淺談財政補貼市場化與企業內部控制質量

龔翠

（麻城市非稅收入管理局，湖北 麻城 438300）

在財政補貼與企業內部控制質量的關系方面，許多研究證實了尋租問題的存在。不同的企業可以獲得不同程度的補貼，財政補貼對企業績效的影響也不同。財政補貼可以顯著提高企業績效，對于投資成本和風險有一定程度的降低，對企業的研發投入也可以起到一定程度的促進作用，充分發揮研發投入的外部正效益，最終提升整個行業的研發創新能力。但是，財政補貼也會擠占民間資金的原始預付款，政府資金也會因為民間投資的減少而失去效用。

一、財政補貼市場化與研發投入

近年來，越來越多的研究結論表明，財政補貼對企業研發投入的影響并不具有單邊促進效應或擠出效應，財政補貼對于企業的研發強度具有較好的影響。在研發投入與企業內部控制質量之間的關系中，研發投入與企業內部控制質量有明顯的正相關關系，財政補貼確實促進了專利產出的增加。

外部性的產生是由于生產或消費行為讓某些群體免費生產或免費消費而造成的?，F代經濟理論認為，外部經濟會打破市場的供需平衡，形成供給不足，降低社會的資源配置效率。因此，政府的補貼需要內部化。政府的干預可以減少這種外部性，也就是說，政府可以通過財政補貼來刺激市場，從而在市場上尋求新的供需平衡。企業研發活動需要大量的資金，這將使企業面臨巨大的不確定性和風險。研發成果類似于公共物品，企業不可能獨自完全占有所有的利益，這在很大程度上會降低企業開展研發活動的積極性。在這種情況下，政府如果可以通過財政補貼進行干預，就可以很好地引導資源的合理配置，及時地處理市場失靈的情況，從而激發并提升企業在研發創新方面的積極性。

國有企業、外資企業、民營企業之間存在著較為明顯的不同，在科研創新行為方面也具有一定的差距。非國有企業比例的增加對促進工業企業的技術創新有明顯的作用，當政府對國有企業的研發和創新活動進行補貼時，其在研發創新中的作用應該是通過內部活動來發揮的，創新活動也會受到企業所有權問題的影響。政府投資可以顯著促進高技術產業的創新活動，然而，因為不同的企業的所有權結構有所不同，所以政府投資對技術創新的影響也不同。財政補貼對非國有企業的影響明顯要比對國有企業的影響更大，當國有經濟占有較高比例時，政府投資對技術創新的影響會更小。財政補貼會顯著降低企業退出的可能性，對于私營企業和外資企業來說，這種影響會隨著補貼水平的提高而降低，但對于國有企業而言，在不同的補貼水平上更多表現出了非線性關系。

從市場化的角度考慮，企業所在的地區不同會產生不同的情況，在經濟較發達地區，當地企業的競爭力將比經濟欠發達地區的企業更具有競爭力。經濟更加開放，涉及市場化程度更高，管理水平更高，其內部控制自然也更科學、更完善，從而可以使其更合理地利用各種資源，提高企業的效率。

二、研發投入與企業內部控制質量

科學技術在經濟發展過程中的作用越來越明顯，科技創新成果可以提升資源的經濟價值、稀缺性和新穎性，并產生一定的排他性和壟斷性，從而提高企業的內部控制質量。人力資本和研發投入是推動技術創新和效率提高的最重要因素，當研發投入占到銷售收入的4%以上時，就能帶來高增長，提高企業績效。然而，考慮到資本投資的階段和技術和產品形成的階段，只有在這些事情完成之后，產品才能投放到市場。這表明，研發投入對企業內部控制質量的影響有一定的滯后性。

在私營部門中，研發投入可以明顯改善一定的滯后性影響。如果沒有滯后期，政府的財政補貼對企業投資不會有明顯影響。當加入滯后期后，財政補貼對研發投入有明顯的促進作用。增加財政補貼可以通過促進企業的技術創新活動來提高企業內部控制質量。然而，研發活動相對而言是具有較高的風險的創造性活動。企業需要經歷從獲得財政補貼到投入研發活動的一系列復雜的過程之后才能最終獲得一定的產出，才能提高企業內部控制質量。滯后的研發投入與企業內部控制質量顯著相關，財政補貼需要一定的時間才能產生效果。

研發投入對企業內部控制質量有明顯的影響，而且這種影響的程度在不同的行業中是不同的。國有企業可以獲得更多的研發資源，但內部制度使得國有企業的利用效率較低。雖然國有控股企業對研發投入有積極影響，但也削弱了研發投入對創新的影響。

三、財政補貼市場化與企業績效

在我國式分權體制下，一方面，中央政府將大量權力下放給地方政府，地方政府控制著公司所需的大量經濟和行政資源。另一方面，以經濟增長為核心的地方官員晉升競賽，促使地方政府積極致力于轄區經濟發展。地方政府作為區域經濟增長的微觀基礎和關鍵力量，在財政補助，土地流轉等方面對其管轄范圍內的公司經營活動具有較強的動機和能力，以促進區域經濟增長和擴大就業。

根據利益相關者理論，政府和企業是相互關聯的。政府對企業發展的支持可以提高經濟水平，發展地方經濟。此外，政府的支持還可以提高政府的績效，幫助政府解決許多社會問題，如就業、環境保護等。政府希望通過給予企業一定的資金來促進其內部控制質量。根據市場失靈理論，完全依靠市場是不可能實現資源配置最大化的，政府對市場的適當干預有助于實現資源配置最大化。

財政補貼是政府干預市場的一個重要手段，政府通過提供補貼向企業分配資金，有利于引導這些企業的健康發展。在中國的計劃經濟體制下，資源的配置主要是由政府引導，政府的財政補貼主要是用來引導經濟，使其按照政府的指令發展。在市場體制的影響下，市場在資源配置中起決定性作用，財政補貼成為調節市場經濟和引導企業發展的重要手段。財政補貼對企業的經營效率有積極作用。研發活動是高風險的創造性活動，企業從獲得財政補貼到投入研發活動，需要經過一系列復雜的過程，才能形成產出，提高企業內部控制質量。

四、財政補貼市場化與企業內部控制質量

財政政策傳導機制的理論重點是政府收入分配如何影響社會總供給和總需求，實現財政政策目標。在總供給和總需求不平衡的情況下，僅僅依靠財政政策的“市場調節”作用是遠遠不夠的。政府有必要根據不同的情況采取不同的財政政策措施，這將影響到企業和居民的可支配收入，這些政策措施也將調整社會總需求。財政補貼可以對收入進行再分配，政府可以通過財政政策進行外部干預，這將在很大程度上緩解由研發活動的溢出效應所帶來的成本風險。財政補貼可以使企業的現金流和盈余得到一定程度的增加，使其可以獲得更多的資金繼續作為研發投入。企業的研發投入越多，競爭力就越強，市場份額就越大，進而增加企業利潤，改善財務狀況。這表明，財政補貼可以通過研發投入對企業內部控制質量進行正向引導。研發投入對財政補貼和企業內部控制質量都有明顯的正向效應。財政補貼可以從多方面促進研發的增長，最終將對企業內部控制質量產生明顯的正向影響，因為財政補貼可以幫助企業克服短期營運資金的緊張，用剩余資金來補充研發，這將有助于企業提高研發水平，提高生產效率，促進企業內部控制質量的提升和發展。

在相對發展較為成熟的市場經濟中，市場對企業資源的配置起著決定性的作用。市場機制作為決定企業行為選擇的制度基礎，對企業行為有著重要的影響。在我國，不同地區的市場化程度不同，政府干預、執法和司法存在顯著差異，這可能會改變財政補貼對內部控制質量的影響。首先，市場化程度越高，意味著市場的相關法律制度越完善，企業實現財政補貼標準和通過會計核算獲得財政補貼的難度就越大，風險和成本也就越大，從而減少財務補貼和內部控制對會計業務的不利影響?？傊?，市場化程度的提高將削弱財政補貼所誘發的企業會計操縱，降低財政補貼對內部控制質量的抑制作用。其次，市場化程度越高，市場及其相關制度越完善，對政府的限制就越嚴格，分配就越規范財政補貼將被取消，政府的設租、企業的“尋租”或“尋補貼”的空間將被壓縮。企業能否得到財政補貼以及補貼多少，更多取決于企業是否達到財政補貼標準的情況。企業通過建立政治關系或尋租，對是否能獲得補貼、能獲得多少補貼的影響有限，降低了財政補貼誘發的建立政治關系和尋租的動機，弱化了財政補貼對企業內部控制的負面影響。最后，隨著市場化程度的提高，市場在資源配置中的決定性作用越來越大，政府與市場的界限越來越清晰，獲得財政補貼的企業所承擔的額外社會和政策責任減少或消失。企業在“尋補貼”建立的政治聯系并不能有效降低企業的風險，財政補貼的“內控替代”效應將被弱化，有利于抑制財政補貼對內部控制的負面影響。

五、結束語

財政補貼對企業內部控制質量有正向影響，推動了企業的研發投入增長，而研發投入增長又對企業內部控制質量有滯后的正向影響。我們應該理性地處理政府與市場之間的關系，注重市場在資源的配置中所發揮的決定性的作用。政府對市場秩序的維護和市場基礎設施的提供中充當著至關重要的角色，因此，要正確處理政企之間的關系，優化環境，做好公眾服務工作，為提升微觀企業和宏觀經濟運行效率創造良好的制度條件，從而更好地推動我國社會主義市場經濟體制的完善和發展，保障我國經濟水平得到更好地提升。