互聯網消費金融規避運營風險的策略探討

文/張玉國

（對外經濟貿易大學國際經濟貿易學院）

消費是拉動經濟增長的主要手段，在當前的經濟發展形勢下，進一步激活消費金融已經成為國家戰略。而互聯網在各個領域中的滲透，為互聯網消費金融的發展提供了基礎和必要條件，依托互聯網的各類金融服務和產品滿足了不同訴求的消費者。在互聯網金融不斷發展的過程中，這與現階段我國居民收入不斷增加的現狀相適應。但同時也出現了一系列亟待解決的問題。消費金融誕生的歷史由來已久，早在19世紀末期，西方發達國家迅速普及消費金融。而我國在改革開放后，社會主義經濟市場的進一步發展使得各類產品不斷豐富，市場逐漸由消費者起主導作用。在這樣的市場環境下，消費金融也在我國萌芽，但由于我國在這一方面探索和發展的起步相對較晚，針對消費者的信用風險評估基礎條件缺失，導致提供金融消費產品存在各種各樣的風險。依托于互聯網的迅速普及，消費金融與互聯網實現深度融合，在發揮傳統消費金融優勢的基礎上充分運用互聯網，成為消費金融發展的又一增長點。但其中蘊含的風險也在以新的形勢發生變化，這就需要深入研究互聯網消費金融的新風險，并且提出相應的規避策略。

一、我國互聯網消費金融發展的總量特征

得益于互聯網的迅速發展，互聯網消費金融既是新的經濟增長點，也是傳統消費金融發展的必然趨勢。通過對我國互聯網普及的規模以及互聯網金融企業的發展來看，我國互聯網消費金融發展呈現明顯的階段性。第一階段是2012年至2014年期間，這一階段我國的互聯網金融企業尚處在探索和發展的階段，總的交易規模和交易數量水平相對較低，互聯網消費金融正在啟動時期；第二階段是2014年至2017年，在此階段的我國的互聯網金融產品發展態勢迅猛，開拓了大批市場的同時推出了一系列金融產品，并且越來越多的互聯網消費金融產品和互聯網金融企業涌入金融市場中，互聯網金融行業進入發展期，但在高速增長的同時出現了各種各樣的問題，例如違規經營、惡意催收等，導致互聯網金融在發展的過程中遭遇了一系列阻礙。針對這樣的發展現狀，銀保監會出臺了一系列管理措施，針對互聯網消費金融進行了進一步規范，因此，2017年以后，銀監會以及相關部門對互聯網金融市場進行了整頓，建立起了新的金融市場秩序，總體上呈現出穩步發展的態勢。

二、互聯網消費金融運營風險分析

互聯網消費金融既包括各種分期消費平臺，也包括電商平臺和P2P平臺。在這些平臺下，消費者可以根據自己的喜好和個人的消費習慣選擇相應的消費場景。但當前，由于多種因素的影響，如消費者缺少信用風險識別系統和評價的基礎，導致互聯網消費金融存在一些不可控的運營風險。具體來說，互聯網金融主要有以下三個方面的問題：一是信息不對稱。通過對現有的互聯網消費金融產品進行分析不難發現，大多數的互聯網消費金融企業信息不對稱的程度相當高，更容易使企業在發展的過程中出現互聯網消費金融運營風險。消費者不重視自身的信用狀況，在需要各類金融產品和服務時，沒有考慮自身實際情況而不加選擇的接受金融產品和服務，加之消費者自身對于互聯網金融的不了解，沒有深入了解違約之后產生的各種后果，導致消費者缺乏信用意識，在選擇各類互聯網消費金融的過程中存在盲目性，這不僅會給消費者自身帶來風險，也會給互聯網金融企業帶來風險；另一方面，互聯網消費金融企業沒有對各類信息進行有效披露，并且信息程度較低。例如用戶在申請一些分期消費的過程中，只需要簽訂企業提供的相關授權協議，提交自身的身份證明信息就可以根據企業的風控平臺進行用戶信用等級評價并授予相應的額度。但在具體操作的過程中，針對用戶的信用評價缺少具體的規則和計算方式。二是平臺管理不完善。通常情況下，商業銀行在提供各類消費金融產品的過程中具有較為完善的貸款管理和相對規范的管理制度。一般情況下，商業銀行在提供金融產品時，具有完善的管理體系，主要包括貸前管理、貸中管理和貸后管理，這種細化的管理方式能夠在很大程度上規避各種風險。但對于互聯網消費金融來說，大多數企業在管理平臺上存在問題，進而引發各類運營風險。在大多數互聯網消費金融平臺中，用戶只需要提供個人的基本信息，消費者只需在平臺注冊，提供必要的個人身份信息便可以獲得相應的信用額度。雖然這些企業也有自己的風控系統，會針對用戶的各種消費行為進行風險等級評估，但由于缺少貸中管理和貸后管理，導致各類壞賬頻繁發生，致使互聯網消費金融出現運營風險。三是資金期限錯配等風險。對于互聯網消費金融財務來說，大多數企業都存在杠桿過高的問題。一些互聯網消費金融企業存在資產負債期限錯配問題。除此之外，大多數互聯網消費金融還存在盈利關于依靠利差的問題。一些P2P平臺雖然不存在流動性風險，但與互聯網金融公司存在利率風險。這就導致互聯網消費金融的各項營業利潤極易受到損失。

三、互聯網消費金融規避運營風險的策略分析

（一）增強消費者風險防范的意識和能力

在互聯網不斷普及的當下，消費金融越來越依靠用戶的信任成本，而隨著用戶信任成本的不斷提升，互聯網消費金融在經營和發展的過程中，也會像傳統的企業那樣面臨著運營和資金壓力等各方面的負擔。要想更好地促進互聯網金融企業的發展，就應當積極采取精準營銷的方式，同時還應當結合全網營銷的戰略，這種多管齊下的策略才能夠幫助企業快速獲得精準的客戶定位，進一步激活消費金融客戶。首先，在相關政策實施的過程中，要結合我國互聯網金融發展的實際情況，適當降低互聯網金融產品轉入市場的門檻，同時，對于互聯網消費金融企業自身來說，在匹配金融產品時要結合市場的實際情況，根據不同的消費場景匹配相應金融產品，并且強化消費場景化的建設；也要針對互聯網金融品牌進行細分，根據不同種類的金融產品建設專門的、獨立的品牌，通過這樣的方式提高品牌的信任度和知名度，增強消費者的選擇性；還應當不斷創新移動端營銷和大數據技術的應用，針對不同的客戶進行區分，借助針對性的營銷方式對后續產品進行跟蹤，提高營銷的精準性。其次，引導消費者參與各類消費金融活動之前，對消費者的自我信用意識和自我信用管理能力進行教育，使消費者能夠正確地評估自身的信用狀況，從根本上規避金融欺詐風險。例如消費者在選擇某一項互聯網消費金融產品之前，一要關注行業的分析以及企業相關的輿情資訊，了解互聯網金融信貸產品的特征。二要注重自身隱私的保護，分析互聯網消費金融活動的利與弊，這樣才能更好地維護自己的合法權益。

（二）提高互聯網消費金融機構的流動性

首先，要想有效規避風險，應當采取資產證券化的方式，有利于破解企業的資金荒，更能夠幫助企業提高收益的同時分散各類風險，以這樣的方式能夠更好地增加互聯網消費金融企業的業務收入。在增強流動性的過程中，還應當針對傳統的證券發行、交易與質押機制等各個環節進行優化。通過優化允許支持良好的企業開發多種多樣的金融產品滿足不同用戶的需求。同時結合市場發展的實際，利用互聯網環境，建立起有序的證券化交易市場，通過多報價的形式形成統一且公開的交易市場。其次，相關主體也應當自覺遵守相關法律法規，夯實平臺識別風險和相關基礎操作，在尊重法律法規的基礎上建立起有效的風控平臺，通過這樣的方式防止連鎖運營風險的發生。最后，互聯網消費金融企業應當加強人才的培養，加強平臺的信息化建設，不斷提高相關人員的專業能力和綜合能力，加強人才的能力成長與人才的績效考核，通過加強人員管理的方式使相關工作人員能夠在工作中更好地處理各種突發問題，規避各種可能存在的潛在風險。

（三）進一步完善公共信息征信制度

互聯網金融在人才培養和公共征信制度建立等方面存在明顯不足。因此，為了更好地規避運營風險，一方面要加強金融相關人才的培養，為了更好地提高人才培養的質量，相關企業要結合自身發展的情況，建立起有效的人才培養制度，依托有效的人才培養制度不斷提高人才的能力，使其更好地滿足企業發展的現實需要。另一方面，企業還應當積極引進優秀的人才，通過與高校和相關行業合作引進優秀人才，擴充人才隊伍，滿足企業發展需求。增強風險防控意識的過程中，企業要結合自身的產品情況，以及企業自身的產品特征建立起基于企業的風控平臺系統，通過風控對客戶進行信用分析，根據不同客戶的信用等級給予相應的業務權限，這樣才能夠進一步增強互聯網消費金融規避運營風險的能力。

四、結語

綜上所述，當前我國互聯網消費金融處在穩步發展的態勢，極大地促進了經濟的發展，但存在的運營風險也不能忽視。而互聯網消費金融的運營風險規避應當從各個方面出發，結合企業以及互聯網消費金融發展的實際情況制定相應的規定措施，并且在長期實施的過程中不斷進行優化，這樣才能夠提高風險規避的效果，并以這樣的方式為互聯網消費金融的進一步發展提供更為有力的支持。