倡導金融健康，為普惠金融發展新征程助力

9月30日，中國人民銀行發布了《中國普惠金融指標分析報告（2021年）》（以下簡稱《報告》）。《報告》基于中國人民銀行組織開展的普惠金融問卷調查和指標填報，從使用情況、可得性、質量等多維度反映普惠金融發展情況。《報告》中的一些分析也印證了中國普惠金融研究院（CAFI）此前的多項研究結論，比如，普惠群體金融服務獲得感持續增強，數字化對于普惠金融縱深發展的推動作用等。更為可喜的是，《報告》還關注到了信貸問題，并將普惠保險、數字金融可得性等都納入了分析范疇。在《報告》中關于“發展建議”的那一部分，專門將“有力謀劃和促進金融健康建設，不斷提升普惠金融發展能級”寫進了研究結果，體現了我國從上到下對于金融健康的重視程度大幅提升，這對于廣大的普惠金融服務的中小微弱群體在持續三年的疫情中，以及疫情后找到適合自身家庭財務狀況保持健康的節奏，減少金融風險至關重要。

黨的二十大召開在即，我想在回顧普惠金融走過的歷程的基礎上，再結合金融健康的必要性來對行業的未來進行展望。

普惠金融卓越發展的成績及經驗

第一，普惠金融理念深入人心。2016年國務院發布《推進普惠金融發展規劃（2016—2020年）》，普惠金融成為國家戰略的重要部分，并成為金融發展階段的一項里程碑內容。在普惠金融國家戰略的引導下，各級政府強化了信息分享平臺的建設，這些平臺成為各類金融機構解決針對中小微弱服務對象信息不對稱矛盾的金融基礎設施。猶如汽車可以在高速公路上疾馳，金融機構借助于信息分享平臺得以較為順暢地開展各類金融業務。全國無論大中小銀行都全面投入普惠金融業務，呈現出中國獨有的一道風景。國家的制度優勢形成在較短時間內迅速全面覆蓋中小微弱服務對象的巨大能量。而且，在讓利政策的背景下，中小微弱獲得了實實在在的利益，在新冠肺炎疫情肆虐的日子里，中國的小微企業表現出堅強的韌性。

不只是金融基礎設施的搭建，普惠金融國家戰略在“點”和“面”上都有亮麗的表現。從“點”上看，國家選擇了若干地區作為普惠金融改革創新試驗區。這是我國改革開放數十年一貫的做法，即通過“點”上的試驗獲得經驗，然后逐步推廣到全國各地。從“面”上看，在五年歷程中，全國基本實現了在60萬個行政村設立金融便民服務點，這種國外稱之為CASH-IN/CASH-OUT的簡易設施，許多國家都有嘗試，但真正能夠做到全國普及的，恐怕只有中國。

第二，數字普惠金融的迅猛躍進，成為另一大亮點。數字支付已成為中國金融發展的一張名片，數字信貸日趨成熟，數字保險、數字理財等正在成為未來的熱點。傳統銀行的數字化轉型已經蔚然成風。除了引領數字化的金融服務風潮外，數字技術在解決具體問題上也發揮了不可小覷的作用。比如，在解決全球普惠金融面臨的最大難題，即金融服務的“最后一公里”問題方面，金融科技利用數字技術大幅降低交易成本和獲客成本、提高征信覆蓋范圍，提升風險控制的質量，緩解商業可持續與普惠金融定價之間的矛盾。

第三，包容、健康、可持續的普惠金融體系正在各方的努力下日益完善。為了推動普惠金融制度、政策和機制創新，中國人民銀行在貨幣信貸政策、金融基礎設施、發展監測與評估、試驗區建設、金融教育與消費者保護、國際合作等方面取得了顯著成果，銀保監會堅定實施普惠金融領域的激勵與約束、差異化監管，證監會不斷推動資本市場發展深化，地方政府積極探索信用信息平臺建設、制度創新、改善金融生態環境。

落實到金融體系中，大中型銀行在普惠金融專業化發展方面取得突破，小型銀行在改革與轉型中繼續下沉，互聯網銀行通過技術創新開辟了新的市場，政策性銀行逐步探索批發性貸款新模式，保險業、證券業機構積極嘗試普惠金融產品創新，同時以社交平臺、電商平臺為基礎提供場景化金融服務的模式更加普遍，共同促進我國金融市場結構不斷深化、市場層次愈加豐富，金融體系更加包容。普惠金融的意義早已超出最初人們理解的解決“融資難融資貴”問題，在保險、資本市場等諸多領域，其帶來的“普惠價值”越來越巨大深遠。

第四，普惠金融展現出推動社會經濟發展的巨大潛力。在助力脫貧攻堅方面，我國普惠金融發展為消除絕對貧困和區域性整體貧困、加速世界減貧進程貢獻了重要力量。在支持疫情響應方面，數字普惠金融解決了“短、小、急、頻”的貸款需求，支持了微弱經濟的持續經營。在促進經濟增長方面，普惠金融致力改善金融結構，進而改變經濟結構不平衡的狀態，促進經濟社會的可持續發展。與此同時，我們欣喜地看到普惠金融與金融穩定實現了相互促進。更值得自豪的是，我國普惠金融發展為加強國際經驗借鑒、促進國際治理做出了突出貢獻。

第五，在推動普惠金融發展的進程中，普惠金融相關改革積極開拓創新。自2008年至今，普惠金融相關的改革試驗區包括了農村金融改革試點/試驗區、城市群金融改革、小微企業金融服務改革創新試驗區、普惠金融改革示范區/試驗區、普惠金融全球倡議（FIGI）中國項目試點縣、金融支持產業轉型升級改革創新試驗區六類。各試驗區努力施長補短，做法亮點多多，積累了值得推廣的寶貴經驗。

倡導消費者金融健康正當其時

在國際上，關于金融健康的探討一直伴隨著普惠金融的發展歷程。最初業界將重心放在了解決金融可得性方面，關于金融健康的問題要不要馬上提上日程還有爭議。但由于新冠肺炎疫情席卷全球，弱勢群體在疫情中受到最沉重的打擊，普遍惡化的金融健康狀態不得不引起人們廣泛的重視。于是，金融健康日益成為國際上一個主流話題。

對我國而言，在舉國上下的推動下，普惠金融已取得了上述諸多成績，在未來5～10年，我國的普惠金融事業將進入高質量發展階段。在這樣的背景下，于此時倡導金融健康，主要出于以下三個方面的考慮。

第一，在金融健康的框架中，普通人的儲蓄和保險應該是兩大基本內容。如果我們有一個量化的金融健康指引，我們的普惠金融事業可能會走得更加平穩扎實。

第二，倡導金融健康概念，要重點從金融服務供應商的角度出發。眾所周知，普惠金融的服務對象主要是中小微弱，特別是弱勢群體。這個群體的普遍特征恰恰是金融素養較差，金融能力偏弱。這就是為什么我們一直強調在提供普惠金融服務的同時一定要加強金融消費者保護。盡管我們知道每個微觀單位自身能力建設，自我保護是何等重要，但是我們仍然必須坦誠地承認，金融消費者保護的主要行為者是金融服務供應商。只有供應方真正認識到客戶保護的重要性，擯棄竭澤而漁、殺雞取卵的短視做法，并將客戶保護的各項原則內嵌進產品戰略、業務戰略乃至于企業戰略之中，客戶保護才能成為企業可持續發展的重要保障，并成為國家普惠金融事業的有機組成部分。

第三，中小微弱的金融健康狀態事關整體的金融穩定。當金融亞健康或金融不健康成為普遍問題，社會意義上的金融穩定就會大打折扣，甚至危及社會的安寧穩定。

金融健康是整體金融穩定的底層邏輯

CAFI在2021年發布的《中國普惠金融發展報告》中提出要布局能力建設的長效機制。2022年的研究證明，金融健康目標恰好是普惠金融高質量發展的一項重要標志，金融健康是普惠金融生態體系建設中關于能力建設方面的重要內容。

如同提升自身的免疫能力和健康程度是幫助個體抵御疾病的最好方式，足夠的金融知識、與時俱進的金融素養是金融消費者保持家庭經濟體財務健康的基礎，而這種能力在對抗疫情沖擊的時候又尤為關鍵。因此作為普惠金融的倡導者，我們將致力從提高小微企業和微弱經濟體的自身免疫力的角度來推廣金融健康。從本質上說，金融健康就是提升中小微弱的金融能力和金融素養。

在當前經濟形勢下，增強居民、家庭和小微企業的金融健康意識，推進金融健康建設不僅能夠促進普惠金融高質量發展，也能夠增強消費者尤其是小微企業解決因疫情帶來經營困境的能力，進而起到保護消費者和穩定金融形勢的作用。也就是說，小微企業能否經受住疫情沖擊、渡過難關，能否在疫后恢復生產而且可持續發展在很大程度上取決于其是否具有良好的金融健康狀況。

中國普惠金融研究院致力建設“好金融”和“好社會”，普惠金融生態體系是好金融的具體表現。當然，所有這一切的基礎是金融消費者對普惠金融生態體系的信任。如果廣大金融消費者對所處的生態體系缺乏信任，就不會愿意參與金融市場，就不會接受金融服務，發展普惠共享、包容、健康、負責任的好金融就缺了基礎。假設農民都覺得保險就是騙人，就不會買保險，就可能失去一個抵御風險的好工具。假設普通民眾覺得資本市場不靠譜，就可能不會愿意購買養老理財工具，那么個人養老制度就可能是紙上談兵。從這一意義上說，金融健康是整體金融穩定乃至社會穩定的底層邏輯。

正如前文中提到的中國人民銀行發布的《報告》在“普惠金融發展展望”部分所寫：“（未來一段時期）金融消費糾紛多元化解機制更加完善，消費者金融素養穩步提升，以金融教育、金融消費者保護和普惠金融‘三駕馬車’為一體的金融消費者權益保護機制更加健全。”我們相信，通過研究機構、金融機構和監管部門共同的努力，擁有健康底色的普惠金融體系一定能在高質量經濟發展過程中發揮更大的推動作用。