吉林省中小企業(yè)融資困境及對(duì)策研究

（吉林大學(xué) 吉林 長春 130000）

一、吉林省中小企業(yè)融資現(xiàn)狀

中小型企業(yè)在當(dāng)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)中起到的作用已普遍受到認(rèn)可，國家越來越重視中小型企業(yè)在經(jīng)濟(jì)集群中提供的活力與新鮮血液，逐漸出臺(tái)了多條有利于中小型企業(yè)運(yùn)營融資的相關(guān)政策。目前，國家推行的一系列新型融資方式，如股權(quán)融資、發(fā)行證券融資，在吉林省多用于大型企業(yè)融資，中小型企業(yè)依然難以受益于部分融資政策，多數(shù)中小型企業(yè)只能依靠傳統(tǒng)的銀行貸款、抵押貸款等方式獲得貸款，缺乏效率且數(shù)量很受限制。

數(shù)據(jù)顯示吉林省中小企業(yè)向銀行貸款的平均貸款利率是12%，與之相對(duì)應(yīng)的是，大型企業(yè)銀行貸款的平均貸款利率僅需6.15%。兩相比較，中小企業(yè)的融資利率高昂，融資成本沉重。同時(shí)，中小型企業(yè)直接融資同樣代價(jià)高昂，若中小型企業(yè)想要通過發(fā)售證券來直接得到資金，需要在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上支付給證券發(fā)售的相關(guān)方一筆不菲的傭金，為得到直接融資付出昂貴代價(jià)。

吉林省中小企業(yè)在獲得貸款過程中，不只是貸款成本高，獲得貸款的時(shí)間同樣很長。中小企業(yè)在向銀行申請(qǐng)貸款時(shí)會(huì)受到銀行的一系列審查，銀行會(huì)通過對(duì)中小企業(yè)展開財(cái)務(wù)審查、信用記錄調(diào)查、固有資產(chǎn)評(píng)級(jí)以及綜合審批等一系列評(píng)級(jí)措施來決定是否向中小企業(yè)貸款以及貸款數(shù)額，以至于中小企業(yè)融資周期較長。

吉林省中小企業(yè)融資過程中所面臨的困難主要有兩大內(nèi)外部因素，包括吉林省中小、企業(yè)自身所存在的規(guī)模小，專業(yè)能力弱、企業(yè)制度所造成的財(cái)務(wù)賬目混亂等內(nèi)部因素銀行與金融機(jī)構(gòu)對(duì)于吉林省中小企業(yè)所存在天然歧視的外界因素。

首先中小型企業(yè)自身存在很大問題。吉林省中小企業(yè)普遍具有企業(yè)規(guī)模小，資金鏈短缺，企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)性低等問題，這些固有缺陷嚴(yán)重限制了吉林省中小企業(yè)的盈利能力與運(yùn)營能力，吉林省中小企業(yè)受困于這些天然缺陷難以生存于激烈的市場(chǎng)競爭，以至于吉林省中小企業(yè)普遍生存周期短暫。

其次，吉林省中小企業(yè)專業(yè)性能力低下，多數(shù)中小企業(yè)采取傳統(tǒng)的家庭作坊式經(jīng)營模式，存在經(jīng)理一人控制企業(yè)大權(quán)，同時(shí)經(jīng)理的親戚族人也都被安排在企業(yè)的財(cái)務(wù)、人力資源等重要部門崗位，從而企業(yè)被經(jīng)理家族把控，嚴(yán)重影響企業(yè)的合理運(yùn)營以及后續(xù)規(guī)模擴(kuò)張。

吉林省中小企業(yè)是吉林省勞動(dòng)力市場(chǎng)主要需求方，由于吉林省中小企業(yè)因就業(yè)門檻較低，生產(chǎn)及管理水平低下所吸納的勞動(dòng)人員多為綜合素質(zhì)一般的勞動(dòng)人員，導(dǎo)致吉林省中小企業(yè)發(fā)展得不到有效保障。企業(yè)人員素質(zhì)中，財(cái)務(wù)素質(zhì)低下，導(dǎo)致吉林省中小企業(yè)還存在財(cái)務(wù)賬目混亂的問題，使得中小企業(yè)在運(yùn)營中難以根據(jù)真實(shí)有效的數(shù)據(jù)制作準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)報(bào)表、制定合理的經(jīng)營計(jì)劃，對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展壯大具有極大的限制。部分中小企業(yè)甚至故意偽造財(cái)務(wù)報(bào)表，虛報(bào)盈利數(shù)額，以此來達(dá)到偷稅漏稅的目的，進(jìn)而規(guī)避相關(guān)部門監(jiān)管，這同樣是不利于發(fā)展的違規(guī)經(jīng)營。

另一個(gè)無法忽視的原因是銀行與其他金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小型企業(yè)存在傾斜。從吉林省目前的情況不難看出，大型企業(yè)大多為國有企業(yè)，其信用更具保障。調(diào)查顯示吉林省內(nèi)的商業(yè)銀行與其他金融機(jī)構(gòu)在放貸審批時(shí)均更傾向于國有背景的大型企業(yè)，因?yàn)槠溥€款能力更具保證，而不愿向信用數(shù)據(jù)不健全的小微企業(yè)提供貸款。吉林省中小企業(yè)在向吉林省各大銀行需求資金資助時(shí)，因缺乏足夠諸如機(jī)械設(shè)備、廠房等足額抵押物，導(dǎo)致吉林省中小企業(yè)在獲得資金貸款時(shí)并未得到各大銀行青睞。

當(dāng)吉林省中小企業(yè)在為獲得足額資金而導(dǎo)致生產(chǎn)經(jīng)營困難，甚至破產(chǎn)時(shí)，中小企業(yè)會(huì)攜帶融資金額跑路，使中小企業(yè)的信用額度將會(huì)在銀行等金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)一步降低，循環(huán)往復(fù)使得銀行等金融機(jī)構(gòu)很難貸款于中小企業(yè)。比起有資不抵債及攜款逃跑風(fēng)險(xiǎn)的中小型企業(yè)，銀行更加青睞大型國有企業(yè)，因?yàn)榧质〈笮蛧衅髽I(yè)有政府為其背書，違約風(fēng)險(xiǎn)微乎其微，即使大型國有企業(yè)出現(xiàn)呆賬、壞賬的傾向，也自有政府為其買單，而不需要銀行為其承擔(dān)任何風(fēng)險(xiǎn)。中小型企業(yè)則隨時(shí)存在壞賬風(fēng)險(xiǎn)，銀行普遍不愿為其貸款而承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。即便近年來中小企業(yè)的發(fā)展勢(shì)態(tài)良好，中小企業(yè)占比與盈利逐年攀升，仍然很難改變國有銀行對(duì)其的天然歧視，國有銀行在進(jìn)行貸款決策時(shí)依然會(huì)將大型國有企業(yè)優(yōu)先，降低中小企業(yè)貸款份額。

二、解決吉林省中小企業(yè)融資困境的對(duì)策建議

解決中小企業(yè)融資難問題是促進(jìn)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展局勢(shì)、穩(wěn)定調(diào)控風(fēng)險(xiǎn)的主要陣地。本文通過政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)等三方面，探討改善吉林省中小企業(yè)融資難問題，引導(dǎo)中小企業(yè)順利邁出融資困境。

（一）政府層面

吉林省政府應(yīng)健全發(fā)展吉林省中小企業(yè)政策扶持體系，為吉林省中小企業(yè)融資創(chuàng)造優(yōu)越環(huán)境，指引多元發(fā)展。在中小企業(yè)貸款擔(dān)保體系問題上，吉林省政府應(yīng)建立多層次與多渠道的共享查詢體系，通過信貸資源集中化來確定中小企業(yè)的信用評(píng)級(jí)問題。在人才、資金與技術(shù)支持政策上，吉林省政府應(yīng)當(dāng)大力扶持，使中小企業(yè)能夠積極參與政府采購服務(wù)中，同時(shí)搭建與完善各種大數(shù)據(jù)平臺(tái)，形成一個(gè)以大數(shù)據(jù)服務(wù)為基準(zhǔn)的線上與線下相互聯(lián)合的平臺(tái)，使中小型企業(yè)能夠通過平臺(tái)而互幫互助。

其次，為解決中小企業(yè)與銀行與金融機(jī)構(gòu)間的信息不對(duì)稱問題，提高雙方交易間的透明度，政府應(yīng)完善吉林省中小企業(yè)金融融資擔(dān)保條件。吉林省政府應(yīng)當(dāng)充分發(fā)揮市場(chǎng)監(jiān)督職能，通過建立金融服務(wù)平臺(tái)，創(chuàng)立中小企業(yè)監(jiān)管機(jī)制，對(duì)吉林省中小企業(yè)在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，操作風(fēng)險(xiǎn)等評(píng)估上發(fā)揮監(jiān)管作用，進(jìn)而為中小企業(yè)在市場(chǎng)尋求融資過程中找到合適切入點(diǎn)，促進(jìn)吉林省中小企業(yè)融資的順利進(jìn)行。

最后，在降低中小企業(yè)融資約束方面，政府可以通過發(fā)展新型金融服務(wù)模式，如供應(yīng)鏈金融服務(wù)模式，來為吉林省中小企業(yè)融資另辟蹊徑。在中小企業(yè)財(cái)務(wù)支持方面，吉林省政府可以加大關(guān)于中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)救濟(jì)上的財(cái)政支持力度。

（二）企業(yè)自身

一方面，吉林省中小企業(yè)的融資困難與其內(nèi)部管理機(jī)制的不健全有密切關(guān)系。企業(yè)只有合理規(guī)范運(yùn)營，遵守監(jiān)督體系的相關(guān)規(guī)定，才有望打破融資瓶頸，取得自身長遠(yuǎn)發(fā)展。為此，中小企業(yè)必須創(chuàng)新企業(yè)管理模式，結(jié)合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制規(guī)律，在企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行改革，建立有利于長遠(yuǎn)發(fā)展的企業(yè)制度，完善中小企業(yè)的現(xiàn)代化治理結(jié)構(gòu)。通過企業(yè)內(nèi)部管理來夯實(shí)中小企業(yè)融資的基礎(chǔ)，不斷增強(qiáng)企業(yè)綜合實(shí)力，進(jìn)而打消一些金融機(jī)構(gòu)的借貸顧慮，擴(kuò)寬融資渠道，對(duì)企業(yè)在市場(chǎng)開展業(yè)務(wù)也大有助益。

另一方面，大部分吉林省中小企業(yè)自身資信情況不佳，是造成其融資困難局面的重要原因。資信情況不佳，意味著金融機(jī)構(gòu)與其業(yè)務(wù)往來伴隨著極大的融資貸款風(fēng)險(xiǎn)，這直接造成了大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)不愿意為中小企業(yè)提供融資服務(wù)。因此，要想與金融機(jī)構(gòu)建立長期融投資的良好合作關(guān)系，吉林省中小企業(yè)必須提高企業(yè)信譽(yù)度，完善信用管理制度。對(duì)于企業(yè)內(nèi)部信息，企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用公開透明的管理模式，在必要情況下通過第三方評(píng)價(jià)來達(dá)到信息在吉林省中小企業(yè)融資過程中的作用，拓寬中小企業(yè)融資難的融資渠道和信息在銀企間的傳遞能力，進(jìn)而打消那些金融機(jī)構(gòu)的融資顧慮，為融資提供可靠的信用保障。

（三）金融機(jī)構(gòu)

在金融服務(wù)創(chuàng)新方面，銀行等金融機(jī)構(gòu)作為融資資金的提供方，應(yīng)該加快創(chuàng)新型金融服務(wù)模式的探索，對(duì)于不同的企業(yè)類型，根據(jù)其發(fā)展特點(diǎn)，探索制定不同的信貸服務(wù)模式，改善以往不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款模式，適當(dāng)降低中小企業(yè)的貸款難度，大力發(fā)展動(dòng)產(chǎn)抵押、流動(dòng)資產(chǎn)質(zhì)押，為中小企業(yè)貸款抵押提供多元選擇。推動(dòng)金融服務(wù)業(yè)務(wù)創(chuàng)新，開拓具有針對(duì)中小企業(yè)融資特點(diǎn)的金融市場(chǎng)，實(shí)現(xiàn)雙方共同發(fā)展。在完善風(fēng)控管理方面，金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新的同時(shí)也要增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，構(gòu)建完善的風(fēng)險(xiǎn)管控體系，以促成金融機(jī)構(gòu)和中小企業(yè)的長期穩(wěn)定發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)聚焦服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控管理，完善風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系，不斷提升信貸管理水平，更好地為企業(yè)提供融資服務(wù)，促進(jìn)銀企雙方高質(zhì)量發(fā)展。