國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理研究

林楚珊

（邁輝國(guó)際物流（上海）有限公司深圳分公司，廣東 深圳 518000）

0 引言

國(guó)際物流代理企業(yè)在運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，通常需要為客戶(hù)先墊付訂艙、物流運(yùn)輸和配送、報(bào)檢、報(bào)關(guān)、保險(xiǎn)等項(xiàng)目費(fèi)用，而墊付資金的結(jié)算周期相對(duì)較長(zhǎng)、外匯結(jié)算糾紛較為頻繁，以致應(yīng)收賬款較多，極大影響了國(guó)際物流代理企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)。而應(yīng)收賬款問(wèn)題若不能得到很好的解決，不僅影響到企業(yè)的正常資金周轉(zhuǎn)、增加融資成本，而且會(huì)使企業(yè)存在資金呆滯的風(fēng)險(xiǎn)，從而造成資金損失。

1 國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款的特點(diǎn)

具體來(lái)說(shuō)，國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款的特點(diǎn)表現(xiàn)在兩個(gè)方面。

1.1 應(yīng)收賬款占總資產(chǎn)比重高

國(guó)際物流代理企業(yè)的主要業(yè)務(wù)是為客戶(hù)提供國(guó)際物流配送服務(wù)，雖然其日常運(yùn)營(yíng)同樣需要投入一定數(shù)量的資金用于購(gòu)置機(jī)械、設(shè)備、運(yùn)輸車(chē)輛及其他耗材，但其維持日常運(yùn)營(yíng)需要的資產(chǎn)價(jià)值并不大。因此，輕資產(chǎn)型國(guó)際物流代理行業(yè)的準(zhǔn)入門(mén)檻相對(duì)較低，這也就造成了國(guó)際物流代理企業(yè)數(shù)量不斷增加。然而，隨著國(guó)際物流代理業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)加劇，企業(yè)為了獲取更多的訂單，搶占更多的市場(chǎng)份額，競(jìng)相采取賒銷(xiāo)手段“取悅”客戶(hù)，這就造成其應(yīng)收賬款不斷累積，應(yīng)收賬款總額巨大。近年來(lái)，我國(guó)國(guó)際物流代理企業(yè)的應(yīng)收賬款在其總資產(chǎn)中的占比不斷上升，多數(shù)企業(yè)的應(yīng)收賬款占總資產(chǎn)比重在60%～70%。

1.2 應(yīng)收賬款往來(lái)單位多，款項(xiàng)多，管理分散

國(guó)際物流代理企業(yè)的應(yīng)收賬款涉及的單位并不僅限于B 端貨主，其甚至與其他一級(jí)貨代企業(yè)、二級(jí)貨代企業(yè)及海外代理企業(yè)都存在諸多資金往來(lái)，應(yīng)收賬款往來(lái)客戶(hù)結(jié)構(gòu)類(lèi)型多樣，增加了款項(xiàng)回收的操作難度。而不同往來(lái)單位的賬款性質(zhì)也呈現(xiàn)多元化特征，企業(yè)墊付的海運(yùn)費(fèi)、港雜費(fèi)、陸運(yùn)費(fèi)、倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、一關(guān)兩檢費(fèi)、報(bào)關(guān)費(fèi)等不同性質(zhì)的費(fèi)用，其結(jié)算周期、付款條件也存在一定的差異，這些差異更增加了應(yīng)收賬款管理難度，需要企業(yè)付出更多的人力和財(cái)力成本進(jìn)行應(yīng)收賬款回收。

2 國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款存在的風(fēng)險(xiǎn)

從風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源與范圍來(lái)看，國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款存在的風(fēng)險(xiǎn)可以分為兩大類(lèi)：外部風(fēng)險(xiǎn)與內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)。

外部風(fēng)險(xiǎn)是國(guó)際物流代理企業(yè)外部環(huán)境帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，包括政治風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、社會(huì)文化差異風(fēng)險(xiǎn)。政治風(fēng)險(xiǎn)主要是貨運(yùn)代理東道國(guó)貿(mào)易壁壘、稅收政策變動(dòng)、外匯政策變動(dòng)等引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，這些風(fēng)險(xiǎn)可能會(huì)使應(yīng)收賬款逾期或者遭受損失，甚至無(wú)法收回。法律風(fēng)險(xiǎn)包括合同風(fēng)險(xiǎn)和不同國(guó)家法律差異帶來(lái)的應(yīng)收賬款回收風(fēng)險(xiǎn)。社會(huì)文化差異風(fēng)險(xiǎn)主要是指跨國(guó)貨運(yùn)中社會(huì)文化差異帶來(lái)糾紛的可能性。外部風(fēng)險(xiǎn)并不能直接被國(guó)際物流代理企業(yè)控制，但企業(yè)可以提前識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)，以避免不必要的損失。國(guó)際物流代理企業(yè)由于作業(yè)鏈條長(zhǎng)，運(yùn)輸距離遠(yuǎn)，且業(yè)務(wù)大多是跨境、跨國(guó)開(kāi)展，其外部風(fēng)險(xiǎn)更為突出。

內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)是國(guó)際物流代理企業(yè)內(nèi)部產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，主要是內(nèi)部決策、經(jīng)營(yíng)管理、財(cái)務(wù)管理不當(dāng)帶來(lái)的應(yīng)收賬款逾期風(fēng)險(xiǎn)。由于內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)是國(guó)際物流代理企業(yè)內(nèi)部因素產(chǎn)生的，所以具有易識(shí)別和可控制的特點(diǎn)。因此，國(guó)際貨運(yùn)代理企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)應(yīng)收賬款內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)的管理，讓風(fēng)險(xiǎn)始終處于可控范圍。

3 國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的成因

國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因可以分別從外部和內(nèi)部?jī)蓚€(gè)層面進(jìn)行分析。

3.1 企業(yè)外部

3.1.1 國(guó)際經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力

我國(guó)是制造業(yè)大國(guó)，制造業(yè)產(chǎn)品的出口貿(mào)易對(duì)國(guó)際物流代理企業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展有重要作用。但近些年我國(guó)制造業(yè)產(chǎn)品出口關(guān)稅不斷攀升，再加上人民幣升值、勞動(dòng)力成本上升的影響，我國(guó)外貿(mào)生產(chǎn)企業(yè)的出口業(yè)務(wù)量進(jìn)一步下降，而國(guó)際物流代理企業(yè)與外貿(mào)業(yè)務(wù)的景氣程度存在密切關(guān)系，外貿(mào)業(yè)務(wù)萎縮，國(guó)際物流業(yè)務(wù)必然受到影響，國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款回收難度隨之上升，應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)也隨之增多。

3.1.2 市場(chǎng)惡性競(jìng)爭(zhēng)加劇

國(guó)際物流代理行業(yè)的準(zhǔn)入門(mén)檻相對(duì)較低，因此吸引了大量中小型物流企業(yè)加入該行業(yè)。在當(dāng)前外貿(mào)出口業(yè)務(wù)減少、國(guó)際物流業(yè)務(wù)萎縮的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，很多企業(yè)陷入經(jīng)營(yíng)困境，這就進(jìn)一步加劇了同行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)。為了擺脫業(yè)務(wù)萎縮帶來(lái)的經(jīng)營(yíng)困境，越來(lái)越多企業(yè)競(jìng)相減少代理?xiàng)l件，將承攬業(yè)務(wù)放在優(yōu)先地位，而主動(dòng)放棄對(duì)應(yīng)收賬款的談判話(huà)語(yǔ)權(quán)，先服務(wù)、先墊付、后結(jié)算的業(yè)務(wù)發(fā)展模式成為國(guó)際物流代理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)常態(tài)，這種惡性競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)環(huán)境對(duì)國(guó)際物流代理企業(yè)的應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)成巨大影響。

3.2 企業(yè)內(nèi)部原因

3.2.1 采用權(quán)責(zé)發(fā)生制確認(rèn)收入

所謂權(quán)責(zé)發(fā)生制收入確認(rèn)，指的是當(dāng)期發(fā)生的收入，無(wú)論資金是否實(shí)際收回，都應(yīng)將其記入當(dāng)期發(fā)生額。而對(duì)國(guó)際物流代理企業(yè)來(lái)說(shuō)，其收入來(lái)源指的是在為客戶(hù)提供運(yùn)輸、物流、報(bào)檢、報(bào)關(guān)等服務(wù)中取得的傭金，根據(jù)權(quán)責(zé)發(fā)生制的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，只要為客戶(hù)完成了合同中規(guī)定的代理服務(wù)業(yè)務(wù)，便需要在會(huì)計(jì)核算中記入服務(wù)傭金收入，即使傭金存在拖欠或久拖未收的情況，收入科目同樣需要記入該筆款項(xiàng)。這種收入確認(rèn)方式使“應(yīng)收賬款”或“應(yīng)收票據(jù)”科目的總額不斷上升，而企業(yè)實(shí)際獲得的收入較少，也在一定程度上增加了應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)。

3.2.2 缺乏靈活性的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系

對(duì)客戶(hù)的信用評(píng)價(jià)指標(biāo)過(guò)于呆板，缺乏靈活性和適用性考量，信用管理部門(mén)對(duì)客戶(hù)交易規(guī)模、償債能力等指標(biāo)缺乏調(diào)查評(píng)估，更沒(méi)有根據(jù)客戶(hù)的變化隨時(shí)調(diào)整相關(guān)指標(biāo)值，對(duì)評(píng)價(jià)體系中的新老客戶(hù)也沒(méi)有采取分別對(duì)待的評(píng)價(jià)方式，這也是應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要原因。

4 國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理優(yōu)化策略

4.1 事前嚴(yán)格控制

強(qiáng)化應(yīng)收賬款事前控制是降低應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的重要環(huán)節(jié)，事前控制的關(guān)鍵在于設(shè)立相關(guān)管理部門(mén)、完善客戶(hù)評(píng)估體系及把好代理協(xié)議簽訂關(guān)口。

4.1.1 增設(shè)專(zhuān)門(mén)的信用管理部門(mén)

由于缺少應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)，國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款管理職責(zé)分屬于市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)部門(mén)和財(cái)務(wù)部門(mén)。但兩個(gè)部門(mén)的管理工作不同、績(jī)效考核指標(biāo)不同，因此在應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理方面難以達(dá)成協(xié)作共識(shí)。另外，兩個(gè)部門(mén)并不是專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理工作，因此難以真正預(yù)警、識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。而建立專(zhuān)門(mén)的信用管理部門(mén)可以提高賒銷(xiāo)款項(xiàng)回收的成功率，有效規(guī)避應(yīng)收賬款回收風(fēng)險(xiǎn)。因此，應(yīng)增設(shè)專(zhuān)門(mén)的信用管理部門(mén)，以便統(tǒng)籌協(xié)調(diào)其他相關(guān)部門(mén)，并與其他部門(mén)形成強(qiáng)大的合力。

4.1.2 整合客戶(hù)資信檔案，完善信用評(píng)估體系

信用管理部門(mén)采用科學(xué)的信用評(píng)價(jià)方法，對(duì)客戶(hù)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、資金實(shí)力、誠(chéng)信記錄等資信情況深入調(diào)查，并據(jù)此確定客戶(hù)的信用等級(jí)。客戶(hù)的信用等級(jí)不同，其在享受信用額度方面就應(yīng)區(qū)別對(duì)待。例如，對(duì)于老客戶(hù)，如果在公司有良好的信用記錄，那么可在評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)時(shí)進(jìn)行微調(diào)；對(duì)于新客戶(hù)，如果調(diào)查發(fā)現(xiàn)新客戶(hù)屬于優(yōu)質(zhì)客戶(hù)，那么可將其列入白名單管理，使其享受與優(yōu)質(zhì)老客戶(hù)同等信用待遇；如果對(duì)新客戶(hù)的信用資料無(wú)法準(zhǔn)確界定，就需要采取更為謹(jǐn)慎的策略，嚴(yán)格把好結(jié)算方式簽約關(guān)，以降低賒銷(xiāo)額度。

4.1.3 嚴(yán)格把控代理協(xié)議，明確雙方的權(quán)利與義務(wù)

在與客戶(hù)簽訂代理協(xié)議之前，信用管理部門(mén)必須要對(duì)客戶(hù)資信狀況進(jìn)行調(diào)查，在排除客戶(hù)支付風(fēng)險(xiǎn)后才可與之簽訂協(xié)議。當(dāng)然，對(duì)于資信可靠的老客戶(hù)，可以采取一年一簽的協(xié)議模式；對(duì)于資信狀況難以把握的新客戶(hù)，盡量采用一票一簽的協(xié)議模式；為明確協(xié)議雙方權(quán)利義務(wù)關(guān)系，在代理協(xié)議中必須明確款項(xiàng)結(jié)算方式、付款期限等內(nèi)容，而且在代理協(xié)議中還應(yīng)明確違約處罰條款，如果客戶(hù)出現(xiàn)延遲付款情形，國(guó)際物流代理企業(yè)既可以按延誤時(shí)間加收一定比例的滯納金，也可以留置提單、核銷(xiāo)單。

4.2 事中有效管理

4.2.1 信息系統(tǒng)全面升級(jí)，傳輸數(shù)據(jù)與信用管理相結(jié)合

由于國(guó)際物流代理業(yè)務(wù)操作流程較為復(fù)雜，費(fèi)用項(xiàng)目也較為多樣化，越來(lái)越多的國(guó)際物流代理企業(yè)搭建了信息管理系統(tǒng)，設(shè)置系統(tǒng)權(quán)限，銷(xiāo)售人員、業(yè)務(wù)操作人員、財(cái)務(wù)人員都可以通過(guò)系統(tǒng)平臺(tái)進(jìn)行信息查詢(xún)與錄入，并根據(jù)系統(tǒng)反饋信息安排相關(guān)事務(wù)。然而，信息系統(tǒng)的缺陷還較為明顯，如信用管理部門(mén)、財(cái)務(wù)部門(mén)無(wú)法通過(guò)平臺(tái)對(duì)客戶(hù)信用額度、賒銷(xiāo)比例進(jìn)行控制，這就會(huì)使應(yīng)收賬款處于失控狀態(tài)，因此應(yīng)對(duì)當(dāng)前的信息管理系統(tǒng)進(jìn)行升級(jí)，增加信用額度自動(dòng)提醒、限制功能。如果客戶(hù)賒銷(xiāo)余額超過(guò)了授信額度，那么系統(tǒng)應(yīng)自動(dòng)作出提示，相關(guān)人員可根據(jù)提示進(jìn)行下一步操作，如暫停墊付款、扣壓提單等。

4.2.2 加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與評(píng)估，建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警制度

國(guó)際物流代理企業(yè)的客戶(hù)較多，他們拖欠款項(xiàng)的原因、拖欠時(shí)間等都存在很大差異，因此企業(yè)不能采用單一的策略催收和處理這些客戶(hù)的應(yīng)收賬款。這就需要企業(yè)采用科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方式、合理的會(huì)計(jì)分析工具，建立相應(yīng)的管理模型，對(duì)不同客戶(hù)、不同賬齡的應(yīng)收賬款進(jìn)行多層次評(píng)估與分析，并據(jù)此對(duì)客戶(hù)劃分不同的信用等級(jí)，不同等級(jí)客戶(hù)享受不同的信用額度，接近或超過(guò)信用額度則進(jìn)行預(yù)警。

4.2.3 利用金融衍生工具，合理規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)

不同的客戶(hù)，國(guó)際貨物運(yùn)輸目的地、船期存在一定的差異，再加上外匯匯率變動(dòng)較為頻繁，交易日到結(jié)匯日期間，如果匯率發(fā)生變化，將會(huì)給國(guó)際物流代理企業(yè)帶來(lái)交易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，從而造成不必要的經(jīng)濟(jì)損失。為應(yīng)對(duì)匯率風(fēng)險(xiǎn)，越來(lái)越多國(guó)際物流代理企業(yè)利用金融衍生工具進(jìn)行套期保值。以美元結(jié)算為例，假定物流服務(wù)費(fèi)預(yù)定在2 個(gè)月以后結(jié)算，那么企業(yè)應(yīng)與銀行約定2 個(gè)月以后為交割日期，以約定的匯率兌換人民幣，通過(guò)這種遠(yuǎn)期外匯交易的方式，在一定程度上有效規(guī)避結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)。

4.3 事后有效監(jiān)督

4.3.1 開(kāi)展定期反饋工作，加強(qiáng)應(yīng)收賬款催收與跟蹤

應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)具有很大的不確定性，這就要求相關(guān)部門(mén)必須加強(qiáng)重視，定期反饋風(fēng)險(xiǎn)狀況，對(duì)客戶(hù)的賬款拖欠與支付清單進(jìn)行密切跟蹤，一旦發(fā)生異常就要采取分輕重、分步驟的風(fēng)險(xiǎn)防范措施。當(dāng)然，應(yīng)收賬款的催收與跟蹤需要市場(chǎng)銷(xiāo)售部門(mén)、信用管理部門(mén)及財(cái)務(wù)部門(mén)協(xié)同配合。比如，市場(chǎng)銷(xiāo)售部門(mén)可以利用與客戶(hù)接觸頻率高的優(yōu)勢(shì)，隨時(shí)掌握客戶(hù)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀態(tài)；信用管理部門(mén)可以利用客戶(hù)的信用評(píng)級(jí)信息對(duì)拖欠客戶(hù)進(jìn)行日常付款提示；財(cái)務(wù)部門(mén)則要在賬齡分析方面提供可靠的信息數(shù)據(jù)。

4.3.2 計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，積極尋求自保

為應(yīng)對(duì)可能發(fā)生的應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)際物流代理企業(yè)可以采用計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的方式予以化解，國(guó)際物流代理企業(yè)對(duì)外應(yīng)收賬款余額大，壞賬準(zhǔn)備金提取可以提升企業(yè)對(duì)抗壞賬損失的能力，確保企業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。另外，對(duì)于那些逾期時(shí)間較長(zhǎng)且預(yù)估催收成本會(huì)很高的應(yīng)收賬款，企業(yè)可以向保理商尋求幫助，以合適價(jià)格打包給保理商來(lái)減少自身的損失。

4.3.3 完善績(jī)效考核制度，獎(jiǎng)罰分明

目前，國(guó)際物流代理企業(yè)重業(yè)務(wù)、輕應(yīng)收賬款回收的現(xiàn)象較為普遍，而造成這種現(xiàn)象的主要原因就在于績(jī)效考核體制存在嚴(yán)重的弊病，考核指標(biāo)的重點(diǎn)放在銷(xiāo)售業(yè)績(jī)層面，而對(duì)應(yīng)收賬款的回收指標(biāo)則相對(duì)弱化。為此，企業(yè)應(yīng)該將相關(guān)業(yè)務(wù)人員的薪酬與應(yīng)收賬款回收情況相關(guān)聯(lián)，并提出相關(guān)的獎(jiǎng)懲措施。國(guó)際物流代理企業(yè)通過(guò)這種方式可以提高相關(guān)業(yè)務(wù)人員對(duì)應(yīng)收賬款回收的積極性和對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理的重視度，并將應(yīng)收賬款額度保持在可控范圍內(nèi)。

5 結(jié)語(yǔ)

國(guó)際物流代理企業(yè)往來(lái)客戶(hù)類(lèi)型多樣，在物流服務(wù)過(guò)程中通常需要先墊付各種費(fèi)用，而這種情況使企業(yè)增加了應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)際物流代理企業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展與外貿(mào)發(fā)展?fàn)顩r息息相關(guān)，加之國(guó)際物流代理企業(yè)的業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)程度進(jìn)一步提升，這些都導(dǎo)致企業(yè)過(guò)于關(guān)注業(yè)務(wù)承攬而忽略應(yīng)收賬款回收，使應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)增多。與此同時(shí)，企業(yè)內(nèi)部控制乏力也增加了應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)。為此，本文從事前、事中和事后3 個(gè)不同層面提出了國(guó)際物流代理企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理優(yōu)化策略。