RCEP背景下加快廣西物流金融發展的思考

摘 要：2022年1月1日區域全面經濟伙伴關系協定（RCEP）正式生效，本文指出，在RCEP背景下，廣西物流業將會迎來一個前所未有的大發展，這為加快發展廣西的物流金融提供了良好的發展機遇。本文首先闡明了廣西為何要加快發展物流金融即必要性，及其加快發展物流金融有利于促進廣西物流產業轉型升級和發展。然后對廣西物流金融發展現狀進行分析，闡述了廣西應該加快發展物流金融，接著分析廣西發展物流金融的條件，認為廣西擁有發展物流金融的良好基礎。同時也對目前廣西發展物流金融所存在的困難問題進行了剖析。最后根據廣西發現物流金融的良好環境條件，以及針對存在的問題，提出了加快廣西物流金融發展的建議意見。

關鍵詞：物流金融;廣西;必要性;RCEP背景;加快發展

一、加快廣西物流金融發展的必要性

1.物流金融簡介

物流金融是為圍繞物流鏈條上的上下游企業提供資金服務的金融業務，其隨現代物流產業的發展應運而生。物流金融由三個主體合作實施，分別是物流企業，融資企業和金融機構。物流企業與金融機構各司其職，物流企業可以通過自身業務的特點把控融資的風險，金融機構為資金需求方企業提供資金來源。物流企業、融資企業和金融機構都有共同的迫切性，需要去開展物流金融。物流和金融的深度融合可以有力地促進供應鏈的進一步暢通，促使商品經濟的繁榮。物流金融運作模式根據金融機構是否參與分為兩種模式，分別是資本流通模式和資產流通模式。

處于供應鏈核心、綜合實力強的物流企業通過資產再利用分配為客戶提供融資服務的模式稱為物流金融的資產流通模式。該模式的特點是物流企業不僅提供物流服務而且提供金融服務。物流企業為了給融資企業提供資金支持自行成立一個財務公司，由該財務公司提供融資服務。最具有代表性的資產流通模式有兩種：替代采購模式和信用證擔保模式。但一般這種模式需要物流企業擁有強大的綜合實力，這樣的案例比較少。

物流企業與金融機構利用雙方的合作關系，搭建良好的合作平臺為中小企業提供融資的模式稱為資本流通模式。與資產流通模式不同的是該模式金融機構加入參與全過程，金融機構的參與加大了資金的供給，讓更多的融資企業可以向金融機構申請貸款。物流企業根據自身的業務協助中小型企業向金融機構進行融資，滿足企業運作的資金需求，物流企業扮演的角色是為企業提供擔保與背書。最具有代表性的資本流通模式主要有：倉單質押模式、墊付貨款模式。以下兩種運作模式就是典型的例子。

（1） 基于交易關系的預付款融資業務模式

首先賣方企業根據提交的應收款憑據向銀行申請融資貸款，其次銀行將該貸款申請交給物流企業的平臺進行審核，并且共同對其價格風險、償還風險、實操風險、法律風險等一系列風險進行合理的評估并且決定貸款金額，確認完成之后銀行將貸款發放給賣方。物流企業為賣方提供運輸服務并對其進行的監管，買方企業在收到貨品時，要及時付款，款項會自動轉到物流企業的銀行賬戶之中，銀行在扣除了相關的利息之后將剩余的款項轉到給賣方的銀行賬戶。如果買方企業沒有按時打款，由銀行實施督促和監管，其業務進行到下一流程。因受信用約束買方企業會盡快將款項打到物流的銀行賬戶之中，銀行扣除相應的手續費和利息費用，將剩余的款項轉到賣方企業的賬戶中，到此業務完成。

風險分析：預付款融資模式的風險關鍵點在于采購商是否能支付貨款，最大的威脅是采購商信用缺失的風險。物流公司開展此項業務對采購商的選擇必須非常嚴格，因此該模式的實施條件是物流企業需要有一個較為先進的物流管理信息系統以更合理地控制風險。要運用信息系統對新老客戶進行量化評價，然后根據評價結果對不同行業不同類別的采購商的信用等級排列順序，決定是否和這家采購商進行合作。對于失信的采購商名單列入黑名單，永不再合作。

（2） 基于存貨的物流金融業務模式

企業用積壓的存貨抵押來獲得商業銀行貸款，企業將質押的存貨運到物流管理處，銀行和物流企業對該融資金額進行確認。確認之后，銀行、融資企業和物流企業一同簽訂三方協議，企業根據還款金額的多少按比例提取相對應的貨物。融資企業在還本付息和提取完所有的質押存貨之后，一起注銷之前的簽訂的三方協議。

該模式的風險來自于商品的變現風險，即商品是否可以在市場上流通。基于存貨的物流金融模式的關鍵點在于存貨的變現能力。因為如果存貨無法變現，不管該物流企業的管理信息系統有多先進，管理水平有多高，采購商的信用度有多好，但是生產出來的商品最終卻在市場上銷售不出去。那么此時供應鏈上所有的企業都會面臨巨大的損失，而這個損失除了保險外幾乎無法彌補。所以在業務進行之前就應該做好風險把控，對商品品種和質量就把控住，選擇市場上供不應求的商品。這樣的話，物流公司能憑借自己將采購商無法成功銷售的庫存商品順利銷售出去，從而將損失減到最小。

2.發展物流金融的意義

（1） 對企業的意義

物流金融業務讓企業有機會利用原材料和市場上經營的商品做質押進行貸款，不僅解決了企業融資難的問題，還極大地提升了企業的資金周轉效率、減小了資金結算風險的可能性，有利于企業更好地發展。

（2） 對金融機構的意義

由于有物流企業的背書和風險把控，物流金融產品有利于減少金融機構貸款業務的風險，有效解決金融機構在不能實施信貸的區域發展信貸業務的問題。

（3） 對物流企業的意義

物流企業開展物流金融業務可以有效監控供應鏈全過程，保證供應鏈上產品的運輸質量和運輸效率，加強客戶的黏性需求，贏得市場份額。物流企業參與物流金融服務，可以拓寬物流企業的業務范圍，還可以通過收取手續費等方式增加企業的經營利潤。物流企業的經營范圍從貨物的運輸拓寬到貨物的價值管理，提高了企業的經濟利益。因此為客戶提供金融服務的物流供應商會受到更多的歡迎和喜愛，將有助于形成物流企業的競爭優勢。

3.廣西加快物流金融發展的必要性

（1） 必須抓住RCEP發展機遇

2022年1月1日，區域全面經濟伙伴關系協定（RCEP）正式生效。RCEP產生的巨大“貿易創造”效益，將會促進廣西物流行業發展。目前廣西物流金融業務處于起步階段，金融機構中只有國有四大銀行及少數股份制銀行開展了物流金融業務，但廣西開設此項目的物流企業比較少，只有少數國有資本背景的公司例如北部灣港務集團以及中外運廣西公司。因此，廣西應抓住RCEP這一重大機遇，加快廣西物流金融的發展。

（2） 加快物流金融發展是適應物流企業的轉型升級需要

物流金融可以加速物流企業的轉型升級。使其在物流金融的幫助下，獲得新的利潤增長點。目前物流公司主要的業務集中在傳統的貨物裝卸、物資存儲和運輸，缺少物流相關增值服務，利潤率太低，因此物流行業必須尋找新的利潤增長方式，幫助物流企業更好更快發展。物流金融的特點是物流與金融相結合，在這樣的模式下，物流企業可以開展新的業務，提高企業利潤率，提升企業的綜合實力。

（3） 加快物流金融發展是適應中小企業的融資需要

據調查，中小企業在廣西市場主體中的分量占比超過99%，廣西70%以上的稅收和80%以上的城鎮勞動就業是由中小企業提供的，在廣西經濟社會發展中占據著重要的作用。然而融資難和融資貴的問題一直在制約著中小企業的發展。據統計顯示，因為中小企業信用等級較低、可抵押的不動產資產少、在整個供應鏈中的融資地位處于弱勢，所以只有30%的中小企業可以得到銀行的貸款。對于大部分中小企業而言，難以獲得銀行貸款。因此中小企業希望能向銀行向抵押原材料，產成品等流動資產來獲得貸款，但是由于銀行很難對抵押品進行評估價格和管控，所以銀行跟物流企業達成合作，建立數字化平臺，由物流企業對抵押物進行評估、擔保和管控。

物流金融模式，為中小微企業，在商品物流環節中提供了新的融資方式，為解決中小企業融資難問題提供了新的解決方案。與此同時，還為金融和物流企業開辟了新的合作領域，擴大了經營范圍。因此，加快物流金融的發展，對促進金融、物流和中小微企業的發展，都具有積極的作用。所以，進一步加快物流金融發展，對促進廣西國民經濟的健康發展，是很有必要的。

二、RCEP背景下加快廣西物流金融發展環境分析

1.RCEP是促進廣西物流金融發展的重大良機

（1） RCEP有利于進一步加強廣西與東盟國家之間的合作

廣西作為中國面向東盟開放合作的前沿省區，RCEP落地生效后，廣西將會面臨更多機會。一方面，可以利用地理位置的優勢爭取分布在我國各個地方且在東盟國家產業鏈中占重要環節的產業布局在廣西;另一方面，可以通過稅收優惠等政策吸引RCEP成員國家的企業落戶廣西。RCEP大大降低了成員國之間商品交易的關稅，這將創造更大的市場需求，從而為廣西物流業帶來更大的增長空間。

廣西作為西部陸海新通道上的重要出海口，又是我國唯一一個與東盟國家既有海上又有陸上接壤的省份，RCEP的簽訂將極大促進廣西與東盟國家的貿易合作。貿易合作的基礎是物流的支撐，因此RCEP的簽訂將會促進廣西物流的發展。

（2） RCEP為廣西建設東盟-金融門戶注入新動力

建設面向東盟的金融開放門戶，是落實中央政府對廣西新要求的重要保障。通過建設面向東盟的金融開放門戶，有利于廣西更方便的跨境貿易和投資、營造更加優良的金融生態環境和更加高效的金融監管，為物流金融的發展提供了良好的金融環境。

基于RCEP的生效，西部陸海新通道的營商環境更濃厚，使得越來越多的國內外企業在該通道上開展國際貿易。這意味著廣西可以匯聚更多金融投資，吸引更多的國內外資金。隨著區域經濟的進一步開放和貿易量的增大，還將引發更多企業對物流金融服務的需求。廣西物流金融憑借其極優的地理位置正處于發展的機遇期。

（3） RCEP進一步加強了廣西與西部陸海新通道沿線的合作

西部陸海新通道是我國西部與新加坡合作打造的互聯互通新通道，廣西作為通道的關鍵節點，利用多式聯運，將貨物向南經廣西北部灣到達世界各地。隨著RCEP的生效實施，西部陸海新通道的服務范圍將擴大至RCEP成員國，而廣西作為新通道的出海口，連接著西部陸海新通道城市與成員國的物流貿易往來，這極大地促進了廣西物流資源整合和發展。

（4） 國內外已有可借鑒的成功經驗

美國USP公司因為獨特的物流增值服務受到物流界廣泛關注。其通過加強貿易風險的管理推行貨物保險和信貸保險以及小額商業信貸、特許權融資、商業抵押貸款等業務成為世界上最大的包裹快遞公司和全球頂級的專業化運輸供應商。

國內企業中企云鏈通過建立供應鏈金融平臺，將優質企業信用轉化為可拆分流轉、可融資的一種新型金融產品——云信，降低企業財務成本。中企云鏈的商業模式受到國資委大力推崇。

2.RCEP背景下發揮廣西物流金融發展的優勢

（1） 廣西交通基礎設施完善

廣西的海陸空的交通網絡框架已經初步形成，形成了“北通、南達、東進、西聯”的現代路網格局。廣西鐵路總里程5191km，高鐵營運里程已達1771km，高速公路總里程5259km。北部灣港年吞吐量超過3.5億噸，與100多個國家和地區250多個港口有貿易往來。目前廣西已建成南寧、柳州、桂林、梧州、北海、河池、百色七個民航機場，其中南寧機場與東南亞各國首都機場實現互聯互通。利用完善的交通基礎設施廣西可以加快多式聯運的發展，把各種運輸方式的優勢結合好，充分發揮交通資源的最優配置。多式聯運可以降低物流企業的成本，而降低物流成本可以大大增強企業的競爭力。

（2） 廣西地理位置的優越性

廣西地處華南、西南與東盟這三個經濟圈的結合部。沿海、沿江、沿邊，背靠國內廣闊腹地，面向東盟十國市場。各個地區之間的貿易往來有利于物流的發展。廣西是我國唯一與東盟國家既有陸地又有海上通道的地區，是我國西南地區最方便快捷的出海通道和中國-東盟開放合作的門戶。因此廣西發展物流區位優勢明顯，為發展物流金融業務奠定良好的物質基礎。

（3） 廣西擁有服務RCEP合作的良好平臺

廣西與四川、重慶、貴州、海南、甘肅、湖南、福建、寧夏、安徽、陜西等11省市區共同發起面向東盟的物流金融聯盟倡議。該聯盟致力于號召各省共同搭建完善面向東盟的物流金融服務平臺，促使西部陸海新通道下金融服務一體化的完成和推動面向東盟的物流金融服務更加便利化。面向東盟的物流金融聯盟總部設在南寧。目前，有20多家銀行機構、保險公司、物流企業確定加入聯盟。該聯盟的建立，進一步加快了廣西物流金融發展的步伐。

三、廣西物流金融發展面臨困難問題

RCEP的簽署和落實將有利于推動廣西物流行業的發展。發展物流金融最關鍵的基礎環節是物流，物流產業的發展程度決定了物流金融的開展質量。目前廣西擁有發展物流金融的條件，但發展過程中仍存在很多問題。

1.物流金融相關政策法規尚不完善

目前，針對金融機構、物流企業實施物流金融的操作，缺乏相對應的政策法規和標準的市場機制來進行管理與規范。主要體現在還沒有建立起完整標準的評估體系，而評估的準確性直接影響到存貨價值與信貸的匹配程度，如果評估不準確將會給金融機構帶來潛在風險。

2.沒有形成健全的物流金融運行機制

通常大多數中小企業承受風險的能力和信用等級都比較低，因此物流企業在進行物流金融操作時會產生較大風險，任何過程出現問題都可能會導致物流企業損失慘重。廣西物流金融風險控制的數字化平臺和信用評價體系還有待完善，還未建立起完整的風險管理與控制體系。金融機構在物流金融服務流程中，缺乏具體的規章制度。

3.物流金融復合型人才匱乏

開展物流金融業務需要的是復合型人才，因此要求員工不僅要熟悉物流運營的相關知識還要了解相關行業金融稅務法律知識，但目前在市場上還沒有具備這樣條件的復合型人才，相關院校也還未培養這樣優秀的復合型人才，這就導致社會無法為物流金融服務企業或機構提供精通物流金融的相關人才。人才的匱乏是限制物流金融發展的因素。

四、在RCEP背景下加快廣西物流金融發展的建議

1.完善物流金融政策法規

廣西壯族自治區政府及有關部門應在我國法律的基礎上，不斷完善物流金融相關的地方性法規，減少關于阻礙物流金融的發展政策限制。幫助物流企業提高參與物流金融的深度，降低交易成本，讓物流和資金流充分融合促進企業的發展。

2.搭建物流金融合作平臺

廣西政府應積極搭建銀行與企業之間透明的信息化平臺。一方面，金融機構可以更加地全方位地了解企業的經營狀況以及資金需求。另一方面，物流企業可以根據融資企業不同的狀況，選擇相對應的金融機構進行合作促。同時，金融機構應結合大數據區塊鏈技術，準確了解企業的資金需求和風險。

3.充分發揮廣西區位優勢

廣西不僅作為西部陸海新通道的出海口，而且屬于中國-東盟自由貿易區內，東盟各國商品運輸在廣西口岸聚集，這為廣西物流金融的發展提供了機遇。廣西應該抓住RCEP這一發展機遇，營造更好的商業環境發展物流金融。廣西的物流企業和金融企業應當充分利用廣西自身的優勢，不斷創新，推出新的物流金融產品，學習和借鑒RCEP成員國家先進的物流金融發展模式。

4.加大物流企業和金融機構的創新力度

物流企業以及金融機構應當看到未來廣西發展物流金融的廣闊前景。繼續發掘更多更好的融資渠道，金融機構提供與之相配套的金融服務。物流與金融相互融合，促進物流企業和金融機構取得長期有效的合作，加大兩者的合作力度，挖掘更加優質的物流金融產品。

5.加快物流人才的培養和引進

物流金融服務人員的專業素質是加快物流金融發展的重要基礎，獲得物流金融人才有兩個方式，一個是內部的培養，可以與本地高校合作增加物流專業的學生的金融財務等課程或者讓物流企業的工作從事者參加金融課程的培訓。另一個是外部引進。物流企業和金融機構可以加大對物流金融人才的薪酬福利待遇從區外引進高端人才。

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作者簡介：劉伊樊（1996.08- ），女，漢族，籍貫：廣西賀州，廣西財經學院，碩士在讀，研究方向：物流金融