新收入準則中重大融資成分對中型企業的影響研究

張瑞云

（山東農業大學財務處，山東 泰安 271018）

一、引言

近年來，地方政府債務壓力不斷增長，國家出于對這一問題的化解，開始通過一些干預手段來減少地方在基礎建設方面的沖動投資。在當前財政支出愈加緊張的局面下，一些市政工程投資招標當中，在與地方建設單位約定的合同中越來越多的加入了延期支付的條款，這使得財政支出的壓力得到了有效的緩解；與此同時，施工企業為尋求在市場份額上的突破，在確保決策科學性的前提下，也將投標對象放在了一些延期付款期限超一年的項目上。而此類工程的突出特點在于需要施工企業進行墊資，在核算其收入時應借鑒《企業會計準則第14 號——收入》。為使核算更具準確性，依照新收入準則當中關于合同條款約定中應對收入、融資間關系作出如實反映的描述，文中選擇一個中型企業的項目實例，來面向新收入準則中重大融資成分，展開細致的定義與確認分析，并在實例分析中進行總結，最后與所得結論相結合來給出相應的可行性對策。

二、新收入準則變化的理論基礎

1.交易費用理論

關于交易理論的解讀，是企業以簽訂合同獲取收益為目的，在交易之前所投入的費用，其組成通常包括搜索、談判、簽約和監督這四項成本。1937年，羅納德·科斯（Ronald H.Coase）在其發表的《企業的性質》一文中，就談到了交易費用理論，“交易費用”這一思想被首次提及，之后相繼有學者基于此開展了一系列研究，使得交易費用理論體系得到了進一步的完善。依據這一理論的觀點，市場、企業雖為資源配置體制的兩個類別，卻能夠彼此取代，但出于對不確定性、機會主義、有限理性等因素作用下會增加市場交易費用的考慮，為促進交易費用的降低，在交易方式上就出現了企業對于市場的替代。從中能夠了解到，交易費用在影響企業組織方式的同時，后者也會對前者產生影響，交易費用對企業存在具有決定作用，而企業對不同組織方式的選擇也是以交易費用的降低作為目的。

2.綜合收益理論

所謂綜合收益，指的是將所有者出資額和為客戶或第三方代收款項排除在外的一系列收入。而根據1980年美國財務會計準則委員在其公告中對綜合收益所作出的解釋，將綜合收益解讀為會計期間，會計主體和所有人派得、非所有人投資的其他相關交易所引起的權益變化。

之于企業，綜合收益體現的是其資產負債觀，從含義層面上來看，其比較接近于經濟收益，亦能夠在真正意義上反映現實經營情況。從概念上審視綜合收益能夠了解到，綜合收益與凈收益相比，在內容上要更加的豐富，其組成除凈收益之外，還包括了其他無法在傳統收益表中加以反映的收益。基于以上理論可以較容易了解到，綜合收益是在概念上對傳統收益的超越，可將其看作是經濟學層面上的傳統會計收益改造。傳統財務業績報告的基礎所在是三項基本原則，分別為歷史成本、謹慎性和實現配比。而綜合收益這一概念的出現則從理論層面上為傳統財務業績報告的與時俱進提供了方向。

三、重大融資成分的定義確認和改變

2017年7月，財政部修訂了“新收入準則”中的相關規定，企業在合同內對重大融資成分加以包含的情況下按照假定客戶取得商品控制權時確定交易價格，這一交易價格對比合同中價格金額的差額需要根據合同期內的實際利率法來進行攤銷。確認重大融資成分的過程中首先是確定“重大融資成分”是否已經具備，也就是包含了是否存在款項收取和履行義務之間的時間差，款項收取和“時間差”不存在的情況下交易價格是不是存在“價格差”，并且確定是不是因為時間差所產生的價格差，如果上述問題的答案均為肯定，那就認為存在條件是具備的。

新舊會計準則在會計處理方式上存在著并不明顯的區別，不論在面向主營業務的收入還是在主營業務收入方面，關鍵點都在于對合同中重大融資成分的確認后，除去對應核算科目的增加以外還要處理收入和融資的會計問題。新會計準則和舊會計準則在針對重大融資成分的區別有以下幾點。

第一，確認新舊收入準則中的收入、成本問題。舊收入準則情況下確認收入問題主要依靠的是不同類型業務，根據不同類型業務進行確認，在對收入確認時間點進行判斷的情況下，依照標準進行執行。目前的標準為企業向采購方轉移商品所有權風險，百分比的計算主要的依照原則為建造合同準則。

第二，新收入準則下主要增加內容。在新收入準則下增加內容主要有兩項，一項面向重大融資成分和利息收入來進行會計處理，一項是與之相關的新會計科目。建造合同如何履約參照標準為新收入準則。

四、新收入準則中重大融資成分對A企業的影響分析

1.新收入準則中重大融資成分企業會計核算相關規定

A企業在新收入準則進行修訂之后就在《建造合同管理和核算辦法》修訂了合同內重大融資成分，并明確的進行相關規定。

第一，合同如果存在重大的融資成分，則在交易價格得到確定的時候為了能夠對貨幣時間價值帶來的影響加以規避則應該調整已經有所承諾的等價金額。

第二，合同中如果對延期付款問題加以明確的約定，而且付款時間如果在一年以上的就可以立刻確定存在重大融資成分，如果付款時間和轉移控制權之間存在一年內的間隔，則重大融資成分情況不存在，應該將其劃歸入豁免條件中。

第三，計算重大融資成分，合同中具備重大融資成分時應結合具體合同情況進行金額需求的確定，按照季度來進行履約進度和結算金額的估算，然后折現處理超過一年的延期收款金額，將融資成分界定為延期收款和現值之間的車，并將提出了融資成分后的合同價格認為是預計金額，將其歸并入總收入中。

2.案例分析

（1）A企業項目合同條款概述

A企業項目的標價約為12億元，合同工期從2018年12月20日到2022年的12月20日，依據合同條款中的約定項目并沒有支付開工預付款，中期支付了工程量的40%的款項，交工驗收合格和竣工驗收后，分別支付了合同造價的60%，其他款項均在竣工以后的兩年內進行付清。

（2）重大融資成分測算模型的建立

依據合同中所給出的付款條款約定判斷這一項目中的重大融資成分與新收入準則中所規定的是一致的。因此，項目中標后應該測算項目當中的重大融資成分，測算過程中確認了加入利息之后，應該將其從合同額中加以剔除進行單獨核算。相應的測算模型見表1和表2。

表1 重大融資成分測算模型簡表

關于表1內的重要數據，1年至5年期的同期貸款利率，是A企業設定的4.75%，確定之后在合同期內貫穿始終。而實際履約進度、交工時間、預計總成本、價款結算金額等數據，則以相關人員職業判斷為根據來進行預估測算獲得。

（3）新舊準則下會計核算對于財務指標變化的差異及分析

基于所建立的測算模型，在會計核算過程當中，新舊準則下財務數據的產生是必然的。

在完成表1和表2內容之后，財務核算人員需要按照存在重大融資成分的情形來對交易價格進行確定。就A項目而言，其確定交易價格與合同對價之間存在著超過7000萬元的差額，而這一差額需要于合同期內借助實際利潤法來進行攤銷，并選擇在各會計期間對營業收入與財務費用進行計算。

表2 重大融資成分測算模型簡表——融資成分利息收入確認

①預計總收入和總成本的差異及分析。就預計總成本來看，新舊準則下并未發生改變，而再看預計總收入，新舊準則下有超過7000萬元的差額，其屬于重大融資成分于新準則下所產生的利息收入，且該差異的存在，是新舊準則下由不同會計核算所引起其他財務數據出現差異的前提與基礎所在。

②主營業務收入的差異及分析。新準則中在對重大融資成分利息收入加以確定后，實際完工比為30%的情況下，在主營業務收入上有超過2200萬元的差額，實際完工比為60%的情況下，在主營業務收入上有超過4400萬元的差額，實際完工比為100%的情況下，在主營業務收入上有超過7000萬元的差額，其屬于重大融資成分于新準則下所產生的利息收入，在履約進度改變時，這一差額也會不斷增長，且以合同對價和交易價格間的差額作為最終值。

③財務費用的差異及分析。新收入準則中對重大融資成分利息收入加以確認的條件下，新增一個會計科目，即“財務費用——利息收入——融資成分利息收入”，這一科目的作用是對合同期內兩個價格間差額的核算，其中一個是合同對價，另一個是實際利潤法應用下的攤銷交易價格。著眼于重大融資成分利息收入的累計確認額度，在實際完工比為30%情況下，所對應的額度是190.32萬元；在實際完工比為60%的情況下，所對應的額度是 1143.62萬元；在實際完工比為100%的情況下，所對應的額度是5004.10萬元。而且不斷提升的履約進度和持續增長的財務費用利息收入，也會改變會計期間的利潤情況；而在舊準則下時，這方面的內容并沒有在財務費用當中體現。

④合同利潤的差異及分析。新收入準則中對重大融資成分利息收入加以確認的條件下，著眼于各會計期間的毛利、財務費用——利息收入，實際完工比為30%情況下對應的利潤累計額是-191.79萬元，而舊準則下這一指標是1819.53萬元，其間差異是2011.32萬元；實際完工比為60%情況下對應的利潤累計額是379.40萬元，而舊準則下這一指標是3639.06萬元，其間差異是3259.66萬元；實際完工比為100%情況下對應的利潤累計額是3730.40萬元，而準則下這一指標是6065.11萬元，其間差異是2334.71萬元。分析舊準則下合同毛利均向利潤進行轉化的原因，根本上在于重大融資成分利息收入并不存在。

差異存在的原因分析：新準則下所存在的重大融資成分利息收入會使得當期合同毛利出現一定的減少，而且在較低履行進度的情況下，或許會在項目的前期階段出現虧損；但隨著后續不斷提升的履約進度，所確認的重大融資成分利息收入也持續增長，由此便同合同毛利間表現出越來越小的差異，且會跟隨履約進度于未來的某個節點打破虧損局面。

（4）不同變量條融資成分對各項財務數據的影響及結論

當合同設定條件與約定條款未發生變化時，在項目履約進度為百分百的情況下，不論對延期付款的比例進行調整，還是對延期付款的期限進行調整，都會改變重大融資成分的利息收入，進而造成其他財務數據間一定差異的出現。

①在改變延期付款比例的情況下，會影響到多項財務數據的改變，包括融資成分利息收入、合同資產、每期營業收入、利潤總額等。

在調高延期付款時長或延期付款比例的情況下，會降低預計總收入，引起重大融資成分利息收入的一定增加，合同毛利隨之減少，并進一步對利潤產生負面影響；而在整個項目處于盈利狀態時，或許會有先虧損后盈利情況的出現；合同資產有所減少，施工產值、營業收入和價款結算間表現出更加顯著的差異，反之，亦會帶來截然相反的結果。基于這種差異的存在能夠作出判斷：就各項財務數據而言，越低的延期付款比例或越短的延期付款期限，其源于重大融資成分利息收入所帶來的影響也就越小；而越高的延期付款比例或越長的延期付款期限，其源于重大融資成分利息收入所帶來的影響也就隨之越大。

在合同假定條件與約定條款不發生改變的條件下，聚焦于所確定的重大融資成分利息收入，從實際完工60%調低至40%，該額度隨之減少，從實際完工60%調高至80%，該額度隨之增長，且減少和增加的額度依次為2628.45萬元和2344.89萬元。

②在改變延期付款期限時長情況下的各項財務數據差異。在合同假定條件與約定條款不發生改變的條件下，聚焦于所確定的重大融資成分利息收入，從4年付款期限調低到2年，該額度隨之減少，從4年付款期限調高到6年，該額度隨之增長，且減少和增長的額度依次為3623.18 萬元和1133.60 萬元。

五、管理改進建議

結合針對A項目的實例分析，來尋求施工企業面向重大融資成分所進行考核管理的進一步改進和完善，歸結來講，主要應做好如下三個方面。

1.就新收入準則中重大融資成分對施工企業所帶來的影響給予足夠重視

通過上述實例分析能夠知曉，重大融資成分會作用于營業收入、績效考核和合同毛利，使其發生不同改變，經營者價值觀念隨之變化，且會在一定程度上影響到施工企業的經營工作、管理工作和核算工作的開展。此時，如管理者不對考核辦法與管理規定作出改進，便會對被考核者產生消極影響。因此，在經營、財務管理過程當中，就要求企業做好積極的應對，主動尋求改變，以使重大融資成分的應有功能得到充分發揮。

2.企業應該對貨幣資金時間價值所具有的極端重要性給予重視

通過上述案例可知，修改新收入準則實際上就是修改重大融資成分，并且對收入、融資之間的關系加以理順，體現不同收款條款對資金時間價值的影響，也就是在交易價格超越合同對價的情況下企業方面的目標就是獲取資金的時間價值，并需要支付一定的融資費用。而相反，因為資金的時間價值喪失就會有補償也就是融資收益。

3.考核指標的改進和考核體系的優化是管理改進的關鍵所在

因為受合同中重大融資成分所產生的影響而出現了一系列不匹配的情況，例如價款結算、施工產值和營業收入方面，數據差異不斷增大的同時考核的不確定性也在進一步增加，而且還會出現經營者為了追求自身利益而不符合現有計算方式的可能，因此施工企業必須強化管理融資承分，轉變思路，也就是做好一個轉變，也就是從“老考核辦法”向“新考核辦法”改變，這是新收入準則中對應重大融資成分的方法的本質，也能夠從另一個角度使得經營者發揮更好的積極性，為企業創造更多的價值。

六、結語

關于新收入準則的探討是分階段，早在該政策尚未出臺前，一些學者便已開始了對其征求意見稿的相關探討，而發展至今，研究的內容更多集中在收入確認模型上。就行業研究來看，關于其實施行業的研究，是以電信企業、網游企業、房地產業等為主的，鮮有涉及建筑業。由此，文中將研究的方向確立在了新收入準則影響下的建筑業會計核算，就是對現有研究空缺的一個積極補充，是在相關理論研究基礎上的進一步豐富。且通過新舊準則間的差異比較與分析，能夠為國內企業由舊準則順利過渡到新準則，以及收入確認會計的現實發展提供便利與支持。