǎn)，盈利能力持續(xù)提升，處于同類(lèi)行優(yōu)秀水平。

此外，值得一提的是，今年7月26日呂家進(jìn)獲銀保監(jiān)會(huì)任職資格批復(fù)，正式就任興業(yè)銀行董事長(zhǎng)，懸空近兩年的董事長(zhǎng)一職終于塵埃落定。

在業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)上呂家進(jìn)明確表示，“1234”戰(zhàn)略符合實(shí)際，推動(dòng)興業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)了快速轉(zhuǎn)型、健康發(fā)展。“下一階段，我們要保持戰(zhàn)略定力，一張藍(lán)圖繪到底。”當(dāng)前，隨著該行新一屆管理班子的落定，經(jīng)營(yíng)不確定性逐漸消除，同時(shí)隨著財(cái)富銀行、投資銀行、綠色銀行戰(zhàn)略的持續(xù)推進(jìn)，未來(lái)發(fā)展可期。

戰(zhàn)略保持穩(wěn)定商投齊發(fā)力 三張名片閃亮

據(jù)了解，2018年，興業(yè)銀行根據(jù)內(nèi)外形勢(shì)變化，適變應(yīng)變，前瞻性地提出了“1234”戰(zhàn)略體系。其中，“商行+投行”是戰(zhàn)略的核心和抓手。2021年是興業(yè)銀行新一輪五年規(guī)劃元年，該行提出，深化推進(jìn)“1234”戰(zhàn)略，持續(xù)擦亮綠色銀行、財(cái)富銀行、投資銀行三張“金色名片”，全面加快數(shù)字化轉(zhuǎn)型。隨著戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型縱深推進(jìn)，該行經(jīng)營(yíng)成效進(jìn)一步顯現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)了“四個(gè)大于”：一是在各項(xiàng)貸款增速大于總資產(chǎn)增速基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)表外資產(chǎn)增速大于表內(nèi)資產(chǎn)增速。二是綠色融資余額增速大于對(duì)公融資余額增速。三是非息凈收入增長(zhǎng)大于利息凈收入增長(zhǎng)。四是子公司營(yíng)收增速大于母行營(yíng)收增速。

同時(shí)，依托財(cái)富銀行和投資銀行這兩張名片，興業(yè)銀行中收增長(zhǎng)勢(shì)頭強(qiáng)勁。非息凈收入同比增長(zhǎng)13.95%至370.45億元，高于利息凈收入增速7.43個(gè)百分點(diǎn)，占營(yíng)收比例提升至34%，其中手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入同比增長(zhǎng)23.88%，已居于公布中報(bào)股份行中的第一名。

其中在財(cái)富銀行方面，興業(yè)銀行努力朝著全市場(chǎng)一流財(cái)富管理銀行的目標(biāo)前進(jìn)，數(shù)據(jù)顯示，上半年理財(cái)規(guī)模突破1.61萬(wàn)億元，較年初增長(zhǎng)9.02%;零售客戶管理總資產(chǎn)AUM達(dá)到了2.69萬(wàn)億元，較年初增加了737.68億元，通過(guò)理財(cái)、代理代銷(xiāo)、資產(chǎn)托管、信托及基金子公司等實(shí)現(xiàn)財(cái)富銀行收入高達(dá)117億元，同比增長(zhǎng)22%。而在投資銀行方面，興業(yè)銀行也以全市場(chǎng)一流投資銀行資源整合者為目標(biāo)，數(shù)據(jù)顯示，上半年該行投行和代客FICC業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)收入39億元，同比增長(zhǎng)26%。

此外，綠色銀行作為興業(yè)銀行傾力打造的“三張名片”的首張名片，上半年保持高速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，綠色融資余額達(dá)1.3萬(wàn)億元，創(chuàng)出新高，較年初增長(zhǎng)11%，同時(shí)綠色金融客戶數(shù)達(dá)3.3萬(wàn)戶，較今年初增長(zhǎng)25%。基于此，興業(yè)銀行管理層還制定了新的目標(biāo)：到2025年末，綠色金融融資余額要突破2萬(wàn)億元，客戶數(shù)突破5萬(wàn)戶。

不良“雙降” 撥備增厚資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)中向好

上半年，興業(yè)銀行不斷深化落實(shí)“1234”戰(zhàn)略，做實(shí)風(fēng)險(xiǎn)防控，關(guān)鍵資產(chǎn)質(zhì)量指標(biāo)持續(xù)優(yōu)化。報(bào)告期內(nèi)，興業(yè)銀行不良貸款率為1.15%，較年初下降0.1個(gè)百分點(diǎn)，環(huán)比也進(jìn)一步下降0.03個(gè)百分點(diǎn)，不良貸款余額下降到483.12億元，也較年初進(jìn)一步下降13.44億元，從而實(shí)現(xiàn)了不良貸款率和不良貸款余額的持續(xù)“雙降”，資產(chǎn)質(zhì)量較一季度繼續(xù)改善，保持持續(xù)向好趨勢(shì)。

與此同時(shí)，報(bào)告期內(nèi)興業(yè)銀行撥備覆蓋率則達(dá)到了257%，較期初上升38個(gè)百分點(diǎn)，環(huán)比也上升了9個(gè)百分點(diǎn)。撥貸比則達(dá)到2.95%，也較期初上升0.21個(gè)百分點(diǎn)，環(huán)比上升0.03個(gè)百分點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)了撥備覆蓋率和撥貸比的“雙升”，使之維持在近五年來(lái)的最好水平。

此外，新發(fā)生不良貸款較去年有明顯放緩，不良凈生成率下降明顯。其中法人口徑對(duì)公不良貸款凈生成率0.77%，較上年（1.85%）降幅達(dá)58%;零售貸款不良凈生成率1.39%。較上年（2.06%）降幅達(dá)33%。根據(jù)目前情況，預(yù)計(jì)全年資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)中向好的態(tài)勢(shì)可以持續(xù)。

可以看到，興業(yè)銀行不良基本出清，資產(chǎn)質(zhì)量指標(biāo)持續(xù)向好。同時(shí)該行戰(zhàn)略清晰，“商行+投行”戰(zhàn)略深入實(shí)施且業(yè)務(wù)收入高速增長(zhǎng)，輕資本業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)度加大增厚盈利空間，成長(zhǎng)邏輯明確。董事長(zhǎng)已就任，擬發(fā)不超500億元可轉(zhuǎn)債也于8月21日經(jīng)銀保監(jiān)會(huì)批復(fù)，對(duì)此，有機(jī)構(gòu)表示，考慮到當(dāng)前估值較低，該行股價(jià)有望重回上升通道，并有多家機(jī)構(gòu)紛紛給予其“增持”“買(mǎi)入”“強(qiáng)烈推薦”等評(píng)級(jí)。